JAPAN HONG KONG/CHINA

Transkripsi

1 & Global Market Daily Bulletin Page 1 of 6 JAPAN Bursa Jepang sempat melonjak ke level tertinggi 2 minggu sebelum melemah dan ditutup datar dengan volume perdagangan yang kecil akibat libur Paskah, sedangkan lembaga keuangan pemberi pinjaman bukan bank melonjak pada sebuah laporan bahwa pemerintah sedang mempertimbangkan pelonggaran peraturan di Industri. Indeks Nikkei ditutup flat di level ,38, akibat profit-taking yang terjadi setelah menyentuh level ,50, yang sempat di sentuh pada tanggal 8 April. Indeks Topix melemah 0,2% di level ,40, dengan volume perdagangan sekitar 27% di bawah rata-rata 100 sesi terakhir. Tetap saja, Indeks tersebut telah jatuh lebih dari 10% sejak awal tahun, ditekan oleh kekhawatiran atas dampak dari kenaikan pajak nasional, kekecewaan atas bank sentral tidak akan menawarkan stimulus jangka pendek dan atas perlambatan pertumbuhan China. Penguatan yang terjadi pada lembaga keuangan pemberi pinjaman bukan bank karena partai berkuasa di Jepang sedang mempertimbangkan kenaikan batas atas pada suku bunga yang di bebankan kepada peminjam, mengendorkan kebijakan yang dikenalkan tahun Eksportir mendapat keuntungan dengan pelemahan yen ke level 2,5 minggu di level 102,71 yen terhadap dolar, dengan Mazda Motor Corp dan Mitsubishi Motors Corp menguat. Yen terpukul setelah rilis data ekspor Jepang yang turun tajam di bulan Maret, karena penurunan pengiriman yang dilakukan ke China. (Source Reuters, HONG KONG/CHINA Saham China turun lebih dari 1% Senin lalu, ditekan oleh kekhawatiran atas potensi oversupply saham setelah regulator sekuritas merilis draft prospectus dari 28 perusahaan yang akan listing, menandakan kelanjutan dari kekosongan IPO selama 2 bulan. Investor terkesima atas berita tersebut setelah kebingungan dari data pekan lalu yang lebih mengindikasikan perlambatan pertumbuhan ekonomi, termasuk sektor-sektor penting seperti real estate. Indeks komposit Shanghai turun 1,5% di level 2.065,83. Indeks CSI 300 dari saham-saham terbaik yang terdaftar di bursa Shanghai dan Shenzhen A-share anjlok 1,7%. Saham berbasis energy melawan trend setelah Perdana Menteri Li Keqian mengumumkan proyek utama dari sektor tersebut akan diluncurkan segera, berfokus pada transmisi energi, dan sumber energi yang lebih bersih seperti tenaga air. Chongqing Three Gorges Water Conservancy and electric Power Co Ltd naik 10%, dari limit perdagangan hariannya, kenaikan terbesar dalam basis harian selama lebih dari 1,5 tahun. TBEA Co Ltd menguat 1,3%. Bursa Hong Kong masih tutup Senin lalu dalam rangka memperingati hari raya Paskah, dan akan buka normal hari Selasa. (Source Reuters, SOUTH KOREA Saham Seoul dan won Korea keduanya tergelincir Senin lalu karena investor mewaspadai ketegangan yang terjadi di ukraina, namun banyak investor lebih menjauh dari pasar yang minim isyarat karena beberapa bursa masih libur Paskah. Indeks Komposit Korea ditutup turun 0,3% di level 1.999,22. Mata uang lokal berada di level 1.039,0 terhadap dolar, turun 0,2% dari penutupan Jumat sebesar 1.037,4, karena kekhawatiran kemungkinan pemerintah melakukan invervensi membuat trader mewaspadai level awal di Sebagian besar dari 100 saham top di Kospi anjlok di awal sesi, dengan LG Innotek Co Ltd dan Nexen Tire corp turun. Beberapa pun memiliki performa yang baik seperti Lotte Chilsung Beverage Co Ltd dan KT&G Corp. (Source Reuters, DISCLAIMER: All contents of This Report have been prepared by Research Dept. and are provided solely for informational purpose. We have taken reasonable measures to ensure the accuracy of the report, however, do not guarantee its accuracy and will not accept liability for any consequential loss or damage which may arise directly or indirectly from any use of the report.

2 Page 2 of 6 U.S. & GLOBAL MARKETS Bursa saham AS menguat di hari Senin kemarin, membangun rally pekan lalu karena investor terus mencermati hasil laporan keuangan perusahaan, sementara dolar mencapai level tertinggi dua minggu terhadap yen setelah Jepang mencatat rekor defisit perdagangan. Indeks S&P 500 naik dalam 5 hari berturut-turut, kenaikan terlamanya secara berturut-turut sejak Oktober. S&P 500 pekan lalu melonjak 2,7%, kenaikan mingguan terbesarnya sejak Juli. Volume perdagangan masih relatif lebih tipis dari biasanya karena pasar Eropa dan sejumlah negara Amerika Latin tutup untuk merayakan hari Paskah. Meskipun konflik di Ukraina yang berlarut-larut terlihat kurang berpengaruh di pasar, namun kondisi tersebut cenderung untuk membatasi kerugian dalam yen, sebagai mata uang safe haven. Dukungan untuk yen surut pekan lalu setelah Amerika Serikat, Rusia, Ukraina dan Uni Eropa menyerukan agar segera menghentikan kekerasan. Sedikitnya tiga orang tewas Minggu pagi di dekat kota Ukraina yang dikuasai oleh pejuang pro-rusia. Harga Treasury AS, sebagai aset safe-haven lainnya, relatif tenang pada hari Senin. "We are certainly in a wait-and-see mode for earnings, which can be volatile, and therefore a lot of money is just waiting on the sidelines to see what happens," kata Tim Ghriskey, chief investment officer of Solaris Group di Bedford Hills, New York. Ketiga indeks utama AS ditutup menguat kemarin. Usai tutup pasar, Netflix Inc melaporkan laba kuartalan yang meningkat, dimana sahamnya melonjak 6,8 persen. Sementara perusahan lain yang juga akan melaporkan hasil perolehan labanya di pekan ini diantaranya Apple Inc, McDonald's dan AT&T. Sedangkan indeks ekuitas global MSCI bergerak relatif stabil di level 411,04. Dolar menguat 0,2 persen terhadap yen di sekitar 102,53 yen setelah mencatat intraday high di 102,70 yen, level tertinggi sejak 8 April. Sejumlah analis pasar melihat ekonomi AS meraih momentumnya pasca terpukul akibat badai musim dingin yang ekstrim, sebuah kondisi yang akan berpotensi mendukung penguatan dolar. Yen terkoreksi setelah pemerintah Jepang melaporkan defisit perdagangan yang mencapai rekor terburuknya sebesar 13,75 triliun yen untuk tahun fiskal yang berakhir Maret. Data buruk tersebut kian menambah tekanan pada BOJ untuk segera memberlakukan tambahan stimulus guna membantu percepatan pertumbuhan ekonomi Jepang. Konflik Ukraina awalnya mendorong kenaikan harga emas, namun kemudian terkoreksi ke level terendah 2-1/2 pekan akibat penguatan dolar. Namun demikian, konflik di Ukraina masih memberi dukungan pada naiknya harga minyak.

3 Fundamental & Technical Outlook Page 3 of 6 DATE WIB CTY INDICATORS PER ACTUAL FORECAST PREV. REV. MON/21-Apr JP Exports Y/Y Mar % JP Imports Y/Y Mar % JP Trade balance Total Yen Mar b US Chicago National Activity Mar 0.20 N/A IND US Leading Indicators Mar % 0.5 TUE/22-Apr AU CB-Leading Indicators Mar N/A % JP Leading Indicators Final Feb N/A IND HK Consumer Price Index Mar N/A % HK Unemployment Rate Mar N/A % US House Price Index M/M Feb N/A % US House Price Index Y/Y Feb N/A % US Existing Home Sales Mar 4.55 M US Existing Home sales chg. Mar N/A % US Richmond Fed Manufacturing Apr N/A IND -9 WED/23-Apr JP BoJ Deputy Gov. Nakaso Speech AU CPI Q/Q Q1 0.8 % AU CPI Y/Y Q1 3.2 % AU RBA Weighted Median CPI Q/Q Q1 0.7 % AU RBA Weighted Median CPI Y/Y Q1 2.9 % AU CPI Index Number Q1 N/A IND CN HSBC Manufacturing PMI Flash Apr N/A IND US Markit Manufacturing PMI Flash Apr 55.8 IND US New Home Sales units M/M Mar M US New Home Sales chg. M/M Mar N/A % US DOE U.S Crd. Oil Invnt. (Apr 18) W/E N/A % -3.3 ASIA AND GLOBAL MARKET SPOT PRICE 2014 (Source: Reuters-FXstreet-DailyFX- Research: -@analispasar-@nikolasprasetia) HIGH / LOW.N225.KS200.HSI.DJI /.SPX /.SSEC YEAR HIGH YEAR LOW (06/Jan/2014) (11/Apr/2014) (02/Jan/2014) (04/Feb/2014) (02/Jan/2014) (20/Mar/2014) (02/Jan/2014) (05/Feb/2014) (21/Mar/2014) (05/Feb/2014) (20/Feb/2014) (20/Jan/2014) PREV. YEAR HIGH PREV. YEAR LOW RECORD HIGH (29/Dec/89) (03/May/11) (30/Oct/07) (02/Jan/2014) (21/Mar/2014) (16/Oct./07) RECORD LOW US DOE Cshng. OK Crd. Invnt. (Apr 18) W/E N/A K US DOE U.s Gasoline Invnt. (Apr 18) W/E N/A K US DOE U.S Distillate Invnt. (Apr 18) W/E N/A K -154 THU/24-Apr KR Consumer Sentiment Apr N/A IND KR GDP Growth Q/Q Advance Q1 N/A % KR GDP Growth Y/Y Advance Q1 N/A % JP Foreign Bond Investment w/e N/A B JP Foreign Stock Investment w/e N/A B US Durable Goods Mar 2.0 % US Durables Ex-Transport Mar 0.6 % US Durables Ex-Defense Mar 3.0 % US Nondefense Ex-Air Mar 1.5 % US Initial Jobless Claims W/E 310 K US Jobless Claims W/E N/A K US Continued Jobless W/E N/A M US EIA Natural Gas Storage (Apr 12) W/E N/A IND US KC Fed Manufacturing Apr N/A IND US KC Fed Composite Index Apr N/A IND 10 FRI/25-Apr JP CPI Core Nationwide Mar 1.4 % JP CPI Overall Nationwide Mar N/A % JP CPI Core Tokyo Y/Y Apr 2.8 % JP CPI. Overall Tokyo Apr N/A % US Markit Service PMI Flash Apr N/A IND US Univ. Michigan Consumer Sent. Final Apr 83.0 IND US Univ. Michigan Current Final Apr 97.1 IND US Univ. Michigan Expectation Final Apr 73.3 IND (06/Jul/50) (16/Jun/98) (31/Aug/67) Closing Prices 21 April (17/Jan/55) (23/Nov./82) (29/Jul/94) CLOSE CHANGE CLOSE CHANGE.DJI / 0.25%.N /0.03% /.SPX / 0.38%.KS /0.24% /.IXIC /0.64%.HSI (17/Apr) /0.28 % JPY= / 0.21% /.SSEC /1.52% KRW= / 1.57% /CLc1 (Oil) / 0.06%

4 Page 4 of 6 INTRADAY CHART SSIamM4 (Nikkei June Futures) Exp. Date: 16 Jun DAILY CHART DAILY CHART INDICATORS RSI-14 : Mom-14 : EMA 20 : WMA 55 : Daily Trend : DATE OPEN HIGH LOW RANGE CLOSE SETTLE CHANGE % CHANGE VOLUME 21 Apr SSIpmM Apr SSIamM Apr SSIpmM Apr SSIamM Apr SSIpmM Apr SSIamM Apr SSIpmM Apr SSIamM Apr SSIpmM Apr SSIamM WEEKLY APRIL MARCH 2014 HIGH LOW HIGH LOW HIGH LOW HIGH LOW (21/Apr) (21/Apr) (03/Apr) (14/Apr) (07/Mar) (14/Mar) (02/Jan) (14/Apr) ANALYSIS & RECOMMENDATION Reaction high on 4-H chart RESISTANCE Reaction high on 4-H chart Reaction high on 4-H chart Indeks masih bertahan di atas area setelah berhasil breakout area 50% retracement of wave ( ) di Selama area tersebut efektif, maka rally potensial berlanjut untuk menguji area resistance trendline di sekitar SUPPORT RECOMMENDATION Reaction high on 30-minutes chart Reaction low on 4-H chart Reaction low on 4-H chart Bottom area on 1-D chart Bottom area on 1-D chart BUY SELL ---- STOP LOSS TARGET

5 Page 5 of 6 INTRADAY CHART KSM4 (Kospi June Futures) Exp. Date: 12 Jun DAILY CHART DAILY CHART INDICATORS RSI-14 : Mom-14 : EMA 20 : WMA 55 : Daily Trend : DATE OPEN HIGH LOW RANGE CLOSE SETTLE CHANGE % CHANGE VOLUME 21 Apr Apr Apr Apr Apr WEEKLY APRIL MARCH 2014 HIGH LOW HIGH LOW HIGH LOW HIGH LOW (21/Apr) (21/Apr) (10/Apr) (01/Apr) (31/Mar) (14/Mar) (02/Jan) (04/Feb) ANALYSIS & RECOMMENDATION Reaction high on 1-D chart RESISTANCE Reaction high on 1-D chart Reaction high on 1-D chart Retracement terjadi setelah rally gagal breakout area resistance trendline pada 1-D chart di sekitar 263. Selama area tersebut utuh, maka downside cenderung akan berkembang. Waspadai area support di Selama area tersebut utuh, maka downside cenderung terbatas. SUPPORT RECOMMENDATION Reaction high on 1-D chart Horizontal support Reaction low on 1-H chart Reaction low on 1-H chart Low 26/Mar/2014 BUY SELL --- STOP LOSS TARGET

6 Page 6 of 6 INTRADAY CHART HSIJ4 (Hang Seng March Futures) Exp. Date: 29 Apr 2014 DAILY CHART DAILY CHART INDICATORS RSI-14 : Mom-14 : EMA 20 : WMA 55 : Daily Trend : DATE OPEN HIGH LOW RANGE CLOSE SETTLE CHANGE % CHANGE 21 Apr H O L I D A Y 18 Apr H O L I D A Y VOLUME 17 Apr Apr Apr WEEKLY ARIL MARCH 2014 HIGH LOW HIGH LOW HIGH LOW HIGH LOW (15/Apr) (16/Apr) (10/Apr) (01/Apr) (05/Mar) (18/Mar) (02/Jan) (05/Feb) ANALYSIS & RECOMMENDATION High 11/Dec/2013 Area pivot line di sekitar kembali diuji setelah indeks ditutup di area tersebut. Rebound terlihat mulai berkembang pada 1-D chart, dengan area support trendline berada di sekitar Namun jika indeks gagal bertahan diatas area 22500, maka downside cenderung akan berkembang menuju area pivot line di RESISTANCE SUPPORT RECOMMENDATION Reaction high on 1-D chart Peak level on 4-H chart Reaction high on 4-H chart Reaction low on 4-H chart Reaction low on 4-H chart Reaction low on 4-H chart Reaction low on 4-H chart BUY SELL ---- STOP LOSS TARGET