MARKET UPDATE & OUTLOOK

Transkripsi

1 & Global Market Daily Bulletin Page 1 of 6 MARKET UPDATE & OUTLOOK Indeks Nikkei Jepang megakhiri sesi perdagangannya di awal pekan ini dengan penguatan tipis setelah sempat menyentuh level terendah dalam 7 bulan yang ditekan oleh indeks Shanghai yang juga ditutup turun pada hari Senin, penurunan pada bursa Asia juga disumbangkan oleh bursa Wall Street (Dow Jones) yang ditutup merah pada Jumat lalu setelah rilis data sektor tenaga kerja AS yang mix. Indeks Nikkei ditutup naik 0,4% di level Index futures Nikkei terus berada dalam tekanan yang masih dominan dengan kisaran support-nya di sekitar masih bertahan untuk menahan beberapa fokus pada data-data China yang rilis pekan ini walau sebelumnya indeks futures Nikkei sempat hit pada sesi sebelumnya. Perdagangan yang lesu oleh masih berlanjutnya penurunan pada bursa Shanghai memberikan tekanan pada bursa Asia lainnya, seperti indeks Korea Selatan (KOSPI) ditutup turun 0,2% yang juga masih diberatkan oleh aksi jual investor asing selama 23 sesi berturut-turut dan merupakan rekor terpanjang sejak Juli Data perdagangan menunjukan investor asing melakukan penjualan sebanyak 4,69 triliun won selama 23 sesi tersebut. Indeks futures KOSPI masih berat untuk menguat dengan masih relatif uji kisaran support di kisaran paska rilis data non-farm payroll, untuk perdagangan hari ini masih perlu mewaspadai data-data China yang diproyeksi optimis akan berikan dukungan pada perdagangan KOSPI hari ini. Bursa China dibuka dalam gerak yang mix, namun indeks Shanghai berakhir dalam zona negatif dengan turun 3,4%. Indeks Shanghai masih bergerak dalam zona tekanan walaupun pada akhir pekan lalu dukungan sedikit disumbangkan gubernur bank sentral China yang menyebutkan bahwa koreksi indeks hampir selesai serta peraturan regulator yang memperketat perdagangan futures juga sedikit batasi tekanan pada indeks Shanghai. Untuk hari ini perdagangan bursa China akan kembali tertuju pada rilis data-data sektor perdagangan yang diharapkan menunjukan pertumbuhan baik pada neraca perdagangan maupun ekspor setelah langkah PBOC yang mendevaluasi yuan memberikan dukungan pada perdagangan ekuitasnya hari ini. Bursa Hong Kong mendapat dampak buruk dari perdagangan bursa Shanghai, indeks Hang Seng juga ditutup turun 1,2% di level 20583,52 dan sentuh level terendahnya dalam 2,5 tahun. Untuk sementara ini perdagangan indeks Hang Seng masih harus memperhatikan data perdagangan China yang diproyeksi juga akan berikan dukungan pada indeks Hang Seng setelah usaha pemerintah China mendevaluasi yuan untuk mendukung ekspornya. Indeks futures Hang Seng masih dalam zona tekanan dan masih berpeluang untuk berlanjut untuk jangka pendeknya kisaran support di masih terus menjadi areal support terdekat untuk menahan tekanan lanjutan. AS/Global Market, Saham pertambangan dan komoditas raksasa Glencore picu kenaikan bursa Eropa pada hari Senin kemarin, setelah berjanji akan memangkas utangnya sebanyak sepertiga, meng-counter kejatuhan di pasar Asia akibat pelemahan di Cina. Perdagangan terlihat lebih tipis dari biasanya akibat libur pasar AS untuk merayakan libur Hari Buruh. Sidang G20 akhir pekan kemarin menghasilkan sebuah tekad untuk meningkatkan upaya reformasi guna meningkatkan pertumbuhan, dan menegaskan bahwa ketergantungan pada tingkat suku bunga ultra-rendah tidak akan cukup untuk mempercepat ekspansi ekonomi. Mereka optimis pertumbuhan ekonomi akan meningkat dan sebagai hasilnya suku bunga di sejumlah negara maju, seperti AS, berpeluang untuk dinaikkan. Namun demikian, hingga saat ini investor masih ragu terhadap peluang kenaikan suku bunga AS di bulan September ini. Bursa saham Cina kembali dibuka hari Senin kemarin setelah libur 2 hari di akhir pekan sebelumnya. Investor akan mencermati data ekonomi Cina pekan ini untuk melihat apakah akan terjadi hard landing (penurunan drastis) pada perekonomian negara tersebut. Data kunci pekan ini diantaranya data perdagangan (Selasa) yang diperkirakan akan menunjukkan ekspor dan impor turun di bulan Agustus dan juga data inflasi (Kamis). Menteri keuangan zona euro akan melakukan pertemuan di Luxembourg pada hari Jumat, sementara menteri keuangan APEC dan bank sentral akan bertemu di Filipina. Sejumlah sidang bank sentral juga akan terjadi pekan ini, diantaranya dari Inggris, Korsel, Kanada, Rusia dan Selandia Baru. Sementara belum ada indikasi kenaikan suku bunga Inggris pada hari Kamis ini, maka investor akan menyoroti minutes dari sidang BoE Agustus lalu yang menghasilkan voting 8:1 (hanya 1 yang mendukung kenaikan suku bunga). DISCLAIMER: All contents of This Report have been prepared by Research Dept. and are provided solely for informational purpose. We have taken reasonable measures to ensure the accuracy of the report, however, do not guarantee its accuracy and will not accept liability for any consequential loss or damage which may arise directly or indirectly from any use of the report.

2 Page 2 of 6 DATE WIB CTY INDICATORS PER ACTUAL FORECAST PREV. REV MON/7-Sep AU AIG Construction Index Aug 53.8 N/A IND JP Foreign Reserves Aug N/A B AU ANZ Newspaper Job Ads Aug 0.8 N/A % AU ANZ Internet Job Ads Aug 1.0 N/A % JP Coincident Indicator MM Jul -0.1 N/A IND JP Leading Indicator Jul -1.6 N/A IND HK FX Reserves Aug N/A B All Day US Bank Holiday TUE/8-Sep JP Bank Lending YY Aug N/A % JP Current Account NSA JPY Jul B JP GDP Rev QQ Annualized Q2-1.8 % JP GDP Rev. QQ Q2-0.4 % JP GDP Cap Ex Rev QQ Q2-0.8 % JP GDP QQ Pvt Consump Rev. Q2 N/A % JP GDP QQ External Demand Q2 N/A % AU NAB Business Conditions Aug N/A IND AU NAB Business Confidence Aug N/A IND CN Exports YY Aug -6.0 % CN Imports YY Aug -8.2 % CN Trade Balance USD Aug B JP Economy Watchers Poll Aug N/A IND US NFIB Business Optimism Idx Aug N/A IND US Employment Trends Sep N/A IND US Consumer Credit Jul IND WED/9-Sep KR Unemployment Rate Aug N/A % AU Consumer Sentiment Sep N/A % AU Housing Finance Jul 0.8 % AU Invest Housing Finance Jul N/A % JP Consumer Confid Index Aug N/A IND US JOLTS Job Openings Jul M US TR IPSOS PCSI Sep N/A IND ~15/Sep CN M2 Money Supply YY Aug 13.2 % ~15/Sep CN New Yuan Loans Aug B ~15/Sep CN Outstanding Loan Growth Aug 15.6 % 15.5 THU/10-Sep KR Export Price Growth YY Aug N/A % KR Import Price Growth YY Aug N/A % JP Corp Goods Price MM Aug -0.4 % JP Corp Goods Price YY Aug -3.3 % JP Machinery Orders MM Jul 3.7 % JP Machinery Orders YY Jul 10.5 % CN PPI YY Aug -5.5 % CN CPI YY Aug 1.8 % CN CPI MM Aug 0.4 % AU Employment Aug 5.0 K AU Full Time Employment Aug N/A K AU Participation Rate Aug 65.0 % AU Unemployment Rate Aug 6.2 % KR L-Money Supply Growth Sep N/A % US Initial Jobless Claims W/E 275 K US Jobless Claims 4-Wk Avg W/E N/A K US Continued Jobless Claims W/E M US Import Price MM Aug -1.6 % US Export Prices MM Aug -0.3 % US Wholesale Inventories MM Jul 0.2 % US Wholesale Sales MM Jul 0.1 % US EIA Crude Oil Inventories W/E N/A M FRI/11-Sep N/A KR BoK Base Rate Sep N/A % JP Business Survey Index Q3 N/A IND CN TR IPSOS PCSI Sep N/A IND KR TR IPSOS PCSI Sep N/A IND 39.00

3 Fundamental & Technical Outlook Page 3 of JP TR IPSOS PCSI Sep N/A IND AU TR IPSOS PCSI Sep N/A IND US PPI Final Demand YY Aug -0.9 % US PPI Final Demand MM Aug -0.1 % US PPI ExFood/Energy YY Aug 0.7 % US PPI ExFood/Energy MM Aug 0.1 % US UoM Sentiment Prelim Sep 91.2 IND US UoM Conditions Prelim Sep IND US UoM Expectations Prelim Sep 82.8 IND US Federal Budget Aug B (Source: Reuters-FXstreet-DailyFX- Research:@nikolasprasetia-@her1en) ASIA AND GLOBAL MARKET SPOT PRICE 2015 HIGH / LOW.N225.KS200.HSI.DJI /.SPX /.SSEC YEAR HIGH (24/Jun/2015) (24/Apr/2015) (27/Apr/2015) (19/May/2015) (20/May/2015) (12/Jun/2015) YEAR LOW (16/Jan/2015) (24/Aug/2015) (07/Sep/2015) (24/Aug/2015) (24/Aug/2015) (26/Aug/2015) PREV. YEAR HIGH PREV. YEAR LOW RECORD HIGH RECORD LOW (29/Dec/89) (06/Jul/50) (03/May/11) (16/Jun/98) (30/Oct/07) (31/Aug/67) (19/May/2015) (17/Jan/55) (20/May/2015) (23/Nov./82) (16/Oct./07) (29/Jul/94) Closing Prices 07 September 2015 CLOSE CHANGE CLOSE CHANGE.DJI HOLIDAY / 1.66%.N /0.38% /.SPX HOLIDAY / 1.53%.KS /0.26% /.IXIC HOLIDAY / 1.05%.HSI /1.23% JPY= / 0.24% /.SSEC /2.55% KRW= / 0.17% /CLc1 (Oil) /3.91%

4 Page 4 of 6 SSIamU5 (Nikkei September Futures) Last Trading Date: 10 Sep INTRADAY CHART DAILY CHART DAILY CHART INDICATORS RSI-14 : Mom-14 : EMA 20 : WMA 55 : Daily Trend : DATE OPEN HIGH LOW RANGE CLOSE SETTLE CHANGE % CHANGE VOLUME 07 Sept SSIpmU Sept SSIamU Sept SSIpmU Sept SSIamU Sept SSIpmU Sept SSIamU Sept SSIpmU Sept SSIamU Sept SSIpmU Sept SSIamU WEEKLY SEPTEMBER AUGUST 2015 HIGH LOW HIGH LOW HIGH LOW HIGH LOW (07/Sep) (07/Sep) (01/Sep) (07/Sep) (11/Aug) (24/Aug) (24/Jun) (14/Jan) ANALYSIS & RECOMMENDATION Peak level Koreksi berlanjut mendekati level bottom di sebelum akhirnya bergerak kembali di atas Daily trend cenderung bearish, namun waspadai kondisi RSI sudah oversold. Indeks berpotensi bergerak di kisaran dalam pekan ini. RESISTANCE SUPPORT RECOMMENDATION Reaction high on 1-H chart Reaction high on 1-H chart Reaction high on 1-H chart Bottom area Low 19/Jan/ Bottom area Bottom area BUY ---- SELL STOP LOSS TARGET

5 Page 5 of 6 INTRADAY CHART KSU5 (Kospi September Futures) Exp. Date: 10 Sep DAILY CHART DAILY CHART INDICATORS RSI-14 : Mom-14 : EMA 20 : WMA 55 : Daily Trend : DATE OPEN HIGH LOW RANGE CLOSE SETTLE CHANGE % CHANGE VOLUME 07 Sept FLAT FLAT Sept Sept Sept Sept WEEKLY SEPTEMBER AUGUST 2015 HIGH LOW HIGH LOW HIGH LOW HIGH LOW (07/Sept) (07/Sept) (01/Sep) (02/Sep) (05/Aug) (24/Aug) (24/Apr) (24/Aug) ANALYSIS & RECOMMENDATION Pivot line on 1-H chart Koreksi nampaknya cenderung akan berkembang sejak area pivot line di efektif meredam rebound, dengan indeks masih bergerak di kisaran Level support di 226 sedang diuji, dan jika dapat dipecahkan maka koreksi berlanjut menuju level support berikutnya di RESISTANCE SUPPORT RECOMMENDATION Reaction high on 1-H chart Reaction high on 1-H chart Reaction high on 1-H chart Reaction low on 1-H chart Reaction low on 1-H chart Low 24/Aug/ Low 04/Oct/2011 BUY ---- SELL STOP LOSS TARGET

6 Page 6 of 6 INTRADAY CHART HSIU5 (Hang Seng September Futures) Exp. Date: 29 Sep DAILY CHART DAILY CHART INDICATORS RSI-14 : Mom-14 : EMA 20 : WMA 55 : Daily Trend : DATE OPEN HIGH LOW RANGE CLOSE SETTLE CHANGE % CHANGE VOLUME 07 Sept Sept Sept H O L I D A Y 02 Sept Sept WEEKLY SEPTEMBER AUGUST 2015 HIGH LOW HIGH LOW HIGH LOW HIGH LOW (07/Sept) (07/Sept) (01/Sep) (07/Sept) (11/Aug) (25/Aug) (27/Apr) (07/Sept) ANALYSIS & RECOMMENDATION Reaction high on 1-D chart Koreksi berlanjut sejak rebound gagal breakout area Koreksi tembus kembali level pivot line di Jika indeks gagal bertengger di atas area tersebut (20600), maka koreksi berlanjut menuju level psikologi Waspadai indeks dibuka menguat di sekitar RESISTANCE SUPPORT RECOMMENDATION Peak level on 1-H chart Horizontal resistance on 1-H chart Peak level on 1-H chart Bottom area Bottom area Bottom area Low 26/Jul/2012 BUY ---- SELL STOP LOSS TARGET 20050