A. Kondisi Triwulan II-2018

Transkripsi

1 TRIWULAN II-218 Pertumbuhan Kredit Menguat Bank Indonesia mengindikasikan pertumbuhan triwulanan kredit baru meningkat pada triwulan II-218. Pertumbuhan kredit tersebut diperkirakan akan semakin menguat pada triwulan III-218. Hal ini tercermin dari Saldo Bersih Tertimbang (SBT) permintaan kredit baru pada triwulan II-218 yang meningkat dari 75,9% menjadi 9,3%, kemudian naik menjadi 97,6% pada triwulan III-218. Perbankan diperkirakan akan lebih berhati-hati dalam kebijakan penyaluran kredit pada triwulan III-218. Hal ini terindikasi dari Indeks Lending Standar triwulan III-218 sebesar 13,9, lebih tinggi dibandingkan indeks pada triwulan sebelumnya yang tercatat 6,6. Pengetatan penyaluran kredit oleh perbankan dilakukan melalui kenaikan suku bunga kredit dan pembatasan plafon kredit, terutama pada penyaluran kredit investasi dan kredit modal kerja. Hasil juga mengindikasikan responden tetap optimis terhadap pertumbuhan kredit 218. Rata-rata responden memperkirakan pertumbuhan kredit pada 218 akan mencapai 11,6% (yoy), lebih tinggi dibandingkan realisasi pertumbuhan kredit tahun 217 sebesar 8,2% (yoy). Optimisme tersebut didorong oleh membaiknya pertumbuhan ekonomi pada 218, serta pelonggaran kebijakan makroprudensial yang ditempuh Bank Indonesia guna menjaga momentum pemulihan ekonomi dengan stabilitas sistem keuangan yang tetap terkendali. A. Kondisi Triwulan II-218 Pertumbuhan kredit baru menguat pada triwulan II-218 Bank Indonesia mengindikasikan pertumbuhan triwulanan (qtq) kredit baru meningkat pada triwulan II-218. Hal ini tercermin dari Saldo Bersih Tertimbang (SBT) permintaan kredit baru sebesar 9,3%, lebih tinggi dari 75,9% pada triwulan sebelumnya (Grafik 1). Peningkatan pertumbuhan permintaan kredit baru terjadi pada semua jenis penggunaan kredit, terindikasi dari kenaikan SBT permintaan kredit konsumsi dari 16,6% menjadi 36,6%, SBT permintaan kredit modal kerja dari 71,9% menjadi 9,2% dan SBT permintaan kredit investasi dari 71,5% menjadi 73,8% (Tabel 1). Pada triwulan II-218, peningkatan kredit konsumsi terutama didorong oleh kenaikan permintaan kartu kredit dan kredit kepemilikan rumah/ apartemen (Grafik 2). Tingginya konsumsi rumah tangga selama bulan puasa dan hari raya Idul Fitri ditengarai menjadi faktor utama pendorong meningkatnya penggunaan kartu kredit selama triwulan II-218. Sementara secara sektoral, meningkatnya permintaan kredit baru terjadi pada hampir semua sektor ekonomi, dengan peningkatan terbesar terjadi pada sektor pertambangan dan penggalian, diikuti oleh sektor jasa pendidikan dan sektor listrik, gas dan air (Grafik 3). Tren kenaikan harga energi ditengarai menjadi faktor pendorong meningkatnya permintaan kredit baru pada sektor pertambangan dan penggalian (Grafik 4). 1

2 Grafik 1 Pertumbuhan Kredit Baru Grafik 2 Pertumbuhan Kredit Baru per Jenis Kredit Konsumsi (%, SBT) (%, qtq) * perkiraan -4-6 III* SBT Kredit Baru - (lhs) Realisasi Kredit Baru - LBU (rhs) (%, SBT) KPR/KPA Kendaraan Bermotor Kartu Kredit Grafik 3 Pertumbuhan Kredit Baru 3 Sektor ekonomi dengan kenaikan terbesar Grafik 4 Perkembangan Harga Komoditas Energi (%, SBT) Pertambangan & Penggalian Jasa Pendidikan Listrik, Gas & Air (USD) (USD) Minyak Minas (per barrel) - lhs Batubara (per metrik ton) - lhs Gas (per mmbtu) - rhs Persentase jumlah bank yang tidak mencapai target menurun Pada triwulan II-218, persentase jumlah responden yang memiliki realisasi kredit baru dibawah target (deviasi di atas 5%) sebesar 3,%, menurun dibandingkan 57,5%, pada triwulan sebelumnya (Grafik 5). Dari sisi penggunaan, penurunan jumlah responden yang mengalami deviasi kredit terjadi pada kredit konsumsi dari 35,% pada triwulan sebelumnya menjadi 27,5% responden dan kredit modal kerja dari 22,5% menjadi 2,% responden (Grafik 6). Grafik 5 Persentase Jumlah Responden yang Mengalami Deviasi Target Kredit diatas 5% Grafik 6 Persentase Jumlah Responden yang Mengalami Deviasi Target Kredit diatas 5% per Jenis (% responden) (% responden) Kredit Modal Kerja Kredit Investasi Kredit Konsumsi

3 Lebih Longgar Lebih Ketat B. Perkiraan Triwulan III-218 Perkiraan Kredit Pertumbuhan kredit baru diperkirakan semakin menguat pada triwulan III-218, meskipun kebijakan penyaluran kredit akan lebih ketat Pada triwulan III-218, pertumbuhan triwulanan (qtq) kredit baru diperkirakan semakin meningkat. Hal ini tercermin dari SBT permintaan kredit baru sebesar 97,6%, lebih tinggi dari 9,3% pada triwulan sebelumnya (Grafik 1). Tingginya optimisme responden terhadap pertumbuhan kredit baru terutama didorong oleh perkiraan menguatnya pertumbuhan kondisi ekonomi pada triwulan III-218. Prioritas utama responden dalam penyaluran kredit baru triwulan III-218 adalah kredit modal kerja, kemudian kredit investasi, dan kredit konsumsi. Pada jenis kredit konsumsi, penyaluran kredit pemilikan rumah/ apartemen merupakan prioritas utama, diikuti oleh penyaluran kredit multiguna dan kredit kendaraan bermotor (Tabel 3). Kebijakan Penyaluran Kredit Perbankan diperkirakan akan lebih berhati-hati dalam kebijakan penyaluran kredit pada triwulan III-218. Hal ini tercermin dari Indeks Lending Standar triwulan III-218 sebesar 13,9, lebih tinggi dibandingkan 6,6 pada triwulan sebelumnya (Grafik 7). Pengetatan penyaluran kredit terutama akan dilakukan pada penyaluran Kredit Investasi dan Kredit Modal Kerja, sedangkan khusus penyaluran kredit kepemilikan rumah dan apartemen diperkirakan semakin longgar (Grafik 8). Kebijakan relaksasi Loan To Value (LTV) yang akan berlaku pada 1 Agustus 218 ditengarai mendorong responden untuk melakukan pelonggaran dalam penyaluran Kredit Kepemilikan Rumah (KPR)/ Kredit Kepemilikan Apartemen (KPA) pada triwulan III-218. Pada triwulan III-218, kebijakan penyaluran kredit yang akan diperketat oleh responden terutama suku bunga kredit dan plafon kredit, terindikasi dari kenaikan indeks kebijakan suku bunga kredit dari 3, menjadi 11,3 dan indeks plafon kredit dari 2,1 menjadi 8,6. Di sisi lain, responden juga akan memperlonggar perjanjian kredit, agunan, dan persyaratan administrasi pada penyaluran kredit (Grafik 9). Grafik 7 Indeks Lending Standar Grafik 8 Indeks Lending Standar per Jenis Kredit (Indeks) (Indeks) Lebih Longgar Lebih Ketat III* * perkiraan Kredit Investasi 13. Kredit Modal Kerja KPR/ KPA Tw II Kredit Konsumsi lainnya Tw III Kredit UMKM 3

4 Grafik 9 Perubahan Aspek Kebijakan Penyaluran Kredit Triwulan III-218 (Indeks) Tw II-218 Tw III Lebih Longgar Lebih Ketat Plafon Kredit 3.9 Jangka waktu kredit Biaya persetujuan kredit Suku bunga kredit Premi kredit berisiko Perjanjian kredit Agunan Persyaratan administrasi Perkiraan Dana Pihak Ketiga Pertumbuhan DPK sedikit melambat pada triwulan III-218 Pertumbuhan Dana Pihak Ketiga (DPK) diperkirakan sedikit melambat pada triwulan III-218. Hal ini tercermin dari SBT pertumbuhan DPK sebesar 88,3%, lebih rendah dibandingkan 89,2% pada triwulan II-218 (Grafik 1). Melambatnya pertumbuhan DPK diperkirakan terjadi pada deposito dan giro, sedangkan pertumbuhan tabungan diperkirakan menguat (Grafik 11). Perkiraan terjadinya penurunan deposito pada triwulan III-218 diperkirakan akan mendorong responden untuk meningkatkan pertumbuhan tabungan. Grafik 1 Pertumbuhan Dana Pihak Ketiga Grafik 11 Pertumbuhan Dana Pihak Ketiga per Kategori (SBT) III* * perkiraan (SBT) III* Giro Tabungan Deposito Perkiraan Suku Bunga Dana dan Kredit Suku bunga dana dan kredit diperkirakan meningkat pada triwulan III-218 Pada triwulan III-218, rata-rata biaya yang dikeluarkan oleh bank atas dana nasabah yang ditempatkan atau Cost of Fund (CoF) dalam diperkirakan meningkat 12 bps menjadi 5,62%. Selain itu, biaya dana yang dioperasionalkan (ditempatkan) oleh perbankan untuk memperoleh pendapatan atau Cost of Loanable Fund (CoLF) diperkirakan naik 9 bps menjadi 9,16% (Grafik 12). Sejalan dengan kenaikan suku bunga dana, suku bunga kredit juga diperkirakan mengalami kenaikan pada triwulan III-218. Rata-rata suku bunga kredit modal kerja diperkirakan naik 7 bps menjadi 11,51%, suku bunga kredit investasi naik 11 bps menjadi 12,2% dan suku bunga kredit konsumsi naik 1 bps menjadi 14,15% (Grafik 12). Pada jenis kredit konsumsi, kenaikan suku bunga kredit terjadi pada suku bunga kredit kepemilikan rumah/ apartemen sebesar 4 bps dan suku bunga kredit kendaraan sebesar 2 bps, sedangkan suku bunga kartu kredit dan kredit multiguna masih mengalami penurunan (Grafik 13). 4

5 Grafik 12 Perkiraan Suku Bunga Dana dan Kredit Grafik 13 Perkiraan Suku Bunga Kredit per Jenis Konsumsi (% per tahun) (% per tahun) Tw II-218 Tw III Tw II Tw III CoF CoLF Kredit Modal Kerja Kredit Investasi Kredit Konsumsi. KPR / KPA KKB Kartu Kredit Kredit Multiguna C. Perkiraan Tahun 218 Perkiraan Kredit Pertumbuhan kredit 218 diperkirakan sebesar 11,6% (yoy) Responden tetap optimis pertumbuhan kredit 218 menguat dibandingkan tahun sebelumnya. Rata-rata responden memperkirakan kredit 218 tumbuh sebesar 11,6% (yoy), sedikit lebih rendah dibandingkan 11,7% (yoy) hasil survei triwulan sebelumnya (Grafik 14). Tingginya optimisme responden terutama didorong oleh perkiraan menguatnya pertumbuhan ekonomi pada tahun 218, meskipun di sisi lain terdapat risiko kenaikan suku bunga kredit sampai dengan akhir tahun 218. Perkiraan DPK Pertumbuhan DPK tahun 218 diperkirakan menguat dari tahun sebelumnya, tercermin dari SBT perkiraan penghimpunan DPK tahun 218 sebesar 96,6%, lebih tinggi dari 9,3% pada tahun sebelumnya (Grafik 15). Perkiraan menguatnya pertumbuhan DPK tersebut terutama didorong oleh kenaikan suku bunga dana dan peningkatan pelayanan bank kepada nasabah. Grafik 14 Perkiraan Pertumbuhan Kredit Grafik 15 Perkiraan Pertumbuhan DPK (% yoy) (%, SBT) (%, YOY) Survei Tw IV-217 Survei Tw I-218 Realisasi Perkiraan 218 Survei Tw II Realisasi Pertumbuhan DPK - LBU (rhs) SBT Perkiraan Pertumbuhan DPK - (lhs) 4 5

6 Tabel 1 Permintaan Kredit Baru Berdasarkan Jenis Kredit (SBT, %) Jenis Kredit Menurut Kredit Konsumsi Sektor Ekonomi Golongan Debitur Orientasi Rincian Kredit Kredit Modal Kerja Kredit Investasi Kredit Konsumsi KPR/KPA Kendaraan Bermotor (6.3) Kartu Kredit (31.9) (7.) Multiguna (15.1) Kredit Tanpa Agunan (.1) (4.1) Pertanian, Perburuan & Kehutanan Perikanan Pertambangan & Penggalian (23.9) (17.2) (1.9) 14.7 (19.7) (17.) (29.1) (2.) (23.5) 29. Industri Pengolahan Listrik, Gas & Air Konstruksi Perdagangan Besar & Eceran Penyediaan Akomodasi & Penyediaan Makan Transportasi, Pergudangan & Komunikasi (1.7) Perantara Keuangan (.4) (7.8) 7. (2.8) 2.9 (1.3) 27. Real Estate, usaha Persewaan, & Jasa Perusahaan Adm. Pemerintahan, Pertahanan & Jaminan Sosial (8.5) (1.2) (.5) (8.3) (39.2) (19.8) Jasa Pendidikan (7.2) (9.2) (17.4) 2. (16.7) 23.1 Jasa Kesehatan & Kegiatan Sosial (5.4) (2.9) (5.2) Jasa Kemasy. Sos. Budaya, Hiburan & Perorangan (3.4) (3.) (1.1) Jasa Perorangan yang Melayani Rumah Tangga 1. (2.1) (11.) (6.) (28.7) (9.4) Badan Internasional & Badan Ekstra Internasional (8.7) (8.2) (3.2) Kegiatan yang Belum Jelas Batasannya (8.8) (.7) (2.9) UMKM (KUR) UMKM (Non KUR) Non UMKM Kredit Ekspor Kredit Impor Kredit Lainnya TOTAL

7 Tabel 2 Persentase Responden yang Memiliki Realisasi Kredit Baru di Bawah Target (deviasi >5%) Type of Loans Menurut Kredit Konsumsi Sektor Ekonomi Loans in Details Kredit Modal Kerja Kredit Investasi Kredit Konsumsi KPR/KPA Kendaraan Bermotor Kartu Kredit Multiguna Kredit Tanpa Agunan Pertanian, Perburuan & Kehutanan Perikanan Pertambangan & Penggalian Industri Pengolahan Listrik, Gas & Air Konstruksi Perdagangan Besar & Eceran Penyediaan Akomodasi & Penyediaan Makan Minum Transportasi, Pergudangan & Komunikasi Perantara Keuangan Real Estate, usaha Persewaan, & Jasa Perusahaan Adm. Pemerintahan, Pertahanan & Jaminan Sosial Wajib Jasa Pendidikan Jasa Kesehatan & Kegiatan Sosial Jasa Kemasy. Sos. Budaya, Hiburan & Perorangan Lainnya Jasa Perorangan yang Melayani Rumah Tangga Badan Internasional & Badan Ekstra Internasional Lainnya Kegiatan yang Belum Jelas Batasannya UMKM (KUR) Golongan Debitur UMKM (Non KUR) Orientasi Non UMKM Kredit Ekspor Kredit Impor Kredit Lainnya Total

8 Tabel 3 Prioritas Penyaluran Kredit Type of Loans Menurut Kredit Konsumsi Sektor Ekonomi Loans in Details III Kredit Modal Kerja Kredit Investasi Kredit Konsumsi KPR/KPA Kendaraan Bermotor Kartu Kredit Multiguna Kredit Tanpa Agunan Pertanian, Perburuan & Kehutanan Perikanan Pertambangan & Penggalian Industri Pengolahan Listrik, Gas & Air Konstruksi Perdagangan Besar & Eceran Penyediaan Akomodasi & Penyediaan Makan Minum Transportasi, Pergudangan & Komunikasi Perantara Keuangan Real Estate, usaha Persewaan, & Jasa Perusahaan 3 3 Adm. Pemerintahan, Pertahanan & Jaminan Sosial Wajib Jasa Pendidikan Jasa Kesehatan & Kegiatan Sosial Jasa Kemasy. Sos. Budaya, Hiburan & Perorangan Lainnya Jasa Perorangan yang Melayani Rumah Tangga Badan Internasional & Badan Ekstra Internasional Lainnya Kegiatan yang Belum Jelas Batasannya UMKM (KUR) Golongan Debitur UMKM (Non KUR) Orientasi Non UMKM Kredit Ekspor Kredit Impor Kredit Lainnya

9 Tabel 4 Perkiraan Arah Pertumbuhan DPK Kelompok Bank Bank Besar Bank Menengah Bank Kecil Gabungan Jenis Simpanan III Giro Tabungan Deposito Total Giro Tabungan Deposito Total Giro Tabungan Deposito Total Giro Tabungan Deposito Total

10 Tabel 5 Perkiraan Suku Bunga Dana dan Kredit III Cost of Funds 6.98% 6.66% 6.55% 6.49% 6.29% 6.2% 5.94% 5.77% 5.7% 5.51% Cost of Loanable Funds 1.66% 1.19% 1.14% 9.9% 9.68% 9.48% 9.65% 9.24% 9.16% 9.7% Cost of Funds 1.46% 1.45% 1.6% 1.48% 1.45% 1.49% 1.53% 1.58% 1.63% 1.71% Cost of Loanable Funds 3.11% 3.35% 3.17% 3.47% 3.26% 3.45% 3.83% 3.77% 3.57% 3.45% Kredit Modal Kerja 13.33% 13.19% 13.3% 12.52% 12.5% 11.95% 12.18% 12.29% 11.81% 11.43% Kredit Investasi 13.19% 13.54% 12.81% 12.81% 12.62% 12.4% 12.4% 11.87% 12.12% 11.9% Kredit Konsumsi 15.29% 15.86% 15.47% 15.42% 14.6% 14.81% 13.75% 15.16% 14.58% 14.14% Kredit Modal Kerja 6.2% 6.6% 6.4% 6.13% 5.95% 6.37% 5.96% 6.1% 6.16% 6.2% Kredit Investasi 6.12% 6.12% 6.23% 6.17% 6.1% 6.21% 6.6% 6.49% 6.43% 6.9% Kredit Konsumsi 7.77% 7.77% 8.2% 7.34% 7.64% 8.13% 7.94% 7.65% 7.1% 7.43% KPR/KPA 12.48% 12.61% 12.15% 12.2% 12.13% 11.95% 11.63% 11.83% 11.25% 11.6% Kendaraan Bermotor 13.89% 13.61% 13.5% 13.3% 12.81% 12.6% 12.55% 13.29% 12.68% 12.73% Kartu Kredit 3.12% 32.12% 3.51% 31.17% 3.66% 26.58% 26.9% 22.77% 26.92% 24.63% Multiguna 13.78% 14.76% 14.49% 14.13% 13.82% 14.8% 13.97% 15.18% 14.39% 14.38% Kredit Tanpa Agunan 19.68% 2.93% 19.1% 2.69% 2.9% 21.69% 2.58% 21.7% 2.54% 2.11% Periode Jenis Valuta Jenis Suku Bunga Dana dan Kredit Realisasi per Triwulan Perkiraan per Triwulan USD USD USD USD II Cost of Funds 7.2% 6.85% 6.54% 6.45% 6.33% 6.29% 6.2% 5.9% 5.77% 5.74% 5.62% Cost of Loanable Funds 11.6% 1.67% 1.19% 1.9% 9.75% 9.64% 9.47% 9.47% 9.26% 9.19% 9.16% Cost of Funds 1.59% 1.46% 1.43% 1.57% 1.48% 1.49% 1.54% 1.56% 1.69% 1.76% 1.83% Cost of Loanable Funds 3.42% 3.36% 3.34% 3.35% 3.5% 3.31% 3.48% 3.84% 3.88% 3.74% 3.62% Kredit Modal Kerja 13.48% 13.19% 13.1% 12.9% 12.51% 12.22% 11.95% 12.18% 12.24% 11.78% 11.51% Kredit Investasi 13.13% 13.2% 13.46% 12.76% 12.77% 12.26% 12.4% 12.38% 11.89% 12.18% 12.2% Kredit Konsumsi 15.12% 15.21% 15.75% 15.37% 15.36% 14.54% 14.74% 13.99% 15.8% 14.5% 14.15% Kredit Modal Kerja 6.12% 6.4% 6.8% 6.3% 6.16% 5.96% 6.4% 5.94% 6.3% 6.17% 6.1% Kredit Investasi 6.23% 6.21% 6.2% 6.31% 6.21% 6.4% 6.25% 6.45% 6.47% 6.43% 6.17% Kredit Konsumsi 7.89% 7.79% 7.79% 8.4% 7.36% 7.7% 8.19% 7.29% 7.8% 7.3% 7.5% KPR/KPA 12.75% 12.44% 12.53% 12.1% 12.22% 12.8% 11.92% 11.61% 11.78% 11.49% 11.65% Kendaraan Bermotor 13.89% 13.82% 13.46% 13.45% 13.6% 12.68% 12.64% 12.47% 13.26% 12.91% 12.93% Kartu Kredit 3.45% 3.1% 32.12% 3.52% 3.61% 3.35% 26.35% 26.9% 22.59% 26.55% 24.31% Multiguna 13.84% 13.75% 14.72% 14.4% 14.9% 13.79% 14.8% 13.79% 15.1% 14.37% 14.7% Kredit Tanpa Agunan 2.67% 19.81% 2.86% 19.76% 2.52% 2.31% 19.51% 21.2% 21.3% 2.53% 2.54% Periode Jenis Valuta Jenis Suku Bunga Dana dan Kredit Periode Jenis Valuta Jenis Suku Bunga Dana dan Kredit III Perkiraan 216 Perkiraan 217 Perkiraan 218 USD Cost of Funds Cost of Funds 6.76% 1.54% 6.47% 1.51% 6.45% 1.58% 6.37% 1.56% 6.3% 1.54% 6.6% 1.58% 5.94% 1.55% 5.75% 1.78% 5.78% 1.83% 5.67% 1.88% Cost of Loanable Funds Cost of Loanable Funds 1.56% 3.33% 1.14% 3.35% 1.14% 3.55% 9.75% 3.53% 9.62% 3.33% 9.47% 3.51% 9.59% 3.86% 9.21% 4.25% 9.21% 3.89% 9.17% 3.67% Kredit Modal Kerja 12.97% 12.87% 12.89% 12.44% 12.18% 11.93% 12.18% 12.17% 11.8% 11.5% Kredit Investasi 13.3% 13.35% 12.72% 12.7% 12.24% 12.27% 12.41% 11.75% 12.16% 12.3% Kredit Konsumsi 15.17% 15.69% 15.37% 15.32% 14.53% 14.79% 14.4% 15.1% 14.53% 14.18% Perkiraan Selama Kredit Modal Kerja 6.23% 6.8% 6.1% 6.17% 5.98% 6.56% 5.96% 6.5% 6.19% 6.14% Setahun USD Kredit Investasi 6.21% 6.19% 6.3% 6.19% 6.4% 6.28% 6.48% 6.5% 6.46% 6.21% Kredit Konsumsi 7.79% 7.79% 8.4% 7.23% 7.54% 8.21% 7.32% 8.25% 7.11% 7.53% KPR/KPA 12.41% 12.49% 12.6% 12.15% 11.97% 11.82% 11.61% 11.76% 11.5% 11.64% Kendaraan Bermotor 13.76% 13.5% 13.46% 12.98% 12.63% 12.63% 12.47% 13.24% 12.7% 12.93% Kartu Kredit 3.8% 32.12% 3.52% 3.33% 29.2% 26.35% 26.9% 22.57% 26.57% 24.33% Multiguna 13.68% 14.65% 14.4% 14.1% 13.75% 14.43% 13.61% 14.72% 14.17% 14.9% Kredit Tanpa Agunan 19.82% 2.79% 19.73% 2.47% 2.32% 19.55% 21.17% 2.65% 2.55% 2.56% 1

11 METODOLOGI dilaksanakan secara triwulanan sejak triwulan III 1999 untuk memperoleh informasi dini mengenai kebijakan perbankan dalam penyaluran kredit, pendanaan dan penentuan suku bunga, perkembangan permintaan dan penawaran kredit baru. Sampel dipilih secara purposive terhadap 4 bank umum dengan pangsa kredit sekitar 8% dari total kredit. Pengolahan data dilakukan dengan menggunakan metode Saldo Bersih Tertimbang (SBT), yakni jawaban responden dikalikan dengan bobot kreditnya (total 1%), selanjutnya dihitung selisih antara persentase responden yang memberikan jawaban meningkat dan menurun. Indeks Lending Standar (ILS) menggunakan Saldo Bersih Tertimbang berdasarkan bobot kredit responden terhadap total kredit responden dan bobot jawaban (Lebih ketat (1), Sedikit lebih ketat (,5), Tidak berubah (), Sedikit lebih longgar (-,5), Lebih longgar (-1)). Nilai SBT > berarti lebih ketat, dan SBT < berarti lebih longgar. 11