BIRD Daily 5.125,77 278,51 IHSG MNC36 -18,85 (-0,37%) -0,84 (-0,30%) MARKET MOVERS (23/12) BIRDMsec.

Transkripsi

1 (MNC Research Division) Selasa, MARKET COMMENT Setelah 3 hari berturut-turut, indeks mangalami penguatan sebesar +118,5 poin. Pada awal pekan ini, aksi profit taking terjadi di bursa kita sehingga indeks ditutup melemah 18,85 poin. Asing pun masih tetap membukukan Net Sell sebesar 357,78 miliar. IHSG 5.125,77-18,85 (-0,37%) MNC36 278,51-0,84 (-0,30%) Volume 12,3 Value 5,7 Market Cap Average PE 18,5 Average PBV 2,1 High Low (Yearly) USD/IDR INDONESIA STOCK EXCHANGE Support Resistance (-0,67%) TODAY RECOMMENDATION DJIA di awal perdagangan minggu ini ditutup menguat +154 poin didukung saham teknologi, ketika harga minyak dunia kembali melemah. Pasar saham dunia mengalami kenaikan sejak The Fed akan menahan suku bunga acuan lebih lama walaupun kondisi AS lebih baik. Besok akan diumumkan GDP AS triwulan III/2014 dengan perkiraan akan mengalami kenaikan sebesar 4,3% dibandingkan perkiraan sebelumnya 3,9%. Setelah dalam tiga hari berturut-turut dan sempat dibuka dalam zona positif akhirnya IHSG ditutup melemah 18 point (-0,37%), investor memanfaatkan kenaikan dalam beberapa hari tersebut untuk melakukan profit taking ditengah kondisi investor asing yang terus melakukan net sell yang pada hari kemarin sebesar Rp357 miliar. GLOBAL MARKET (22/12) Indices Point +/- % DJIA , ,64 +0,87 NASDAQ 4.781,42 +16,04 +0,34 NIKKEI ,14 +13,74 +0,08 HSEI , ,94 +1,26 STI 3.330,96 +51,43 +1,57 BUY: KLBF, WSKT, SMGR BOW: BBRI, WIKA, BMRI, BBNI, SILO, ADHI MARKET MOVERS (23/12) Selasa Rupiah flat di level Rp (08.00 AM) Indeks Nikkei Selasa tidak berubah (08.00 AM) Dow Jones Futures Selasa naik +10 poin (08.00 AM) COMMODITIES PRICE (22/12) Komoditas Price +/- % Nymex/barrel 55,38-1,69-3,06 Batubara US/ton 61,80-0,35-0,56 Emas US/oz 1.177,20 +0,70 +0,06 Nikel US/ton ,58 +0,32 Timah US/ton ,27 CPO RM/ Mton ,23 +0,84 Follow us on: BIRDMsec Bird Msec

2 COMPANY LATEST PT Tower Besama Infrastructure Tbk (TBIG). Perseroan mengalokasikan belanja modal atau capital expenditure (capex) sebesar Rp2 triliun pada tahun depan. Dana capex ini akan digunakan untuk penambahan menara (tower) perseroan. Sekitar 90% alokasi capex pada tahun depan akan digunakan perseroan untuk penambahan hingga tower. Sampai akhir September 2014, perseroan telah memilik site komunikasi. Untuk capex Perseroan akan menggunakan sumber pendanaan dari internal. PT Tower Bersama Infrastruktur Tbk (TBIG) menyiapkan dana Rp2 triliun untuk pengembangan menara baru tahun depan. Hingga November tahun ini, perseroan telah memiliki tenant dan tower dan bakal bertambah tower serta tenant maka pendapatan dan laba bersih perseroan diperkirakan terdongkrakn sebesar pertumbuhan tenant. PT Matahari Putra Prima Tbk (MPPA). Perseroan akan membuka 20 hypermarket pada tahun depan. Dengan asumsi per gerai menyedot investasi Rp40-45 miliar, maka penggarapan gerai menghabiskan dana senilai Rp miliar. Gerai-gerai itu mengadopsi fitur modern 7-G Hypermart. Untuk mekanisme pendanaannya, dana itu akan diambil dari capital expenditure (capex) tahun depan di level Rp882 miliar. Itu hasil dari alokasi 4-5% perkiraan koleksi omset tahun depan di posisi Rp17,6 triliun. Omset tahun depan itu, naik 20% dari prediksi tahun ini di kisaran Rp14,7 triliun. Sejumlah outlet baru itu akan dibuka di kawasan Indonesia Timur. Manajemen fokus menggarap wilayah timur karena potensi pasar masih sangat potensial. Selain untuk membangun 20 Hypermart, alokasi belanja modal juga merenovasi 10 hypermart. Kemudian membangun 5-8 Foodmart dengan konsep baru. Seluruh rencana itu akan dimulai pada kuartal pertaman edisi PT Surya Esa Perkasa Tbk (ESSA). Perseroan telah menyelesaikan proyek ekspansi kilang SEP dan meningkatkan kapasitas produksi lebih dari 50% dari sekitar 120 ton per hari (TPD) menjadi 190 TPD. Proyek ekspansi ini menggunakan teknologi Turbo Expander Cyrogenic terkini. Peningkatan kapasitas produksi tersebut diharapkan membantu memperkuat posisi perseroan sebagai pemain utama swasta dalam industri LPG nasional. Perseroan telah berinvestasi sekitar US$23 juta untuk proyek ekspansi, dengan proses teknologi, permesinan dan peralatan disokong dari Enerflex Canada. Sedangkan Project Management, Procurement & Construction dikerjakan oleh tim internal SEP. Perseroan dengan suka cita melaporkan Proyek Ekspansi telah diselesaikan dengan zero accidents (tingkat kecelakaan nihil), dan zero down time untuk fasilitas kilang eksisting pada fase konstruksi. PT Waskita Karya (Persero) Tbk (WSKT). Kontraktor pelat merah ini mengantongi pinjaman senilai Rp850 miliar dari Lembaga Pembiayaan Ekspor Indonesia (LPEI). Dana pinjaman dari Indonesia Eximbank tersebut akan digunakan untuk pendanaan tol yang tengah digarap perseroan. Dana ini akan digunakan untuk konstruksi proyek Pejagan-Pemalang toll road. Perseroan telah mengambil alih proyek tol Pejagan-Pemalang sepanjang 57,59 Kilometer. Total investasi diperkirakan mencapai Rp4,08 triliun yang digarap oleh PT Waskita Toll Road, anak usaha Perseroan. Seksi I sepanjang 14,20 Km telah dimulai pengerjaannya pada tahun ini. PT Sawit Sumbermas Sarana Tbk (SSMS). Perusahaan perkebunan kelapa sawit ini mengincar perolehan laba bersih sebesar Rp735 miliar pada Perseroan, mengatakan target tersebut meningkat 16,4% dibandingkan laba bersih sepanjang tahun ini. Tercatat, hingga kuartal III/2014, Perseroan membukukan laba bersih Rp477,6 miliar, melonjak 39,8% dibandingkan periode yang sama tahun lalu Rp341,4 miliar. Penjualan bersih tercatat mencapai Rp1,5 triliun, naik 25% dari sebelumnya RP1,2 triliun. Bila dihitung setelah proses pembelian dua perusahaan sawit, manajemen Perseroan memerkirakan perolehan laba bersih dapat tumbuh sekitar 20%-25% dibandingkan perolehan tahun ini. Untuk meraih target tersebut, Perseroan mengalokasikan belanja modal (capital expenditure/capex) sebesar US$30 juta. Dana yang berasal dari kas internal itu rencananya akan digunakan untuk penanaman tanpa ada rencana ekspansi pembangunan pabrik kelapa sawit baru. PT Energi Mega Persada Tbk (ENRG). Perseroan sepanjang tahun ini berhasil mengurangi utang senilai US$202,95 juta dari US$706,95 juta per menjadi US$504 juta per Perseroan telah mengurangi utang jangka pendek dari Pro Strategic Investors Ltd dan PST Finance Ltd senilai US$12,03 juta. Untuk yang jangka panjang, perseroan mengurangi utangnya di Bank of America Merrill Lynch senilai US$41,71 juta, dan dari Mitsubishi serta Japex senilai US$149,21 juta. Adapun masing-masing penggunaan utang jangka panjang tersebut adalah untuk proyek Offshore North West Java (ONWJ) dan proyek Kangean. Fokus utama Perseroan saat ini adalah untuk terus menurunkan jumlah pinjaman dalam neraca perusahaan yang nantinya diharapkan dapat mengurangi beban bunga dan beban keuangan. PT Bank Central Asia Tbk (BBCA). Perseroan mematok pertumbuhan kredit tahun depan hanya di kisaran 12%-14%. Sektor perbankan tidak akan mematok pertumbuhan kredit terlalu tinggi di tahun depan karena likuiditas yang diperkirakan masih ketat. Prediksi likuiditas yang ketat di tahun depan juga membuat Perseroan masih akan menimbang-nimbang untuk menurunkan tingkat suku bunga Kredit Pemilikan Rumah (KPR). Saat ini, bunga KPR Perseroan ada di kisaran 9-11,5%. Aksi Perseroan tahun ini juga memberikan bantuan fasilitas kredit lokal dengan jumlah pagu kredit sebesar Rp 5 miliar dan pemberian fasilitas time loan recovery dengan pagu kredit sebesar Rp 1,5 milyar kepada debitur UMKM. 2

3 World Indices Comparison 2014 Year-to-Date Growth -3.05% Australia 4141 Domestic (Miliar Rp) 1555 BIRD Daily Foreign % UK USA 4.71% 3783 India 28.34% China 44.50% Japan 5.64% Buy Sell Buy Sell -5.66% S. Korea -2.03% Hong Kong Singapore 2.41% 22/12/2014 IDX Foreign Net Trading Net Sell -357, % Malaysia Indonesia 19.63% Year 2014 IDX Foreign Net Trading Net Buy ECONOMIC CALENDER USA : Chicago Fed Nat Activity Index USA : Existing Home Sales Eurozone : Consumer Confidence Monday 22 CORPORATE ACTION ARTI : Right Issue (1 : 4) BRAU : RUPS MASA : RUPS SSMS : RUPS TBIG : RUPS China : Conference Board China November Leading Economic Index USA : Durable Goods Orders USA : GDP USA : New Home Sales USA : Personal Income USA : Personal Consumption Expenditure Core Tuesday 23 Gplden Plantation : IPO Process OKAS : RUPS Japan : Small Business Confidence USA : MBA Mortgage Applications USA : Initial Jobless Claims USA : Continuing Claims Japan : Bank of Japan Nov meeting minutes Wednesday 24 ADRO : Cum 0,00094 AISA : Cum 8,5 SUPR : Cum Dividen (125 : 54) Japan : Housing Starts Japan : Jobless Rate Japan : National Consumer Price Index Japan : Retail Trade Japan : Industrial Production Thursday 25 Christmas Day Japan : Labpt Cash Earnings Japan : Real Cash Earnings Friday 26 Cuti Bersama Christmas Day 3

4 TRADING SUMMARY TOP TRADING VOLUME TOP TRADING VALUE TOP GAINERS TOP LOSERS Code (Mill.Sh) % Code (Bill.Rp) % Code Change % Code Change % MTFN ,1 MTFN 538 9,4 AGRS ,00 INVS ,83 BUMI ,5 TLKM 257 4,5 FORU ,33 BRAM ,64 CPRO ,6 TRAM 220 3,9 CEKA ,33 DSFI ,14 SMRU 572 4,6 BBRI 218 3,8 VOKS ,50 APOL -9-10,84 ISSP 532 4,3 BMRI 190 3,3 BKDP ,22 KARW ,46 DAILY TECHNICAL RECOMMENDATION CODE CLOSE CHG S R REC CODE CLOSE CHG S R REC INDUSTRI DASAR DAN KIMIA ARNA BOW INTP BOW SMGR BOW ANEKA INDUSTRI ASII BOW BARANG KONSUMSI AISA BUY GGRM BUY ICBP BUY KLBF BOW INDF BOW UNVR BOW INFRASTRUKTUR PGAS BOW TBIG BOW TLKM BOW KEUANGAN BBNI BUY BBRI BUY BMRI BUY BBCA BOW PLANTATION AALI BOW LSIP BUY PROPERTI DAN REAL ESTATE ADHI BOW BSDE BUY CTRA BUY LPKR BOW PTPP BOW PWON BUY SMRA BOW WIKA BOW PERDAGANGAN, JASA DAN INVESTASI ACES BUY AKRA BOW SCMA BOW PERTAMBANGAN ADRO BUY INCO BUY PTBA BUY COMPANY GROUP BHIT BUY BMTR BUY MNCN BUY BABP BUY BCAP BUY IATA BUY KPIG BUY MSKY BOW SSMS BUY 4

5 Research Edwin J. Sebayang mining, energy, company groups Head of research ext Reza Nugraha cement, consumer, construction, property ext Dian Agustina plantation, pharmacy ext Victoria Venny telecomunication ext Zabrina Raissa banking ext Sharlyta L. Malique miscellaneous industry ext MNC Securities MNC Financial Center Lt Jl. Kebon Sirih No Jakarta P F Disclaimer This research report has been issued by PT MNC Securities It may not be reproduced or further distributed or published, in whole or in part, for any purpose. PT MNC Securities has based this document on information obtained from sources it believes to be reliable but which it has not independently verified; PT MNC Securities makes no guarantee, representation or warranty and accepts no responsibility to liability as to its accuracy or completeness. Expression of opinion herein are those of the research department only and are subject to change without notice. This document is not and should not be construed as an offer or the solicitation of an offer to purchase or subscribe or sell any investment. PT MNC Securities and its affiliates and/or their offices, directors and employees may own or have positions in any investment mentioned herein or any investment related thereto and may from time to time add to or dispose of any such investment. PT MNC Securities and its affiliates may act as market maker or have assumed an underwriting position in the securities of companies discusses herein (or investment related thereto) and may sell them to or buy them from customers on a principal basis and may also perform or seek to perform investment banking or underwriting services for or relating to those companies. 5

6 MNC Tower - Jakarta MANGGA DUA - Jakarta SURYO - Jakarta Jl. Kebon Sirih No Arkade Belanja Mangga Dua Jl. Suryo No. 20 Jakarta Ruko No. 2 Senopati Telp Jl Arteri Mangga Dua Raya Jakarta Selatan Fax Jakarta Telp. ( 021 ) HP Telp Fax. (021 ) Yelly Syofita Fax Suta Vanda Syafril branch@bhakti-investama.com HP suta.vanda@bhakti-investama.com Yenny Mintarjo jessie@cbn.net.id bhaktisecurities_m2@yahoo.com INDOVISION - Jakarta GAJAH MADA - Jakarta TAMAN PERMATA BUANA - Jakarta Wisma Indovision Lantai Dasar Mediterania Gajah Mada Residence Ruko Taman Permata Buana Jl Raya Panjang Z / III Unit Ruko TUD 12 Jalan Pulau Bira D1 No. 26 Jakarta Jl. Gajah Mada 174 Jakarta Telp / 79 Telp. ( 021 ) Telp Fax '( 021 ) Fax HP Anggraeni Kie Henny Roosiana Denny Kurniawan msec.gm@bhakti-investama.com bsec.pb@gmail.com bhaktiindovision@yahoo.co.id kieroos@yahoo.com dennykurniawan78@yahoo.co.id KEMAYORAN - Jakarta KELAPA GADING - Jakarta GANDARIA - Jakarta Jl. Landasan Pacu Utara Selatan Blok A1, Kav 2 Komplek Bukit Gading Mediterania Jl. Iskandar Muda No. 9 A Apartemen Mediterania Palace, Ruko C/OR/M Jl. Boulevard BGR Blok A/12 Kelapa Gading Barat Arteri Pondok Indah (depan Gandaria City) Kemayoran, Jakarta Jakarta Utara Jakarta Telp. (021) Telp Telp. (021) , Ponirin Johan Fax Fax. (021) mnc.jakpus@ymail.com Andri Muharizal Putra A. Dwi Supriyanto yaujkt@cbn.net.id antondwis@ymail.com djatiye_yr@yahoo.co.id OTISTA - Jakarta SURABAYA Sby-Sulawesi Jl. Otista Raya No.31A GEDUNG ICBC CENTER Jl. Sulawesi No. 60 Jakarta Timur JL. BASUKI RAHMAT Surabaya Telp. (021) SURABAYA Telp FAX. (021) TELP Fax Fauziah/Nadia HP HP Otista msec.otista@mncsecurities.com ANDRIANTO WIJAYA Lius Andy H. bhakti.sby@gmail.com lius.ah@gmail.com andriantowi@yahoo.com lius_andy@yahoo.com MEDAN MALANG SOLO Jl. Karantina No 46 Jl. Pahlawan TRIP No. 9 Jl. Dr. Rajiman 64 / 226 Kel. Durian, Kec Medan Timur Malang Solo Medan Telp Telp. (0271) , Telp Fax , HP Fax. (0271) Lanny Tjahjadi Tindawati bsmalang@gmail.com LY. Lennywati bsmalang@yahoo.com bcisol@yahoo.com Bandung MAGELANG SEMARANG Jl. Gatot Subroto No. 2 Jl. Cempaka No. 8 B Rukan Mutiara Marina No. 36 Lt. 2 Bandung Komp. Kyai Langgeng Kav Telp No Kel. Jurang Ombo, Magelang Semarang Fax No Telp Telp Bismar / Dimas Panji Fax bandung@mncsecurities.com Fax Widyastuti msec.mitra@yahoo.com HP bsec_smg@yahoo.co.id Deddy Irianto bhaktimgl@yahoo.com DENPASAR MAKASSAR BATAM Gedung Bhakti Group Jl. Lanto Dg Pasewang No. 28 C Hotel Nagoya Plaza ( Koran Seputar Indonesia ) Makassar - Sulawesi Selatan Jl. Imam Bonjol No. 3-4 Jl. Diponegoro No. 109 Kompleks Rukan Ratulangi Lubuk Baja, Batam Denpasar Blok. C12-C13 Telp Telp Jl. DR. Sam Ratulangi No. 7 Fax Fax Makassar HP Telp Manan Fax bs_batam@yahoo.com Fax bs_batam@gmail.com Daniel R. Marsan denicivil@gmail.com Sentul - Bogor TEGAL PATI Jl. Ir. H. Djuanda No. 78 Jl. Ahmad Yani No 237 Jalan HOS Cokroaminoto Gang 2 No. 1 Sentul City, Tegal Pati Jawa Tengah Bogor Telp Telp (0295) Telp Fax Faks (0295) Fax Tubagus Anditra/ Aprilia Arie Santoso Hari Retnowati bstegal08@yahoo.com mnc.pati@gmail.com chandrajayapatiwiri@hotmail.com Semarang_Pojok BEI Semarang_Pojok BEI Balikpapan Univ Dian Nuswantoro Universitas Stikubank Jl. Jend Sudirman No.33 Telp. (024) Telp. (024) Balikpapan Kaltim Gustav Iskandar Gustav Iskandar Tel. (0542) rita.yulita@mncsecurities.com Bandar Lampung Menado Jambi Jl. Brigjen Katamso No. 12 Jl. Pierre Tendean Jl. GR. Djamin Datuk Bagindo No.7 Tanjung Karang, Bandar Lampung Komp Mega Mas Blok 1 D No.19 Jambi Tel. (0721) DEALING Tel. (0431) Telp : / Tel. (0721) CSO Fax. (0431) Jasman felixkrn@gmail.com msec.manado@mncsecurities.com 6