21 Desember 2016 Market Review Dollar Sentuh Level Tinggi 15-Tahun. Dollar menguat ke level tinggi 14-tahun pada hari Selasa menyusul komentar dari Gubernur Federal Reserve Janet Yellen mengenai pasar tenaga kerja menguatkan ekspektasi laju kenaikan suku bunga yang lebih cepat dari ekspektasi di tahun depan. Greenback berbalik menguat terhadap mata uang utama seiring kenaikan yield obligasi AS setelah Yellen mengatakan bahwa pasar tenaga kerja berada pada kondisi paling kokoh dalam hampir selama 1 dekade, mensinyalkan kenaikan laju pertumbuhan upah. Loonie Pulih Seiring Kenaikan Harga Minyak. Dollar Kanada menguat tipis terhadap dollar AS pada hari Selasa, pulih dari dekat level rendah 3-pekan sebelumnya, seiring kenaikan harga minyak dan data ekonomi domestik yang positif berhasil meredam penguatan greenback. Nilai penjualan grosir di Kanada naik 1.1% di bulan Oktober, kenaikan terbesar dalam 5 bulan, menurut data dari Statistics Canada. Dalam volume, penjualan naik sebesar 0.9%, yang mana positif bagi laju pertumbuhan ekonomi di awal kuartal keempat. Suku bunga Jepang Flat, Fokus Pasar ke Proyeksi 2017. Pada hari Selasa pagi, Bank of Japan (BoJ) merilis tingkat suku bunganya yang terakhir untuk tahun 2016 ini. Hingga akhir tahun ini, BoJ masih bertahan dengan tingkat suku bunga -0.10% sebagai tingkat suku bunga terakhir tahun ini. Gubernur BoJ, Haruhiko Kuroda juga menyatakan bahwa BoJ akan menampik asumsi mengenai peningkatan suku bunga Jepang untuk kedepannya. Suku bunga Jepang sebelumnya bertahan di level -0.10%, sedangkan ekspektasi Reuters juga sebesar -0.10%. Menurut Kuroda, seiring masih jauhnya target inflasi 2% Jepang, maka BoJ memutuskan untuk melanjutkan pelonggaran moneter kembali. Pasar Asia Bergerak Variatif Pasca Keputusan BoJ. Sebagian besar saham Asia diperdagangkan lebih tinggi pada hari Selasa, terkecuali saham China dan Hong Kong yang terbebani oleh kekhawatiran tentang arus keluar modal. Nikkei 225 Jepang ditutup naik 0,53% di 19494.53 pasca Bank of Japan mengumumkan keputusan untuk mempertahankan suku bunga negatif dan menjaga target yield obligasi pemerintah 10-tahun di sekitar 0%. KOSPI Korea Selatan berakhir 0,17% lebih tinggi di 2,041.94 berkat komentar optimis Ketua Federal Reserve Janet Yellen tentang pasar tenaga kerja AS, namun sentimen risiko masih terbatasi oleh insiden di Jerman dan Turki. Sementara di Hong Kong, indeks Hang Seng merosot 0,49% ke 21726.07 seiring sentimen terseret oleh kekacauan di pasar daratan. Kekhawatiran tentang depresiasi mata uang telah memicu arus keluar modal, sementara upaya Beijing untuk mengekang penggelembungan aset telah memicu gejolak di pasar utang dan kekhawatiran default perusahaan. Pasca Kejadian Turki dan Berlin, Bursa Eropa Menguat. Bursa saham Eropa menguat pada hari Selasa, pelaku apsar melihat kejadian yang terjadi di ibu kota Turki dan Jerman. Pada Senin malam waktu setempat, sebuah truk menabrak kerumunan di pasar Natal Berlin, menyebabkan 12 orang tewas, dan melukai 48 lainnya. Pemerintah Jerman mengatakan investigasi kejadian tersebut mengingatkan kembali kejadian di Prancis bulan Juli lalu. Sementara beberapa jam sebelumnya, dubes Rusia untuk Turki ditembak hingga tewas saat berpidato di sebuah galeri oleh seorang anggota polisi yang sedang tidak bertugas. Indeks DAX 30 Jerman menguat 0,33% menjadi 11.464,74. CAC 40 Prancis naik 0,56% menjadi 4849,89, dan FSTE 100 Inggris menambah 0,38% menjadi 7.043,96.
Wall Street Melambung Seiring Dow Jones Dekati Level Psikologis 20000. Bursa saham Wall Street AS melanjutkan penguatan di hari Selasa, dengan reli indeks saham gabungan Dow Jones Industrial Average hanya terpaut 30 poin dari level psikologis 20,000 yang merupakan level yang belum tercapai sebelumnya. Secara keseluruhan indeks Dow masih dalam jalur penguatan 15% untuk tahun ini, sedangkan S&P500 telah melejit 11% dan Nasdaq Composite naik 10%. Indeks saham blue chips bahkan menyentuh level tertinggi baru, melanjutkan reli untuk 6 pekan berturut-turut, ditopang ekspektasi bahwa Presiden terpilih Donald Trump akan mengeluarkan kebijakan baru yang dapat mendongkrak pertumbuhan dan inflasi serta melonggarkan tekanan regulasi di berbagai perusahaan AS. Saham sektor keuangan dan perusahaan industrial tampak yang paling diuntungkan, sehingga menolong penguatan indeks Dow Jones Industrial berulang kali mencapai rekor tinggi baru sejak 8 November. Emas Melemah Akibat Penguatan Dollar. Harga Emas terkoreksi lemah di hari Selasa, terbebani oleh performa indeks saham yang positif serta penguatan Dollar AS. Federal Reserve telah menyiratkan setelah kenaikan suku bunga jangka pendek di pekan lalu, The Fed masih berencana untuk menaikkan suku bunga sebanyak 3 kali lagi di 2017. Alhasil level bunga yang lebih tinggi melukai performa Emas, karena logam mulia tidak memberikan imbal hasil pada para pemegangnya dan menjadi kurang atraktif jika dibanding investasi aset lainnya yang menawarkan imbal hasil lebih tinggi ketika terjadi kenaikan bunga pinjaman. Pidato nya di hari Senin kemarin, Fed Yellen juga memuji solidnya pasar tenaga kerja AS sehingga para pelaku pasar menjadi optimis terhadap prospek pertumbuhan ekonomi AS di 2017 yang lebih solid dan tentunya gaji yang lebih besar. Laporan API Bawa Minyak Menguat. Minyak menguat pada perdagangan Selasa, setelah para analis memprediksi penurunan stok minyak AS, menjadi indikasi oversuplai global mulai menurun. Analis yang disurvei Reuters memperkirakan penurunan stok minyak sebanyak 2,4 juta barel dalam sepekan yang berakhir 16 Desember. The American Petroleum Institute melaporkan penurunan lebih besar dari perkiraan tersebut. Stok dilaporkan berkurang sebanyak 4,2 juta barel. Sementara laporan dari Energy Information Administration (EIA) akan dirilis hari Rabu. Technical Outlook EUR/USD. Bias masih bearish terutama jika harga bertahan di bawah area 1.0475, dengan break ke bawah area 1.0350 akan melanjutkan kembali outlook bearish menuju area 1.0300 atau bahkan area 1.0200. Sementara break ke atas area 1.0475 dapat memicu rebound bullish kembali ke area 1.0550 atau bahkan area 1.0680. Hanya break ke atas area 1.0715 yang dapat mengakhiri outlook bearish saat ini. GBP/USD. Outlook bagi GPBUSD masih bearish, namun diperlukan break ke bawah area 1.2300 untuk melanjutkan outlook bearish menuju area 1.2200 sebelum menguji area 1.2100. Untuk pergerakan naik, resisten terdekat ada pada area 1.2380, break ke atas area ini dapa tmemicu rebound bulilsh kembali ke area 1.2480 atau bahkan area 1.2540. Secara keseluruhan, kami masih lebih memilih outlook bearish selama harga bertahan di bawah area 1.2540. USD/JPY. Bias masih bullish menuju area 118.25 level tinggi kemarin sebelum menguji area 119.00 dan 120.40. Sementara itu, break ke bawah area 117.60 dapat memicu koreksi bearish kembali ke area 116.70 sebelum menguji area 115.45. USD/CHF. Bias sementara masih bullish dalam grafik 4 jam diatas MA 50 dan MA 100. Break konsisten menembus 1.0323 berpotensi membawa harga terus naik ke 1.0342 dan selanjutnya menguji 1.0354. Sementara pada bagian bawah, break konsisten menembus 1.0258 berpotensi membawa harga terus turun ke 1.0227 dan kemudian menguji 1.0212.
AUD/USD. Pergerakan harga sementara masih bearish dalam grafik 4 jam dan volatilitas dibawah MA 50 dan MA 100. Break konsisten menembus level 0.7214 berpotensi membawa harga turun ke 0.7200 dan menguji 0.7175. Sementara pada bagian atas, break konsisten menembus 0.7265 berpotensi membawa harga naik ke 0.7285 dan menguji 0.7331. XAU/USD. Bias bearish dalam jangka pendek, berpotensi menguji area 1126. Penembusan di bawah area tersebut akan membawa harga turun menuju area 1120, sebelum membidik area 1115. Pada pergerakan ke atas, penembusan di atas area 1135 akan membawa bias menjadi netral akibat arah pergerakan menjadi tidak jelas, lebih jauh menguji area 1142. CLS10/Crude WTI. Bias bullish dalam jangka pendek, penembusan dan gerakan konsisten di atas area 54.00, membuka potensi kenaikan harga ke area 54.60 sebelum menuju area 55.00. Pada pergerakan ke bawah, support berada dikisaran 52.90, penembusan di bawah area tersebut akan membawa harga turun ke area 52.50 atau lebih rendah 52.00. Nikkei Futures. Bias intraday menjadi bullish di jangka pendek khususnya jika harga berhasil tembus diatas area 19630 untuk menambah tekanan bullish lebih lanjut mengincar area 19970. Support terdekat tampak di area 19465, berbalik secara konsisten dibawah area tersebut dapat membawa harga ke zona netral karena arahnya menjadi kurang jelas di jangka pendek kemungkinan menguji area 19175. Hang Seng Futures. Bias intraday menjadi bullish di jangka pendek namun dibutuhkan penembusan konsisten diatas area 21900 untuk menambah tekanan bullish lebih lanjut mengincar area 22370. Di sisi bawahnya, support terdekat tampak di area 21655, penembusan konsisten dibawah area tersebut dapat membawa harga ke zona netral karena arahnya menjadi kurang jelas di jangka pendek kemungkinan menguji area 21200. Kospi Futures Bias bullish masih terlihat dalam jangka waktu dekat di grafik 4 jam, dengan volatilitas diatas garis MA 50 yang memotong naik MA 100. Pergerakan naik konsisten menembus level 260.26 berpotensi membawa harga naik menuju 260.96, untuk kemudian menguji 261.67. Sementara itu pada sisi bawah, pergerakan turun menembus 258.42 berpotensi membawa harga turun ke 257.64, untuk kemudian menguji 256.89. Pivot Levels Support PIVOT Resistance Trend EUR/USD 1.0255 1.0320 1.0354 1.0385 1.0419 1.0450 1.0515 Bearish USD/JPY 115.17 116.43 117.14 117.69 118.40 118.95 120.21 Bullish GBP/USD 1.2170 1.2266 1.2317 1.2362 1.2413 1.2458 1.2554 Bullish USD/CHF 1.0168 1.0229 1.0261 1.0290 1.0322 1.0351 1.0412 Bullish AUD/USD 0.7167 0.7207 0.7234 0.7247 0.7274 0.7287 0.7327 Bearish Hang Seng 21354 21567 21686 21780 21899 21993 22206 Bullish Nikkei 18925 19210 19380 19495 19665 19780 20065 Bullish KOSPI 257.50 258.45 258.90 259.40 259.85 260.35 261.30 Bullish FTSE 6855.0 6909.0 6941.0 6963.0 6995.0 7017.0 7071.0 Bullish DAX 11310.5 11378.5 11417.0 11446.5 11485.0 11514.5 11582.5 Bullish DOW 19688 19788 19844 19888 19944 19988 20088 Bullish Gold 1104.56 1118.52 1125.38 1132.48 1139.34 1146.44 1160.40 Bearish OIL 50.56 51.41 51.81 52.26 52.66 53.11 53.96 Bullish
Upcoming Data and Events Tuesday, December 20 th 2016 WIB Loc Economic Data Period Impact Actual Forecast Val Last 7.30 AU Monetary Policy Meeting Minutes Dec High - - - - Tentative JP BOJ Policy Rate Dec High -0.1-0.1 % -0.1 Tentative JP Monetary Policy Statement Dec High - - - - Tentative JP BOJ Press Conference Dec High - - - - 14.00 CH Trade Balance Nov Low 3.64 3.57 B 2.66 EU German PPI m/m Nov Low 0.3 0.10 % 0.70 16.00 EU Current Account Oct Low 28.4 24.2 B 27.7 20.30 CA Wholesale Sales m/m Oct Med 1.1 0.3 % -1.5 21.00 CN CB Leading Index m/m Nov Low 1.0 - % 0.8 Tentative NZ GDT Price Index 2w/e High -0.5 - % 3.5 Wednesday, December 21 st 2016 WIB Loc Economic Data Period Impact Actual Forecast Val Last 4:45 NZ Trade Balance Nov Med -500 M -846 6:30 AU MI Leading Index m/m Nov Low - % 0.1 9:00 NZ Credit Card Spending y/y Nov Low - % 10.2 11:30 JP All Industries Activity m/m Oct Low 0.1 % 0.2 16:30 GB Public Sector Net Borrowing Nov Med 11.5 B 4.3 21:00 CH SNB Quarterly Bulletin Q4 Low - - - 22:00 EU Consumer Confidence Nov Low -6 Ind -6 US Existing Home Sales Nov Med 5.52 M 5.60 22:30 US Crude Oil Inventories w/e High M -2.6 AGENDA ON DECEMBER 21 st 2016 -- Tidak ada agenda penting untuk hari ini -- EARNINGS & FACTORS TO WATCH FOR INDICES ON WEDNESDAY U.S. : Accenture plc. THE HIGHEST AND LOWEST LEVEL 2016 A Week Desember Year 2016 CUR HIGH LOW RANGE HIGH LOW HIGH LOW EUR 1.0478 1.0351 127 1.0872 1.0351 1.1615 1.0351 JPY 118.23 116.53 170 118.65 112.86 121.67 98.98 GBP 1.2501 1.2311 190 1.2773 1.2311 1.5015 1.1885 CHF 1.0319 1.0220 99 1.0342 1.0018 1.0342 0.9442 AUD 0.7311 0.7221 90 0.7523 0.7221 0.7825 0.6825 IDR 13425 13370 55 13585 13270 13975 12930 GOLD 1142.24 1125.61 16.63 1177.96 1122.57 1367.13 1061.68 OIL 52.82 51.51 1.31 54.51 48.98 54.51 26.05 CURRENCY MARKET RANGE TRADING on December 20 th 2016 EUR 1.0402 1.0416 1.0351 1.0388 65-0.14% 1.0403 JPY 117.02 118.23 116.97 117.86 126 0.67% 117.08 GBP 1.2387 1.2407 1.2311 1.2368 96-0.20% 1.2393 CHF 1.0270 1.0319 1.0258 1.0293 61 0.17% 1.0276 AUD 0.7245 0.7261 0.7221 0.7260 40 0.23% 0.7243 CAD 1.3403 1.3432 1.3358 1.3369 74-0.29% 1.3408 SGD 1.4477 1.4506 1.4432 1.4459 74 0.24% 1.4425 IDR 13380 13425 13370 13425 55 0.30% 13385 GOLD 1137.93 1139.57 1125.61 1132.25 13.96-0.62% 1139.30 SILVER 15.93 16.06 15.61 16.10 0.45 0.88% 15.96 OIL 52.11 52.70 51.85 52.22 0.85 0.19% 52.12
CURRENCY CROSSES RANGE TRADING EUR / JPY 121.71 122.78 121.70 122.42 108 0.52% 121.79 EUR / CHF 1.0683 1.0693 1.0678 1.0687 15 0.02% 1.0685 EUR / GBP 0.8395 0.8424 0.8372 0.8398 52 0.05% 0.8394 CHF / JPY 113.86 114.94 113.83 114.55 111 0.47% 114.01 AUD / JPY 84.82 85.70 84.78 85.57 92 0.90% 84.81 GBP / CHF 1.2721 1.2751 1.2684 1.2725 67-0.06% 1.2733 GBP / JPY 144.94 146.34 144.90 145.77 144 0.46% 145.10 EUR / CAD 1.3938 1.3961 1.3876 1.3886 85-0.45% 1.3949 EUR / AUD 1.4347 1.4370 1.4301 1.4310 69-0.36% 1.4361 GBP / AUD 1.7084 1.7122 1.7015 1.7039 107-0.40% 1.7107 AUD / NZD 1.0460 1.0499 1.0442 1.0495 57 0.38% 1.0455 GLOBAL MARKET INDICES RANGE TRADING SSIamH7 19350 19505 19325 19475 180 0.36% 19405 SSIpmH7 19505 19615 19480 19550 135 0.39% 19475.N225 19367.84 19511.2 19356.81 19494.53 154.39 0.53% 19391.6 NIYZ6 19545 19615 19325 19540 290 0.85% 19375 KSH7 259.15 259.90 258.95 259.35 0.95 0.14% 259.00 HSIZ6 21784 21875 21662 21804 213-0.04% 21812.HSI 21767.61 21873.56 21667.19 21729.06 206.37-0.47% 21832.68.JKSE 5179.182 5194.729 5142.393 5162.477 52.336-0.57% 5191.912 FFIU6 6947.0 6985.0 6931.5 6973.0 53.5 0.48% 6939.5 FDXU6 11412.0 11476.5 11408.5 11455.5 68.0 0.49% 11400.0 DJU6 19838 19933 19833 19899 100 0.31% 19837.DJI 19920.59 19987.63 19920.42 19974.62 67.2 0.46% 19883.06 NQU6 4939.50 4963.25 4938.50 4955.75 24.8 0.34% 4938.75.IXIC 5473.528 5489.467 5471.709 5483.944 17.758 0.49% 5457.441 ESU6 2260.25 2269.50 2260.00 2266.50 9.5 0.29% 2260.00 USD 103.12 103.65 103.03 103.27 0.62 0.14% 103.13 Disclaimer: Semua tulisan yang terdapat dalam publikasi ini hanya bersifat informasi saja dan tidak ditujukan sebagai saran untuk melakukan trading. PT.Monex Investindo Futures berusaha menyajikan berita terbaik, namun demikian kami tidak menjamin keakuratan dan kelengkapan dari semua informasi atau analisa yang tersedia. PT. Monex Investindo Futures tidak bertanggung jawab terhadap semua kerugian baik langsung maupun tidak langsung yang dialami oleh pembaca atau pihak lain akibat menggunakan informasi dari publikasi ini. Composed by: Research and Analysis Team Email: research_monex@mifx.com www.monexnews.com