11 April 2016 Market Review GBPUSD Kembali Menguat Seiring Naiknya Ekuitas Dan Minyak. Pound hentikan penurunan tiga hari terakhir terhadap dollar pada hari Jumat, terbantu penguatan aset berisiko. Sterling menguat dari level terlemahnya sejak Juni 2014 terhadap euro.streling sempat memangkas beberapa penguatan pasca data menunjukkan produksi manufaktur Inggris Februari turun lebih besar dari perkiraan ekonom. Indeks FTSE 100 naik, mencetak penguatan mingguan kedua sementara harga minyak WTI menuju kenaikan mingguan terbesar dalam sebulan. Analis di Mizuho Bank Ltd di London mengatakan pound bergerak solid karena besarnya minat terhadap aset beresiko. Tingginya harga ekuitas dan komoditas mengirim pound bergerak lebih tinggi. Sinyal Intervensi Redam Penguatan Yen. Yen melemah terhadap sebagian besar mata uang utama pada hari Jumat setelah membukukan penguatan untuk pekan ini, dibebani oleh peringatan dari Menteri Keuangan Jepang pada hari Jumat terhadap kemungkinan adanya intervensi untuk melemahkan mata uang. Penguatan di pasar saham global dan naiknya harga minyak juga meningkatkan minat para pelaku pasar terhadap aset beresiko, memudarkan daya tarik untuk yen sebagai aset haven. Yen menguat sekitar 2% terhadap dollar pada hari Kamis. Menteri Keuangan Jepang Taro Aso pada Jumat pagi memperingatkan bahwa pergerakan mata uang yang begitu cepat "tidak diinginkan" olehnya, yen bergerak hanya "satu sisi" dan itu akan membuat Jepang mengambil langkah-langkah yang diperlukan. Fed Dudley: Hati-hati Dan Menaikan Suku Bunga Secara Bertahap Sudah Tepat. Seorang pejabat Fed yang cukup berpengaruh, pada hari Jumat mengatakan bahwa Federal Reserve harus melakukan pendekatan yang hati-hati dan bertahap terhadap kenaikan suku bunga AS di masa mendatang karena masih adanya resiko eksternal untuk ekonomi AS, meskipun ada beberapa penguatan dan tanda-tanda kenaikan inflasi di dalam negeri. Dalam pidatonya, presiden Fed New York, William Dudley mengatakan bahwa dia sangat mempertimbangkan ancaman dari luar negeri untuk ekonomi AS terhadap ekspektasi pertumbuhan domestik lebih lanjut. Dia juga mengatakan bahwa resiko saat ini "condong" ke arah negatif. Komite dari pembuat kebijakan Fed, setelah naikan suku bunga untuk pertama kalinya dalam hampir sedekade di bulan Desember, telah meninggalkan kebijakan tidak berubah dan gagal untuk menjelaskan kunci dari "keseimbangan resiko". Bursa Asia Ditutup Mix; Nikkei Berbalik Naik. Bursa saham Asia ditutup mix pada hari Juamt, dengan indeks saham Jepang berbalik naik seiring yen yang relatif melemah. Nikkei 225 ditutup menguat 71.68 poin, atau sebesar 0.46% pada level 15,821.52, berbalik naik setelah sempat turun lebih dari 1% setelah MenKeu Jepang Taro Aso mengatakan pemerintah akan mengambil langkah yang diperlukan untuk menghentikan penguatan yen. Kendati ditutup naik, Nikkei masih melemah 2% untuk pekan ini. Di Korea Selatan, indeks Kospi ditutup flat dekat kisaran 1,972.05. Indeks Hang Seng dari Hong Kong juga berbalik naik untuk ditutup menguat 104.35 poin, atau sebesar 0.51%, pada level 20,370.40.
Kenaikan Sektor Perminyakan & Perbankan Menopang Pasar Saham Eropa. Pasar saham Eropa rebound pada hari Jumat menyusul rally saham perbankan Italia dan saham perusahaan energi. Sektor minyak dan gas menguat 3,5% setelah data ekonomi optimis dari AS dan Jerman mendorong harapan akan berakhirnya kelebihan pasokan global, yang memicu lonjakan harga minyak. Sehingga mendorong saham BP, Total dan Eni naik antara 3,3% sampai 4,3%. Saham perbankan Italia menunjukkan kinerja solid, dipimpin kenaikan 9,7% saham UniCredit, di tengah harapan bahwa pemerintah akan segera menawarkan rencana untuk membantu menyelamatkan 4 bank kecil di negara itu. Sementara Komisi Eropa mengatakan akan mengurangi denda 445,884 juta yang dijatuhkan kepada Societe Generale pada bulan Desember 2013 dalam kaitannya dengan kasus Euribor. Indeks CAC 40 Perancis mencatat gain terbesar di antara indeks acuan Eropa lainnya, dengan berakhir 1,35% lebih tinggi. Sedangkan indeks FTSE 100 Inggris dan indeks DAX Jerman ditutup naik masingmasing 1,1% dan 0,95%. Saham Sektor Energi Bantu Wall Street Ditutup di Area Positif. Wall Street ditutup terlepas dari level tinggi sesi pada hari Jumat, kendati rally pada harga minyak, seiring penguatan yen terhadap dollar AS. Rally tajam pada harga minyak mentah dan saham sektor energi membantu Dow dan S&P 500 untuk ditutup menguat tipis pada hari Jumat, sementara pelemahan saham sektor bioteknologi menekan Nasdaq. Yen belakangan ini menyentuh level tinggi sejak Oktober 2014 terhadap greenback, memberikan tekanan turun pada saham. Dow Jones ditutuup naik 35 poin, atau sebesar 0.2%, pada kisaran 17,76.96, S&P 500 menguat 5.7 poin, atau sekitar 0.28%, pada level 2,047.60 dan Nasdaq ditutup menguat 2.32 poin, atau sebesar 0.05%, pada level 4,850.689. Sebelumnya, Presiden Fed bagian New York William Dudley mengatakan langkah pendekatan yang bertahap dan berhati-hati dalam menaikkan suku bunga cukup tepat. Ia mengingatkan adanya resiko eksternal terhadap perekonomian AS, kendati sejumlah penguatan dan sinyal inflasi domestik. Emas Membukukan Kinerja Mingguan Terbaik Dalam 5-Pekan. Kendati hanya ditutup menguat tipis pada hari Jumat, emas tetap membukukan kenaikan mingguan terbesar dalam 5-pekan seiring kekhawatiran tentang ekonomi global dan ekspektasi earnings korporasi yang lemah mendorong permintaan untuk logam mulia. Data dari bursa perdagangan berbasis emas terbesar di dunia, SPDR Gold Shares, juga menunjukkan jika jumlah kepemilikan tidak mengalami banyak perubahan pada minggu lalu setelah mencatat outflow mingguan pertama untuk tahun 2016 pada minggu sebelumnya. Sementara menurunnya permintaan fisik dari Asia, konsumen emas terbesar di dunia, turut menjadi faktor yang menghambat penguatan harga emas. Setelah India dan Cina mengurangi impor emas secara signifikan, giliran People's Bank of China yang mengekang pembelian emas secara substansial. PBoC tercatat hanya menambah kepemilikan emasnya sekitar 9 ton pada bulan Maret, pembelian bulanan terendah sejak Juli. Minyak Melonjak Lebih Dari 6%, Dipicu Penurunan Output AS. Harga minyak AS melonjak lebih dari 6% pada hari Jumat, dan mencetak kenaikan mingguan terbesar sejak Februari, seiring penurunan stok minyak mentah AS mendorong harapan bahwa kelebihan pasokan global mungkin telah mendekati titik balik. Data pemerintah AS pekan lalu menunjukkan stok minyak mentah AS turun hampir 5 juta barrel pada pekan yang berakhir 2 April, mementahkan estimasi kenaikan 3,2 juta barrel. Sedangkan laporan perusahaan jasa ladang minyak Baker Hughes pada hari Jumat memperlihatkan jumlah rig pengeboran minyak aktif di AS berkurang sebanyak 8 menjadi 354, jauh lebih kecil jika dibandingkan 760 rig minyak yang tercatat setahun lalu. Sementara optimisme atas pertemuan produsen minyak utama di Doha pada bulan April mendatang, yang mengagendakan pembatasan produksi, nampaknya juga masih terus menopang sentimen pasar minyak. Technical Outlook EUR/USD. Bias bullish dalam jangka pendek selama harga bertahan di atas MA 50-100-200 di dalam grafik 4 jam. Level resisten terdekat berada di 1.1455, menembus ke atas dari area tersebut seharusnya memicu bullish lanjutan menguji ke 1.1560. Untuk sisi bawahnya, level support terdekat berada di 1.1360, break di bawah area tersebut seharusnya memicu bearish lanjutan menguji ke ke wilayah 1.1150.
GBP/USD. Bias intraday bearish di jangka pendek khususnya jika harga bergerak di bawah MA 50-100-200 di grafik 4 jam. Level support terdekat berada di 1.4000, break di bawah area tersebut dapat memicu bearish lanjutan menguji ke 1.3900. Jika harga dapat menembus ke atas dari area 1.4185, harga dapat rebound menguji ke 1.4260, atau bahkan bisa ke area 1.4375. USD/JPY. Bias masih bearish dalam jangka pendek, diperlukan penembusan di bawah area 107.45 untuk memicu momentum bearish lebih lanjut menuju area 106.20. Disisi lain, penembusan dan gerakan konsisten di atas area di 109.25 akan membawa harga naik menguji area 110.25. USD/CHF. Mengacu dari grafik 4-jam, bias relatif masih bearish terutama jika harga mampu break konsisten di bawah area 0.9520. Yang berpotensi mendorong pelemahan lebih lanjut untuk menguji ulang area 0.9470, sebelum mengincar area 0.9400. Sebaliknya, MA-21 di sekitar 0.9570 akan bertindak sebagai resisten terdekat. Clear break di atas area tersebut akan membawa harga ke zona netral dalam jangka pendek, dengan kemungkinan menguji area 0.9605. Resisten selanjutnya berada di area 0.9635. AUD/USD. Bias terlihat sideways dengan potensi kisaran perdagangan terlihat diantara area 0.7600 (MA 50) - 0.7465 (MA 200) di grafik 4 jam, diperlukan menembus salah satu dari area tersebut untuk dapatkan petunjuk lanjutan. Break di atas area 0.7600 seharusnya memicu bullish lanjutan menguji ke 0.7730. Dan untuk sisi bawahnya, break di bawah area 0.7465 dapat memicu bearish lanjutan menguji ke wilayah 0.7390. XAU/USD. Mengacu dari grafik 4-jam, bias bullish kendati masih diperlukan break konsisten di atas area 1243.95 untuk mendorong keberlanjutan rally menuju area 1248.45 sebelum mengincar area 1253.20. Sebaliknya, MA-200 di sekitar 1239.00 akan menjadi support terdekat. Break kembali di bawah area itu akan membawa harga ke zona netral dalam jangka pendek, dengan kemungkinan menguji ulang MA-100 di sekitar 1233.85. Support selanjutnya berada di area 1227.45. CLS10/Crude WTI. Harga minyak mentah mencoba begerak naik, namun diperlukan break ke atas resisten pada area 40.35 untuk memicu momentum bullish lebih lanjut menuju area 41.30 atau bahkan 42.45. Sementara itu, RSI dan stochastic pada grafik 4 jam mengindikasikan koreksi bearish dalam jangka pendek menuju support di sekitar area 39.00. Break ke bawah area ini dapat melanjutkan pergerakan bearish untuk menguji area 38.00 atau bahkan 37.00. Nikkei Futures. Bias masih bearish seiring yen masih terus menguat terhadap greenback, break ke bawah area 15750 dapat memicu tekanan bearish lanjutan untuk menguji area 15300. Untuk pergerakan naik, break ke atas resisten di sekitar area 16025 akan melanjutkan rebound bullish untuk menuju area 16250 atau bahkan area 16460. Hang Seng Futures. Bias masih bearish dalam jangka pendek, break ke bawah area 20300 dapat mendorong harga turun untuk menguji area 20000 sebelum menguji area 19525. Hanya break ke atas area 20540 yang dapat melanjutkan kembali outlook bullish jangka menengah untuk kembali ke area 21000. Kospi Futures. Bias untuk indeks Kospi sideways dengan potensi kisaran perdagangan terlihat diantara area 244.25 (MA 50) - 238.10 (MA 200) di dalam grafik 4 jam, diperlukan menembus salah satu area untuk dapatkan petunjuk lanjutan. Level resisten terdekat terlihat di 243.00, break di atas area tersebut seharusnya memicu bullish lanjutan menguji ke 244.25 sebelum membidik ke area 245.45. Untuk sisi bawahnya, sebelum membidik ke area 238.10, harga sebelumnya harus menembus area 240.65 dan 239.30.
Pivot Levels Support PIVOT Resistance Trend EUR/USD 1.1246 1.1317 1.1358 1.1388 1.1429 1.1459 1.1530 Bullish USD/JPY 106.26 107.32 107.67 108.38 108.73 109.44 110.50 Bearish GBP/USD 1.3899 1.4000 1.4061 1.4101 1.4162 1.4202 1.4303 Bearish USD/CHF 0.9432 0.9489 0.9511 0.9546 0.9568 0.9603 0.9660 Bearish AUD/USD 0.7384 0.7464 0.7510 0.7544 0.7590 0.7624 0.7704 Sideways Hang Seng 19190 19734 20046 20278 20590 20822 21366 Bearish Nikkei 14515 15145 15515 15775 16145 16405 17035 Bearish KOSPI 236.75 239.15 240.70 241.55 243.10 243.95 246.35 Sideways FTSE 5914.0 6019.0 6082.0 6124.0 6187.0 6229.0 6334.0 Bullish DAX 9366.0 9503.5 9574.5 9641.0 9712.0 9778.5 9916.0 Bullish DOW 17131 17318 17402 17505 17589 17692 17879 Bullish Gold 1211.00 1224.15 1231.92 1237.30 1245.07 1250.45 1263.60 Bullish OIL 34.20 36.59 38.13 38.98 40.52 41.37 43.76 Bearish Upcoming Data and Events Friday, April 8 th 2016 WIB Loc Economic Data Period Impact Actual Forecast Val Last 6.50 JP Current Account Feb Med 1.73 1.57 Tln 1.49 7.15 US FOMC member George Speaks - Med - - - - 12.00 JP Consumer Confidence Mar Low 41.7 40.5 Ind 40.1 12.45 CH Unemployment Rate Mar Low 3.5 3.5 % 3.4 13.00 DE German Trade Balance Feb Low 19.8 19.2 Bln 18.7 JP Economy Watchers Sentiment Mar Low 45.4 46.5 Ind 44.6 13.45 FR French Gov Budget Balance Feb Low -25.6 - Bln -9.2 FR French Industrial Production m/m Feb Low -1.0-0.3 % 1.0 14.15 CH CPI m/m Mar Low 0.3 0.3 % 0.2 15.30 GB Manufacturing Production m/m Feb High -1.1-0.2 % 0.5 GB Goods Trade Balance Feb Med -12.0-10.3 Bln -12.2 GB Industrial Production m/m Feb Low -0.3 0.1 % 0.2 19.15 CA Housing Starts Mar Low 204 215 K 219 19.30 CA Employment Change Mar High 40.6 10.4 K -2.3 CA Unemployemnet Rate Mar High 7.1 7.3 % 7.3 US FOMC Member Dudley Speaks - Med - - - - 21.00 GB NIESR GDP Estimate Mar Low 0.3 - % 0.2 US Wholesale Inventories Feb Low -0.5-0.2 % -0.2 Monday, April 11 th 2016 WIB Loc Economic Data Period Impact Actual Forecast Val Last 6.50 JP Core Machineary Orders m/m Feb Low % 15.0 8.30 AU Home Loans m/m Feb Low % -3.9 CN CPI y/y Mar Med % 2.3 CN PPI y/y Mar Med % -4.9 11 th -16th CN M2 Money Supply y/y Mar Low % 13.3 11 th -16th CN New Loans Mar Low Bln 727 15.00 IT Italian Industrial Production m/m Feb Low % 1.9 Source: Thompson Reuters
AGENDA ON April 11 th 2016 Ruston, U.S. Tokyo Tokyo - Presiden Federal Reserve Bank of Dallas, Robert Kaplan, berpartisipasi dalam tanya jawab yang diadakan Federal Reserve Bank of Dallas - 24.00 WIB. - Gubernur Bank of Japan, Haruhiko Kuroda, membeirkan pidato di pertemuan tahunan perbankan - 13.15 WIB. - Sekjen OECD Angel Gurria mengadakan konfrensi pers di Japan National Press Club. Gurria akan merilis proposal ekonomi Jepang - 13.30 WIB. EARNINGS & FACTORS TO WATCH FOR INDICES ON MONDAY U.S. : Alcoa Inc. DIARY GOVERNMENT DEBT AUCTIONS Norwegia : Lelang Treasury Bills THE HIGHEST AND LOWEST LEVEL 2016 A Week April Year 2016 CUR HIGH LOW RANGE HIGH LOW HIGH LOW EUR 1.1453 1.1325 128 1.1453 1.1325 1.1453 1.0709 JPY 111.78 107.65 413 112.57 107.65 121.67 107.65 GBP 1.4320 1.4004 316 1.437 1.4004 1.4815 1.3834 CHF 0.9620 0.9520 100 0.9624 0.952 1.0254 0.952 AUD 0.7677 0.7490 187 0.7699 0.749 0.7721 0.6825 IDR 13230 13120 110 13291 13120 13975 12950 GOLD 1243.14 1214.50 28.64 1243.14 1208.9 1279.71 1061.68 OIL 39.84 35.24 4.60 39.84 35.24 42.49 26.05 CURRENCY MARKET RANGE TRADING on April 8 th 2016 Currency Open High Low Close Range Change Previous EUR 1.1367 1.1418 1.1347 1.1399 71 0.18% 1.1378 JPY 108.45 109.08 108.02 108.03 106-0.18% 108.22 GBP 1.4050 1.4140 1.4039 1.4123 101 0.47% 1.4057 CHF 0.9562 0.9580 0.9523 0.9534 57-0.30% 0.9563 AUD 0.7499 0.7578 0.7498 0.7556 80 0.67% 0.7506 CAD 1.3140 1.3154 1.2950 1.2986 204-1.21% 1.3145 SGD 1.3520 1.3545 1.3460 1.3491 85-0.24% 1.3523 IDR 13170 13185 13135 13145 50-0.15% 13165 GOLD 1239.04 1242.67 1229.52 1239.70 13.15-0.12% 1241.25 SILVER 15.19 15.36 15.10 15.36 0.26 0.85% 15.23 OIL 37.45 39.84 37.45 39.66 2.39 5.68% 37.53
CURRENCY CROSSES RANGE TRADING Currency Open High Low Close Range Change Previous EUR / JPY 123.29 124.22 122.96 123.19 126 0.05% 123.13 EUR / CHF 1.0870 1.0893 1.0859 1.0867 34-0.11% 1.0879 EUR / GBP 0.8087 0.8092 0.8045 0.8071 47-0.30% 0.8095 CHF / JPY 113.37 114.12 113.02 113.34 110 0.12% 113.20 AUD / JPY 81.46 82.45 81.10 81.62 135 0.47% 81.24 GBP / CHF 1.3440 1.3517 1.3422 1.3467 95 0.21% 1.3439 GBP / JPY 152.42 154.22 151.91 152.66 231 0.35% 152.13 EUR / CAD 1.4938 1.4964 1.4759 1.4803 205-1.05% 1.4960 EUR / AUD 1.5125 1.5164 1.5025 1.5082 139-0.51% 1.5160 GBP / AUD 1.8701 1.8738 1.8616 1.8702 122-0.14% 1.8729 AUD / NZD 1.1075 1.1130 1.1066 1.1088 64 0.12% 1.1075 GLOBAL MARKET INDICES RANGE TRADING Currency Open High Low Close Range Change Previous SSIamM6 15420 16035 15405 15815 630 0.67% 15710 SSIpmM6 15835 15970 15790 15880 180 0.41% 15815.N225 15597.04 16027.63 15471.80 15821.52 555.83 0.46% 15749.84 NIYM6 15840 16030 15405 15775 625 2.14% 15445 KSM6 241.20 242.40 240.00 242.20 2.4-0.33% 243.00 HSIJ6 19980 20511 19967 20537 544 2.15% 20105.HSI 20661.6 20370.44 20045.47 20370.4 324.97 0.51% 20266.05.JKSE 4839.653 4862.805 4829.445 4846.704 33.36-0.42% 4867.285 FFIZ5 6099.5 6166.0 6061.0 6145.0 105 1.24% 6070.0 FDXZ5 9580.5 9707.5 9570.0 9645.5 137.5 1.40% 9512.0 DJM5 17460 17609 17422 17485 187 0.15% 17458 DJI 17555.39 17694.51 17528.16 17576.96 166.3 0.20% 17541.96 NQM5 4467.50 4509.75 4451.50 4467.25 58.3-0.07% 4470.25 IXIC 4883.986 4892.603 4835.365 4850.689 57.238 0.05% 4848.366 ESM5 2034.50 2054.25 2030.25 2040.75 24.0 0.28% 2035.00 USD 94.579 94.677 94.093 94.191 0.584-0.33% 94.502 Disclaimer: Semua tulisan yang terdapat dalam publikasi ini hanya bersifat informasi saja dan tidak ditujukan sebagai saran untuk melakukan trading. PT.Monex Investindo Futures berusaha menyajikan berita terbaik, namun demikian kami tidak menjamin keakuratan dan kelengkapan dari semua informasi atau analisa yang tersedia. PT. Monex Investindo Futures tidak bertanggung jawab terhadap semua kerugian baik langsung maupun tidak langsung yang dialami oleh pembaca atau pihak lain akibat menggunakan informasi dari publikasi ini. Composed by: Research and Analysis Team Email: research_monex@mifx.com www.monexnews.com