28 November 2016 Market Review PDB Inggris Terkonfirmasi 0,5%, GBPUSD Stabil. GBPUSD stabil pada hari Jumat dan diperdagangkan dalam rentang sempit setelah Office for National Statistic (ONS), mengkonfirmasi pertumbuhan ekonomi Inggris yang dilihat dari produk domestik bruto (PDB) di kuartal ketiga sebesar 0,5%, terbantu oleh kenaikan ekspor, dan kuatnya belanja konsumen. ONS menyebut PDB periode Juli - September tersebut menunjukkan terbatasnya dampak keputusan keluarnya Inggris dari Uni Eropa (Brexit) akhir Juni lalu. Namun, dampak Brexit tersebut dikatakan baru akan terlihat dalam beberapa bulan ke depan. Profit Taking Lemahkan USDJPY. USDJPY melemah pada hari Jumat, turun dari level tertinggi 8 bulan akibat penurunan yield obligasi AS yang memicu aksi profit taking. Ekspektasi kenaikan inflasi di AS mendorong penguatan USDJPY lebih dari 2% dalam sepekan. Laju pertumbuhan ekonomi yang lebih baik akan menaikkan inflasi, dan mendorong Federal Reserve untuk menaikkan suku bunga dengan laju lebih cepat dari perkiraan sebelumnya. The Fed yang berpotensi menaikkan suku bunga pada bulan depan menjadi salah satu faktor pemicu reli dollar.. Pasca Brexit, Data Menunjukkan Kenaikan Ivestasi di Inggris. Setelah memutuskan keluar dari Uni Eropa, investasi bisnis di Inggris naik di kuartal ketiga. Data tersebut menunjukkan belum jelasnya hubungan Inggris dengan Uni Eropa dimasa yang akan datang tidak terlalu mempengaruhi investasi di Inggris. Office for National Statistic (ONS) melaporkan investasi bisnis naik 0,9% pada periode Juli - September dari kuartal kedua, didorong oleh investasi di bangunan, mesin serta peralatan. Namun jika dibandingkan dengan tahun sebelumnya, investasi menunjukkan penurunan 1,6%. ONS juga mengkonfirmasi pertumbuhan ekonomi Inggris kuartal ketiga tumbuh 0,5% dari kuartal sebelumnya, dan 2,3% dari kuartal ketiga 2015. Yen Melemah, Pasar Saham Asia Ditutup Positif. Pasar saham Asia ditutup di zona hijau pada hari Jumat walaupun tidak adanya sinyal lanjutan dari pasar AS yang tutup karena hari raya Thanksgiving pada hari Kamis. Penutupan dengan penguatan ini dipimpin oleh Hang Seng Hong Kong sebesar 0.51%, diikuti oleh Nikkei 225 sebesar 0.26% dan Kospi Korea Selatan sebesar 0.16%. Nikkei 225 berhasil menguat pada sesi ini dikarenakan melemahnya yen Jepang sampai akhir pekan ini. pelemahan Yen ini sendiri disebabkan oleh kelanjutan rally dolar AS dan laporan data inflasi dari pemerintahan Jepang yang menunjukkan penurunan tingkat inflasi sebesar 0.4%. Harapan M&A Sektor Farmasi Menopang Penguatan Saham Eropa. Saham Eropa ditutup sedikit lebih tinggi pada hari Jumat berkat rally saham-saham produsen obat, di tengah tipisnya likuiditas akibat sesi singkat di Wall Street. Indeks FTSE 100 Inggris berakhir 0,17% lebih tinggi di 6840.75, membukukan kenaikan mingguan ke-3 beruntun, seiring pelemahan sektor perbankan dan pertambangan terimbangi oleh kinerja solid sektor farmasi. Saham produsen obat AstraZeneca melonjak 2,2%, dipicu laporan bahwa perusahaan kesehatan AS Johnson & Johnson tertarik untuk membeli perusahaan Swiss Actelion. Pelaku pasar relatif tidak banyak merespon estimasi ke-2 GDP Inggris kuartal ke-3 yang masih sesuai dengan estimasi awal 0,5%. Di Jerman, indeks DAX terapresiasi 0,09% untuk ditutup di 10699.27. Saham E.ON SE menjadi yang terbaik dengan mencatat gain 1,64%, diikuti kenaikan 1,28% saham Merck KGaA. Sementara Indeks CAC 40 Peracnsi naik 0,17% ke 4.550,27, ditopang keuntungan di sektor kesehatan, kebutuhan konsumen dan teknologi.
Wall St. Cetak Rekor Baru, Menguat 3-Pekan Beruntun. Pasar ekuitas AS ditutup lebih tinggi pada hari Jumat, membukukan kenaikan mingguan, di tengah investor yang memantau para retailer selama Black Friday di tengah rally yang masih berkelanjutan pasca pemilu. Indeks Dow Jones industrial average menguat 68.96 poin, atau 0.36%, ke 19,152.14 dengan saham Cisco Systems dan Coca-Cola Company pimpin penguatan dan Caterpillar yang mengalami kerugian terbesar. Indeks S&P 500 naik 8.53 poin, atau 0.39%, ke 2,213.35, dengan saham utilitas pimpin sembilan sektor lebih tinggi dan hanya sektor energi dan keuangan yang melemah. Indeks Nasdaq menguat 18,242 poin, atau 0.3%, ke 5,398.920. Semua indeks mencetak rekor baru. Terkepung Faktor Negatif, Emas Anjlok ke Level Rendah 9-1/2 Bulan. Harga emas anjlok ke titik terendah 9-1/2 bulan pada hari Jumat, dan membukukan penurunan mingguan ke-3 berturut-turut, seiring sejumlah faktor negatif mendorong investor melanjutkan aksi jual. Bullion tercatat telah merosot sekitar 7% di sepanjang bulan November, menempatkannya di jalur penurunan bulanan terbesar sejak Juni 2013. Investor terlihat masih terus menghindari emas, meskipun penurunan harga di bawah $1200 telah memicu beberapa profit taking. Bagaimanapun, pergerakan emas selanjutnya masih akan dipengaruhi oleh banyak faktor termasuk pasar ekuitas, pasar mata uang dan harapan suku bunga AS yang lebih tinggi. Para trader mengatakan bahwa data ketenagakerjaan AS yang akan dirilis 2 Desember mendatang akan menjadi kunci untuk sentimen pasar, kendati itu mungkin tidak akan merubah pandangan bank sentral AS. Minyak AS Merosot 4% Akibat Ketidakpastian Rencana OPEC. Harga minyak AS anjlok sekitar 4% pada hari Jumat, terseret oleh ketidakpastian menjelang pertemuan krusial Organization of the Petroleum Exporting Countries pekan ini, yang diharapkan akan menghasilkan kesepakatan pembatasan produksi. OPEC dijadwalkan bertemu pada 30 November untuk mengkoordinasikan rencana pembatasan produksi, yang kemungkinan juga akan melibatkan negara non-opec seperti Rusia. Namun sejauh ini anggota kartel minyak terbesar di dunia itu masih belum mencapai kesepakatan tentang implementasi dari rencana tersebut. Sentimen bearish di pasar minyak turut diperkuat oleh Saudi Aramco yang berencana meningkatkan pasokan ke beberapa pelanggan Asia pada bulan Januari, dan penurunan impor minyak mentah China di bulan Oktober. Technical Outlook EUR/USD. Bias bearish dalam jangka pendek, berpotensi menguji area 1.0560 Penembusan di bawah area tersebut akan membawa harga turun menuju area 1.0510. Pada pergerakan ke atas, penembusan di atas area 1.0630 akan membawa bias kembali ke netral akibat arah pergerakan menjadi tidak jelas, lebih jauh menguji area 1.0670. GBP/USD. Bias netral dalam jangka pendek, support terdekat terlihat pada kisaran 1.2400 sementara resisten terdekat berada pada kisaran 1.2520. Penembusan di bawah area 1.2400 akan membawa harga turun menguji area 1.2310. Disisi lain penembusan dan gerakan konsisten di atas area 1.2520 seharusnya memicu momentum bullish untuk menguji area 1.2620. USD/JPY. Outlook masih bullish, break kembali ke atas area 113.50 dapat mendorong harga naik menuju area 114.00 sebelum menguji area 114.30. Sementara itu RSI dan stochastic yang overbought dapat memicu koreksi bearish kembali ke area 112.60 sebelum menguji area 112.25 atau bahkan area 111.90. USD/CHF. Bias bullish dalam jangka pendek, diperlukan penembusan di atas area 1.0160 untuk memicu momentum bullish lebih lanjut menuju area 1.0190. Disisi lain, penembusan dan gerakan konsisten di bawah area 1.0070 akan membawa harga turun menguji area 1.0035.
AUD/USD. Bias bearish dalam jangka pendek menguji area 0.7390. Dibutuhkan penembusan di bawah area tersebut untuk memicu momentum bearish lebih lanjut menuju area 0.7360. Pada pergerakan ke atas, penembusan dan gerakan konsisten di atas area 0.7460 akan membawa bias kembali ke netral, berpotensi menguji area 0.7500. XAU/USD. Mengacu dari grafik 4-jam, bias relatif masih bearish terutama jika harga mampu break konsisten di bawah area 1182.65. Yang berpotensi mendorong pelemahan lebih lanjut untuk menguji ulang area 1177.00 atau bahkan area 1171.85. Sebaliknya, resisten terdekat dapat dijumpai di area 1188.05. Break kembali di atas area tersebut akan membawa harga ke zona netral dalam jangka pendek, dengan kemungkinan menguji ulang area 1193.70. Resisten selanjutnya berada di area 1198.90. CLS10/Crude WTI. Bias terlihat bearish pada grafik 4-jam, terutama jika harga mampu menjaga stabilitas di bawah area 46.00. Yang berpotensi mendorong pelemahan lanjutan menuju area 45.40, sebelum mengincar area 44.85. Sebaliknya, resisten terdekat berada di area 46.55. Dengan stochastic dan RSI yang sedikit oversold, break kembali di atas area tersebut mungkin bisa memicu skenario koreksi bullish untuk menguji ulang area 47.20 atau bahkan MA-200 di sekitar 47.70. Nikkei Futures. Berdasarkan grafik 1 jam, bias bullish, khususnya dengan harga bertahan di atas MA 50. Dalam jangka pendek kondisi jenuh beli di indikator Stochastic dan RSI seharusnya menjadi perhatian kita. Resisten terdekat berada di 18480, break di atas area itu dapat mendorong kenaikan harga menguji 18550 sebelum membidik 18700. Sebaliknya, 18350 akan menjadi support terdekat. Penembusan ke bawah area itu harga kemungkinan akan bergerak netral karena sedikitnya petunjuk menguji 18225 sebelum menuju 18055. Hang Seng Futures. Berdasarkan grafik 1 jam, harga cenderung bullish selama harga masih di atas MA 50. Dalam jangka pendek kita harus waspada untuk potensi bearish karena indikator Stochastic bergerak turun. Level resisten terdekat berada di 22815, break di atas area tersebut dapat memacu bullish lanjutan menuju 22900 sebelum membidik ke 23000. Sebaliknya, 22675 adalah level support terdekat, break di bawah area tersebut harga kemungkinan akan bergerak netral karena sedikitnya petunjuk menguji ke 22590 dan 22485. Kospi Futures. Bias bullish dalam jangka pendek, diperlukan penembusan di atas area 253.70 untuk memicu momentum bullish lebih lanjut menuju area 255.20. Disisi lain, penembusan dan gerakan konsisten di bawah area 251.50 akan membawa harga turun menguji area 250.30. Pivot Levels Support PIVOT Resistance Trend EUR/USD 1.0407 1.0496 1.0543 1.0585 1.0632 1.0674 1.0763 Bearish USD/JPY 110.49 111.83 112.45 113.17 113.79 114.51 115.85 Bullish GBP/USD 1.2325 1.2391 1.2434 1.2457 1.2500 1.2523 1.2589 Sideways USD/CHF 0.9979 1.0060 1.0097 1.0141 1.0178 1.0222 1.0303 Bullish AUD/USD 0.7302 0.7369 0.7405 0.7436 0.7472 0.7503 0.7570 Bearish Hang Seng 22199 22453 22599 22707 22853 22961 23215 Bullish Nikkei 17940 18160 18275 18380 18495 18600 18820 Bullish KOSPI 250.15 251.25 251.70 252.35 252.80 253.45 254.55 Bullish FTSE 6762.5 6798.5 6817.5 6834.5 6853.5 6870.5 6906.5 Bullish DAX 10548.8 10617.3 10657.2 10685.8 10725.7 10754.3 10822.8 Bullish DOW 18877 18993 19070 19109 19186 19225 19341 Bullish Gold 1137.90 1160.20 1171.93 1182.50 1194.23 1204.80 1227.10 Bearish OIL 41.94 44.32 45.14 46.70 47.52 49.08 51.46 Bearish
Upcoming Data and Events Friday, November 25 th 2016 WIB Loc Economic Data Period Impact Actual Forecast Val Last 4:45 NZ Trade Balance Oct Med -846-950 Mln -1394 6:30 JP Tokyo Core CPI y/y Nov Med -0.4-0.4 % -0.4 JP National Core CPI y/y Oct Low -0.4-0.4 % -0.5 12:00 JP BOJ Core CPI y/y Oct Low 0.3 0.3 % 0.2 16:30 GB Second Estimate GDP q/q Q3 High 0.5 0.5 % 0.5 GB Prelim Business Investment q/q Q3 Med 0.9-0.2 % 1.0 GB Index of Services 3m/3m Sep Low 0.8 0.8 % 0.8 18:00 GB CBI Realized Sales Nov Low 26 12 Ind 21 20:30 US Goods Trade Balance Oct Low -62.0-59.2 Bln -56.5 US Prelim Wholesale Inventories m/m Oct Low -0.4 0.3 % 0.2 21:45 US Flash Services PMI Nov Low 54.7 54.9 Ind 54.8 Monday, November 28 th 2016 WIB Loc Economic Data Period Impact Actual Forecast Val Last 16:00 EU M3 Money Supply y/y Oct Med 5.0 % 5.0 EU Private Loans y/y Oct Low 1.9 % 1.8 21:00 EU ECB President Draghi Speaks Nov High - - - AGENDA ON NOVEMBER 28 th 2016 -- Tidak ada agenda penting untuk hari ini -- EARNINGS & FACTORS TO WATCH FOR INDICES ON MONDAY -- Tidak ada laporan earnings yang akan dirilis hari ini-- THE HIGHEST AND LOWEST LEVEL 2016 A Week November Year 2016 CUR HIGH LOW RANGE HIGH LOW HIGH LOW EUR 1.0648 1.0516 132 1.1298 1.0516 1.1615 1.0516 JPY 113.88 110.26 362 113.88 101.18 121.67 98.98 GBP 1.2511 1.2311 200 1.2672 1.2204 1.5015 1.1885 CHF 1.0190 1.0066 124 1.0190 0.9548 1.0254 0.9442 AUD 0.7466 0.7309 157 0.7777 0.7290 0.7825 0.6825 IDR 13575 13400 175 13575 13025 13975 12930 GOLD 1220.90 1170.78 50.12 1337.19 1181.29 1367.13 1061.68 OIL 49.20 45.88 3.32 49.20 42.20 51.93 26.05 CURRENCY MARKET RANGE TRADING on November 25 th 2016 EUR 1.0559 1.0626 1.0537 1.0591 89 0.36% 1.0553 JPY 113.25 113.88 112.54 113.08 134-0.27% 113.39 GBP 1.2450 1.2480 1.2414 1.2477 66 0.18% 1.2454 CHF 1.0168 1.0184 1.0103 1.0135 81-0.30% 1.0166 AUD 0.7408 0.7466 0.7399 0.7442 67 0.45% 0.7409 CAD 1.3491 1.3532 1.3452 1.3530 80 0.30% 1.3489 SGD 1.4311 1.4344 1.4258 1.4257 86-0.45% 1.4321 IDR 13565 13575 13490 13515 85-0.33% 13560 GOLD 1183.12 1193.08 1170.78 1183.65 22.3-0.03% 1184.00 SILVER 16.31 16.57 16.15 16.52 0.42 1.16% 16.33 OIL 48.00 48.26 45.88 45.96 2.38-4.21% 47.98
CURRENCY CROSSES RANGE TRADING EUR / JPY 119.62 120.15 119.29 119.76 86 0.17% 119.56 EUR / CHF 1.0738 1.0754 1.0724 1.0746 30 0.12% 1.0733 EUR / GBP 0.8480 0.8543 0.8467 0.8496 76 0.19% 0.8480 CHF / JPY 111.38 111.87 111.07 111.43 80-0.04% 111.47 AUD / JPY 84.00 84.61 83.73 84.13 88 0.18% 83.98 GBP / CHF 1.2660 1.2672 1.2563 1.2643 109-0.11% 1.2657 GBP / JPY 141.04 141.72 139.95 140.96 177-0.11% 141.12 EUR / CAD 1.4246 1.4344 1.4224 1.4350 120 0.79% 1.4238 EUR / AUD 1.4238 1.4276 1.4178 1.4246 98 0.02% 1.4243 GBP / AUD 1.6787 1.6813 1.6664 1.6761 149-0.28% 1.6808 AUD / NZD 1.0580 1.0609 1.0535 1.0563 74-0.16% 1.0580 GLOBAL MARKET INDICES RANGE TRADING SSIamZ6 18405 18485 18290 18375 195-0.05% 18385 SSIpmZ6 18405 18480 18265 18385 215 0.05% 18375.N225 18387.59 18482.94 18288.5 18381.22 194.44 0.26% 18333.41 NIYZ6 18295 18485 18270 18390 215-0.16% 18420 KSZ6 252.80 253.00 251.90 252.20 1.1-0.10% 252.45 HSIX6 22627 22814 22560 22746 254 0.60% 22611 HSIZ6 22637 22820 22569 22761 251 0.12% 22734.HSI 22609.22 22764.34 22589.53 22723.45 174.81 0.51% 22608.49.JKSE 5097.108 5129.753 5096.671 5122.104 33.082 0.28% 5107.623 FFIU6 6827.0 6851.5 6815.5 6836.5 36 0.23% 6820.5 FDXU6 10702.0 10714.5 10646.0 10697.0 68.5 0.01% 10696.0 DJU6 19105 19148 19032 19147 116 0.17% 19115.DJI 19093.72 19152.14 19093.72 19152.14 58.4 0.36% 19083.18 NQU6 4859.75 4870.00 4839.50 4870.00 30.5 0.14% 4863.00.IXIC 5388.488 5398.920 5379.281 5398.920 19.639 0.34% 5380.678 ESU6 2205.50 2211.75 2197.50 2211.50 14.3 0.25% 2206.00 USD 101.68 101.92 101.21 101.52 0.71-0.17% 101.69 Disclaimer: Semua tulisan yang terdapat dalam publikasi ini hanya bersifat informasi saja dan tidak ditujukan sebagai saran untuk melakukan trading. PT.Monex Investindo Futures berusaha menyajikan berita terbaik, namun demikian kami tidak menjamin keakuratan dan kelengkapan dari semua informasi atau analisa yang tersedia. PT. Monex Investindo Futures tidak bertanggung jawab terhadap semua kerugian baik langsung maupun tidak langsung yang dialami oleh pembaca atau pihak lain akibat menggunakan informasi dari publikasi ini. Composed by: Research and Analysis Team Email: research_monex@mifx.com www.monexnews.com