11 September Market Review

Transkripsi

1 11 September 2015 Market Review Optimisme BoE Menopang Sterling. Sterling menguat terhadap Dollar dan Euro setelah Bank of England (BoE) mengatakan waktu kenaikan suku bunga semakin dekat. Para penentu kebijakan BoE tidak goyah melihat perlambatan ekonomi di China dan menilai prospek perekonomian Inggris masih positif. Pernyataan optimis ini muncul berbarengan dengan rilis keputusan bank sentral untuk mempertahankan tingkat suku bunga 0,5% dan hasil voting yang menunjukkan hanya 1 dari 9 pejabat yang mendukung untuk menaikkan suku bunga. Adapun BoE Ian McCafferty memilih untuk menaikkan tingkat suku bunga menjadi 0,7% dalam dua rapat terakhir. Bank sentral mempertahankan tingkat obligasinya sebesar 375 miliar Pound. Yen Gugup Menanggapi Komentar Dovish Yamamoto. Yen melemah terhadap pasangan mata uang utama setelah salah seorang penentu kebijakan Jepang mendukung untuk memberikan pasar stimulus moneter tambahan. Save haven Yen gagal memanfaatkan pelemahan mayoritas bursa saham global. Pada pertengahan sesi Asia, Dollar melonjak dan terus menanjak naik dalam perdagangannya terhadap Yen setelah Bloomberg memberitakan pejabat partai Demokrat Liberal Jepang, Kozo Yamamoto, mengatakan pada saat pertemuan kebijakan Bank of Japan tanggal 30 Oktober akan menjadi "peluang baik" untuk menambahkan stimulus moneter. Sebelum itu, investor tidak banyak bereaksi pada laporan Core Machinery Orders yang secara tidak terduga masih menurun di pertengahan tahun. Pesanan mesin inti Jepang turun 3,6% di bulan Juli, melanjutkan penurunan 7,9% pesanan di bulan sebelumnya. Analis memprediksi akan ada peningkatan 3,7%. Dugaan Intervensi Yuan Selamatkan Kiwi. Dollar Selandia Baru kembali pulih pasca anjlok lebih dari 2% pada awal sesi hari kamis, seiring penguatan yuan pada pasar offshore dalam dugaan adanya intervensi oleh bank pemerintah China, membangkitkan kembali selera resiko investor. Sebelumnya, kiwi anjlok pasca bank sentral Selandia Baru memangkas suku bunga dan mengatakan mungkin akan kembali melonggarkan kebijakan jika perekonomian China terus melambat. Namun kiwi kemudian pulih setelah nilai tukar offshore yuan naik lebih dari 1% terhadap dollar. Bank pemerintah China diduga melakukan intervensi, sebuah langkah yang mengejutkan pasar. Menurut trader hal tersebut merupakan respon dari pemerintah China untuk memukul para spekulan dan mengurangi ekspektasi depresiasi lebih lanjut pada yuan pasca devaluasi di bulan Agustus. Klaim Pengangguran AS Berkurang; Harga Impor Turun. Pasar tenaga kerja AS nampak kembali mendapatkan momentum pada awal September seiring jumlah klaim pengangguran mingguan kembali berkurang, namun lemahnya tekanan inflasi mungkin akan memperumit keputusan Federal Reserve untuk menaikkan suku bunga atau tidak. Jumlah klaim pengangguran turun sebanyak 6,000 menjadi 275,000 pekan lalu, menurut Departemen Tenaga Kerja pada hari Kamis. Klaim telah berada di bawah level 300,000 selama 27 pekan berturut-turut, level yang menunjukkan penguatan pasar tenaga kerja. Dalam laporan lainnya, harga impor turun sebanyak 1.8% bulan lalu seiring penurunan harga bahan bakar dan sejumlah barang lainnya, menyusul penurunan sebeasr 0.9% di bulan Juli.

2 Data Kurang Mengesankan, Saham Asia Berakhir Mixed. Sebagian saham Asia ditutup melemah pada hari Kamis, pasca rilis data 2 raksasa ekonomi Asia menambah kekhawatiran tentang pertumbuhan. Pesanan mesin inti Jepang turun 3,6% di bulan Juli, meleset dari prediksi kenaikan 3,7%. Sedangkan CPI China dilaporkan naik 2% di bulan Agustus dari tahun sebelumnya, melampaui estimasi 1,8%. Namun PPI mencatat penurunan bulan ke-42 beruntun, anjlok 5,9% di bulan lalu. Indeks Nikkei 225 Jepang gagal melanjutkan rally spektakuler hari sebelumnya dan harus turun 2,5%, setelah kejutan data pesanan mesin inti menambah kekhawatiran tentang ekonomi terbesar ke-2 di Asia. Di China, penurunan saham produsen komoditas menyeret indeks Shanghai Composite turun 1,5%, dengan investor cenderung mengabaikan pernyataan PM Li Keqiang yang menegaskan jika China tidak beresiko mengalami hard lannding. Indeks Hang Seng juga merosot lebih dari 2%, dengan saham-saham broker terpukul oleh penurunan volume menyusul langkah regulator membatasi perdagangan spekulatif. Sementara indeks KOSPI Korea Selatan mampu berbalik arah di akhir sesi untuk ditutup 1,4% lebih tinggi pada level tertinggi sejak 18 Agustus, ditopang performa kuat saham produsen kapal. Kecemasan Pertumbuhan Global Kembali Seret Bursa Eropa. Bursa saham Eropa melemah pada hari Kamis, sentimen invetor terbebani data mengecewakan dari dua raksasa ekonomi Asia, China dan Jepang. Pesanan mesin inti Jepang turun 3,6% di bulan Juli dan diluar perkiraan para ekonom. Sementara dari China penurunan harga di sektor manufaktur membawa indeks harga produsen turun ke level terendah enam tahun. Indeks DAX Jerman kehilangan 0,9% menjadi ,44. Dari Paris, indeks CAC 40 turun 1,5%, data yang dirilis dari Prancis menunjukkan produksi industri turun di bulan Juli, menjadi indikasi awal yang kurang baik bagi ekonomi Prancis di kuartal ketiga tahun ini. Indeks FTSE 100 Inggris melemah 1,5% menjadi 6.155,81, dan menghentikan penguatan tiga hari beruntun. Apple dan Sektor Biotek Bantu Wall St. Menguat. Bursa saham AS berhasil menguat pada hari Kamis terbantu penguatan saham Apple dan sektor bio-teknologi, namun penguatan masih terbatas akibat kehatihatian investor jelang rapat moneter Federal Reserve pada pekan depan. Data ekonomi yang dirilis oleh Departemen Tenaga Kerja AS menunjukkan klaim tunjangan pengangguran turun sebanyak menjadi dalam sepekan yang berakhir 5 September. Klaim pengangguran mingguan berada di bawah dalam 27 pekan terakhir, dan dianggap menunjukkan penguatan pasar tenaga kerja. Indeks S&P 500 ditutup menguat 10,25 poin atau 0,5% menjadi 1.952,29, indeks Dow Jones Industrial Average menambah 76,83 atau 0,5% menjadi ,40. Indeks Nasdaq Composite menambah 39,72 poin atau 0,8% menjadi 4.796,25. Emas Rebound dari Level Terendah Satu Bulan. Emas menguat pada hari Kamis, mengakhiri penurunan beruntun yang membawa emas ke level terendah satu bulan. Pelaku pasar terus mencari pentunjuk untuk memperkirakan hasil rapat moneter Federal Reserve pada pekan depan. Kecemasan akan pelambatan pertumbuhan ekonomi di China dan data ekonomi variatif menambah ketidakpastian akan waktu kenaikan suku bunga di AS. Daya tarik investor terhadap emas masih rendah, kepemilikan aset di SPDR Gold Trust, ETF berbasis emas terbesar di dunia, turun 0,61% menjadi 678,18 pada hari Rabu, menjadi penurunan terbesar dalam hampir enam pekan terakhir. Laporan Permintaan Bensin Bawa Minyak Menguat. Minyak mentah rally pada hari Kamis, trader melihat adanya peningkatan permintaan bensin, meski masih dibayangi kenaikan persediaan minyak mentah AS. Pelemahan dollar juga mendorong kenaikan minyak, sementara Wall Street yang menguat menambah sentimen positif bagi minyak. Data dari Energy Information Administration menunjukkan permintaan bensin dalam empat pekan terakhir naik sekitar 4% dibandingkan periode yang sama tahun sebelumnya, sementara persediaan bensin pada pekan lalu naik barel, atau hampir setengah yang diperkirakan.

3 Program Upgrade Apple Topang Permintaan iphone Baru. Apple Inc telah berhasil menyebabkan pembelian produk iphone baru lebih terjangkau setiap tahunnya, dimana langkah tersebut berpotensi memacu permintaan, khususnya dengan iphone 6S dan 6S plus yang baru. Apple mengumumkan program yang dapat mengijinkan pengguna nya untuk membeli secara kredit beberapa versi unlocked iphone baru dengan cicilan yang cukup rendah. Program ini akan tersedia awalnya di AS, namun akan disusul di 11 pasar kunci lainnya termasuk China, diumumkan bersamaan dengan event peluncuran produk tahunan Apple. Namun produk baru kurang mendapat respon positif dari para investor, dimana para komentator menyebutkan bahwa produk yang terbaru kurang transformative dan tidak menunjang kenaikan harga saham. Produsen Shale Oil AS Pangkas Outlook Beberapa produsen shale oil yang besar telah mulai memangkas anggaran 2016, bahkan sebagian perusahaan berencana memangkas anggaran hingga dua digit dimulai pada January mengindikasikan bahwa efek dari harga minyak yang rendah telah memaksa penyesuaian yang radikal pada industri tersebut. SEcara keseluruhan perusahaan minyak Amerika Utara akan memangkas anggaran mereka hingga 15 persen di tahun depan, diestimasikan analis Barclays. Marathon, yang beroperasi di North Dakota dan Texas menyatakan akan pangkas 18 persen anggaran modal tahun depan lebihd ari $600 juta, termasuk memangkas fracking oil dan langkah lainnya. Eksekutif di Anadarko Petroleum Corp dan Apache Corp memberikan sinyal bahwa mereka akan turut melakukan pemangkasan. Technical Outlook EUR/USD. Bias bearish untuk membidik support terdekat di area sebelum harga bisa tertekan ke area yang lebih rendah, support atau bahkan support kunci Sementara resisten terdekat terletak di area penembusan area ini dapat memicu momentum bullish untuk membidik area dan resisten kunci ada di area GBP/USD. Bias bullish untuk membidik resisten terdekat dan penembusan area ini akan mengangkat harga menuju tahanan Resisten kunci berada di area Di sisi lain, support terdekat di kisaran dan penurunan konsisten di bawah area ini akan menghadapi area sebelum harga bisa menguji support kunci USD/JPY. Harga berpotensi bergerak melemah untuk membidik support terdekat yang dapat menyeret harga untuk membidik area dan mungkin support kunci Akan tetapi jika harga konsisten naik di atas resisten , harga dapat semakin menguat dengan resisten berikutnya di kisaran dan resisten kunci di USD/CHF. Momentum bullish mulai memudar, dan harga terjaga dalam range perdagangan ketat di kisaran Bias netral dalam jangka pendek, break ke luar dari range tersebut akan memberikan kita arah yang lebih jelas menuju resisten selanjutnya di sekitar area atau support selanjutnya di sekitar area AUD/USD. Data tenaga kerja yang kuat melambungkan aussie kemarin, namun dibutuhkan break ke atas area untuk melanjutkan pergerakan bullish menuju area atau bahkan area Sementara itu untuk pergerakan turun, support terdekat ada pada area Break ke bawah area ini akan melanjutkan outlook bearish jangka menengah untuk menguji support pada area sebelum menuju area atau bahkan area

4 XAU/USD. Bias bearish dalam jangka pendek, berpotensi menguji area Penembusan di bawah area tersebut akan membawa harga turun menuju area 1090 atau bahkan lebih rendah. Pada pergerakan ke atas, penembusan di atas area 1117 akan membawa bias kembali ke netral akibat arah pergerakan menjadi tidak jelas, lebih jauh menguji area Hang Seng Futures. Bias intraday menjadi bullish di jangka pendek namun masih dibutuhkan penembusan konsisten diatas area untuk menambah tekanan bullish setidaknya mengincar area Support terdekat tampak di area 21200, anjlok lagi secara konsisten dibawah area tersebut dapat membawa harga ke zona netral karena arahnya menjadi kurang jelas di jangka pendek kemungkinan menguji area support Nikkei Futures. Bias intraday berubah menjadi bullish di jangka pendek, khususnya jika harga berhasil tembus secara konsisten diatas area 18245, untuk memicu momentum bullish lebih lanjut mengincar area Di sisi bawahnya, support terdekat tampak di area 17835, anjlok lagi secara konsisten dibawah area tersebut dapat membawa harga ke zona netral karena arahnya menjadi kurang jelas di jangka pendek kemungkinan menguji area sebelum melanjutkan uptrend. Kospi Futures. Harga berada dalam fase koreksi bearish setelah gagal menembus ke atas area , menuju kembali ke area Break ke bawah area ini akan memicu tekanan bearish lanjutan menuju area Sementara untuk pergerakan naik, break ke atas area akan membuka peluang untuk menguji area Pivot Levels Support PIVOT Resistance Trend EUR/USD Bearish USD/JPY Bullish GBP/USD Bullish USD/CHF Bullish AUD/USD Bearish Hang Seng Bullish Nikkei Bullish KOSPI Bullish FTSE Bullish DAX Bullish DOW Sideways Gold Bearish OIL Sideways

5 Upcoming Data and Events Thursday, September 10 th WIB Loc Economic Data Period Impact Actual Forecast Val Last 04:00 NZ Official Cash Rate Sep High % 3.00 NZ RBNZ Rate Statement Sep High :50 JP Core Machinery Orders m/m Jul Med % -7.9 JP PPI y/y Aug Low % :00 AU MI Inflation Expectations Aug Med % :30 AU Employement Change Aug High K 39.2 AU Unemployment Rate Aug High % 6.3 CN CPI y/y Aug High % 1.6 CN PPI y/y Aug Med % :30 FR French Final Non-Farm Payrolls q/q Q2 Low % :45 FR French Industrial Production m/m Jul Low % :00 GB Halifax HPI m/m Aug Med % :00 GB MPC Official Bank Rate Votes Sep High GB Official Bank Rate Sep High % 0.50 GB Asset Purchase Facility Sep Med Bln 375 GB MPC Asset Purchase Facility Votes Sep Med Tentative GB MPC Rate Statement Sep High :30 CA NHPI m/m Jul Med % 0.3 US Unemployment Claims w/e High K 281 US Import Prices m/m Aug Med % :00 US Crude Oil Inventories w/e Med Mln 4.7 Friday, September 11 th WIB Loc Economic Data Period Impact Actual Forecast Val Last 06:50 JP BSI Manufacturing Index Q3 Med % :00 DE German Final CPI m/m Aug Low 0.0 % 0.0 DE German WPI m/m Aug Low 0.2 % :30 GB Construction Output m/m Jul Low 0.5 % :30 US PPI m/m Aug High -0.1 % 0.2 US Core PPI m/m Aug Med 0.1 % :00 US Prelim UoM Consumer Sentiment Sep High 91.2 Ind 91.9 US Prelim UoM Inflation Expectations Sep Low % 2.8 AGENDA ON SEPTEMBER 11 th 2015 NEW YORK CEBU CARDIFF LUXEMBOURG LUXEMBOURG : Ketua Dewan Pengawas ECB Daniele Nouy berpidato dalam Corporate Program Roundtable (1145 WIB) : Asisten Sekretaris Departemen Keuangan AS untuk Keuangan Internasional, Ramin Toloui, berpartisipasi dalam konferensi pers bersama pada Pertemuan Menteri Keuangan APEC 2015 (0300 WIB/Sabtu) : Anggota MPC Bank of England, Kristin Forbes, menjadi pembicara utama dalam konferensi tahunan ke-47 Money, Macro and Finance Research Group di Cardiff Business School (1815 WIB) : Anggota Dewan Eksekutif ECB, Benoit Coeure, berpidato dalam EMIR Review and CCP Recovery and Resolution (1300 WIB) : Pertemuan informal menteri keuangan Uni Eropa (sampai 12 Sept) EARNINGS & FACTORS TO WATCH FOR INDICES ON FRIDAY No Earnings on This Day DIARY GOVERNMENT DEBT AUCTIONS Italy : Lelang obligasi jangka panjang-menengah

6 THE HIGHEST AND LOWEST LEVEL 2015 A Week September Year 2015 CUR HIGH LOW RANGE HIGH LOW HIGH LOW EUR JPY GBP CHF AUD IDR GOLD CURRENCY MARKET RANGE TRADING on September 10 th 2015 Currency Open High Low Close Range Change Previous EUR % JPY % GBP % CHF % AUD % CAD % SGD % IDR % GOLD % SILVER % OIL % CURRENCY CROSSES RANGE TRADING Currency Open High Low Close Range Change Previous EUR / JPY % EUR / CHF % EUR / GBP % CHF / JPY % AUD / JPY % GBP / CHF % GBP / JPY % EUR / CAD % EUR / AUD % GBP / AUD % AUD / NZD %

7 GLOBAL MARKET INDICES RANGE TRADING Currency Open High Low Close Range Change Previous SSIamZ % SSIpmZ % N % NIYZ % KSU % KSZ % HSIU % HSI % JKSE % FFIM % FDXM % DJM % DJI % NQM % IXIC % ESM % USD % US Market Movers Most Actives Stocks Price % Change ipath S&P 500 VIX ST Futures ETN % Bank of America % Apple % Freeport-McMoRan % Petroleo Brasileiro % Top Gainers Stocks Price % Change Envivio % Axion Power International % Con-Way % Straight Path Communications % ZS Pharma % Top Losers Stocks Price % Change Nexvet Biopharma Public Limited Company % Asia Pacific Wire & Cable % PostRock Energy % Sigma Designs % Energy Fokus %

8 Semua tulisan yang terdapat dalam publikasi ini hanya bersifat informasi saja dan tidak ditujukan sebagai saran untuk melakukan trading. PT.Monex Investindo Futures berusaha menyajikan berita terbaik, namun demikian kami tidak menjamin keakuratan dan kelengkapan dari semua informasi atau analisa yang tersedia. PT. Monex Investindo Futures tidak bertanggung jawab terhadap semua kerugian baik langsung maupun tidak langsung yang dialami oleh pembaca atau pihak lain akibat menggunakan informasi dari publikasi ini. Composed by: Research and Analysis Team