PT KARWELL INDONESIA Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN

Transkripsi

1 PT KARWELL INDONESIA Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN Laporan Keuangan Konsolidasi Dengan Laporan Auditor Independen Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal (Mata Uang Rupiah)

2 LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASI DENGAN LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL-TANGGAL 31 DESEMBER 2007 DAN 2006 Daftar Isi Halaman Laporan Auditor Independen Neraca Konsolidasi Laporan Laba Rugi Konsolidasi Laporan Perubahan Ekuitas (Defisit Modal) Konsolidasi Laporan Arus Kas Konsolidasi Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasi *****************************

3 Laporan Auditor Independen Laporan No. 009/08/I Pemegang Saham, Komisaris dan Direksi PT Karwell Indonesia Tbk Kami telah mengaudit neraca konsolidasi PT Karwell Indonesia Tbk (Perusahaan) dan Anak Perusahaan tanggal, laporan laba rugi konsolidasi, laporan perubahan ekuitas (defisit modal) konsolidasi dan laporan arus kas konsolidasi untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal tersebut. Laporan keuangan konsolidasi adalah tanggung jawab manajemen Perusahaan. Tanggung jawab kami terletak pada pernyataan pendapat atas laporan keuangan berdasarkan audit kami. Kami tidak mengaudit laporan keuangan PT Karinwashindo Centragraha, Anak Perusahaan, pada tanggal yang laporan keuangannya mencerminkan jumlah aktiva sebesar 1,62% dan 1,53% dari jumlah aktiva dalam laporan keuangan konsolidasi. Laporan keuangan tersebut tidak diaudit oleh auditor independen dan pendapat kami sepanjang berkaitan dengan jumlah-jumlah dalam laporan keuangan Anak Perusahaan tersebut didasarkan atas laporan keuangan manajemen Anak Perusahaan tersebut. Kami melaksanakan audit berdasarkan standar auditing yang ditetapkan Institut Akuntan Publik Indonesia. Standar tersebut mengharuskan kami merencanakan dan melaksanakan audit agar kami memperoleh keyakinan memadai bahwa laporan keuangan bebas dari salah saji material. Suatu audit meliputi pemeriksaan, atas dasar pengujian, bukti-bukti yang mendukung jumlah-jumlah dan pengungkapan dalam laporan keuangan. Audit juga meliputi penilaian atas prinsip akuntansi yang digunakan dan estimasi signifikan yang dibuat oleh manajemen, serta penilaian terhadap penyajian laporan keuangan konsolidasi secara keseluruhan. Kami yakin bahwa audit kami memberikan dasar memadai untuk menyatakan pendapat. Menurut pendapat kami, berdasarkan audit kami dan laporan keuangan manajemen Anak Perusahaan, laporan keuangan konsolidasi yang kami sebut di atas menyajikan secara wajar, dalam semua hal yang material, posisi keuangan PT Karwell Indonesia Tbk dan Anak Perusahaan tanggal 31 Desember 2007 dan 2006, hasil usaha dan arus kas untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal tersebut sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum di Indonesia.

4 Laporan keuangan konsolidasi terlampir disusun dengan anggapan bahwa Perusahaan dan Anak Perusahaan akan melanjutkan usahanya sebagai entitas yang berkemampuan untuk mempertahankan kelangsungan hidupnya. Seperti yang diuraikan dalam Catatan 28 atas laporan keuangan konsolidasi Perusahaan dan Anak Perusahaan mengalami defisit modal pada tanggal masing-masing sebesar Rp 21,3 miliar dan Rp 27,9 miliar, dan laba bersih konsolidasi sebesar Rp 6 miliar dan rugi bersih konsolidasi sebesar Rp 74,4 miliar masing-masing untuk tahun 2007 dan Kegiatan usaha Perusahaan dan Anak Perusahaan akan terus terpengaruh di masa mendatang oleh kondisi ekonomi di Indonesia. Hal tersebut mengakibatkan terdapat ketidakpastian yang dapat mempengaruhi kegiatan usaha di masa yang akan datang, kemampuan pemulihan aktiva Perusahaan dan Anak Perusahaan serta kemampuan Perusahaan dan Anak Perusahaan untuk mengelola atau melunasi kewajiban yang telah jatuh tempo. Faktor-faktor tersebut dan beberapa hal lainnya yang diuraikan dalam Catatan 28 atas laporan keuangan konsolidasi, meningkatkan ketidakpastian tentang kemampuan Perusahaan dan Anak Perusahaan untuk mempertahankan kelangsungan usahanya dan ketidakpastian apakah Perusahaan dan Anak Perusahaan dapat merealisasikan aktiva dan melakukan pembayaran atas kewajibannya dalam kegiatan usaha normal dan pada nilai yang dinyatakan dalam laporan keuangan konsolidasi. Laporan keuangan konsolidasi terlampir tidak mencakup penyesuaian yang mungkin diakibatkan oleh ketidakpastian tersebut. Rencana manajemen Perusahaan dan Anak Perusahaan sehubungan dengan permasalahan ini diuraikan dalam Catatan 28 atas laporan keuangan konsolidasi dan menurut pendapat manajemen Perusahaan dan Anak Perusahaan, rencana tersebut dapat secara efektif dilaksanakan. Dampak dari ketidakpastian tersebut akan dinyatakan dalam laporan keuangan konsolidasi apabila telah diketahui dan diperkirakan. JUNARTO TJAHJADI BAP Junarto Tjahjadi Izin Akuntan Publik No Maret 2008

5 NERACA KONSOLIDASI Catatan AKTIVA AKTIVA LANCAR Kas dan bank 3, Saham tersedia untuk dijual 2d Piutang usaha 2e,4, Piutang lain-lain 2e, Persediaan 2f, Pajak dibayar di muka Biaya dibayar di muka 2g, Uang muka JUMLAH AKTIVA LANCAR AKTIVA TIDAK LANCAR Piutang hubungan istimewa 2c, Taksiran tagihan pajak penghasilan 2n, Aktiva pajak tangguhan - bersih 2n, Aktiva tetap - bersih setelah dikurangi akumulasi penyusutan sebesar Rp pada tanggal 31 Desember 2007 dan Rp pada tanggal 31 Desember h, Aktiva tetap yang tidak digunakan 2h, Aktiva lain-lain JUMLAH AKTIVA TIDAK LANCAR JUMLAH AKTIVA Lihat Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasi yang merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi secara keseluruhan. 1

6 NERACA KONSOLIDASI (lanjutan) KEWAJIBAN DAN DEFISIT MODAL Catatan KEWAJIBAN LANCAR Hutang bank Hutang usaha Hutang lain-lain Biaya masih harus dibayar Hutang pajak 2n, Uang muka penjualan Hutang sewa guna usaha yang akan jatuh tempo dalam waktu satu tahun 2i JUMLAH KEWAJIBAN LANCAR KEWAJIBAN TIDAK LANCAR Hutang bank - jangka panjang Hutang sewa guna usaha setelah dikurangi bagian yang akan jatuh tempo dalam waktu satu tahun 2i Hutang hubungan istimewa 2c, Kewajiban imbalan kerja 2k, JUMLAH KEWAJIBAN TIDAK LANCAR JUMLAH KEWAJIBAN SELISIH LEBIH RUGI BERSIH ATAS PENYERTAAN SAHAM PADA ANAK PERUSAHAAN 2b HAK PEMEGANG SAHAM MINORITAS ATAS AKTIVA BERSIH ANAK PERUSAHAAN YANG DIKONSOLIDASI 2b, DEFISIT MODAL Modal saham - nilai nominal Rp 500 per saham Modal dasar saham Modal ditempatkan dan disetor penuh saham Tambahan modal disetor Selisih modal Keppres No. 26/ Rugi yang belum direalisasi atas saham tersedia untuk dijual 2d - ( ) Defisit ( ) ( ) DEFISIT MODAL - BERSIH ( ) ( ) JUMLAH KEWAJIBAN DAN DEFISIT MODAL Lihat Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasi yang merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi secara keseluruhan. 2

7 LAPORAN LABA RUGI KONSOLIDASI Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal Catatan PENJUALAN 2l, BEBAN POKOK PENJUALAN 2l,21 ( ) ( ) LABA KOTOR BEBAN USAHA 2l,22 Penjualan Umum dan administrasi Jumlah Beban Usaha LABA (RUGI) USAHA ( ) PENGHASILAN (BEBAN) LAIN-LAIN Laba penjualan penyertaan saham pada Anak Perusahaan Pendapatan bunga Laba (rugi) penjualan aktiva tetap 2h Beban bunga ( ) ( ) Laba (rugi) selisih kurs - bersih 2m ( ) Lain-lain - bersih Beban Lain-lain - Bersih ( ) ( ) LABA (RUGI) SEBELUM BEBAN PAJAK PENGHASILAN ( ) BEBAN PAJAK PENGHASILAN TANGGUHAN 2n,14 ( ) ( ) LABA (RUGI) SEBELUM HAK MINORITAS ATAS LABA BERSIH ANAK PERUSAHAAN YANG DIKONSOLIDASIKAN ( ) HAK MINORITAS ATAS LABA BERSIH ANAK PERUSAHAAN YANG DIKONSOLIDASIKAN ( ) - LABA (RUGI) BERSIH ( ) LABA (RUGI) BERSIH PER SAHAM 2o 10,25 (126,76) Lihat Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasi yang merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi secara keseluruhan. 3

8 LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS (DEFISIT MODAL) KONSOLIDASI Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal Rugi Yang Belum Selisih Modal Direalisasi Atas Jumlah Ekuitas Tambahan Modal Keppres Saham Tersedia (Defisit Modal) - Catatan Modal Saham Disetor No. 26 / 1984 Untuk Dijual Defisit Bersih Saldo 1 Januari ( ) ( ) Penyesuaian nilai wajar atas saham yang tersedia untuk dijual 2d Rugi bersih tahun ( ) ( ) Saldo 31 Desember ( ) ( ) ( ) Kenaikan saham tersedia dijual Laba bersih tahun Saldo 31 Desember ( ) ( ) Lihat Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasi yang merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi secara keseluruhan. 4

9 LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASI Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal Catatan ARUS KAS DARI AKTIVITAS OPERASI Penerimaan kas dari pelanggan Penerimaan (pembayaran) untuk: Pajak Pemasok dan karyawan ( ) ( ) Bunga ( ) ( ) Penerimaan (pembayaran) operasi lainnya ( ) Penerimaan bunga Kas Bersih Diperoleh dari (Digunakan untuk) Aktivitas Operasi ( ) ARUS KAS DARI AKTIVITAS INVESTASI Pengurangan (penambahan) saham tersedia untuk dijual ( ) Kenaikan nilai investasi tersedia dijual Hasil penjualan aktiva tetap Perolehan aktiva tetap 9 ( ) ( ) Penjualan penyertaan dalam bentuk saham Kas Bersih Diperoleh dari (Digunakan untuk) Aktivitas Investasi ( ) ARUS KAS DARI AKTIVITAS PENDANAAN Piutang hubungan istimewa Hutang sewa guna usaha ( ) Hutang bank ( ) ( ) Hutang hubungan istimewa Kas Bersih Digunakan untuk Aktivitas Pendanaan ( ) ( ) PENURUNAN BERSIH KAS DAN BANK ( ) ( ) KAS DAN BANK PADA AWAL TAHUN Kas dan Bank Anak Perusahaan yang Tidak Dikonsolidasi - ( ) KAS DAN BANK PADA AKHIR TAHUN Lihat Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasi yang merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasi secara keseluruhan. 5

10 1. UMUM a. Pendirian Perusahaan PT Karwell Indonesia Tbk (Perusahaan) didirikan di Jakarta dengan nama PT Karwell Indonesia Knitting & Garment Industry sesuai dengan Undang-Undang No. 12 tahun 1970 mengenai penanaman modal dalam negeri berdasarkan akta Notaris Soetanto, SH No. 11 tanggal 18 Februari Akta pendirian Perusahaan telah mendapat pengesahan dari Menteri Kehakiman dalam Surat Keputusan No.YA5/36/17 tanggal 18 Februari 1981 dan telah diumumkan dalam Berita Negara No.78 Tambahan No tanggal 28 September Anggaran dasar Perusahaan telah mengalami beberapa kali perubahan, terakhir dengan akta Syane Runtulalo, SH No. 2 tanggal 20 September 2007, notaris di Cianjur, mengenai perubahan susunan Direksi Perusahaan. Perubahan tersebut telah diterima dan dicatat didalam database Sisminbakum Departemen Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia No. W8-HT tanggal 20 September Sesuai dengan pasal 3 anggaran dasar Perusahaan, ruang lingkup kegiatan terutama bergerak dalam bidang industri pakaian jadi. Perusahaan memulai kegiatan operasinya secara komersial pada tahun Kantor Pusat Perusahaan terletak di Jalan Gunung Sahari I No , Jakarta Pusat. Lokasi pabrik Perusahaan terletak di Tambun, Bekasi dan Tanjung Priok, Jakarta Utara. b. Penawaran Umum Efek Perusahaan Pada tanggal 18 November 1994, Perusahaan memperoleh Surat Pemberitahuan Efektif atas Pernyataan Pendaftaran Emisi Saham No. S-1975/PM/1994 dari Ketua Badan Pengawas Pasar Modal (BAPEPAM) untuk melakukan penawaran Perdana kepada masyarakat sejumlah saham dengan nilai nominal Rp setiap saham dan penawaran Rp setiap saham. Seluruh saham Perusahaan telah dicatat di Bursa Efek Jakarta (sekarang Bursa Efek Indonesia) pada tanggal 19 Desember Kelebihan harga jual saham atas nilai nominal saham telah dibukukan sebagai agio saham (lihat Catatan 18). Berdasarkan Surat Ketua BAPEPAM No. S-953/PM/1997 tanggal 15 Mei 1997 mengenai Pemberitahuan Efektifnya Pernyataan Pendaftaran, Perusahaan melakukan penawaran umum terbatas I kepada para pemegang saham dalam rangka penerbitan hak memesan efek terlebih dahulu untuk membeli paket saham biasa dengan waran yang terdiri dari saham biasa dan waran. c. Struktur Anak Perusahaan Pada tanggal, Perusahaan mempunyai Anak Perusahaan dengan rincian sebagai berikut: Persentase Kepemilikan (Langsung dan Tidak Langsung) Jumlah Aktiva (Rupiah) Anak Perusahaan Kegiatan Pokok 2007 (%) 2006 (%) PT Karinwashindo Pencucian Pakaian Centragraha 99,97 99, PT Kahoindah Citragarment* Industri Pakaian Jadi - 55, *) Pada tahun 2006 laporan keuangan PT Kahoindah Citragarment tidak dikonsolidasikan (lihat Catatan 26) 6

11 1. UMUM (lanjutan) d. Komisaris, Direksi dan Karyawan Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa tanggal 20 Juni 2007 yang dinyatakan dalam akta Syane Runtulalo, SH No. 2 tanggal 20 September 2007, Notaris di Cianjur, susunan Komisaris dan Direksi pada tanggal 31 Desember 2007 adalah sebagai berikut: Komisaris Presiden Komisaris : Drs. Frans Seda Komisaris : Mardi Loho Mayjend. TNI (Purnawirawan) H. Raden Pramono SE Ardyan Susanto M. E-Commerce Direksi Presiden Direktur : Susanto Direktur : Harijanto Witono Ridwan Halim Pramudyo Tamtomo Ir. Bundani Karlan MM Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa tanggal 3 Oktober 2006 yang dinyatakan dalam akta Pernyataan Keputusan Rapat yang dibuat oleh notaris Imas Fatimah, SH No. 65 tanggal 19 Desember 2006, susunan Komisaris dan Direksi pada tanggal 31 Desember 2006 adalah sebagai berikut: Komisaris Presiden Komisaris : Drs. Frans Seda Komisaris : Mardi Loho Mayjend. TNI (Purnawirawan) Raden Pramono SE Ardyan Susanto M. E-Commerce Direksi Presiden Direktur : Susanto Direktur : Harijanto Witono Ridwan Halim Pramudyo Tamtomo Ir. Bundani Karlan MM Sisilia Susanto Jumlah gaji dan kompensasi lainnya yang diterima Komisaris dan Direksi Perusahaan adalah sebesar Rp dan Rp masing-masing pada tahun 2007 dan Pada tanggal, Perusahaan memiliki karyawan masing-masing sebanyak dan karyawan (tidak diaudit). 2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI a. Dasar Penyajian Laporan Keuangan Konsolidasi Laporan keuangan konsolidasi disusun berdasarkan prinsip-prinsip akuntansi yang berlaku umum di Indonesia, yaitu Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan Indonesia (PSAK) yang diterbitkan oleh Ikatan Akuntan Indonesia dan Peraturan Badan Pengurus Pasar Modal (BAPEPAM) dan Pedoman Penyajian Laporan Keuangan yang diedarkan oleh BAPEPAM bagi perusahaan manufaktur yang menawarkan sahamnya kepada masyarakat. Laporan keuangan konsolidasi disusun atas dasar akrual (accrual basis), kecuali laporan arus kas konsolidasi dan dengan menggunakan konsep biaya perolehan (historical cost), kecuali beberapa akun tertentu disusun berdasarkan pengukuran lain sebagaimana diuraikan dalam kebijakan akuntansi masing-masing akun tersebut. 7

12 2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI (lanjutan) a. Dasar Penyajian Laporan Keuangan Konsolidasi (lanjutan) Laporan arus kas konsolidasi disusun dengan menggunakan metode langsung (direct method) yang menyajikan penerimaan dan pengeluaran kas dan setara kas yang diklasifikasikan dalam aktivitas operasi, investasi dan pendanaan. Mata uang digunakan dalam penyusunan laporan keuangan konsolidasi adalah Rupiah. b. Prinsip-prinsip Konsolidasi Laporan keuangan konsolidasi meliputi laporan keuangan Perusahaan dan Anak Perusahaan dimana Perusahaan memiliki persentase kepemilikan di atas 50%. Seluruh saldo akun dan transaksi yang material antara Perusahaan dan Anak Perusahaan yang dikonsolidasi telah dieliminasi. Bagian proporsional dari pemegang saham minoritas atas ekuitas pada Anak Perusahaan disajikan sebagai Hak Pemegang Saham Minoritas Atas Aktiva Bersih Anak Perusahaan yang Dikonsolidasi pada neraca konsolidasi. Pada tahun 2006, Perusahaan merencanakan untuk menjual saham PT Kahoindah Citragarment (KC), yang terealisasi pada awal tahun 2007 (lihat Catatan 26). Sehubungan dengan hal tersebut, laporan keuangan KC tidak dikonsolidasi dengan laporan keuangan Perusahaan, sesuai dengan PSAK No. 4 tentang Laporan Keuangan Konsolidasi. Perusahaan telah mengakui bagian rugi bersih KC sampai melebihi penyertaan sahamnya serta disajikan pada akun Selisih Lebih Rugi Bersih atas Penyertaan Saham pada Anak Perusahaan pada neraca konsolidasi. Pada tahun 2007, akun ini disesuaikan sehubungan dengan penjualan saham pada Anak Perusahaan oleh Perusahaan. c. Transaksi dengan Pihak yang Mempunyai Hubungan Istimewa Perusahaan melakukan transaksi dengan beberapa pihak yang mempunyai hubungan istimewa sebagaimana didefinisikan dalam PSAK No. 7 mengenai Pengungkapan Pihak-pihak yang Mempunyai Hubungan Istimewa. Seluruh transaksi signifikan dengan pihak-pihak yang mempunyai hubungan istimewa, baik yang dilakukan dengan tingkat harga, persyaratan dan kondisi normal, sebagaimana dilakukan dengan pihak di luar hubungan istimewa, maupun tidak, diungkapkan dalam catatan atas laporan keuangan konsolidasi. d. Saham Tersedia untuk Dijual Berdasarkan PSAK No. 50 mengenai Akuntansi Investasi Efek Tertentu, maka untuk Saham yang Tersedia untuk Dijual dinyatakan berdasarkan nilai wajarnya. Keuntungan atau kerugian yang belum direalisasi akibat kenaikan atau penurunan nilai wajarnya tidak diakui dalam laporan laba rugi tahun berjalan, tetapi disajikan secara terpisah sebagai komponen ekuitas. Keuntungan atau kerugian yang belum direalisasi akibat kenaikan/penurunan tersebut, dilaporkan dalam laporan laba rugi tahun berjalan pada saat realisasi. e. Penyisihan Piutang Ragu-ragu Penyisihan piutang ragu-ragu, jika ada, ditentukan berdasarkan hasil penelaahan terhadap keadaan akun piutang masing-masing pelanggan pada akhir tahun. 8

13 2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI (lanjutan) f. Persediaan Persediaan dinyatakan berdasarkan nilai yang lebih rendah antara biaya perolehan atau nilai realisasi bersih (the lower of cost or net realizable value). Biaya perolehan ditentukan dengan metode Masuk Pertama Keluar Pertama (FIFO). Penyisihan persediaan usang ditetapkan berdasarkan hasil penelaahan terhadap keadaan persediaan pada akhir tahun untuk mengurangi nilai tercatat persediaan menjadi nilai realisasi bersih. g. Biaya Dibayar di Muka Biaya dibayar di muka diamortisasi selama masa manfaat masing-masing biaya. h. Aktiva Tetap Aktiva tetap dinyatakan sebesar biaya perolehan setelah dikurangi akumulasi penyusutan, kecuali tanah yang tidak disusutkan. Penyusutan dihitung dengan menggunakan metode garis lurus (straight line method) berdasarkan masa manfaat ekonomis aktiva tetap yang bersangkutan dengan rincian sebagai berikut: Tahun Bangunan dan instalasi 20 Mesin 10 Peralatan dan inventaris kantor 5-10 Kendaraan 5 Sesuai dengan PSAK No. 47 mengenai Akuntansi Tanah, perolehan tanah dinyatakan berdasarkan biaya perolehan dan tidak diamortisasi. Biaya-biaya tertentu sehubungan dengan perolehan atau perpanjangan hak pemilikan tanah, ditangguhkan dan diamortisasi sepanjang periode hak atas tanah atau umur ekonomis tanah, mana yang lebih pendek. Biaya pemeliharaan dan perbaikan dibebankan pada laporan laba rugi konsolidasi pada saat terjadinya; pemugaran dan penambahan dalam jumlah besar dikapitalisasi. Aktiva tetap yang dijual, biaya perolehan serta akumulasi penyusutannya dikeluarkan dari kelompok aktiva tetap yang bersangkutan dan laba atau rugi yang terjadi dibukukan dalam laporan laba rugi konsolidasi tahun yang bersangkutan. Aktiva tetap yang tidak digunakan dalam operasi dikeluarkan dari kelompok aktiva tetap yang bersangkutan dan dicatat sebagai aktiva tetap yang tidak digunakan. i. Sewa Guna Usaha Transaksi sewa guna usaha dikelompokkan sebagai sewa guna usaha dengan hak opsi (capital lease) apabila memenuhi seluruh kriteria berikut: (1) Penyewa guna usaha memiliki hak opsi untuk membeli aktiva yang disewa guna usaha pada akhir masa sewa guna usaha dengan harga yang telah disetujui bersama pada saat mulainya perjanjian sewa guna usaha. (2) Seluruh pembayaran berkala yang dilakukan oleh penyewa guna usaha ditambah dengan nilai sisa dapat menutup pengembalian biaya perolehan barang modal yang disewa guna usaha beserta bunganya sebagai keuntungan perusahaan sewa guna usaha. (3) Masa sewa guna usaha minimun dua tahun. Transaksi sewa guna usaha yang tidak memenuhi kriteria tersebut diatas dikelompokkan sebagai transaksi sewa-menyewa biasa. Aktiva dan kewajiban sewa guna usaha dicatat sebesar nilai tunai dari seluruh pembayaran sewa guna usaha ditambah nilai sisa (hak opsi). Aktiva sewa guna usaha disusutkan dengan metode dan taksiran masa manfaat ekonomis yang sama dengan aktiva tetap - pemilikan langsung. 9

14 2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI (lanjutan) j. Penurunan Nilai Aktiva Pada tanggal neraca, Perusahaan melakukan penelaahan terhadap kemungkinan penurunan nilai aktiva bilamana terdapat kejadian atau perubahan keadaan yang menunjukkan nilai tercatatnya tidak dapat dipulihkan. Penurunan nilai aktiva, jika ada, diakui sebagai kerugian dalam laporan laba rugi tahun berjalan. k. Kewajiban Imbalan Kerja Perusahaan menerapkan program imbalan kerja karyawan yang tidak didanai sesuai dengan Undang-undang Tenaga Kerja No.13/2003 tanggal 25 Maret 2003 ( UU No. 13 ) dan PSAK No. 24 (Revisi 2004) mengenai Imbalan Kerja. Berdasarkan PSAK No. 24 (Revisi 2004), beban imbalan kerja karyawan ditentukan berdasarkan UU No. 13 dengan menggunakan perhitungan aktuaria Projected Unit Credit. Keuntungan dan kerugian aktuarial diakui sebagai penghasilan atau beban apabila akumulasi keuntungan dan kerugian aktuarial bersih yang belum diakui pada akhir periode pelaporan sebelumnya, untuk masing-masing program imbalan, melebihi 10% dari kewajiban imbalan pada tanggal tersebut. Keuntungan atau kerugian aktuarial ini diakui dengan menggunakan metode garis lurus selama rata-rata sisa masa kerja karyawan. Selanjutnya, biaya jasa lalu yang timbul akibat pengenalan program imbalan pasti atau perubahan kewajiban imbalan karyawan dari program yang ada, akan diamortisasi sampai imbalan tersebut menjadi hak karyawan. l. Pengakuan Pendapatan dan Beban Pendapatan dari penjualan lokal diakui pada saat penyerahan barang kepada pelanggan. Pendapatan dari penjualan ekspor diakui pada saat penyerahan barang di pelabuhan pengiriman. Beban diakui pada saat terjadinya (dasar akrual). m. Transaksi dan Saldo dalam Mata Uang Asing Transaksi dalam mata uang asing dicatat ke dalam Rupiah berdasarkan kurs yang berlaku pada saat transaksi dilakukan. Pada tanggal neraca, aktiva dan kewajiban moneter dalam mata uang asing disesuaikan ke dalam mata uang Rupiah berdasarkan kurs terakhir yang dikeluarkan oleh Bank Indonesia pada tahun yang bersangkutan. Laba atau rugi kurs yang terjadi dikreditkan atau dibebankan pada operasi tahun berjalan. Pada tanggal, kurs yang digunakan adalah sebagai berikut: 10 1 Dolar Amerika Serikat Dolar Singapura Dolar Hong Kong n. Pajak Penghasilan Beban pajak kini ditetapkan berdasarkan taksiran laba kena pajak tahun berjalan. Aktiva dan kewajiban pajak tangguhan diakui atas perbedaan temporer antara aktiva dan kewajiban untuk tujuan komersial dan tujuan perpajakan setiap tanggal pelaporan. Manfaat pajak di masa mendatang, seperti saldo rugi fiskal yang belum digunakan, diakui sebesar kemungkinan realisasi atas manfaat pajak tersebut. Pada tanggal neraca nilai tercatat aktiva pajak tangguhan ditinjau kembali dan akan disesuaikan apabila sebagian atau seluruh aktiva pajak tangguhan tidak dapat direalisasikan di masa yang akan datang.

15 2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI (lanjutan) n. Pajak Penghasilan (lanjutan) Aktiva pajak tangguhan disajikan setelah dikurangi kewajiban pajak tangguhan di neraca. Koreksi terhadap kewajiban pajak dicatat pada saat surat ketetapan pajak diterima atau pada keputusan atas keberatan ditetapkan, jika Perusahaan mengajukan keberatan. o. Laba per Saham Sesuai dengan PSAK No. 56 mengenai Laba persaham, laba (rugi) bersih per saham dihitung dengan membagi laba (rugi) bersih dengan jumlah rata-rata tertimbang saham yang beredar selama tahun yang bersangkutan yaitu sebesar saham. p. Informasi Segmen Informasi segmen disusun sesuai dengan kebijakan akuntansi yang dianut dalam penyusunan laporan keuangan. Bentuk primer pelaporan adalah segmen usaha. Segmen usaha adalah komponen Perusahaan yang dapat dibedakan dalam menghasilkan produk atau jasa (baik produk atau jasa individual maupun kelompok produk atau jasa terkait) dan komponen itu memiliki risiko dan imbalan yang berbeda dengan risiko dan imbalan segmen lain. Perusahaan dan Anak Perusahaan tidak menyajikan segmen sekunder yaitu segmen geografis atas penjualan Perusahaan dan Anak Perusahaan karena pendapatan Perusahaan dan Anak Perusahaan pada lingkungan (wilayah) ekonomi tertentu tidak memiliki risiko imbalan yang berbeda dengan lingkungan (wilayah) ekonomi yang lain. q. Penggunaan Estimasi Penyusunan laporan keuangan sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum di Indonesia mengharuskan manajemen membuat estimasi dan asumsi yang mempengaruhi jumlah aktiva dan kewajiban yang dilaporkan dan pengungkapan aktiva dan kewajiban kontijensi pada tanggal laporan keuangan serta jumlah pendapatan dan beban selama periode pelaporan. Realisasi dapat berbeda dengan jumlah yang diestimasi. 3. KAS DAN BANK Kas dan bank terdiri dari: Kas Rupiah Dolar Amerika Serikat (US$ pada tahun 2007 dan US$ pada tahun 2006) Jumlah kas

16 3. KAS DAN BANK (lanjutan) Bank Rupiah PT Bank Mandiri (Persero) Tbk Citibank, N.A PT Korea Exchange Bank Danamon PT Bank Lippo Tbk PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk PT Bank Niaga Tbk PT Bank Central Asia Tbk PT Bank Artha Graha Tbk PT Bank BNP Paribas Indonesia Dolar Amerika Serikat Citibank, N.A. (US$ ,96 pada tahun 2007 dan US$ 3.260,08 pada tahun 2006) PT Korea Exchange Bank Danamon (US$ 5.812,15 pada tahun 2007 dan US$ ,75 pada tahun 2006) PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk (US$ 4.262,31 pada tahun 2007 dan US$ 4.289,45 pada tahun 2006) PT Bank Niaga Tbk (US$ 2.337,91 pada tahun 2007 dan US$ 2.443,55 pada tahun 2006) PT Bank Artha Graha Tbk (US$ 1.117,74 pada tahun 2007 dan US$ 1.140,90 pada tahun 2006) PT Bank BNP Paribas Indonesia (US$ 983,80 pada tahun 2007 dan US$ ,53 pada tahun 2006) Bank BNP Paribas Singapura (US$ 601,05 pada tahun 2007 dan US$ ,70 pada tahun 2006) PT Bank Mandiri (Persero) Tbk (US$ 461,61 pada tahun 2007 dan US$ 582,84 pada tahun 2006) Jumlah bank Jumlah PIUTANG USAHA Rincian piutang usaha adalah sebagai berikut: a. Berdasarkan pelanggan Pelanggan luar negeri Pelanggan dalam negeri Jumlah

17 4. PIUTANG USAHA (lanjutan) b. Berdasarkan umur 1-30 hari hari Lebih dari 60 hari Jumlah c. Berdasarkan mata uang Dolar Amerika Serikat Rupiah Dolar Hong Kong Jumlah Manajemen Perusahaan berkeyakinan bahwa piutang tersebut di atas dapat tertagih sehingga tidak diperlukan pembentukan penyisihan piutang tak tertagih. Piutang usaha telah dijadikan jaminan atas fasilitas pinjaman dari PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk, PT Bank Niaga Tbk, PT Bank BNP Paribas Indonesia, dan Bank BNP Paribas, Singapura (lihat Catatan 12). 5. PIUTANG LAIN-LAIN Piutang lain-lain terutama merupakan piutang atas pendapatan lain-lain dari pihak ketiga seperti jasa pemotongan dan lainnya. Berdasarkan hasil penelaahan terhadap akun piutang masing-masing pelanggan pada akhir tahun, manajemen Perusahaan berkeyakinan bahwa piutang tersebut dapat ditagih seluruhnya. 6. PERSEDIAAN Persediaan terdiri dari: Barang jadi Barang dalam proses Bahan baku dan pembantu Jumlah Persediaan tertentu telah diasuransikan terhadap risiko all risk, gempa bumi, kebakaran dengan nilai pertanggungan sebesar Rp pada tahun 2007 dan Rp pada tahun Manajemen Perusahaan berpendapat bahwa nilai pertanggungan tersebut cukup untuk menutupi kemungkinan kerugian atas persediaan yang dipertanggungkan. Persediaan telah dijadikan jaminan atas fasilitas pinjaman dari PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk, PT Bank Niaga Tbk, PT Bank BNP Paribas Indonesia, dan Bank BNP Paribas, Singapura (lihat Catatan 12). Berdasarkan penelaahan terhadap keadaan persediaan pada akhir tahun, manajemen Perusahaan berkeyakinan bahwa tidak terdapat persediaan usang dan penurunan nilai persediaan. 13

18 7. PAJAK DIBAYAR DI MUKA Akun ini terdiri dari: Pajak Pertambahan Nilai: Tahun Tahun Tahun Jumlah Berdasarkan Surat Ketetapan Pajak Lebih bayar Pajak Pertambahan Nilai Barang dan Jasa (PPN) No.00055/407/05/054/06 tanggal 18 Oktober 2006 yang diterbitkan oleh Direktorat Jenderal Pajak, lebih bayar PPN tahun 2005 sebesar Rp dikoreksi menjadi sebesar Rp Lebih bayar PPN yang diakui tersebut dikompensasikan dengan hutang pajak sebesar Rp , sedangkan sisanya sebesar Rp telah dikembalikan kepada Perusahaan. Lebih bayar PPN yang tidak diakui oleh Kantor Pajak telah dibebankan ke laba rugi tahun berjalan. Pada tanggal 30 November 2007, Direktorat Jenderal Pajak menerbitkan Surat Ketetapan Pajak Lebih Bayar Pajak Pertambahan Nilai Barang dan Jasa No /407/06/054/07 yang menyetujui lebih bayar PPN tahun 2006 sebesar Rp Lebih bayar tersebut telah dikembalikan kepada Perusahaan. 8. BIAYA DIBAYAR DI MUKA Biaya dibayar di muka terdiri dari: Asuransi Lain-lain Jumlah AKTIVA TETAP Aktiva tetap terdiri dari: 2007 Saldo Penambahan/ Pengurangan/ Saldo Awal Reklasifikasi Reklasifikasi Akhir Harga Perolehan Pemilikan Langsung Tanah Bangunan dan instalasi Mesin Peralatan dan inventaris kantor Kendaraan Jumlah Sewa Guna Usaha Kendaraan Jumlah Harga Perolehan

19 9. AKTIVA TETAP (lanjutan) 2007 Saldo Penambahan/ Pengurangan/ Saldo Awal Reklasifikasi Reklasifikasi Akhir Akumulasi Penyusutan Pemilikan Langsung Bangunan dan instalasi Mesin Peralatan dan inventaris kantor Kendaraan Jumlah Sewa Guna Usaha Kendaraan Jumlah Akumulasi Penyusutan Nilai Buku Saldo Penambahan/ Pengurangan/ Saldo Awal Reklasifikasi Reklasifikasi Akhir Harga Perolehan Tanah Bangunan dan instalasi Mesin Peralatan dan inventaris kantor Kendaraan Jumlah Sewa Guna Usaha Kendaraan Jumlah Harga Perolehan Akumulasi Penyusutan Pemilikan Langsung Bangunan dan instalasi Mesin Peralatan dan inventaris kantor Kendaraan Jumlah Sewa Guna Usaha Kendaraan Jumlah Akumulasi Penyusutan Nilai Buku Reklasifikasi Saldo awal PT Kahoindah Citragarment yang tidak dikonsolidasikan (lihat Catatan 26) 15

20 9. AKTIVA TETAP (lanjutan) Alokasi pembebanan penyusutan aktiva tetap untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal adalah sebagai berikut: Beban pokok penjualan Beban umum dan administrasi (lihat Catatan 22) Jumlah beban penyusutan Aktiva tetap, kecuali tanah diasuransikan terhadap risiko kehilangan, kebakaran, gempa bumi dan risiko lainnya dengan nilai pertanggungan sebesar Rp dan sebesar Rp masing-masing pada tanggal. Manajemen Perusahaan berpendapat bahwa nilai pertanggungan tersebut cukup untuk menutupi kemungkinan kerugian atas aktiva yang dipertanggungkan. Aktiva tetap berupa tanah, bangunan, mesin, kendaraan dan inventaris dijadikan jaminan atas hutang bank yang diperoleh Perusahaan (lihat Catatan 12). Berdasarkan evaluasi manajemen Perusahaan atas kondisi nilai wajar aktiva tetap pada tanggal, manajemen Perusahaan berkeyakinan tidak ada indikasi penurunan nilai aktiva tetap. 10. AKTIVA TETAP YANG TIDAK DIGUNAKAN Akun ini merupakan hak atas tanah yang tidak digunakan Perusahaan dengan rincian sebagai berikut: Lokasi: - Desa Gandasari dan Cibuntu, Cibitung, Bekasi, Jawa Barat seluas meter persegi Papanggo, Tanjung Priok, Jakarta Utara Jumlah Tanah yang terletak di desa Gandasari dan Cibuntu seluas meter persegi telah dijadikan jaminan hutang bank (lihat Catatan 12). 11. AKTIVA LAIN-LAIN Aktiva lain-lain terdiri dari: Uang muka impor Lain-lain Jumlah

21 12. HUTANG BANK Hutang bank terdiri dari: Hutang bank jangka pendek PT Bank Artha Graha Tbk PT BNP Paribas Indonesia (US$ pada tahun 2007 dan US$ pada tahun 2006) Bank BNP Paribas, Singapura (US$ pada tahun 2007 dan US$ pada tahun 2006) N.V. De Indonesische Overseeze Bank, Belanda (US$ pada tahun 2007 dan US$ pada tahun 2006) PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk (US$ ,68 pada tahun 2007 dan US$ ,54 pada tahun 2006) Jumlah Hutang bank jangka panjang PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk (US$ ,68 pada tahun 2007 dan US$ ,54 pada tahun 2006) Rincian hutang bank adalah sebagai berikut: 1. PT Bank Artha Graha Tbk (AG) Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman berupa fasilitas Revolving Loan. Berdasarkan surat dari AG No. 201/OL/MKT-KCPJ/VIII/2007 tanggal 14 Agustus 2007 dinyatakan bahwa Perusahaan memperoleh persetujuan penurunan plafond kredit dari Rp menjadi Rp Fasilitas pinjaman tersebut dikenakan bunga sebesar 16% per tahun dan akan jatuh tempo pada tanggal 31 Januari Pinjaman ini dijamin dengan: - Tanah kosong seluas meter persegi yang terdiri dari SHGB No. 115 seluas meter persegi, SHGB No. 116 seluas meter persegi, SHGB No. 117 seluas meter persegi, SHGB No. 118 seluas meter persegi di Jalan Raya Setu, Kampung Cibuntu, Bekasi, Jawa Barat dan SHGB No. 88 seluas meter persegi di desa Gandosari, Kecamatan Cibitung, Kabupaten Bekasi, Jawa Barat. - Tanah dan bangunan pabrik yang terdiri dari SHGB No. 193 Kecamatan Cibitung, atas nama PT Karintex Busana Pratama dengan luas tanah sebesar meter persegi dan luas bangunan sebesar meter persegi di Jalan Cibarusah RT 002 RW 010 Desa Sukaresmi, Kecamatan Lemah Abang, Kabupaten Bekasi, Jawa Barat. - Saham PT Karwell Indonesia Tbk yang dimiliki oleh PT Karya Estetikamulia. - Jaminan pribadi Susanto (Direktur Utama Perusahaan). 17

22 12. HUTANG BANK (lanjutan) 2. PT Bank BNP Paribas Indonesia Perusahaan memperoleh pinjaman dari PT Bank BNP Paribas Indonesia dan akan jatuh tempo pada tanggal 31 Januari Pinjaman ini dijamin dengan: - Tanah dan bangunan yang terletak di Jalan Bisma Raya dan Jalan Indo Karya I Blok A No. 3 dan 4, Sunter, Kelurahan Papanggo, Jakarta Utara atas nama PT Karinwashindo Centragraha (Anak Perusahaan) secara pari passu dengan hutang dari Bank BNP Paribas, Singapura. - Mesin atas nama PT Karinwashindo Centralgraha yang berlokasi di Jalan Bisma Raya dan Jalan Indo Karya I Blok A No. 3 dan 4, Sunter, Jakarta Utara secara pari passu dengan hutang dari Bank BNP Paribas, Singapura. - Persediaan dan piutang usaha secara pari passu dengan hutang dari BRI dan Bank BNP Paribas, Singapura. Persediaan dan piutang usaha tidak boleh kurang dari 120% dari jumlah pokok pinjaman hutang. - Jaminan pribadi Susanto (Direktur Utama Perusahaan) sebesar US$ Tingkat suku bunga pada tahun 2007 dan 2006 masing-masing adalah sebesar 7,9% dan 7,5% per tahun. 3. Bank BNP Paribas, Singapura Perusahaan memperoleh fasilitas kredit modal kerja dengan tingkat bunga sebesar 2% di atas SIBOR. Saat ini Perusahaan sedang dalam proses negosiasi untuk perpanjangan kredit ini. Pinjaman tersebut dijamin dengan: - Tanah, bangunan dan mesin di Sunter milik PT Karinwashindo Centragraha secara pari passu dengan hutang PT Bank BNP Paribas Indonesia. - Persediaan dan piutang usaha Perusahaan secara pari passu dengan hutang PT Bank BNP Paribas Indonesia dan BRI. - Jaminan pribadi Susanto (Direktur Utama Perusahaan). 4. N.V De Indonesische Overseeze Bank, Belanda Pada tahun 2003, Perusahaan memperoleh fasilitas kredit modal kerja dengan pagu pinjaman sebesar USD 5,000,000. Fasilitas pinjaman ini dikenakan bunga sekitar 7,5% per tahun. Fasilitas kredit ini dijamin dengan jaminan pribadi Susanto (Direktur Utama Perusahaan). 5. PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk (BRI) Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman berupa kredit modal kerja, fasilitas kredit ekspor dan penangguhan jaminan impor. Pada tahun 2007 fasilitas pinjaman jangka pendek menjadi pinjaman jangka panjang berdasarkan surat dari BRI No. R.II-398-ADK/DKR/08/2007 tanggal 30 Agustus 2007 dinyatakan bahwa Perusahaan memperoleh perpanjangan jangka waktu kredit sampai dengan tanggal 30 Juni Fasilitas pinjaman tersebut terdiri dari: Kredit Modal Kerja (KMK) - 01: - Pagu pinjaman : US$ 3,200,000 - Suku bunga : 8% per tahun Kredit Modal Kerja (KMK) - 03: - Pagu pinjaman : US$ 5,800,000 - Suku bunga : 8% per tahun KMKI / PJI - 01: - Pagu pinjaman : US$ 2,500,000 - Suku bunga : 8% per tahun 18

23 12. HUTANG BANK (lanjutan) 5. PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk (BRI) (lanjutan) Pinjaman ini dijamin dengan: - Tanah dengan rincian sebagai berikut: Luas SHGB (meter persegi) Lokasi SHGB No Jl. Gunung Sahari I/50 Kel/Kec. Senen, Jakarta Pusat SHGB No Jl. Gunung Sahari I/48, Kel/Kec. Senen, Jakarta Pusat SHGB No Desa Setiadarma, Tambun, Bekasi SHGB No Desa Setiadarma, Tambun, Bekasi SHGB No Jl. Gunung Sahari I/43, Jakarta Pusat SHGB No Desa Gandasari, Cibitung, Bekasi SHGB No Desa Cibuntu, Cibitung, Bekasi SHGB No Desa Cibuntu, Cibitung, Bekasi - Bangunan, mesin, kendaraan dan inventaris. - Persediaan. - Piutang usaha. - Pengalihan hak sewa atas tanah kaveling seluas meter persegi. - Jaminan gadai berupa surat kolektif saham sebanyak 30 saham. - Jaminan pribadi atas nama Susanto (Direktur Utama Perusahaan). 13. HUTANG USAHA Rincian hutang usaha adalah sebagai berikut: a. Berdasarkan pemasok Pihak ketiga: Luar negeri Dalam negeri Jumlah b. Berdasarkan mata uang Dolar Amerika Serikat Rupiah Dolar Singapura Jumlah

24 14. PERPAJAKAN Taksiran tagihan pajak penghasilan terdiri dari: Pajak Penghasilan pasal Pajak Penghasilan pasal Jumlah Hutang pajak terdiri dari: Pajak Penghasilan Pasal 4 ayat Pajak Penghasilan Pasal Pajak Penghasilan Pasal Pajak Penghasilan Pasal Jumlah Rekonsiliasi antara rugi sebelum manfaat (beban) pajak penghasilan seperti yang disajikan dalam laporan laba rugi konsolidasi dan taksiran rugi fiskal Perusahaan untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal adalah sebagai berikut: Laba (rugi) sebelum manfaat (beban) pajak penghasilan berdasarkan laporan laba rugi konsolidasi ( ) Dikurangi laba Anak Perusahaan sebelum pajak penghasilan ( ) - Laba (rugi) sebelum manfaat (beban) pajak penghasilan tangguhan Perusahaan ( ) Beda waktu: Imbalan kerja karyawan Penyusutan aktiva tetap ( ) Beda tetap: Laba atas penjualan saham Anak Perusahaan ( ) - Jamuan dan sumbangan Beban pajak Denda pajak Perumahan karyawan Beban perlengkapan dapur Pendapatan jasa giro ( ) ( ) Lain-lain Taksiran rugi fiskal Perusahaan tahun berjalan ( ) ( ) Akumulasi rugi fiskal Awal tahun ( ) ( ) Rugi fiskal yang tidak dapat dikompensasi Akumulasi rugi fiskal awal tahun ( ) ( ) Akumulasi rugi fiskal akhir tahun ( ) ( ) 20

25 14. PERPAJAKAN (lanjutan) Perusahaan dan Anak Perusahaan tidak terhutang pajak penghasilan untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2007 karena Perusahaan dan Anak Perusahaan dalam posisi rugi fiskal. Taksiran perhitungan rugi fiskal untuk tahun 2007 dan 2006 yang dilaporkan Perusahaan adalah sama dengan Surat Pemberitahuan Pajak Tahunan (SPT) yang disampaikan ke Kantor Pelayanan Pajak. Perhitungan manfaat (beban) pajak penghasilan tangguhan untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal dengan tarif maksimum 30% adalah sebagai berikut: Perusahaan Imbalan kerja karyawan Penyusutan aktiva tetap ( ) Rugi fiskal ( ) - Pembayaran sewa guna usaha Penyusutan aktiva sewa guna usaha - ( ) Anak Perusahaan - Penyusutan aktiva tetap Manfaat (beban) pajak penghasilan tangguhan - bersih ( ) ( ) Rincian aktiva dan kewajiban pajak tangguhan pada tanggal adalah sebagai berikut: Perusahaan Rugi fiskal Kewajiban diestimasi atas imbalan kerja karyawan Penyusutan aktiva tetap ( ) ( ) Aktiva pajak tangguhan Perusahaan - bersih Anak Perusahaan Penyusutan aktiva tetap - ( ) Aktiva Pajak Tangguhan - Bersih Perusahaan tidak memperhitungkan rugi fiskal tahun 2007 dan 2006 sebagai aktiva pajak tangguhan. 15. UANG MUKA PENJUALAN Akun ini terutama merupakan uang muka penjualan dari pelanggan untuk pemesanan jaket. 16. HAK PEMEGANG SAHAM MINORITAS ATAS AKTIVA BERSIH ANAK PERUSAHAAN YANG DIKONSOLIDASI Pada tanggal, akun ini merupakan hak pemegang saham minoritas atas aktiva bersih PT Karinwashindo Centragraha, Anak Perusahaan. 21

26 17. MODAL SAHAM Berdasarkan daftar pemegang saham yang dikeluarkan oleh Biro Administrasi Efek, PT Registra Raya, susunan pemegang saham Perusahaan pada tanggal-tanggal adalah sebagai berikut: 2007 Jumlah Saham Ditempatkan dan Persentase Pemegang Saham Disetor Penuh Pemilikan Jumlah PT Karya Estetikamulia ,23% Bedmill Limited, Hong Kong ,94% Dragons International Investment Ltd., British Virgin Islands ,52% Masyarakat lainnya ,31% Jumlah ,00% Jumlah Saham Ditempatkan dan Persentase Pemegang Saham Disetor Penuh Pemilikan Jumlah PT Karya Estetikamulia ,23% Dragons International Investment Ltd., British Virgin Islands ,52% Masyarakat lainnya ,25% Jumlah ,00% TAMBAHAN MODAL DISETOR Tambahan modal disetor bersih merupakan selisih antara harga penawaran saham sebesar Rp per saham dengan nilai nominal Rp per saham dari saham yang dijual dalam masa penawaran, dimana sejumlah Rp telah dikonversi menjadi modal saham Perusahaan dengan penerbitan saham bonus. 19. SELISIH MODAL KEPPRES NO. 26/1984 Berdasarkan Keppres No. 26/1984 tanggal 18 April 1984, Perusahaan telah menyampaikan surat pernyataan pengampunan pajak pada tanggal 26 Desember 1984, dengan rincian Selisih Modal Keppres sebagai berikut: Per neraca Keppres No. 26/1984 Jumlah aktiva Jumlah kewajiban ( ) Aktiva bersih Per neraca Surat Pemberitahuan Tahunan (SPT) tahun 1983 Jumlah aktiva Jumlah kewajiban ( ) Aktiva bersih Kenaikan aktiva bersih per neraca Keppres / Selisih Modal Keppres No. 26/

27 20. PENJUALAN Akun ini terdiri dari: Penjualan ekspor Penjualan lokal Jumlah Rincian penjualan kepada pelanggan yang melebihi 10% adalah sebagai berikut: Nike Reebok Pada tahun 2007 dan 2006, tidak ada penjualan kepada pihak yang mempunyai hubungan istimewa. 21. BEBAN POKOK PENJUALAN Rincian beban pokok penjualan adalah sebagai berikut: Bahan baku yang digunakan Upah buruh langsung Beban produksi tidak langsung Jumlah Beban Produksi Persediaan barang dalam proses Awal tahun - Perusahaan Awal tahun - Anak Perusahaan yang tidak dikonsolidasi - ( ) Akhir tahun ( ) ( ) Beban Pokok Produksi Persediaan barang jadi Awal tahun Akhir tahun ( ) ( ) Beban Pokok Penjualan Pada tahun 2007 dan 2006, pembelian yang melebihi 10% dari pembelian konsolidasi adalah pembelian dari Hojeon Industrial Co. Ltd., Korea masing-masing sebesar Rp dan Rp