Market Review & Outlook IHSG Melemah -0.11%. IHSG Fluktuatif, Melemah Terbatas (6,365-6,430). Laba ARNA Tumbuh 46.64% WIKA Kejar Kontrak Baru Rp 61.74 Triliun ADHI Realisasikan Kontrak Rp 5.4 Triliun PPRO Terbitkan Obligasi Pendapatan GMCW Turun 10.13% MGRO Bangun Pabrik CPO Trading Ideas Kode See our Trading Ideas pages, for further details SHAREHOLDERS MEETING Stocks Date Agenda DEWA 18 Jul AGM BRPT 19 Jul EGM IDPR 19 Jul EGM IIKBI 22 Jul EGM CASH/STOCK DIVIDEND Stocks Events IDR/Ratio Cum STOCK SPLIT/REVERSE STOCK Stocks Ratio O : N Trading Date TMAS 1 : 5 17 Jul RIGHT ISSUE Stocks Ratio O : N IDR Cum IDR (Offer) Shares Offer Listing REKOMENDASI Take Profit/Bottom Fishing DUAL LISTING Saham Mkt US$ Rp Telkom (TLK) NY 30.13 4,206 IPO CORNER Stop Loss/Buy Back ERAA Spec.Buy 2,100-2,140 1,940/1,9 CPIN Spec.Buy 5,500-5,625 4,980 BRPT Spec.Buy 3,820-3,900 3,600 ADRO Spec.Buy 1,315-1,340 1,225 ANTM S o S 855-840 940 JSX DATA Volume (Million Shares) 18,109 Support Resistance Value (Billion IDR) 8,979 6,365 6,430 Frequency (Times) 478,399 6,340 6,455 Market Cap (Trillion IDR) 7,330 6,300 6,490 Foreign Net (Billion IDR) (-358.08) GLOBAL MARKET Market Close +/- Chg % IHSG 6,394.61-7.27-0.11% Nikkei 21,469.18-66.07-0.31% Hangseng 28,593.17-26.45-0.09% FTSE 100 7,535.46-41.74-0.55% Xetra Dax 12,341.03-89.94-0.72% Dow Jones 27,219.85-115.78-0.42% Nasdaq 8,185.21-37.59-0.46% S&P 500 2,984.42-19.62-0.65% KEY DATA Description Last +/- Chg % Oil Price (Brent) USD/barel 63.66-0.7-1.07% Oil Price (WTI) USD/barel 56.78-0.8-1.46% Gold Price USD/Ounce 1403.67-10.2-0.72% Nickel-LME (US$/ton) 14419.00 415.0 2.96% Tin-LME (US$/ton) 17890.00-70.0-0.39% CPO Malaysia (RM/ton) 1922.00 4.0 0.21% Coal EUR (US$/ton) 59.30 0.0 0.00% Coal NWC (US$/ton) 76.05 1.2 1.60% Exchange Rate (Rp/US$) 13983.00 48.0 0.34% Reksadana NAV/Unit Chg 1M Chg 1Y MA Mantap 1,675.6 3.86% 10.01% MD Asset Mantap Plus 1,289.8 1.76% -14.03% MD ORI Dua 2,186.5 6.12% 13.43% MD Pendapatan Tetap 1,242.2 5.98% 14.08% MD Rido Tiga 2,408.6 3.81% 13.22% MD Stabil 1,276.4 3.71% 12.73% ORI 2,140.7-2.30% 21.93% MA Greater Infrastructure 1,251.2 2.71% 6.08% MA Maxima 1,001.3 2.51% 9.87% MA Madania Syariah 982.9-0.77% -2.39% MD Kombinasi 768.1 4.25% -3.45% MA Multicash 1,487.5 0.52% 5.00% MD Kas 1,593.5 0.72% 6.63% Harga Penutupan 17 Juli 2019
Market Review & Outlook IHSG Melemah -0.11%. IHSG ditutup turun -0.11% ke 6,394 didorong oleh koreksi sektor aneka industri (-3.66%) terutama saham ASII setelah rilis volume penjualan mobil semester I 2019 yang mengalami penurunan. Sedangkan sektor consumer goods (+0.96%) menjadi satu-satunya sektor yang menguat. Saham BBCA, HMSP dan UNVR menjadi market leader sedangkan saham ASII, BMRI dan BBRI menjadi market laggard. Pada hari ini, pasar menantikan hasil Rapat Dewan Gubernur Bank Indonesia. Adapun Wall Street terkoreksi dengan DJIA turun -0.42%, Nasdaq turun -0.46% dan S&P 500 turun -0.65% setelah kinerja yang berada dibawah ekspektasi dari CSX Corp memicu kekhawatiran bahwa perang dagang yang berlarut-larut antara Amerika Serikat dan China dapat mengganggu pendapatan perusahaan. Sebelumnya, presiden AS Donald Trump mengatakan kedua negara masih memiliki jalan yang panjang dalam negosiasi dagang. Trump juga menambahkan bahwa AS bisa saja menerapkan tarif tambahan pada barang-barang China senilai USD 325 miliar. IHSG Fluktuatif, Melemah Terbatas (6,365-6,430). IHSG pada perdagangan kemarin kembali ditutup melemah tipis berada di level 6,394. Indeks berpotensi melanjutkan pelemahannya dan bergerak menuju support level 6,365. MACD yang mengalami death cross berpotensi membawa indeks melemah. Namun jika indeks berbalik menguat dapat menguji resistance level yang berada di 6,430. Hari ini kembali diperkirakan indeks bergerak fluktuatif dengan kecenderungan melemah terbatas.
Laba ARNA Tumbuh 46,64 Persen PT Arwana Citramulia Tbk. berhasil mencatatkan penjualan sebesar Rp1,05 triliun pada semester I/2019. Penjualan tersebut naik 13,35% secara tahunan. Laba bersih yang dapat diatribusikan kepada pemilik entitas induk sebesar Rp102,09 miliar. Laba bersih tumbuh 46,64% dibandingkan dengan semester I/2018. Total aset perseroan per 30 Juni 2019 sebesar Rp1,63 triliun, turun 1,21% dibandingkan dengan total aset per 31 Desember 2018 sebesar Rp1,65 triliun. Total liabilitas sebesar Rp554,88 miliar, sedangkan total ekuitasnya sebesar Rp1,08 triliun. (Sumber:bisnis.com) WIKA Kejar Kontrak Baru Rp61,74 Triliun Emiten konstruksi pelat merah, PT Wijaya Karya (Persero) Tbk. mengantongi nilai kontrak baru Rp14,7 triliun per Juni 2019 atau setara dengan 23,80% dari target tahun ini. Realisasi itu lebih rendah dari periode Januari 2018 Juni 2018 yang sebesar Rp20,56 triliun. penurunan realisasi pada semester I/2019 akibat proses bidding tender yang mundur ke semester II/2019. Hal itu sejalan dengan penyelenggaraan Pemilihan Umum (Pemilu) 2019. Namun perusahaan tidak khawatir dengan target realisasi tersebut. Pasalnya perusahaan tengah membidik proyek MRT Tahap 2 deengan nilai Rp20 triliun. selain itu, terdapat pekerjaan storage tank sekitar Rp 2 triliun. Selain itu perseroan juga telah merelaisasikan beberapa kontrak asing seperti di Aljazair, Malaysia, Pantai Gading dengan total Rp4,8 triliun. (Sumber:bisnis.com) ADHI Realisasikan Kontrak Rp5,4 Triliun Emiten konstruksi, PT Adhi Karya (Persero) Tbk. mencatat nilai kontrak baru Rp5,4 triliun per semester I/2019. Perseroan mendapatkan tambahan sejumlah pekerjaan baru pada Januari 2019 Juni 2019. Proyekproyek yang didapatkan di antaranya revitalisasi bandara Hang Nadim, pembangunan sekolah di Jakarta, serta pembangunangedung OJK di Solo dan Yogyakarta. Perseroan juga mendapatkan tambahan beberapa proyek apartemen dan transit oriented development hasil sinergi PT Adhi Persada Gedung (APG) dan PT Adhi Commuter Properti (ACP). Dengan realisasi per Juni 2019, emiten berkode saham ADHI itu baru merealisasikan 18% target kontrak baru tahun ini. Pasalnya, jumlah yang dibidik perseroan senilai Rp30 triliun. Adapun rendahnya realisasi kontrak baru perseroan pada semester I/2019 karena periode Pemilu tahun ini. Akibatnya, banyak proyek pemerintah yang proses tendernya tertunda serta swasta yang masih menunggu situasi. (Sumber:bisnis.com)
PPRO Terbitkan Obligasi Penawaran Obligasi Berkelanjutan I PP Properti Tahap III Tahun 2019 yang dilakukan oleh PT PP Properti Tbk. mengalami oversubscribed 4,57 kali dari target dana sebesar Rp534,5 miliar. Diketahui PTPP Properti. menawarkan Obligasi Berkelanjutan I PP Properti Tahap III Tahun 2019 dengan jumlah pokok sebesar sebesar Rp534,5 miliar. Obligasi tersebut berjangka waktu 3 tahun dengan tingkat bunga 11% per tahun. Penggunaan dana akan difokuskan untuk membayar utang perusahaan. berupa cicilan bulanan atau tiga bulanan dan pembayaran terakhir tahun 2020 dan 2021. Cicilan pun untuk pembayaran utang pokok Pendapatan PPRO pada kuartal I/2019 terkoreksi sedalam 33% secara tahunan menjadi Rp428,79 miliar. Begitu pun dengan laba rugi yang menyusut dari Rp103,29 miliar pada kuartal I/2018 menjadi Rp58,3 miliar pada akhir Maret 2019. (Sumber:bisnis.com) Pendapatan GMCW Turun 10.13% Emiten perhotelan PT Grahamas Citrawisata Tbk. mencatatkan penurunan pendapatan sebesar 10,13% pada semester I/2019 menjadi Rp13,3 miliar dari periode yang sama tahun sebelumnya sebesar Rp14,85 miliar. Pendapatan emiten mayoritas berasal dari pendapatan kamar Rp9,32 miliar, makanan Rp3,59 miliar, sarana olah raga dan rekreasi Rp194,34 4juta, serta minuman Rp105,46 juta.dengan demikian sisa dana hasil penawaran umum sebesar Rp371,62 miliar. Saat pendapatan turun, perseroan bisa menekan beban pokok pendapatan dari Rp5,3 miliar menjadi Rp4,92 miliar. Di sisi lain, rugi bersih tahun berjalan yang dibukukan Grahamas Citrawisata membengkak 567,76% dari Rp51,28 juta pada semester I/2018 menjadi Rp342,4 juta. (Sumber:bisnis.com) Incar Penjualan, MGRO Bangun Pabrik CPO Emiten perkebunan PT Mahkota Group Tbk. (MGRO) menargetkan kontribusi penjualan produk turunan minyak sawit mentah (CPO) mencapai Rp3,4 triliun atau 60% dari target penjualan yang dibidik pada 2019 sebesar Rp5,6 triliun. Adapun pabrik tersebut baru dapat beroperasi pada semester II/2019. Perseroan menargetkan adanya penambahan sales produk refinery sekitar Rp3,4 triliun dari adanya pabrik tersebut. Selain membangun pabrik dengan kapasitas produksi minyak goring 1.500 ton per hari, perseroan juga akan dapat mengolah minyak kernel (palm karnel oil) Dana hasil IPO tahun lalu sebesar 60% akan dipergunakan utk pembangunan pabrik tersebut, di mana biaya secara keseluruhan mencapai sekitar Rp300 miliar (Sumber:bisnis.com)
Research Division Danny Eugene Mining, Finance, Infrastructure danny.eugene@megasekuritas.id +62 21 7917 5599 62431 Helen Consumer Goods, Basic Industry, Trade & Services helen.vincentia@megasekuritas.id +62 21 7917 5599 62035 Adrian M. Priyatna Property, Agriculture, Misc. Industry adrian@megasekuritas.id +62 21 7917 5599 62425 Fadlillah Qudsi Technical Analyst fadlillah.qudsi@megasekuritas.id +62 21 7917 5599 62035 Retail Equity Sales Division Hendry Kuswari Head of Sales, Trading & Dealing hendry@megasekuritas.id +62 21 7917 5599 62038 Dewi Suryani Retail Equity Sales dewi.suryani@megasekuritas.id +62 21 7917 5599 62441 Brema Setyawan Retail Equity Sales brema.setyawan@megasekuritas.id +62 21 7917 5599 62126 Ety Sulistyowati Retail Equity Sales ety.sulistyowati@megasekuritas.id +62 21 7917 5599 62408 Fadel Muhammad Iqbal Retail Equity Sales fadel@megasekuritas.id +62 21 7917 5599 62164 Andri Sumarno Retail Equity Sales andri@megasekuritas.id +62 21 7917 5599 62045 Syaifathir Muhamad Retail Equity Sales fathir@megasekuritas.id +62 21 7917 5599 62179 Corporate Equity Sales Division Rachmadian Iskandar Z Corporate Equity Sales rachmadian@megasekuritas.id +62 21 7917 5599 62402 Ratna Wijayanti Corporate Equity Sales ratna.wijayanti@megasekuritas.id +62 21 7917 5599 62055 Reza Mahendra Corporate Equity Sales reza.mahendra@megasekuritas.id +62 21 7917 5599 62409 Fixed Income Sales & Trading Tel. +62 7917 5559-62 Fax. +62 21 7917 5965 Investment Banking Tel. +62 21 7917 5599 Fax. +62 21 7919 3900 Kantor Pusat Pondok Indah Menara Bank Mega Lt. 2 Plaza 5 Pondok Indah Blok D No. 15 Lt. 2 Jl. Kapt P. Tendean, Kav 12-14 A Jl. Margaguna Raya Pondok Indah Jakarta Selatan 12790 Jakarta Selatan Kelapa Gading Ruko Gading Bukit Indah Lt.2 Jl. Bukit Gading Raya Blok A No. 26, Kelapa Gading Jakarta Utara - 14240 DISCLAIMER This Document is for information only and for the use of the recipient. It is not to be reproduced or copied or made available to others. Under no circumstances is it to be considered as an offer to sell or solicitation to buy any security. Any recommendation contained in this report may not be suitable for all investors and strictly a personal view and should not be used as a sole judgment for investment. Moreover, although the information contained herein has been obtained from sources believed to be reliable, its accuracy, completeness and reliability cannot be guaranteed. All rights reserved by PT Mega Capital Sekuritas.