ANALISA BREAK EVEN POINT GUNA MENETAPKAN JUMLAH KREDIT YANG HARUS DICAIRKAN PADA PT.BPR INSUMO SUMBERARTO KEDIRI. Oleh: Dipo Zaki Zamani

Transkripsi

1 ANALISA BREAK EVEN POINT GUNA MENETAPKAN JUMLAH KREDIT YANG HARUS DICAIRKAN PADA PT.BPR INSUMO SUMBERARTO KEDIRI Oleh: Dipo Zaki Zamani Jurusan Akuntansi, Fakultas Ekonomi, Universitas Islam Kadiri Jl. Sersan Suharmadji No. 8 Kediri 648 ABSTRAK Analisa Break Even Point Guna Menetapkan Jumlah Kredit Yang Harus Dicairkan Pada PT.BPR Insumo Sumberarto Kediri. Tujuan yang hendak dicapai dengan dilakukan penelitian ini adalah untuk mengetahui jumlah kredit yang harus dicairkan dengan mengunakan metode Break Even Point. Teknik analisa yang digunakan adalah dengan menghitung berapa jumlah kredit yang dicairkan dan menggunakan BEP. Dari hasil analisis perhitungan PT BPR Insumo Sumberarto Kediri dalam tahun 05 minimal harus memperoleh pendapatan sebesar Rp ,- apabila ingin mencapai kondisi impas dalam arti tidak memperoleh laba atau tidak menderita kerugian. Sedangkan untuk jenis-jenis Kredit pada PT. BPR Insumo Sumberarto Kediri agar mencapai titik impas pendapatan minimal yang harus dicapai untuk jenis Kredit Modal Kerja sebesar Rp ,-, Kredit Investasi sebesar Rp ,- dan untuk jenis Kredit Konsumtif sebesar Rp ,-. Kata kunci : Kredit, Break Even Point (BEP), Laba. ABSTRAK Analysis Break Even Point To Establish Credit Amount Should Disbursed In PT.BPR Insumo Sumberarto Kediri. Goals to be achieved by this research was to determine the amount of credit to be disbursed by the method of Break Even Point. Analysis technique used is to calculate how many credits are disbursed and used BEP. From the analysis of the calculation of PT BPR INSUMO Sumberarto Kediri in 05 must earn a minimum of Rp.,84,759,650, - if it wants to break even in the sense of obtaining profit or suffer a loss. As for the types of credit at PT. BPR Insumo Sumberarto Kediri in order to break even the minimum income that must be achieved for the types of working capital loans amounting Rp , -, Credit Investment of Rp , - and for the Consumer Credit types of Rp , -, Keywords: Credit, Break Even Point (BEP), Profit. PENDAHULUAN Latar Belakang Masalah Era global mulai dirasakan di berbagai sektor riil terjadi persaingan yang sangat ketat, karena arus informasi serta barang barang modal maupun konsumtif dan jasa yang ditawarkan dari luar negeri yang begitu variatif, sehingga menuntut para 4 interpreneur yang ahli dalam bidangnya untuk melakukan tindakan tindakan yang dapat mengimbangi bahkan mampu mengungguli setiap produk ataupun jasa yang setiap saat tampil (di media elektronik dan media cetak) mampu menarik minat konsumen, sehingga tanpa disadari semua itu akan menggeser hasil jeripayah yang

2 dilakukan, baik itu produk atau jasa dalam negeri, untuk menunjang keberhasilan pembangunan sektor riil di Indonesia, partisipasi dari semua pihak amat diperlukan termasuk sektor perbankan. Oleh karena itu permerintah mengharapkan keikutsertaan bank membantu terealisasinya kondisi ekonomi yang mantap dan stabil. Pada juni 98 terbitlah paket diregulasi perbankan, dimana dunia perbankan telah diletakkan pada suasana dan iklim yang lebih bebas, sehingga ruang geraknya makin leluasa. Hal ini dapat dirasakan dengan adanya paket regulasi 7 oktober 988, terkenal dengan Pakto 7, yang memberikan kesempatan pada pemilik modal dan kalangan perbankan untuk mendirikan bank serta memperluas jaringannya. Dapat dilihat pada saat ini banyak bank-bank umum serta Bank Perkeditan Rakyat bermunculan yang salah satunya adalah BPR Insumo Sumberarto kediri. BPR Sumberarto Kediri merupakan Bank Perkreditan Rakyat yang sudah lama bergerak pada bidangnya, sehingga perusahaan banyak mengalami pasang surut dalam kegiatan jasanya. Dengan adanya pasang surut dan banyaknya pesaing yang bermunculan maka perusahaan perlu melakukan perencanaan dan strategi yang baik. Dengan alasan tersebut mendorong perbankan untuk memikirkan langkahlangkah strategis yang harus diambil dalam iklim yang sangat kompetitif ini, tentunya setiap berdirinya perusahaan (bank) mempunyai tujuan-tujuan yang hendak dicapai. Tujuan-tujuan tersebut yang utama berupa jaminan untuk kelangsungan hidup bank dan selanjutnya keinginan untuk mengembangkan bidang usahanya yang dijalankan. Untuk mencapai tujuan tersebut hanya terjadi apabila bank dapat menjual produk-produknya (jasa perbankan) dengan harga (bunga) yang menguntungkan, sehingga dapat mencapai jumlah penjualan (pencairan kredit/outstanding) yang diharapkan. 44 Besarnya jumlah kredit yang dicairkan merupakan tolak ukur prestasi sebuah bank. Dalam hal ini dapat dilihat bahwa manajemen bank tersebut mampu memberikan inovasi serta motivasi pada karyawannya, sehingga dengan melihat pencairan kredit yang telah dicapai sebuah bank pada periode tertentu, maka secara umum dapat dikatakan bank ini optimis dapat mencapai target yang telah ditetapkan oleh pemiliknya pada awal tahun kegiatan. Jika tidak mampu mencapai target pelepasan kredit, maka manajemen dapat dikatakan gagal mencapai RAKP (Rencana Anggaran Kerja dan ) tahun yang bersangkutan yang telah ditetapkan pemilik modal (komisaris), yang berakibat penundaan perolehan bonus, insentif, bahkan kenaikan gaji pada tahun berikutnya bagi tiap individu yang bekerja di bank tersebut. Ini merupakan tantangan bagi direksi bank untuk menjual produk jasanya minimal tercapai keadaan impas (break even). Agar dapat mencapai titik impas tersebut maka perusahaan perlu melakukan analisis terhadap produk jasa yang akan dijual (kredit yang dicairkan). Salah satu alternatif untuk menentukan titik impas tersebut adalah dengan menggunakan analisa Break Even Point. Analisa Break Even Point merupakan suatu pendekatan perencanaan laba formal berdasarkan hubungan yang ditetapkan antar biaya dan penghasilan. Analisis ini merupakan alat untuk menerapkan titik saat hasil penjualan menutupi biaya-biaya dengan tujuan menghindari rugi operasi. Jika perusahaan ingin mencegah kerugian, maka hasil penjualan harus dapat menutup semua biaya, baik variabel yang berubah sebanding dengan perubahan produksi maupun biaya tetap yang tidak berubah, jika produksi berubah. Dalam pencairan kredit sendiri, PT. BPR Insumo Sumberarto Kediri belum menggunakan BEP (Break Even Point) sehingga dalam mencairkan kreditnya perusahaan tidak mengetahui berapa besar jumlah kredit yang harus dicairkan agar

3 perusahaan mampu menutup semua biaya dan menghindari kerugian. Kondisi tersebut tentunya akan menimbulkan ketidakpastian terhadap keberlangsungan jalannya perusahaan karena hal tersebut membuat perusahaan tidak mengetahui apakah hasil dari kredit yang dicairkan mampu menghasilkan laba yang telah ditargetkan yang berakibat pada gagalnya mencapai RAKP (Rencana Anggaran Kerja dan ). Maka dari itu analisis BEP (Break Even Point) penting untuk dilakukan oleh PT. BPR Insumo Sumberarto Kediri agar dapat menentukan jumlah kredit yang dicairkan sehingga perusahaan akan mampu mencapai titik impas guna menghindari kerugian akibat biaya-biaya yang timbul. Dengan tercapainya titik impas tersebut perusahaan diharapkan akan mampu menentukan serta mencapai RAKP (Rencana Anggaran Kerja dan ) dengan baik dan sesuai dengan yang diharapkan. Berdasarkan keterangan di atas maka peneliti tertarik untuk mengambil judul Analisa Break Even Point (BEP) Untuk menetapkan Jumlah Kredit Yang Harus Dicairkan Pada PT.BPR Insumo Sumber Arto Kediri. Batasan Masalah Dalam penelitian ini, penulis membatasi masalah pada : Perhitungan BEP (Break Even Point) terhadap jumlah kredit yang dicairkan oleh PT.BPR Insumo Sumberarto Kediri pada tahun 04. Rumusan Masalah Seperti yang telah disebutkan dalam latar belakang masalah di atas, maka perumusan masalah adalah bagaimana perusahaan menetapkan jumlah kredit yang harus dicairkan dengan menggunakan analisis Break Even Point. Tujuan Penelitian Yang menjadi tujuan dalam penelitian ini adalah : Untuk mengetahui berapakah jumlah kredit yang harus dicairkan agar perusahaan berada pada kondisi impas serta 45 untuk mengetahui jumlah kredit yang harus dicairkan untuk mencapai keuntungan yang diinginkan.. METODE PENELITIAN Data dan Teknik Pengumpulannya Data Data kuantitatif yaitu data yang berupa angka-angka dan dapat dihitung. Adapun data kuantitatif yang dibutuhkan antara lain : laporan laba rugi, laporan neraca, kebijakan kredit perusahaan dan sebagainya. Data kualitatif yaitu data yang berupa keterangan atau uraian penjelasan yang berhubungan dengan pokok-pokok pembahasan, antara lain mengenai sejarah-sejarah perusahaan, struktur organisasi perusahaan dan lainlain. Tehnik Pengumpulan Data. Wawancara Merupakan metode pengumpulan data dengan melakukan tanya jawab langsung dengan manajer perusahaan atau staff perwakilan dari perusahaan yang kompeten terhadap masalah yang diteliti, seperti uraian tentang kekuatan dan kelemahan sistem pengendalian intern penjualan terhadap penurunan piutang tak tertagih. Dokumentasi Pengumpulan data berupa pengumpulan dokumen-dokumen yang diperlukan dari perusahaan serta catatan-catatan perusahaan. Data yang diperoleh berupa gambaran umum dan sejarah perusahaan, struktur organisasi, data penjualan dan data piutang tak tertagih perusahaan. Teknik Analitis Teknik analisis yang digunakan adalah metode deskriptif kuantitatif. Metode ini akan menjelaskan seberapa besar kredit yang harus dicairkan oleh PT.BPR Insumo Sumber Arto Kediri agar

4 mencapai titik impas. Langkah langkah analisis dalam penelitian ini adalah : a. Melakukan wawancara serta melihat dokumen-dokumen yang ada untuk mengetahui gambaran umum perusahaan. b. Mengumpulkan data-data perusahaan yang dibutuhkan untuk menghitung BEP. c. Memasukkan data-data yang sudah didapat pada rumus BEP untuk menghitung pencairan kredit untuk tahun 05. d. Menghitung BEP untuk pencairan tiaptiap jenis kredit. e. Menghitung BEP untuk pencairan kredit minimal tahun 05 agar mencapai keuntungan yang diinginkan.. Menghitung BEP untuk pencairan kredit minimal pada tiap-tiap jenis kredit agar mencapai keuntungan yang diinginkan Tabel 4.5 Daftar Biaya Tetap/Fixed Cost RKAP PT BPR Insumo Sumberarto Kediri (dalam ribuan rupiah) Sumber data : PT BPR Insumo Sumberarto Kediri, HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN Pembahasan Data- data yang berhasil dikumpulkan dari penelitian yang berhubungan dengan analisa Break Even Point (BEP), seperti item-item Biaya Tetap maupun Biaya Variabel yang sudah teridentifikasi menurut masng-masing karakternya, rincian biaya-biaya tersebut merupakan Rencana Kerja dan Anggaran tahun 0 dari PT BPR Insumo Sumberarto Kediri, dengan demikian hasilnya akan bisa memberikan masukan cukup relevan pada perusahaan, adapun data tersebut adalah sebagai berikut: No. Uraian Jumlah Biaya Gaji, Upah Karyawan Tetap dan Honorarium Biaya Pendidikan Karyawan Tunjangan Karyawan, Asuransi dan lainnya Sewa Geedung Pajak Kendaraan Pemeliharaan dan Dana Perbaikan Gedung serta Kendaraan Biaya Penyusutan Aktiva Tetap dan Investasi Kantor Barang dan Jasa (peralatan, kendaraan, telpon dan lainnya) Promosi Non Operasional 479.8, , , , , , , , , ,00 Jumlah.45.,00 Sumber data : PT BPR Insumo Sumberarto,04 Tabel 4.6 Daftar Biaya Variabel/ Variable Cost RKAP PT BPR Insumo Sumberarto Kediri (dalam ribuan rupiah) Uraian Biaya Bunga Pada Pihak III (non bank) Biaya Bunga Pinjaman Antar Bank Jumlah , ,00 Jumlah..9,00

5 Tabel 4.7 Daftar Rencana Kerja dan Anggaran PT BPR Insumo Sumberarto Kediri (dalam ribuan rupiah) Uraian Target Target Laba Outstanding a. Kredit Modal Kerja (Rp ,00) = (5%) b. Kredit Investasi (Rp. 59.4,00) = ( 6%) Kredit Konsumtif (Rp.6..6,00) = (59%) Jumlah , 0.0, ,00 Sumber data : PT BPR Insumo Sumberarto Kediri, 04 Kredit Modaal Kerja Kredit Investasi Kredit Konsumtif Tabel 4.8 Daftar Besaran Bunga Kredit PT BPR Insumo Sumberarto Kediri Uraian Sumber data : PT BPR Insumo Sumber Arto kediri, 04 Besaran Bunga % p.a 8% p.a 8% p.a Pada tabel 4.8 di atas terdapat besaran bunga yang ditetapkan oleh PT BPR Insumo Sumberarto Kediri, adapun besaran bunga tersebut merupakan dasar perhitungan pokok untuk besarnya pendapatan yang diperoleh pertahun, didalam pendapatan untuk sebuah BPR adalah perolehan bunga atas jumlah kredit yang dicairkan, akan tetapi masih ada unsur-unsur lain yang menyertai pendapatan selain bunga yang tak kalah besarnya, yaitu besaran biaya provisi dan biaya administrasi, sehingga setiap pencairan kredit pasti akan ada penambahan pendapatan dari (dua) unsur biaya tersebut di atas. No. Kredit Modal Kerja Kredit Investasi Kredit konsumtif Tabel 4.9 Daftar Besaran Biaya Provisi dan Admnistrasi PT BPR Insumo Sumber Arto Biaya Uraian Administrasi % % % Sumber data : PT BPR Insumo Sumber Arto kediri, 04 - Biaya Provisi % % Perhitungan BEP Totalitas BEP secara total diperhitungkan sebagai berikut: BEP (rupiah) = FC VC S 47

6 Berdasarkan data-data tersebut diatas, maka penelitian menghasilkan : Fixed Cost (FC)=Rp ,- Variabe Cost (VC)=RP , Sales (S) =Rp ,- Karena penelitian berada pada lingkungan perusahan jasa, dalam hal ini perbankan, maka peneliti menggantikan istilah Penjualan (Sales) dalam rumus dengan (Revenue) Jika dimasukkan dalam rumus diatas, maka : BEP (Rupiah) = FC VC R BEP (Rupiah) Rp , = Rp , Rp , Rp , BEP (Rupiah) = BEP (Rupiah) = 04, Rp , 0,57 BEP (Rupiah) = Rp ,- Jika PT BPR Insumo Sumberarto Kediri menginginkan kondisi impas secara totalitas, dalam arti tidak memperoleh laba atau tidak menderita rugi, manejemen bank minimal harus memperoleh pendapatan dalam tahunan 05 sebesar Rp ,- Perhitungan BEP Untuk Tiap-tiap Jenis Kredit a. Kredit Modal Kerja BEP (Rp) untuk Kredit Modal Kerja dapat dihitung dengan cara BEP (Rp) = Total BEP x Persentase konstribusi BEP (Rp) = Rp ,- x 5% = Rp ,- b. Kredit Investasi BEP (Rp) untuk Kredit Investasi dapat dihitung dengan cara BEP (Rp) = Total BEP x Persentase Konstribusi BEP (Rp) = Rp x 6% = Rp ,- c. Kredit konsumtif BEP (Rp) untuk Kredit Konsumtif dapat dihitung dengan cara BEP (Rp) = Total BEP x Persentase konstribusi BEP (Rp) = Rp ,- x 59% = Rp ,- No. Tabel 4.0 Pembuktian Perhitungan Pada Posisi BEP, Variabel Cost dan Fixed Cost Masing-Masing Jenis Kredit (dalam ribuan rupiah) FC Jenis Kredit Konstribusi Bunga VC Modal Kerja Investasi Konsumtif 5% 6% 59% 5% 0% 9% Jumlah BEP BEP , , , , , , , , , , ,65.45.,00 0 Sumber : PT. BPR Insumo Sumberarto Kediri,

7 Dapat dilihat pada tabel 4.0 Total pendapatan BEP, sebesar Rp ,-. Jika dikurangi VC sebesar Rp ,- dan dikurangi FC sebesar Rp ,- sama dengan Rp.0,-, perusahaan tidak memperoleh laba dan tidak menderita kerugian. Perhitungan Minimal Untuk Masing-masing Jenis Kredit Manajemen dan komisaris PT BPR Insumo Sumberarto Kediri pada tahun 05 ini telah sepakat untuk mencapai laba usaha sebelum pajak sebesar Rp ,- sehingga perlu ditentukan berapa besarnya pendapatan minimal yang harus dicapai. Untuk menghitung penjualan minimal tersebut, dapat digunakan rumus sebagai berikut : Minimal = FC + Keuntungan VC R Berdasarkan data-data tersebut di atas, maka peneliti dapat merekapitulasikan : Fixed Cost (FC)= Rp ,- Variabel Cost(VC)=Rp , Target Keuntungan=Rp ,- Revenue = Rp ,- Jika dimasukkan dalam rumus diatas, maka: Minimal = FC + Keuntungan VC R =Rp ,+Rp ,- Rp ,- Rp ,- = Rp ,- 0,4 = Rp ,- 0,57 = Rp Untuk membuktikan perhitungan perolehan target laba sesuai RKAP yang disepakati sebesar Rp ,- yang telah peneliti hitung adalah benar, maka pendapatan minimal yang harus dicapai sebesar Rp ,- adapun pembuktiannya Direkonsiliasikan : Minimal = Rp ,- Variabel Cost adalah 4% dari pendapatan = Rp ,- Contribution Margin = Rp ,- Fixed Cost = Rp ,- Jumlah = Rp ,- a. Kredit Modal Kerja minimal untuk Kredit Modal Kerja dapat dihitung dengan cara minimal = minimal x Persentase Konstribusi = Rp ,- x 5% = Rp ,- b. Kredit Investasi minimal untuk Kredit Investasi dapat dihitung dengan cara minimal = x Persentase Konstribusi Minimal = Rp ,- x 6% = Rp ,- c. Kredit Konsumtif minimal untuk Kredit Konsumtif dapat dihitung dengan cara minimal= minimal x Persentase Konstribusi minimal= Rp ,- x 59% = Rp ,- 49

8 Tabel 4. Pembuktian Perhitungan Perolehan Target Laba, dan Masing-Masing Jenis Kredit (dalam ribuan rupiah) FC No. Jenis Kredit Konstribusi Bunga VC BEP Modal Kerja Investasi Konsumtif 5% 6% 59% 5% 0% 9% , , , , , , , ,67 Jumlah BEP.004,0 9.00, , , ,9.45.,00 0.0,00 Sumber : PT. BPR Insumo Sumberarto Kediri, 04. Dari tabel 4. dapat dihitung bahwa perusahaan mendapatkan laba yang ditargetkan sebesar Rp ,- jika perusahaan mampu mencapai pendapatan total sebesar Rp ,- dikurangi VC sebesar Rp ,- dan dikurangi FC sebesar Rp ,- Interpretasi a. PT BPR Insumo Sumberarto Kediri dalam tahun 05 minimal harus memperoleh pendapatan sebesar Rp ,- apabila ingin mencapai kondisi impas dalam arti tidak memperoleh laba atau tidak menderita kerugian. b. Untuk jenis Kredit Modal Kerja PT BPR Insumo Sumberarto Kediri agar mencapai titik impas pendapatan minimal yang harus dicapai sebesar Rp ,- c. Untuk jenis Kredit Investasi PT BPR Insumo Sumberarto Kediri agar mencapai titik impas pendapatan minimal yang harus dicapai sebesar Rp ,- d. Untuk jenis Kredit Konsumtif PT BPR Insumo Sumberarto Kediri agar mencapai titik impas pendapatan minimal yang harus dicapai sebesar Rp ,- e. PT BPR Insumo Sumberarto Kediri memutuskan besarnya pendapatan yang diinginkan yaitu sebesar Rp ,- sehingga penjualan minimal atau pendapatan minimal tahun 05 sebesar Rp ,- f. Sedangkan untuk masing-masing jenis kredit, agar mampu mencapai laba usaha minimal maka penjualan minimal atau pendapatan minimal yang harus dicapai adalah. Kredit Modal Kerja penjualan minimal atau pendapatan minimal yang harus dicapai sebesar Rp ,-. Kredit Investasi penjualan minimal atau pendapatan minimal yang harus dicapai sebesar Rp ,-. Dan untuk Kredit Konsumtif penjualan minimal atau pendapatan minimal yang harus dicapai sebesar Rp ,- KESIMPULAN DAN SARAN Kesimpulan Berdasarkan pembahasan yang peneliti lakukan pada bab sebelumnya peneliti dapat menarik kesimpulan 50

9 a. PT BPR Insumo Sumberarto Kediri dalam tahun 05 minimal harus memperoleh pendapatan sebesar Rp ,- apabila ingin mencapai kondisi impas dalam arti tidak memperoleh laba atau tidak menderita kerugian. Sedangkan untuk jenis-jenis Kredit pada PT. BPR Insumo Sumberarto Kediri agar mencapai titik impas pendapatan minimal yang harus dicapai untuk jenis Kredit Modal Kerja sebesar Rp ,-, Kredit Investasi sebesar Rp ,- dan untuk jenis Kredit Konsumtif sebesar Rp ,-. b. Sedangkan untuk mencapai laba yang diinginkan PT. BPR Insumo Sumberarto Kediri sebesar Rp ,-, minimal harus dapat mencairkan kredit sebesar Rp ,-. Sedangkan untuk masing-masing jenis kredit, penjualan minimal atau pendapatan minimal yang harus dicapai adalah Kredit Modal Kerja sebesar Rp ,-, Kredit Investasi sebesar Rp ,- dan Kredit Konsumtif sebesar Rp ,-. Saran Dalam penelitian ini meskipun PT. BPR Insumo Sumberarto Kediri tidak mengalami kerugian tetapi peneliti tetap akan memberikan saran pada pihak perusahaan agar dalam mencapai laba yang diinginkan dapat tercapai atau terpenuhi. Berikut saran yang dapat peneliti berikan : a. Meningkatkan promosi simpanan khususnya tabungan yang memiliki bunga rendah sehingga bank mempunyai selisih yang besar hal tersebut membuat perusahaan mampu bersaing dengan bank-bank lain. b. Menambah besarnya kredit yang harus dicairkan atau kredit yang disalurkan karena suatu lembaga perbankan sumber dana serta labanya berasal dari besar kecilnya kredit yang mampu dicairkan. c. Menurunkan bunga pinjaman dengan maksud menarik minat nasabah-nasabah baru. Meskipun sangat berat tetapi hal ini akan mampu menambah besar jumlah kredit yang dapat dicairkan oleh BPR yang akan membuat kelangsungan hidup perusahaan lebih terjamin. DAFTAR PUSTAKA Abdullah, M. Faisal. (004), Menajemen Perbankan Teknik Analisis Kinerja Keuangan Bank, Edisi Pertama, Cetakan Kedua, UMM, Malang. Baridwan, Zaki. (004), Intermediate Accounting, Edisi Kedelapan, Yogyakarta. BPFE Yogyakarta Bastian Bustami & Nurlela. (009), Akuntansi Biaya, Edisi Pertama, Jakarta. Mitra Wacana Media. Brealy, Myers, & Marcus. (007), Dasardasar Manajemen Keuangan Perusahaan. Jakarta. Penerbit Erlangga. Carter William K. & Usry Milton F. (005), Akuntansi Biaya, Buku Dua, Jakarta. Salemba Empat. Charles T. Horngnen, Srikant M. Datar, George Foster. (008), Akuntansi Biaya. Jakarta. PT Macanan Jaya Cemerlang. Faizal Noor Henry. (00), Ekonomi Media. Jakarta. PT Raja Grafindo Persada. Fakultas Ekonomi Prodi Akuntansi. (04), Pedoman Penulisan 5

10 Proposal Penelitian dan Skripsi, Kediri. Universitas Islam Kadiri Halim Abdul. (007), Manajemen Keuangan Bisnis. Bogor. Penerbit Ghalia Indonesia Harahap Sofyan Syafri. (008), Teori Akuntans, Jakarta. PT Raja Grafindo Persada Kasmir. (009), Bank dan Lembaga Keungan Lainnya. Jakarta. PT Raja Grafindo Persada. (0), Bank dan Lembaga Keungan Lainnya. Jakarta. PT Raja Grafindo Persada. Manullang Marihot, Sinaga Dearlina. (005), Pengantar Manajemen Keuangan. Yogyakarta. Andi Offset. Nafarin M. (009), Penganggaran Perusahaan, Jakarta. Salemba Empat Triandaru Sigit, Sri Susilo Y., & Totok Budi Santoso A. (000), Bank dan Lembaga Keuangan Lain. Jakarta Salemba Empat. 5