SKRIPSI FAKTOR FAKTOR YANG MEMPENGARUHI TINGKAT SUKU BUNGA DEPOSITO BERJANGKA PADA BANK BUMN (PERSERO) DI INDONESIA PERIODE 2006 2013 OLEH: RATNA FITRI SYAHRIANI SIAGIAN 110521166 PROGRAM STUDI STRATA I MANAJEMEN EKSTENSI DEPARTEMEN MANAJEMEN FAKULTAS EKONOMI UNIVERSITAS SUMATERA UTARA MEDAN 2014
ABSTRAK FAKTOR FAKTOR YANG MEMPENGARUHI TINGKAT SUKU BUNGA DEPOSITO BERJANGKA PADA BANK PERSERO DI INDONESIA PERIODE 2006 2013 Kondisi perbankan yang sering mengalami perubahan menyebabkan terjadinya fluktuasi suku bunga deposito berjangka pada Bank BUMN (Persero). Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis pengaruh tingkat Inflasi, Capital Adequacy Ratio (CAR), Loan to Deposit Ratio (LDR), Return on Asset (ROA), dan Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) terhadap tingkat Suku Bunga Deposito Berjangka Bank BUMN (Persero) di Indonesia. Populasi dalam penelitian ini adalah seluruh Bank BUMN (Persero) di Indonesia yang berjumlah 4 (empat) bank. Adapun penentuan sampel adalah menggunakan metodesensus, dimana jumlah sampel adalah sama dengan jumlah populasi. Data dalampenelitian ini adalah data sekunder yaitu data inflasi dan kinerja keuangan bank umum tahun 2006-2013 yang diperoleh dari data Statistika Ekonomi KeuanganIndonesia (SEKI) dan Statistik Perbankan Indonesia (SPI) yang diplubikasikanoleh Bank Indonesia. Teknik analisis yang digunakan adalah analisis regresi linearberganda. Untuk melengkapi paparan hasil penelitian juga digunakan rujukan danreferensi dari bank data lain yang relevan, misalnya dari jurnal, laporan hasilpenelitian terdahulu, serta publikasi yang relevan dengan penelitian ini. Hasil enelitian ini menunjukkan bahwa tingkat Inflasi, Capital Adequacy Ratio (CAR), Loan to Deposit Ratio (LDR), Return on Asset (ROA), dan Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) secara simultan berpengaruh signifikan terhadap tingkat suku bunga deposito berjangka Bank BUMN (Persero) di Indonesia. Sedangkan secara parsial, yang berpengaruh signifikan adalah tingkat Inflasi. Sementara variabel Capital Adequacy Ratio (CAR), Loan to Deposit Ratio (LDR), Return on Asset (ROA), dan Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) tidak berpengaruh signifikan. Kata Kunci : Suku Bunga Deposito Berjangka, Inflasi, Return on Assets (ROA), Capital Adequacy Ratio (CAR), Loan to Deposit Ratio (LDR), dan Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO).
ABSTRACT The frequently change of banking situation causing the fluctuation of state owned bank s time deposit interest rate. The purpose of this study is to analyze the effects of Inflation rate, Capital Adequacy Ratio (CAR), Loan to Deposit Ratio (LDR),Return on Asset (ROA), and Operating Cost to Income Cost (OCIC) toward Time Deposit Interest Rate of State Owned Banks in Indonesia. Population of this study are all of State Owned Banks in Indonesia. There are4 (four) banks were included. The sample determining method to be used is census method, where the number of sample is equal to the number of population. Thedata in this study is secondary data, that is Inflation rate and State Ownedbanks financial performance since 2006 to 2013 obtained from Indonesian Monetary Economic Statistics (SEKI) and Indonesian Banking Statistics (SPI) that had beenpublished by Bank Indonesia. To complement the results, this research also use many references from other relevant data source such as journals, formerresearch and relevant publications to this research. The result of research showed that Inflation rate, Capital Adequacy Ratio (CAR),Loan to Deposit Ratio (LDR), Return on Asset (ROA), and Operational Cost to Income Cost (OCIC) simultaneously influences significantly to Time Deposit Interest Rate of State Owned Banks in Indonesia. Whereas, with partially have significant effect is Inflation rate,while Capital Adequacy Ratio (CAR), Loan to Deposit Ratio (LDR), Return on Asset (ROA), and Operating Cost to Income Cost (OCIC) are variables didn t have significant effect. Keywords : Time Deposit Interest Rate, Inflation, Capital Adequacy Ratio (CAR), Loan to Deposit Ratio (LDR), Return on Asset (ROA), and Operating Cost to Income Cost (OCIC).
KATA PENGANTAR Puji Syukur Kehadirat Allah SWT yang telah memberikan rahmat dan kasih sayang-nya hingga penulis dapat menyelesaikan skripsi ini dengan baik. Shalawat serta salam senantiasa tercurah kepada Nabi Besar Muhammad SAW dan para sahabatnya. Adapun, penyusunan skripsi ini dimaksudkan agar memenuhi sebagian syarat-syarat guna mencapai gelar Sarjana Ekonomi Departemen Manajemen pada Fakultas Ekonomi. Penulis ingin mengucapkan terimakasih terutama kepada kedua orangtua tercinta yaitu Ayahanda Syahrin Siagian dan Ibunda Jurianti untuk semua doa yang tulus, dukungan yang penuh dalam segala kebutuhan dana dan material, kasih sayang dan pengorbanan yang tulus diberikan kepada penulis. Skripsi ini berjudul Faktor-faktor yang Mempengaruhi Tingkat Suku Bunga Deposito Berjangka Pada Bank BUMN (Persero) di Indonesia, penulis telah banyak menerima bimbingan, saran, motivasi, dan doa dari berbagai pihak selama penulisan skripsi ini. Oleh karena itu, pada kesempatan ini penulis ingin menyampaikan ucapan terimakasih yang begitu besar kepada semua pihak yang telah memberikan bantuan dan bimbingan, yaitu: 1. Bapak Prof. Dr. Azhar Maksum, M. Ec. Ac, Ak, CA., selaku Dekan Fakultas Ekonomi. 2. Ibu Dr. Isfenti Sadalia, S.E, ME., selaku Ketua Departemen S1 Manajemen Fakultas Ekonomi.
3. Ibu Dra. Marhayanie, M.Si., selaku Sekretaris Departemen Manajemen Fakultas Ekonomi. 4. Ibu Endang Sulistya Rini, S.E, M.Si., selaku Ketua Program Studi Manajemen Fakultas Ekonomi. 5. Bapak Drs. Syahyunan, M.Si., selaku Dosen Pembimbing Skripsi atas ketulusan hati dan kesabarannya dalam membimbing, mendukung, dan mengarahkan penulis. 6. Ibu Dra. Nisrul Irawati, MBA., selaku Dosen Pembaca Penilai yang telah memberikan saran dalam penulisan maupun perbaikan skripsi ini. 7. Seluruh Dosen dan Pegawai Fakultas Ekonomi untuk segala jasa-jasanya selama masa perkuliahan. 8. Kepada saudara-saudari penulis: Rahmad Syahri Siagian S.Komp sebagai Abang penulis dan Keluarga Besar Siagian yang saya cintai dan sayangi karena selalu mendoakan dan memberikan dukungan untuk menyelesaikan skripsi ini. 9. Kepada teman-teman penulis: Yohanita A. Sitanggang S.E., Hernita Nasution A.md., Syarifah Lestari Purba S.H., Nahdawiyah Panggabean A.md., Natalina Sihombing A.md., Sunandar Setiawan, dan semua teman-teman penulis yang tidak tersebutkan untuk dukungan dan motivasinya kepada penulis sehingga skripsi ini dapat terselesaikan. Akhir kata penulis berharap semoga skripsi ini bermanfaat bagi pembaca dan peneliti lainnya.
DAFTAR ISI Halaman ABSTRAK... ABSTRACT... KATA PENGANTAR... DAFTAR ISI... DAFTAR TABEL... DAFTAR GAMBAR... i ii iii v viii ix BAB I PENDAHULUAN 1.1. Latar Belakang... 1 1.2. Rumusan Masalah... 9 1.3. Tujuan Penelitian... 9 1.4. ManfaatPenelitian... 10 BAB II TINJAUAN PUSTAKA, KERANGKA KONSEPTUAL, DAN HIPOTESIS 2.1. Tinjauan Teoritis... 11 2.1.1. Pengertian Bank... 11 2.1.2. Jenis jenis Bank Di Indonesia... 13 2.1.3. Peranan Dan Fungsi Bank... 16 2.2. Suku Bunga... 18 2.2.1. Teori Tingkat Bunga Fischer... 19 2.2.2. Teori Tingkat Bunga Keynes... 20 2.2.3. Teori Loanable Funds... 23 2.3. Deposito... 24
2.3.1. Macam macam Deposito... 25 2.3.2. Karakteristik Deposito... 26 2.4. Inflasi... 27 2.5. Analisis Rasio Keuangan... 29 2.5.1. Capital Adequacy Ratio (CAR)... 29 2.5.2. Return on Assets (ROA)... 30 2.5.3. Loan to Deposit Ratio (LDR)... 31 2.5.4. Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO)... 32 2.6. Penelitian Terdahulu... 34 2.7. Kerangka Konseptual... 39 2.7.1. Pengaruh Tingkat Inflasi terhadap Tingkat Suku Bunga Deposito... 39 2.7.2. Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR) Terhadap Tingkat Suku Bunga Deposito... 40 2.7.3. Pengaruh Loan to Deposit Ratio (LDR) Terhadap Tingkat Suku Bunga Deposito... 41 2.7.4. Pengaruh Return on Asset (ROA) terhadap Tingkat Suku Bunga Deposito... 42 2.7.5. Pengaruh Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) terhadap Tingkat Suku BungaDeposito... 43 2.8. Hipotesis Penelitian... 44 BAB III METODE PENELITIAN 3.1. Jenis Penelitian... 45 3.2. Tempat dan Waktu Penelitian... 45
3.3. Batasan Opeerasional... 45 3.4. Definisi Operasional Variabel... 46 3.4.1. Variabel Dependen (Terikat)... 46 3.4.2. Variabel Independen (Bebas)... 46 3.5. Operasional Variabel... 48 3.6. Populasi dan Sampel Penelitian... 50 3.7. Jenis dan Sumber Data... 50 3.8. Metode Pengumpulan Data... 51 3.9. Teknik Analisis Data... 51 3.9.1. Analisis Deskriptif... 51 3.9.2. Analiisis Regresi Linear Berganda... 52 3.10. Pengujian Hipotesis... 53 3.10.1. Uji Signifikansi Simultan (Uji F)... 53 3.10.2. Uji Parsial (Uji t)... 54 3.11. Pengujian Asumsi Klasik... 55 3.11.1. Uji Normalitas... 55 3.11.2. Uji Heteroskedastisitas... 56 3.11.3. Uji Autokorelasi... 57 3.11.4. Uji Multikolonieritas... 57 BAB IV HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN 4.1. Gambaran Umum Bank BUMN Di Indonesia... 59 4.2. Hasil Penelitian... 60 4.2.1. Statistik Deskriptif... 60 4.3. Uji Asumsi Klasik... 62 4.3.1. Uji Normalitas... 62 4.3.2. Uji Heteroskedastisitas... 65
4.3.3. Uji Autokorelasi... 66 4.3.4. Uji Multikolinieritas... 67 4.4. Analisis Regresi Berganda... 68 4.5. Pengujian Hipotesis... 72 4.5.1. Uji F (Uji Serempak)... 72 4.5.2. Uji t (Secara Parsial)... 73 4.6. Koefisien Determinasi (R 2 )... 75 4.7. Pembahasan... 76 4.7.1. Pengaruh Inflasi terhadap Suku Bunga Deposito Berjangka 12 Bulan... 76 4.7.2. Pengaruh Return on Assets (ROA) terhadap Suku Bunga Deposito Berjangka 12 Bulan... 77 4.7.3. Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR) terhadap Suku Bunga Deposito Berjangka 12 Bulan... 78 4.7.4. Pengaruh Loan to Deposit Ratio (LDR) terhadap Suku Bunga Deposito Berjangka 12 Bulan... 79 4.7.5. Pengaruh Biaya Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) terhadap Suku Bunga Deposito Berjangka 12 Bulan... 79 BAB V KESIMPULAN DAN SARAN 5.1. Kesimpulan... 81 5.2. Saran... 82
DAFTAR PUSTAKA... 83 LAMPIRAN... 87
DAFTAR TABEL No. Tabel Judul Halaman Tabel 1.1. Suku Bunga Deposito Berjangka 12 Bulan Pada Bank Persero... 3 Tabel 1.2. Penghimpunan Deposito Berjangka Pada Bank BUMN (Persero)... 4 Tabel 1.3. Perkembangan CAR, LDR, dan ROA Bank BUMN (Persero)... 5 Tabel 2.1. Peringkat Bank Berdasarkan Rasio BOPO... 33 Tabel 2.2. Daftar Penelitian Terdahulu... 37 Tabel 3.1. Operasionalisasi Variabel Penelitian... 49 Tabel 4.1. Statistik Deskriptif... 60 Tabel 4.2. Hasil Uji Normalitas... 64 Tabel 4.3. Hasil Uji Autokorelasi... 66 Tabel 4.4. Hasil Uji Multikolinieritas... 67 Tabel 4.5. Koefisien Korelasi... 68 Tabel 4.6. Hasil Analisis Regresi... 69 Tabel 4.7. Uji Statistik F (Secara Serempak)... 72 Tabel 4.8. Hasil Uji Hipotesis Secara Parsial (Uji t)... 73 Tabel 4.9. Hasil Koefisien Determinasi... 75
DAFTAR GAMBAR No. Gambar Judul Halaman Gambar 2.1. Teori Keynes Mengenai Suku Bunga... 21 Gambar 2.2. Kurva Permintaan dan Penawaran Dari Loanable Funds.. 23 Gambar 2.3. Kerangka Konseptual... 44 Gambar 4.1. Grafik Histogram... 62 Gambar 4.2. Grafik Normal P-P Plot... 63 Gambar 4.3. Grafik Scatterplot... 65