Agenda. Ikhtisar Keuangan Tahun Kinerja Keuangan Triwulan I Tanya Jawab

Transkripsi

1

2 Agenda Ikhtisar Keuangan Tahun 2013 Kinerja Keuangan Triwulan I-2014 Hasil RUPST dan RUPSLB Tanya Jawab 1

3 Ikhtisar Kinerja Tahun 2013 Penjualan sepeda motor baru domestik tumbuh 9% menjadi 7,8 juta unit. Masyarakat sudah dapat menyesuaikan diri dengan aturan uang muka yang mulai diberlakukan sejak pertengahan tahun Penjualan mobil baru domestik tumbuh 10% menjadi 1,2 juta unit. Pertumbuhan ini menunjukkan bahwa masyarakat Indonesia memang memiliki daya beli yang kuat seiring dengan meningkatnya jumlah masyarakat kelas menengah. Penyaluran pembiayaan baru Adira Finance meningkat 4% menjadi Rp33,7 triliun dengan pangsa pasar sepeda motor baru sebesar 12,6%, sedangkan pangsa pasar mobil baru sebesar 5,4%. Jumlah pembiayaan konsumen yang dikelola tumbuh 5% menjadi Rp48,3 triliun, termasuk pembiayaan bersama dengan BDI sebesar Rp18,9 triliun. Piutang pembiayaan konsumen bermasalah (NPL-termasuk Joint-Financing) membaik menjadi 1,3% dibandingkan dengan tahun sebelumnya sebesar 1,4% Total Aset meningkat 22% menjadi Rp31,0 triliun dari Rp25,5 triliun, didukung oleh kenaikan piutang pembiayaan yang tumbuh sebesar 27%. Ekuitas meningkat 20% menjadi Rp6,0 triliun dari Rp5,0 triliun yang berasal dari peningkatan laba ditahan. Laba tahun berjalan meningkat sebesar 20% menjadi Rp1,7 triliun dari Rp1,4 triliun dari tahun sebelumnya. ROAA dan ROAE masing-masing berada pada level 6,0% dan 30,9%. 2

4 Pasar Sepeda Motor Tahun 2013 Rata-rata pertumbuhan per tahun penjualan nasional sepeda motor baru berada pada kisaran 8% per tahun selama periode Pada tahun 2012, penjualan sepeda motor nasional sempat tertekan karena perlambatan pada harga komoditas dan implementasi peraturan DP minimum, sehingga terkoreksi 11% menjadi 7,1 juta unit. Penjualan Sepeda Motor Baru Nasional Ribuan Unit dan % CAGR 04-13: 8% Memasuki tahun 2013, pemulihan mulai terjadi pada saat masyarakat sudah dapat menyesuaikan diri dengan aturan baru tersebut sehingga penjualan nasional tumbuh 9% menjadi 7,8 juta unit. Hal ini membuktikan bahwa sepeda motor merupakan kebutuhan dasar (necessity), sebagai sebuah alternatif moda transportasi yang dianggap sangat efektif dan ekonomis untuk mendukung kegiatan produktif masyarakat. Penetrasi sepeda motor saat ini sebesar 25% dari populasi atau 1 sepeda motor untuk 4 orang, artinya pasar masih cukup terbuka terutama untuk kelompok pendapatan menengah ke bawah. Pada tahun 2014 ini, penjualan sepeda motor baru diprediksi dapat mencapai 8 juta unit Penjualan Sepeda Motor Baru Tahun 2013 % Bebek 22,8% Sport 14,2% Berdasarkan Tipe Sumber: Asosiasi Industri Sepeda Motor Indonesia (AISI) 3 Skutik 63,0% Suzuki 5,2% Yamaha 32,1% Berdasarkan Merek Kawasaki 2,0% TVS 0,3% Honda 60,5%

5 Pasar Mobil Baru Tahun 2013 Pertumbuhan penjualan nasional mobil baru meningkat 11% per tahun pada periode Penjualan Mobil Baru Nasional Ribuan Unit dan % Penjualan mobil nasional tumbuh pesat didominasi oleh pertumbuhan penjualan mobil penumpang sehubungan dengan peningkatan daya beli konsumen dan jumlah masyarakat kelas menengah. Mobil penumpang secara konsisten memberi kontribusi sekitar 70% kepada penjualan nasional. CAGR 04-13: 11% Pada tahun 2012, penjualan mobil nasional masih tumbuh kuat sebesar 25% ditengah operating environment yang penuh dengan tekanan. Pertumbuhan ini didorong oleh bertambahnya masyarakat kelas menengah yang diperkirakan akan meningkat dua kali lipat menjadi 141 juta jiwa pada tahun (Sumber: Publikasi Boston Consulting Group, Maret 2013) Walaupun pada tahun 2013 penjualan mobil secara nasional masih dapat tumbuh 10%, namun para pelaku industri memperkirakan kalau pada tahun 2014, penjualan mobil di Indonesia akan stagnan pada tingkat 1,2 juta unit atau tumbuh sedikit menjadi1,3 juta unit. Sumber: Gabungan Industri Kendaraan Bermotor Indonesia (Gaikindo) Penjualan Mobil Baru Tahun 2013 % Komersil 29,0% Berdasarkan Segmen Penumpang 71,0% Daihatsu 15,1% Isuzu 2,6% Mitsubishi 12,8% Berdasarkan Merek Honda 7,4% Others 7,7% Suzuki 13,2% Mazda 0,9% Toyota 35,4% Nissan 5,0% 4

6 Ikhtisar Keuangan Tahun 2013 Pembiayaan Baru Rp Triliun dan % Piutang Pembiayaan Konsumen Rp Triliun dan % Sepeda Motor 14,5 26% 74% Mobil 25,9 34% 66% 32,6 32,4 33,7 4% 37% 40% 44% 63% 60% 56% Pembiayaan Bersama 30,8 22% 19,2 14% 88% 86% Pembiayaan Sendiri 45,8 48,3 41,5 5% 33% 51% 61% 67% 49% 39% Laba Bersih Tahun Berjalan Rp Miliar Jaringan Usaha Jumlah Jaringan Usaha dan % Cabang Kantor Perwakilan Kios & Dealer Outlet 319 4% 58% % 56% % 56% % 19% 55% 52% 38% 22% 21% 24% 29%

7 Pangsa Pasar Pangsa pasar pembiayaan sepeda motor baru Adira Finance adalah sebesar 12,6% dari total penjualan industri tahun Perlambatan pada penyaluran pembiayaan sepeda motor baru terjadi seiring dengan strategi Perusahaan untuk menumbuhkan pembiayaan kendaraan bekas. Pangsa Pasar Sepeda Motor Baru Dalam Ribuan Unit dan % Pembiayaan Baru Adira Finance (Ribuan Unit) 13,2% Pasang Pasar Adira Finance 15,7% 15,8% 15,7% ,6% Pangsa pasar pembiayaan mobil baru Adira Finance sebesar adalah 5,4% pada tahun Peningkatan penjualan nasional yang kuat terjadi pada segmen mobil penumpang ketimbang komersial, sementara Adira Finance memfokuskan diri pada pembiayaan segmen komersial. Pangsa Pasar Mobil Baru Dalam Ribuan Unit dan % Pembiayaan Baru Adira Finance (Ribuan Unit) 3,4% 17 5,2% 40 6,6% 59 Pasang Pasar Adira Finance 5,7% 5,4%

8 Laporan Laba Rugi Komprehensif Rp Miliar PENDAPATAN Tahun 2012 Yang Berakhir 31 Desember Tahun 2013 Yang Berakhir 31 Desember (Telah Diaudit ) (Telah Diaudit ) Perubahan %Y-o-Y Pembiayaan Konsumen % Sewa Pembiayaan % Lain-Lain % Total Pendapatan % BEBAN Gaji dan Tunjangan (1.644) (1.762) 7% Beban Bunga dan Keuangan (1.193) (1.671) 40% Penyisihan Kerugian Penurunan Nilai (976) (1.278) 31% Umum dan Administrasi (767) (778) 1% Bagi Hasil Investor Dana - (24) 100% Pemsaran dan Lain-Lain (277) (270) -3% Total Beban (4.857) (5.782) 7% Laba Sebelum Beban Pajak Penghasilan % Beban Pajak Penghasilan (477) (575) 20% Laba Tahun Berjalan % Pendapatan Komprehensif Lain (13) (12) -8% Total Laba Komprehensif Tahun Berjalan % Laba Neto Per Saham - Dasar (Nilai Rp Penuh) % 7

9 Laporan Posisi Keuangan Rp Miliar Tahun 2012 Yang Berakhir 31 Desember Tahun 2013 Yang Berakhir 31 Desember (Telah Diaudit ) (Telah Diaudit ) Perubahan %Y-o-Y ASET Kas dan Setara Kas % Piutang Pembiayaan Konsumen-Setelah Dikurangi Penyisihan Kerugian Penurunan Nilai % Investasi Sewa Pembiayaan-Setelah Dikurangi Penyisihan Kerugian Penurunan Nilai % Investasi dalam saham 1 1 0% Aset Tetap-Setelah Dikurangi Akumulasi Penyusutan % Aset Takberwujud-Neto % Lain-Lain % Total Aset % LIABILITAS Pinjaman yang Diterima % Efek Utang yang Diterbitkan-Neto % Sukuk Mudharabah % Lain-Lain % Total Liabilitas % Modal Saham % Saldo Laba & Kerugian Kumulatif Atas Instrumen Derivatif Untuk Lindung Nilai Arus Kas-Neto % Ekuitas % Total Liabilitas dan Ekuitas % 8

10 Rasio Keuangan Keterangan Profitabilitas * Tahun 2012 Yang Berakhir 31 Desember Tahun 2012 Yang Berakhir 31 Desember (Telah Diaudit) (Telah Diaudit) Perubahan %Y-o-Y Imbal Hasil Atas Rata-Rata Total Aset 6,7% 6,0% -0,7% Imbal Hasil Atas Rata-Rata Ekuitas 30,0% 30,9% 0,9% Laba Tahun Berjalan / Total Pendapatan 21,0% 21,2% 0,2% Kualitas Aset Piutang Pembiayaan Bermasalah/NPL (Termasuk Joint-Financing) 1,4% 1,3% -0,1% Cost of Credit (Termasuk Joint-Financing) 4,0% 3,9% -0,1% Likuiditas Pinjaman yang Diterima, Efek Utang yang Diterbitkan-Neto & Sukuk Mudharabah / Total Aset (X) 0,7 0,7 0,0 Pinjaman yang Diterima, Efek Utang yang Diterbitkan-Neto & Sukuk Mudharabah / Ekuitas (DER) (X) 3,6 3,8 0,2 Total Liabilitas / Total Aset (X) 0,8 0,8 0,0 Total Liabilitas / Ekuitas (X) 4,1 4,1 0,0 Keterangan: *Imbal Hasil terhadap rata-rata piutang pembiayaan yang dikelola, jumlah asset dan jumlah ekuitas untuk 2 tahun buku. 9

12 Kinerja Perusahaan Triwulan I-2014 Pembiayaan baru pada Triwulan sebesar Rp8,1 triliun dengan komposisi 56% pembiayaan sepeda motor dan 44% pembiayaan mobil. Piutang pembiayaan konsumen yang dikelola meningkat 8% menjadi Rp48,5 triliun, termasuk pembiayaan bersama dengan BDI sebesar Rp18,3 triliun. Pembiayaan konsumen bermasalah (NPL) termasuk pembiayaan bersama dengan BDI, membaik menjadi 1,3% dibandingkan dengan periode tahun sebelumnya sebesar 1,5%. Laba bersih selama Triwulan I-2014 sebesar Rp411 miliar dari periode yang sama tahun lalu sebesar Rp336 miliar. Jumlah Aset meningkat 16% menjadi Rp31,3 triliun dari Rp26,9 triliun tahun sebelumnya didukung oleh kenaikan piutang pembiayaan sebesar 19%. Jumlah Ekuitas meningkat 19% menjadi Rp6,4 triliun dibandingkan dengan Rp5,4 triliun yang berasal dari peningkatan laba ditahan. Rasio Hutang Terhadap Ekuitas (DER) stabil pada tingkat 3,5 kali pada akhir bulan Maret ROAA dan ROAE masing-masing berada pada level 5,7% dan 29,2% 11

13 Pasar Sepeda Motor Pada Triwulan I-2014 Sejak tahun 2013 penjualan triwulanan sepeda motor baru di Indonesia tercatat berada pada kisaran 1,8-1,9 jutaan unit, tumbuh dibandingkan dengan penjualan triwulanan tahun 2012 silam. Selama Triwulan I-2014, penjualan nasional sepeda motor baru stabil sebesar 2,0 juta unit dibandingkan dengan periode yang sama tahun lalu. Penjualan Nasional Sepeda Motor Baru Dalam Ribuan Unit, kecuali % Penjualan Triwulanan (Ribuan Unit) 1% Pertumbuhan Tahunan (Y-o-Y) 10% 14% 12% % Tw I-2013 Tw II-2013 Tw III-2013 Tw IV-2013 Tw I-2014 Sama halnya dengan penjualan mobil baru nasional, secara triwulanan pun mencatatkan pertumbuhan yang signifikan dibandingkan tahun 2012 lalu. Pada Triwulan I-2014, penjualan nasional mobil baru tumbuh sebesar 11% menjadi 328 ribu unit dibandingkan periode yang sama tahun sebelumnya. Penjualan Nasional Mobil Baru Dalam Ribuan Unit, kecuali % Penjualan Triwulanan (Ribuan Unit) 18% 8% 9% 7% 11% 296 Pertumbuhan Tahunan (Y-o-Y) Sumber: AISI dan Gaikindo. Tw I-2013 Tw II-2013 Tw III-2013 Tw IV-2013 Tw I

14 Pembiayaan Baru Adira Finance Secara unit, pembiayaan baru Adira Finance tumbuh 11% dari 397 ribu unit pada Triwulan I-2013 menjadi 440 ribu unit pada Triwulan I Pembiayaan baru meningkat 15% dari periode sebelumnya dari Rp7,0 triliun menjadi Rp8,1 triliun dalam tiga bulan pertama tahun 2014 ini. Pembiayaan baru sepeda motor naik sebesar 11% menjadi 412 ribu unit dibandingkan periode sebelumnya. Secara volume, penyaluran pembiayaan sepeda motor tumbuh 18% dari Rp3,8 triliun pada Triwulan I-2013 menjadi Rp4,5 triliun pada Triwulan I Pembiayaan mobil triwulan I-2014 meningkat 27 ribu unit dari 24 ribu unit. Secara volume, pembiayaan mobil tumbuh 12% dari Rp3,2 triliun pada Triwulan I-2013 menjadi Rp3,5 triliun pada Triwulan I Komposisi penyaluran pembiayaan baru antara sepeda motor dan mobil pada Triwulan I-2014 adalah 56%:44%, bergesar bila dibandingkan dengan komposisi pembiayaan pada tahun 2009 yang adalah 74%:26%. Hal ini terjadi seiring dengan upaya Perusahaan untuk menyeimbangkan portofolio pembiayaan sepeda motor dan mobil. Pembiayaan Baru Dalam Ribuan Unit, kecuali % Sepeda Motor 397 6% 94% Sepeda Motor 7,0 45% 55% Mobil Mobil 480 6% 94% 8,5 43% 57% 523 6% 94% 9,3 9,0 42% 477 6% Tw I-2013 Tw II-2013 Tw III-2013 Tw IV-2013 Tw I-2014 Pembiayaan Baru Dalam Rp Triliun, kecuali % 45% 44% 58% 55% 56% Tw I-2013 Tw II-2013 Tw III-2013 Tw IV-2013 Tw I % 440 6% 94% 8,1 13

15 Piutang Pembiayaan yang Dikelola Ditengah berbagai tantangan yang membatasi ruang gerak usaha pembiayaan konsumen, nilai piutang pembiayaan yang dikelola (assets managed) bertumbuh sebesar Rp3,4 Triliun atau 8% dibandingkan dengan periode yang sama tahun sebelumnya. Porsi pembiayaan mobil terus tumbuh sejalan dengan strategi Perusahaan untuk memiliki komposisi yang seimbang antara pembiayaan sepeda motor dan mobil. Piutang Pembiayaan Yang Dikelola Dalam Rp Triliun Sepeda Motor 45,1 Mobil 45,8 47,4 48,3 48,5 45% 47% 47% 48% 49% 55% 53% 53% 52% 51% Tw I-2013 Tw II-2013 Tw III-2013 Tw IV-2013 Tw I-2014 Porsi pembiayaan bersama (joint financing) dengan perusahaan induk dan pembiayaan sendiri (own borrowing) masing-masing menjadi 38% dan 62% seiring dengan diversifikasi pendanaan yang dilakukan Perusahaan guna mendapatkan biaya pendanaan yang optimum. Piutang Pembiayaan Yang Dikelola Dalam Rp Triliun JF BDI 45,1 ADMF 45,8 47,8 48,3 48,5 56% 58% 59% 61% 62% 44% 42% 41% 39% 38% Tw I-2013 Tw II-2013 Tw III-2013 Tw IV-2013 Tw I

16 Laporan Laba Rugi Komprehensif Rp Miliar Triwulan I-2013 Triwulan I-2014 Perubahan (Tidak Diaudit) (Tidak Diaudit) %Y-o-Y PENDAPATAN Pembiayaan Konsumen % Sewa Pembiayaan % Lain-lain % Total Pendapatan % BEBAN Beban Bunga dan Keuangan (372) (519) 39% Gaji dan Tunjangan (429) (473) 10% Penyisihan Kerugian Penurunan Nilai Piutang Pembiayaan (337) (319) -5% Umum dan Administrasi (194) (211) 9% Pemasaran (47) (40) -15% Bagi Hasil Untuk Investor Dana (2) (7) 177% Lain-lain (21) (15) 29% Total Beban (1.402) (1.583) 13% Laba Sebelum Beban Pajak Penghasilan % Beban Pajak Penghasilan (115) (136) 19% Laba Periode Berjalan % Pendapatan Komprehensif Lain 5 (32) -707% Total Laba Komprehensif Periode Berjalan % Laba Neto Per Saham - Dasar (Dalam Rp Penuh) % 15

17 Laporan Posisi Keuangan Rp Miliar ASET 31 Desember Maret 2014 Perubahan (Telah Diaudit) (Tidak Diaudit) %Y-o-Y Kas dan Setara Kas % Piutang Pembiayaan Konsumen-Setelah Dikurangi Penyisihan Kerugian Penurunan Nilai % Investasi Sewa Pembiayaan- Setelah Dikurangi Penyisihan Kerugian Penurunan Nilai % Investasi dalam saham 1 1 0% Aset Tetap-Setelah Dikurangi Akumulasi Penyusutan % Aset Takberwujud-Neto % Lain-Lain % Total Aset % LIABILITAS Pinjaman yang Diterima % Efek Utang yang Diterbitkan-Neto % Sukuk Mudharabah % Lain-Lain % Total Liabilitas % Modal Saham % Saldo Laba & Kerugian Kumulatif Atas Instrumen Derivatif Untuk Lindung Nilai Arus Kas-Neto % Ekuitas % Total Liabilitas dan Ekuitas % 16

18 Rasio Keuangan Keterangan Profitabilitas Triwulan I 2013 (Tidak Diaudit) (Tidak Diaudit) Triwulan I 2014 Perubahan % Imbal Hasil Atas Rata-Rata Total Aset 5,9% 5,7% -0,2% Imbal Hasil Atas Rata-Rata Ekuitas 28,0% 29,2% 1,2% Laba Tahun Berjalan / Total Pendapatan 18,1% 19,3% 1,2% Kualitas Aset Piutang Pembiayaan Bermasalah/NPL (Termasuk Joint-Financing) 1,5% 1,3% -0,2% Cost of Credit (Termasuk Joint-Financing) 4,0% 3,6% -0,4% Likuiditas Pinjaman yang Diterima, Efek Utang yang Diterbitkan-Neto & Sukuk Mudharabah / Total Aset (X) Pinjaman yang Diterima, Efek Utang yang Diterbitkan-Neto & Sukuk Mudharabah / Ekuitas (DER) (X) 0,7 0,7 0,0 3,6 3,5-0,1 Total Liabilitas / Total Aset (X) 0,8 0,8 0,0 Total Liabilitas / Ekuitas (X) 4,0 3,9-0,1 17

19 Ikhtisar Keuangan Jumlah Pendapatan & Total Beban Rp Miliar Jumlah Pendapatan Total Beban Laba Bersih Tahun Berjalan Rp Miliar Tw I-2013 Tw II-2013 Tw III-2013 Tw IV-2013 Tw I-2014 Tw I-2013 Tw II-2013 Tw III-2013 Tw IV-2013 Tw I-2014 ROAA & ROAE % Rasio Hutang Terhadap Ekuitas (DER) (x) ROAA 28,0% 5,9% ROAE 34,4% 6,9% 37,1% 7,2% 34,1% 6,6% 29,2% 5,7% 3,6 4,0 3,9 3,8 3,5 Tw I-2013 Tw II-2013 Tw III-2014 Tw IV-2013 Tw I-2014 Tw I-2013 Tw II-2013 Tw III-2013 Tw IV-2013 Tw I

20 Penerbitan Obligasi Berkelanjutan II Tahap III Tahun 2014 Obligasi Obligasi Berkelanjutan II Tahap III Adira Finance Tahun 2014 Pemeringkatan Obligasi Jumlah yang Diterbitkan Seri, Tenor dan Kupon idaa+ (Double A Plus) Rp1.500 Miliar Seri Tenor Kupon / Indikasi Bagi Hasil Pokok Obligasi (Rp Miliar) Obligasi Berkelanjutan II Tahap III Pembayaran Bunga Jaminan Setiap tiga bulan (triwulanan) Piutang Pembiayaan atau kas sebesar 50% dari jumlah obligasi yang diterbitkan Penjamin Emisi PT Standard Chartered Securities Indonesia PT Danareksa Sekuritas PT DBS Vickers Securities Indonesia (Terafiliasi) PT Indo Premier Securities Konsultan Hukum Seri A 370 Hari 9,60% 687 Seri B 36 Bulan 10,50% 363 Seri C 60 Bulan 10,75% 450 Total Thamrin & Rachman Notaris Wali Amanat Agen Pembayaran Lembaga Pemeringkat Fathiah Helmi, S.H. PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk PT Kustodian Sentral Efek Indonesia (KSEI) PT Pemeringkat Efek Indonesia (Pefindo) 19

23 Terima Kasih PT Adira Dinamika Multi Finance Tbk The Landmark I, Lantai Jl. Jenderal Sudirman No. 1 Jakarta Ph : Fax :