BAB I PENDAHULUAN GAMBAR 1.1 LOGO BANK MANDIRI. : : Perusahaan Perbankan Didirikan : 2 Oktober 1998

Transkripsi

1 BAB I PENDAHULUAN 1.1 Gambaran Umum Objek Penelitian Bank Mandiri A. Profil dan Sejarah Perusahaan GAMBAR 1.1 LOGO BANK MANDIRI Tipe (sumber: : Perusahaan Perbankan Didirikan : 2 Oktober 1998 Industri : Perbankan Alamat : Jl, Jenderal Gatot Subroto Kav Website Jakarta Indonesia : Pada awalnya, Bank Mandiri didirikan pada tanggal 2 Oktober 1998 sebagai bagian dari program restrukturisasi perbankan yang dilaksanakan oleh pemerintah Indonesia. Kemudian pada tahun 1999 di bulan Juli, empat bank pemerintah yaitu Bank Bumi Daya, Bank Dagang Negara, Bank Exim dan Bapindo dilebur atau melakukan merger menjadi Bank Mandiri dimana 1

2 masing-masing dari bank tersebut memainkan peran yang yang tak terpisahkan dalam pembangunan perekonomian Indonesia. Sampai saat ini Bank Mandiri dapat terus mengibarkan sayapnya di dunia perbankan dan perekonomian Indonesia selama lebih dari 140 tahun dan selalu memberikan kontribusi yang terbaiknya. B. Visi dan Misi Perusahaan Visi dari Bank Mandiri adalah sebagai berikut: Menjadi Lembaga Keuangan Indonesia yang paling dikagumi dan selalu progresif. Misi dari Bank Mandiri adalah sebagai berikut: Berorientasi pada pemenuhan kebutuhan pasar Mengembangkan sumber daya manusia professional Memberi keuntungan yang maksimal bagi stakeholder Melaksanakan manajemen terbuka Peduli terhadap kepentingan masyarakat dan lingkungan C. Struktur Organisasi Bank Mandiri Sususnan Organisasi Bank Mandiri terlampir pada lampiran halaman 143 sebagai berikut: 1. Dewan Komisaris Dewan Komisaris membawahi President Director dalam operasional perusahaan. 2. President Director Membawahi Deputy President Director serta langsung membawahi beberapa Director dan Executive Vice President (EVP) Coordinator yaitu: a. Director Technology & Operations b. Director Treasury, FI & Special Asset Management 2

3 c. Director Compliance & Human Capital d. Director Finance & Strategy e. Director Risk Management f. Executive Vice President (EVP) Coordinator Change Management Office g. Executive Vice President (EVP) Coordinator Internal Audit 3. Deputy President Director Membawahi beberapa Director dan Executive Vice President (EVP) Coordinator yaitu: a. Director Institutional Banking b. Director Corporate Banking c. Director Commercial & Business Banking d. Director Micro & Retail Banking e. Executive Vice President (EVP) Coordinator Consumer Banking 4. Committe Terdapat 6 Committe yaitu: a. Risk & Capital Committe b. Information & Technology Committe c. Human Capital Policy Committe d. Wholesale Executive Committe e. Retail & Support Executive Committe f. Credit Committe 3

4 1.1.2 Bank Negara Indonesia (BNI) A. Profil dan Sejarah Perusahaan GAMBAR 1.2 LOGO BANK NEGARA INDONESIA (BNI) (sumber: Tipe : Perusahaan Perbankan Didirikan : 5 Juli 1946 Industri : Perbankan Alamat : Jl. Jend Sudirman Kav. 1 Jakarta Indonesia Website : Bank Negara Indonesia (BNI) merupakan Bank pertama yang didirikan dan dimiliki oleh Pemerintah Indonesia, dimana BNI didirikan setahun setelah kemerdekaan Negara republik Indonesia yaitu tahun 1946 yang dahulu dikenal sebagai Bank Negara Indonesia. BNI merupakan bank pertama yang mengedarkan alat pembayaran resmi pertama yang dikeluarkan Pemerintah Indonesia, yakni Oeang Republik Indonesia (ORI), pada malam menjelang tanggal 30 Oktober 1946, hanya beberapa bulan sejak pembentukannya. Hingga kini, tanggal tersebut diperingati sebagai Hari Keuangan Nasional, 4

5 sementara hari pendiriannya yang jatuh pada tanggal 5 Juli ditetapkan sebagai Hari Bank Nasional. B. Visi dan Misi Perusahaan Visi dari Bank Negara Indonesia (BNI) sebagai berikut: Menjadi Bank kebanggaan nasional yang Unggul, Terkemuka dan Terdepan dalam Layanan dan Kinerja Misi dari Bank Negara Indonesia (BNI) sebagai berikut: Memberikan layanan prima dan solusi yang bernilai tambah kepada seluruh nasabah, dan selaku mitra pillihan utama (the bank choice) Meningkatkan nilai investasi yang unggul bagi investor. Menciptakan kondisi terbaik sebagai tempat kebanggaan untuk berkarya dan berprestasi. Meningkatkan kepedulian dan tanggung jawab terhadap lingkungan sosial. Menjadi acuan pelaksanaan kepatuhan dan tata kelola perusahaan yang baik C. Struktur Organisasi Susunan Organisasi Bank Negara Indonesia (BNI) terlampir pada halaman 144 sebagai berikut: 1. Rapat Umum pemegang Saham (RUPS) Menunjuk Dewan Komisaris sebagai jembatan dalam operasional perusahaan. 2. Dewan Komisaris Membawahi dan menunjuk direktur utama dalam mengelola operasional perusahaan dan bertanggung jawab dalam RUPS 3. Direktur Utama / Chief Executive Officer (CEO) 5

6 Memili Wakil Direktur Utama yang membawahi beberapa direktur di tiap unit yaitu: a. Direktur Business Banking b. Direktur Konsumer & Ritel c. Direktur Jaringan & Layanan d. Direktur Operasional & Teknologi Informasi (TI) e. Direktur Tresuri & Financial Institution (FI) f. Direktur Kepatuhan g. Direktur Keuangan / Chief Financial Officer (CFO) h. Direktur Enterprise Risk Management i. Chief of Bussiness Risk Officer BRI (Bank Rakyat Indonesia) A. Profil dan Sejarah Perusahaan GAMBAR 1.3 LOGO BANK RAKYAT INDONESIA (BRI) (sumber: Tipe : Perusahaan Perbankan Didirikan : 16 Desember 1895 Industri : Perbankan 6

7 Alamat Website : Jl. Jenderal Sudirman Kav Jakarta Indonesia : Bank Rakyat Indonesia ini pada awalnya dikenal dengan nama Hulp-en Spaarbank der Inlandsche Bestuurs Ambtenaren atau Bank Bantuan dan Simpanan Milik Kaum Priyayi yang berkebangsaan Indonesia (pribumi). Bank ini didirikan di Purwokerto, Jawa Tengah tanggal 16 Desember 1895 oleh Raden Aria Wirjaatmadja. Berdasarkan peraturan Pemerintah No. 1 tahun 1946 Pasal 1 disebutkan bahwa BRI adalah sebagai Bank Pemerintah pertama di Republik Indonesia. Kegiatan BRI sempat terhenti untuk sementara waktu karena adanya situasi perang mempertahankan kemerdekaan pada tahun 1948 dan baru mulai aktif kembali setelah perjanjian Renville pada tahun 1949 dengan berubah nama menjadi Bank Rakyat Indonesia Serikat. BRI, Bank Tani Nelayan dan Nederlandsche Maatschappij (NHM) pada saat itu dilebur menjadi Bank Koperasi Tani dan Nelayan (BKTN) melalui PERPU No.41 tahun Kemudian berdasarkan Penetapan Presiden (Penpres) No. 9 tahun 1965, BKTN diintergrasikan ke dalam Bank Indonesia dengan nama Bank Indonesia Urusan Koperasi Tani dan Nelayan. B. Visi dan Misi Perusahaan Visi dari Bank Rakyat Indonesia (BRI) yaitu: Menjadi bank komersial terkemuka yang selalu mengutamakan kepuasan nasabah. Misi dari Bank Rakyat Indonesia (BRI) yaitu: 7

8 Melakukan kegiatan perbankan yang terbaik dengan mengutamakan pelayanan kepada usaha mikro, kecil dan menengah untuk menunjang peningkatan ekonomi masyarakat. Memberikan pelayanan prima kepada nasabah melalui jaringan kerja yang tersebar luas dan didukung oleh sumber daya manusia yang profesional dengan melaksanakan praktek good corporate governance. Memberikan keuntungan dan manfaat yang optimal kepada pihakpihak yang berkepentingan C. Struktur Organisasi Susunan Organisasi Bank Rakyat Indonesia (BRI) terlampir pada halaman 145 sebagai berikut: 1. General Meeting of Shareholders 2. The Board of Commissioners 3. The Board of Director The Board of Director yaitu President Director yang mengkoordinir beberapa Director di bawahnya yaitu: a. Director of Micro Small & Medium Enterprise (MSME) Business b. Director of Consumer Buseiness c. Director of Commercial Business d. Director of Institutional and SOE Business e. Director of Network and Service f. Director of Finance g. Director of Credit Risk Management h. Director of Compliance i. Director of Operations 8

9 1.2 Latar Belakang Penelitian Saat krisis sub-prime mortgage, Departemen Keuangan Amerika mengambil alih perusahaan perumahan terbesar Fannie Mae dan Freddie Mac pada awal September Yang lebih mengejutkan lagi adalah bangkrutnya Lehman Brothers dan Merrill Lynch (yang kemudian diakuisisi Bank of America). Walaupun bank sentral AS telah menyuntik pasar sebesar US$ 70 miliar, Indeks Dow Jones tetap jatuh 4,4%, atau terbesar sejak September Selanjutnya bursa-bursa Eropa pun berjatuhan pada tanggal 15 September Akhirnya Pemerintah Bush angkat tangan dan meminta Kongres menyetujui paket penyelamatan ekonomi berupa dana talangan pemerintah/bailout sebesar US$ 700 miliar pada tanggal 18 September Saat itu Kongres menolak yang direspon dengan terus bergejolaknya pasar saham dan diakhiri dengan turunnya indeks Dow Jones sebesar 778 poin, yang merupakan penurunan terbesar dalam sejarah pada tanggal 29 September Walaupun Presiden Bush telah menandatangani Undangundang Stabilisasi Ekonomi Darurat 2008 pada tanggal 3 Oktober 2008, bursa-bursa dunia terus meluncur ke bawah dan paling parah Indonesia. Bahkan, pada tanggal 8 Oktober pukul WIB bursa saham Indonesia tutup sementara saat indeks 1.451,67, atau turun 10,3% dibandingkan hari sebelumnya. Pada tanggal 27 Oktober, Indeks Harga Saham Gabungan (IHSG) turun menjadi 1.166,4 dan rupiah anjlok ke level Rp /USD setelah sebelumnya pada 23 Oktober tembus nilai psikologis Rp /USD. Kondisi ini dianggap akan mengancam sektor finansial Indonesia, sehingga beberapa kebijakan diambil oleh pemerintah dan Bank Indonesia. (sumber: Krisis keuangan di Amerika sudah meluas efeknya ke seluruh dunia menjadi krisis keuangan global. Negara-negara Asia termasuk Indonesia pun 9

10 merasakan dampak dari krisis keuangan global. Indonesia merupakan negara small open economy sehingga imbas dari krisis finansial global sangat mempengaruhi kondisi perekonomian dalam negeri. Salah satu dampak dari krisis finansial global adalah perlambatan pertumbuhan ekonomi Indonesia pada tahun Pertumbuhan ekonomi Indonesia secara keseluruhan tumbuh mencapai 6,1% pada tahun 2008 atau sedikit lebih rendah dibandingkan dengan tahun 2007 sebesar 6,3%. (sumber: Kondisi makroekonomi Indonesia yang terimbas oleh krisis ekonomi global membawa pengaruh signifikan terhadap kinerja perbankan Indonesia. Ketatnya likuiditas akibat arus modal asing keluar membawa dampak terhadap persaingan antar bank dalam meningkatkan dana pihak ketiga dengan menawarkan bunga tinggi. Di sisi lain menurunnya aktivitas bisnis dan meningkatnya persepsi perbankan terhadap krisis ekonomi yang berkepanjangan mengakibatkan perbankan semakin berhati-hati dalam menyalurkan kredit. Penyaluran kredit perbankan pada akhir tahun 2009 mengalami peningkatan sebesar 10%, namun didominasi oleh pertumbuhan kredit investasi khususnya pembiayaan proyek infrastruktur Pemerintah serta pertumbuhan kredit konsumsi. Kondisi tersebut berdampak terhadap penyaluran kredit Bank yang fokus kepada sektor ritel dengan membiayai kebutuhan modal kerja maupun ekspansi usaha nasabah. Ditengah tingkat persaingan yang tinggi, penyaluran kredit Bank dilakukan dengan tetap menjaga kualitas aktiva dalam arti Bank tidak akan mengambil risiko di luar risk appetite yang telah ditetapkan. (sumber: 10

11 TABEL 1.1 RASIO PERBANKAN NASIONAL Beberapa indikator rasio bank menunjukkan adanya penurunan kinerja, diantaranya adalah Loan to Deposit Ratio (LDR) yang menurun dan Non Performing Loan (NPL) yang relatif mengalami kenaikan. Penurunan kualitas kredit tersebut mempengaruhi perbankan dalam penempatan dana yang dimilikinya. Hal tersebut dapat tercermin dari rasio penempatan SBI dibandingkan penyaluran kredit yang mengalami peningkatan pada 2009 menjadi sebesar 14,75%, dibandingkan 12,73% pada akhir 2008 (sumber: TABEL 1.2 HARGA SAHAM BANK MANDIRI TAHUN Sumber: Annual Report Bank Mandiri tahun

12 Sumber: Annual Report Bank Mandiri tahun 2008 GAMBAR 1.4 GRAFIK HARGA SAHAM BANK MANDIRI TAHUN 2008 TABEL 1.3 HARGA SAHAM BANK NEGARA INDONESIA (BNI) TAHUN Sumber: Annual Report BNI tahun

13 Sumber: Annual Report BNI tahun 2008 GAMBAR 1.5 GRAFIK HARGA SAHAM BANK NEGARA INDONESIA (BNI) TAHUN 2008 TABEL 1.4 HARGA SAHAM BANK RAKYAT INDONESIA (BRI) TAHUN Sumber: Annual Report BRI tahun

14 Sumber: Annual Report BNI tahun 2008 GAMBAR 1.6 GRAFIK HARGA SAHAM BANK RAKYAT INDONESIA (BRI) TAHUN 2008 Dapat dilihat dari tabel dan grafik di atas, dimana keadaan harga saham tiga bank milik pemerintah yaitu Bank Mandiri, BNI, dan BRI mengalami penurunan selama tahun 2008 dan juga harga saham ketiga bank lebih rendah di tahun 2008 dibanding tahun Dari fenomena tersebut maka ditulislah penelitian mengenai kinerja perbankan sehubungan terjadinya krisis global tersebut khususnya pada Bank yang sebagian besar sahamnya dipegang oleh pemerintah. Adapun bank-bank tersebut terdiri dari 5 bank yaitu Bank Ekspor Indonesia, Bank Negara Indonesia (BNI), Bank Rakyat Indonesia (BRI), Bank Tabungan Negara (BTN), dan Bank Mandiri. Dalam penelitian kali ini bank yang diteliti yaitu bank yang memiliki laporan keuangan yang lengkap terdaftar dalam buku 14

15 Indonesia Capital Directory Market (ICMD) yaitu hanya Bank Mandiri, Bank Negara Indonesia, dan Bank Rakyat Indonesia. Untuk saat ini rasio akuntansi yang biasa dipakai sebagai indikator penilaian kinerja adalah seperti Return on Equity (ROE), Return on asset (ROA) dan rasio keuangan lainnya. Ternyata menurut Kuswadi (2006: 3) analisis dengan menggunakan rasio keuangan masih memiliki kelemahankelemahan yaitu dimana sumber utama dari kelemahan tersebut berasal dari distorsi yang disebabkan oleh standar akuntansi yang dapat digunakan dalam pembuatan laporan keuangan perusahaan. Selain itu analisis rasio juga tidak memasukkan biaya kapital dalam perhitungannya. Selain analisis rasio, dalam menilai suatu kinerja dengan pengukuran nilai tambah, masih ada pendekatan yang sering digunakan yaitu Economic Value Added (EVA), dimana kinerja perusahaan diukur berdasarkan nilai yang merefleksikan jumlah absolut nilai kekayaan pemegang saham yang dihasilkan, baik bertambah atau berkurang tiap tahunnya (Rudianto, 2005: 340). Menurut Basyaib (2007: 39) ada pendekatan lain lagi yang dapat digunakan yaitu pendekatan berbasis risiko dimana manajemen dapat memaksakan batasan risiko kerugian tertinggi dimana potensi kerugian tidak boleh melebihi batasan tertentu dalam probabilitas tertentu. Pendekatan ini disebut dengan metode Risk Adjusted Return On Capital (RAROC) dimana perusahaan harus memaksimalkan rasio keuntungan bersih terhadap kebutuhan modal. Basyaib (2007: 39) juga mengatakan bahwa saat ini juga sudah banyak bank-bank besar di dunia yang menggunakan pengukuran berbasis risiko ini. Dilihat dari fenomena yang ada pada bisnis perbankan yaitu mengenai standarisasi perhitungan kecukupan modal yang dibentuk pada tahun 1988 oleh Bank International for Settlement (BIS) dijelaskan dalam suatu konsep kerangka permodalan yang dikenal dengan Basel II bahwa kerangka 15

16 perhitungan modal dalam perbankan bersifat lebih sensitif terhadap risiko (risk sensitive) serta memberikan insentif terhadap peningkatan kualitas penerapan manajemen risiko di bank. (sumber: Dari ketentuan tersebutlah maka untuk penilaian kinerja perbankan dirasa lebih baik menggunakan metode dengan pendekatan yang berbasis risiko yaitu Risk Adjusted Return On Capital (RAROC). Dengan terjadinya Financial Crisis yang mempengaruhi perekonomian di Indonesia khususnya sektor perbankan pada tahun 2008, maka pengukuran kinerja dengan menggunakan RAROC diharapkan bisa memberikan suatu alternatif baru dalam mengukur kinerja keuangan sebuah bank yang telah berbasis risiko. Oleh karena itu ditulislah sebuah penelitian ilmiah yang berjudul: Analisis Kinerja Bank Milik Pemerintah Sebelum, Saat, dan Setelah Terjadinya Financial Crisis Tahun 2008 Dengan Menggunakan Metode Risk-Adjusted Return On Capital (Studi Kasus Bank Mandiri, Bank Negara Indonesia (BNI), dan Bank Rakyat Indonesia (BRI)) 1.3 Perumusan Masalah Perumusan masalah dari skripsi ini adalah sebagai berikut : 1. Bagaimana kinerja Bank sebelum Financial Crisis dengan metode RAROC? 2. Bagaimana kinerja Bank saat terjadi Financial Crisis dengan metode RAROC? 3. Bagaimana kinerja Bank setelah Financial Crisis dengan metode RAROC? 16

17 4. Adakah perbedaan kinerja rata-rata Bank sebelum, saat, dan setelah terjadinya Financial Crisis? 1.4 Tujuan Penelitian Penelitian ini memliki tujuan sebagai berikut : 1. Mengetahui bagaimana kinerja Bank sebelum Financial Crisis dengan metode RAROC 2. Mengetahui bagaimana kinerja Bank saat terjadi Financial Crisis dengan metode RAROC 3. Mengetahui bagaimana kinerja Bank setelah Financial Crisis dengan metode RAROC 4. Mengetahui adakah perbedaan kinerja rata-rata Bank sebelum, saat, dan setelah terjadinya Financial Crisis 1.5 Kegunaan Penelitian Adapun kegunaan dari penelitian ini adalah sebagai berikut : 1. Bagi Bidang Akademisi Mengaplikasikan dan memperdalam ilmu dan teori selama masa kuliah, khususnya mata kuliah manajemen keuangan dan Riset Bisnis Telekomunikasi yang diaplikasikan pada permasalahan nyata melalui analisis kinerja Perbankan dengan metode RAROC dan sebagai tugas akhir (skripsi). Serta dapat digunakan untuk masukan pengembangan teori dan juga untuk membantu penelitian lebih lanjut mengenai manajemen keuangan khususnya perbankan dengan metode Risk-Adjusted Return On Capital (RAROC). 2. Bagi Bidang Praktisi 17

18 Penelitian ini dapat dijadikan sebagai refrensi bagi manajemen perusahaan dalam peningkatan kualitas strategi dimasa yang akan datang khususnya dalam mengkaji penilaian keuangan berbasis risiko. 1.6 Sistematika Penulisan Tugas Akhir Untuk lebih mudah dalam memahami materi yang ada dalam skripsi ini, maka sistematika penulisan skripsi disusun sebagai berikut : BAB I PENDAHULUAN Pada bab ini akan dibahas mengenai gambaran umum perusahaan, latar belakang penelitian, perumusan masalah, tujuan penelitian, kegunaan penelitian, dan sistematika penulisan. BAB II TINJAUAN PUSTAKA Pada bab ini akan diuraikan tentang teori-teori yang berhubungan dengan masalah yang dibahas, penelitian terdahulu yang berkaitan dengan penelitian tersebut, kerangka pemikiran, hipotesis penelitian, serta ruang lingkup penelitian. BAB III METODE PENELITIAN Pada bab ini akan diuraikan secara singkat mengenai jenis penelitian, variabel operasional, tahapan penelitian, populasi dan sampel, pengumpulan data, serta teknik analisis data. BAB IV PEMBAHASAN DAN ANALISA Pada bab ini akan dijelasakan mengenai cara pengolahan data menggunakan rumus-rumus akuntansi untuk menghitung RAROC dari laporan keuangan perusahaan. Selain itu akan dijelaskan mengenai analisis dari hasil pengolahan data berdasarkan data yang diperoleh serta menganalisis secara statistik untuk melihat perbedaan kinerja rata-rata bank sebelum, saat, dan setelah terjadinya financial crisis. 18

19 BAB V KESIMPULAN DAN SARAN Bab ini memberikan kesimpulan dari hasil pembahasan pada bab IV dan memberikan masukan atau saran yang dapat disampaikan kepada perusahaan mengenai analisis masalah yang diteliti oleh penulis. 19