BAB 3 METODE PENELITIAN

Transkripsi

1 BAB 3 METODE PENELITIAN 3.1 Disain Penelitian Jenis Penelitian Jenis penelitian pada skripsi ini adalah penelitian deskriptif, yaitu penelitian yang bertujuan untuk memperoleh informasi mengenai kinerja perbankan syariah saat ini dengan melihat variabel-variabel yang ada Obyek Penelitian Yang menjadi objek penelitian ini adalah laporan keuangan bank pada PT. Bank Muamalat Indonesia, Tbk. dan Unit Usaha Syariah PT. Bank Rakyat Indonesia, Tbk. serta bebarapa buku, artikel, jurnal, serta laporan penelitian yang sudah ada yang berkenaan dengan tema penelitian untuk menggali informasi sebagai panduan pelaksaan penelitian Time Horizon Penelitian yang akan dilakukan adalah menganalisis tingkat kesehatan dengan analisis CAMEL pada laporan keuangan PT. Bank Muamalat Indonesia, Tbk. dan Unit Usaha Syariah PT. Bank Rakyat Indonesia, Tbk. tahun karena Unit Usaha Syariah Bank Rakyat Indonesia baru berdiri pada tahun Metode Penelitian Penelitian ini menggunakan metode atau pendekatan survey untuk mengetahui bagaimana tingkat kesehatan bank dengan melihat dan menganalisis laporan keuangan bank. 46

2 3.2 Operasionalisasi Variabel Penelitian Variabel, Konsep dan Indikator Dalam penelitian ini, variabel penelitiannya adalah tingkat kesehatan bank. Dimana telah dijelaskan sebelumnya bahwa tingkat kesehatan bank adalah penilaian atas kondisi laporan keuangan bank pada periode tertentu sesuai dengan standar bank Indonesia. Pada dasarnya tingkat kesehatan bank dinilai dengan pendekatan kualitatif atas berbagai aspek yang berpengaruh terhadap kondisi dan perkembangan suatu bank, yang meliputi beberapa faktor (indikator) sebagai berikut : Faktor Permodalan Faktor Kualitas Aktiva Produktif Faktor Manajemen Faktor Rentabilitas Faktor Likuiditas Sedangkan untuk faktor sensitivitas terhadap resiko pasar, pada penilaian tingkat kesehatan perbankan syariah tidak dilakukan karena bank-bank syariah maupun unit usaha syariah tidak melakukan transaksi yang berisiko (hijing dan derefatif) dan tidak memakai sistem bunga seperti komponen-komponen faktor sensitivitas terhadap resiko pasar yang biasa dilakukan bank-bank konvesional, hal ini karena tidak sesuai dengan prinsip syariah. Meskipun pada UUD Perbankan NOMOR:9/1/PBI/2007 tentang sistem penilaian tingkat kesehatan bank syariah sudah ditatapkan sistem penilaian terhadap faktor terhadap risiko pasar yang telah disesuaikan dengan prinsip syariah, namun ketentuan tersebut baru ditetapkan tahun 2007 sedang periode penelitian sehingga data-data yang dibutuhkan belum ada karena Bank Muamalat Indonesia maupun Unit Usaha Syariah belum menerapkannya. 47

3 3.2.2 Pembobotan Faktor dan Komponen Berdasarkan Peraturan Gubernur Bank Indonesia Nomor 6/10/2004 Tahun 2004 mengenai Tingkat kesehatan Perbankan dan Peraturan Bank Indonesia No. 9/1/PBI/2007 tentang Sistem Menilaian Tingkat Kesehatan Bank Umum Berdasarkan Prisnsip Syariah. Penilaian tingkat kesehatan bank adalah melalui penilaian kuantitatif dan atau penilaian kualitatif terhadap faktor-faktor permodalan, kualitas aset, manajemen, rentabilitas, likuiditas dan Sensitivitas terhadap resiko pasar. Penilaian kuantitatif adalah penilaian terhadap posisi, perkembangan, dan proyeksi rasio-rasio keuangan bank dan unit usaha syariah. Sedangkan penilian kualitatif terhadap manejemen. 3.3 Jenis dan Sumber Data Penelitian Untuk dapat mengetahui dan mengalami serta menganalisis permasalahan yang dihadapi, diperlukan data yang diperoleh dari sumber data, yaitu : Data primer: data yang diperoleh dari laporan tahunan dan laporan keuangan Bank Muamalat Indonesia dan Unit Usaha Syariah Bank Rakyat Indonesia, mengenai beberapa annual report terutama neraca dan laporan laba/rugi Bank Muamalat Indonesia dan Unit Usaha Syariah Bank Rakyat Indonesia di suatu pencatatan akuntansi. Data ini dapat diperoleh langsung dari Muamalat Institute dan kantor pusat Unit Usaha Syariah Bank Rakyat Indonesia atau di perpustakaan Info Bank. Data sekunder: data yang diperoleh dari literatur-literatur baik dari buku, penelitian-penelitian yang sudah ada, maupun pencarian (searching) dari internet. 3.4 Teknik Pengumpulan Data Tehnik pengumpulan data yang dilakukan dalam penulisan penelitian ini adalah : 48

4 1) Field Research (Penelitian Lapangan) melalui kegiatan: Dokumenter, yaitu dengan cara melihat data laporan keuangan yang terkait dengan permasalahan kesehatan bank, seperti rasio permodalan, rasio kualitas aktiva produktif, rasio manajemen, rasio rentabilitas, rasio likuiditas. Inverview, yaitu wawancara langsung kepada pihak dalam PT. Bank Muamalat Indonesia, Tbk. dan Unit Usaha Syariah PT. Bank Rakyat Indonesia, Tbk. Observasi, yaitu dengan mengamati kegiatan operasional perbankan syariah pada Bank Muamalat Indonesia dan Unit Usaha Syariah Bank Rakyat Indonesia. 2) Library Research (Penelitian Kepustakaan), yaitu membaca buku-buku literature, jurnal, penelitian-penelitian yang sudah ada, serta artikel-artikel yang dapat mendukung masalah yang dibahas dalam skripsi ini. 3.5 Metode Analisis Menghitung Tingkat Kesehatan Bank dengan Analisis CAMEL Metode analisis yang digunakan dalam pengelolahan data pada penelitian ini adalah metode CAMEL, yaitu langkah-langkah mengenai tatacara penilaian tingkat kesehatan bank yang dilakukan dengan menghitung besarnya rasio dari komponenkomponen capital (modal), assets (aktiva), management (manajemen), earnings (entabilitas), dan liquidity (liquiditas). 1. Capital (Modal Bank) Penilaian pendekatan kuantitaif dan kualitatif faktor permodalan antara lain dilakukan melalui penilaian terhadap komponen sebagai berikut: 49

5 a.) Capital Adequency Ratio (CAR) Kecukupan pemenuhan Kewajiban Penyediaan Modal Minimum (KPMM) terhadap ketentuan yang berlaku atau Capital Adequency Ratio (CAR) dihitung dengan menggunakan formula sebagai berikut: MODAL CAR = Aktiva Tertimbang Menurut Risiko (ATMR) Perhitungan Modal dan Aktiva Tertimbang Menurut Risiko (ATMR) berpedoman pada ketentuan Bank Indonesia tentang KPMM yang berlaku. Komponen Modal Inti, Modal Pelangkap dan Modal Pelengkap Tambahan berpedoman pada ketentuan Bank Indonesia tentang KPMM yang berlaku. Angka pertumbuhan Modal dan ATMR serta Rasio KPMM diperoleh dari hasil stess test rencana bisnis bank. Tabel 3.1 Matriks Kriteria Penetapan Peringkat Komponen Permodalan Peringkat Hasil Analisis Peringkat 1 : Rasio KMPP lebih tinggi sangat signifikan dibandingkan dengan rasio KPMM yang ditetapkan dalam ketentuan. Peringkat 2 : Rasio KMPP lebih tinggi cukup signifikan dibandingkan dengan rasio KPMM yang ditetapkan dalam ketentuan. Peringkat 3 : Rasio KMPP lebih tinggi secara marginal dibandingkan dengan rasio KPMM yang ditetapkan dalam ketentuan (8% < KPMM < 9%). Peringkat 4 : Rasio KMPP dibawah ketentuan yang berlaku. Peringkat 5 : Rasio KMPP dibawah ketentuan yang berlaku dan Bank cenderung menjadi tidak soluable. 50

6 b.) Komposisi Permodalan Tier1 Komposisi Permodalan = Tier2 + Tier3 Komponen modal inti (Tier1), modal pelengkap (Tier2) dan modal pelengkap tambahan (Tier3) berpedoman pada ketentuan Bank Indonesia tentang KPMM yang berlaku. Tabel 3.2 Matriks Kriteria Penetapan Peringkat Komponen Peringkat Hasil Analisis Peringkat 1 : Tier1 > 150% (Tier2+Tier3) Peringkat 2 : 125% (Tier2+Tier3) < Tier1 < 150% (Tier2+Tier3) Peringkat 3 : 100% (Tier2+Tier3) < Tier1 < 125% (Tier2+Tier3) Peringkat 4 : Jumlah (nominal) Tier1 semakin menurun cukup signifikan Peringkat 5 : Jumlah (nominal) Tier1 semakin menurun secara drastis dan mengarahkan kepada modal negatif. c.) Aktiva Produktif Yang Diklasifikasikan (APYD) dibanding dengan Modal Bank APYD APYD dibanding dengan Modal Bank = Modal Bank Cukupan komponen dan kualitas Aktiva Produktif berpedoman pada ketentuan Bank Indonesia tentang Kualitaf Produktif yang berlaku. Modal adalah Modal Inti + Modal Pelengkap. 51

7 APYD adalah aktiva produktif, baik yang sudah maupun yang mengandung potensi tidak memberikan penghasilkan atau menimbulkan kerugian. Besarnya ditetapkan sebagai berikut: 1. 25% dari Aktiva Produktif; digolongkan Dalam Perhatian Khusus (Special Mention) 2. 50% dari Aktiva Produktif; digolongkan Kurang Lancar (Substandard) 3. 75% dari Aktiva Produktif; digolongkan Kurang Lancar (Doubtful) % dari Aktiva Produktif; digolongkan Macet (Loss) Tabel 3.3 Matriks Kiteria Penetapan Peringkat komponen APYD dibanding Modal Bank Peringkat Peringkat 1 : Peringkat 2 : Peringkat 3 : Peringkat 4 : Peringkat 5 : Hasil Analisis Besarnya APYD relatif sangat kecil dibanding Modal Bank Besarnya APYD relatif kecil dibanding Modal Bank Besarnya APYD masih dapat dicover oleh Modal Bank (20% < Rasio < 50%) Besarnya APYD sudah mengarah sama dengan jumlah Modal Bank Besarnya APYD sudah melampaui jumlah Modal Bank Setelah mengetahui peringkat dari tiap komponen permodalan maka sesuai dengan Surat Edaran BI No.26/23/DPNO maka dibuat kertas kerja dengan criteria penetapan sebagi berikut: 52

8 Tabel 3.4 Matriks Kiteria Penetapan Faktor Permodalan Peringkat 1 Peringkat 2 Peringkat 3 Peringkat 4 Peringkat 5 Tingkat modal Tingkat modal Tingkat modal Tingkat modal Tingkat modal secara signifikan berada lebih tinggi berada sedikit di berada sedikit di berada lebih berada lebih tinggi dari ketentuan atas atau sesuai bawah ketentuan rendah dari dari ketentuan KPMM yang berlaku dengan ketentuan KPMM yang ketentuan KPMM KPMM yang berlaku dan diperkirakan KPMM yang berlaku berlaku dan yang berlaku dan dan diperkirakan tetap berada di dan diperkirakan diperkirakan diperkirakan tetap berada di tingkat ini serta tetap berada di mengalami tetap berada di tingkat ini untuk 12 membaik dari tingkat ini untuk 12 perbaikan untuk tingkat ini untuk bulan mendatang tingkat ini untuk 12 bulan mendatang 6 bulan 6 bulan bulan mendatang mendatang mendatang 2. Assets Quality (Kualitas Aset) Penilaian pendekatan kuantitatif dan kualitatif faktor kualitas aset antara lain dilakukan melalui penilaian terhadap komponen-komponen aset. Indikator pendukung yang digunakan antara lain sebagai berikut: a.) Aktivitas Produktif Yang Diklasifikasikan (APYD) dibandingkan Total Akiva Produktifitas APYD APYD dibandingkan Total Akiva Produktifitas = Total Aktivitas Produktif Cukupan komponen dan kualitas Aktiva Produktif berpedoman pada ketentuan bank Indonesia tentang Kualitas Aktiva Produktif yang berlaku. Aktiva Produktif yang Diklasigikasi (APYD) adalah aktiva produktif baik yang sudah maupun yang mengandung potensi tidak memberikan penghasilan atau menimbulkan kerugian, yang besarnyaditetapkan secara berikut : 53

9 1. 25% dari Aktiva Produktif; digolongkan Dalam Perhatian Khusus (Special Mention) 2. 50% dari Aktiva Produktif; digolongkan Kurang Lancar (Substandard) 3. 75% dari Aktiva Produktif; digolongkan Kurang Lancar (Doubtful) % dari Aktiva Produktif; digolongkan Macet (Loss) Tabel 3.5 Matriks Kiteria Penetapan Peringkat Komponen APYD dibanding Total Aktifa Produktif Komponen Peringkat 1 Peringkat 2 Peringkat 3 Peringkat 4 Peringkat 5 APYD Rasio sangat Rasio rendah Rasio Moderat Rasio relatif Rasio terhadap Total rendah atau atau tidak atau raso tinggi atau sangat Aktifa sangat tidak signifikan berkisar antara di atas rasio tinggi Produktif signifikan 3% s.d 6% peringkat 3 b.) Perkembangan Aktifa Produktif Bermasalah (Non Performing Assets) dibanding dengan Aktiva Produktif Aktivitas Produktif bermasalah Non Performing Loans = Total Aktivitas Produktif Cakupan komponen dan kualitas Aktiva Produktif berpedoman pada ketentuan bank Indonesia tentang kualitas Aktiva Produktif yang berlaku. Aktiva Produktif (AP) bermasalah merupakan AP dengan kualitas Kurang Lancar, Diragukan, dan Macet. AP bermasalah dihitung dengan gross (tidak dikurangi PPAP). Rasio dihitung berposisi dengan perkembangan salama 12 bulan terakhir. 54

10 Tabel 3.6 Matriks Kriteia Penetapan Peringkat komponen Non Performing Loan terhadap Aktiva produktif Komponen Peringkat 1 Peringkat 2 Peringkat 3 Peringkat 4 Peringkat 5 (NPL) Perkembangan Perkembangan Perkembangan Perkembangan Perkembangan rasio sangat rasio rendah rasio moderat rasio cukup rasio tinggi rendah atau berkisar tinggi antara 5% s.d 8% c.) Tingkat kecukupan pembentukan penyisihan penghapusan aktiva produktif (PPAP) PPAP yang telah dibentuk Tingkat kecukupan Pembentukan PPAP = PPAP yang wajib dibentuk Perhitungan PPAP berpedoman pada ketentuan Bang Indonesia tentang PPAP yang berlaku. Adapun perhitungan pembentukan cadangan yang harus dilakukan adalah sebagai berikut : Tabel 3.7 Pembentukan Cadangan yang Wajib Dilakukan Kategori 1. Lancar 2. Perhatian Khusus 3. Kurang Lancar 4. Diragukan 5. Macet Cadangan Yang Wajib Dibentuk 0% x saldo debet kategori tersebut 5% x saldo debet kategori tersebut 15% x saldo debet kategori tersebut 50% x saldo debet kategori tersebut 100% x saldo debet kategori tersebut 55

11 Tabel 3.8 Matriks Kriteria Penetapan Komponen PPAP Komponen Peringkat 1 Peringkat 2 Peringkat 3 Peringkat 4 Peringkat 5 Tingkat PPAP yang PPAP yang PPAP yang PPAP yang PPAP yang Kecukupan dibentuk secara dibentuk lebih dibentuk relative dibentuk lebih dibentuk secara Pembentukan signifikan lebih tinggi dari PPAP sama atau rasio kecil dari PPAP signifikan lebih PPAP tinggi dari PPAP yang wajib berkisar 100% yang wajib kecil dari PPAP yang wajib dibentuk s.d 105% dibentuk yang wajib dibentuk dibentuk Setelah mengetahui peringkat dari tiap komponen kualitas aktiva produktif maka sesuai dengan Surat Edaran BI No.26/23/DPNO maka dibuat kertas kerja dengan criteria penetapan sebagi berikut: Tabel 3.9 Matriks Kiteria Penetapan Faktor Kualitas Aset Peringkat 1 Peringkat 2 Peringkat 3 Peringkat 4 Peringkat 5 Kualitas aset Kualitas aset baik Kualitas aset cukup Kualitas aset kurang Kualitas aset sangat baik dengan namun terdapat baik dan dan diperkirakan akan tidak baik dan risiko portofolio minor deficiencies diperkirakan akan mengancam diperkirakan yang sangat yang tidak mengancam kelangsungan hidup tingkat aset minimal. signifikan. kelangsungan bank apabila tidak bermasalah hidup bank. dikoreksi. semakin buruk. Kebijakan Kebijakan Kebijakan Kebijakan pemberian Kebijakan pemberian pemberian pemberian kredit/investasi, pemberian kredit/investasi, kredit/investasi, kredit/investasi, prosedur dan kredit/investasi, prosedur dan prosedur dan prosedur dan administrasi kurang prosedur dan administrasi sangat administrasi sangat administrasi cukup mendukung kegiatan administrasi tidak mendukung mendukung mendukung operasional yang aman mendukung kegiatan kegiatan kegiatan dan sehat, serta kegiatan operasional yang operasional yang operasional yang didokumentasikan operasional yang aman dan sehat, aman dan sehat, aman dan sehat, dengan baik. aman dan sehat, serta serta serta serta didokumentasikan didokumentasikan didokumentasikan didokumentasikan dengan baik. dengan baik. dengan baik. dengan baik. 56

12 3. Management (Manajemen) Penilaian terhadap faktor manajemen antara lain dilakukan melalui penilaian terhadap komponen-komponen manajemen menggunakan indikator pendukung antara lain sebagai berikut: a.) Manajemen Umum. Manajemen umum dinilai dari praktik good corporate governance antara lain sebagai berikut: Struktur dan komposisi pengurus bank: yaitu bank memliki komposisi dan jumlah serta kualitafikasi anggota Komisaris dan Direksi yang sesuai dangan ukuran, kompleksitas (karakteristik), kemampuan keuangan, dan sasaran strategik bank. Penanganan conflict of interest: yaitu jika hal terjadi conflict of interest, anggota dewan Komasaris, anggota Direksi, pejabat Eksekutif dan Pimpinan Kantor Cabang bank mampu menghindari atau tidak mengambil tindakan yang dapat merugikan atau mengurangi keuntungan bank dan segera melakukan pengungkapan (disclosure) conflict of interes tersebut dalam setiap keputusan. Independensi pengurus bank; yaitu anggota dewan Komisaris dan atau anggota Direksi memiliki kemampuan untuk bertindak independent dan menangani pengaruh (intervensi) pihak eksternal yang dapat mengakibatkan kualitas praktek good corporate governance bank memburuk (menurun). Transparansi informasi dan edukasi nasabah; yaitu bank transparan dalam menyelenggarakan good corporate govermance dan bank transparan menginformasikan kepada public secara konsisten. Di 57

13 samping itu, bank secara berkesinambungan melaksanakan edukasi kepada nasabah mengenai kegiatan operasional maupun produk dan jasa bank untuk menghindari timbulnya informasi yang dapat menyesatkan dan merugikan nasabah. b.) Penerapan Sistem Manajemen Risiko Penerapan Sistem Manajemen Risiko dinilai berdasarkan 4 (empat) cakupan, yaitu: a. Pengawasan aktif dewan Komisaris dan Direksi. b. Kecakupan kebijakan, prosedur dan penetapan limit. c. Kecakupan proses identifikasi, pengukuran, pemantauan dan pengendalian risiko serta syistem informasi Manajemen Risiko. d. Sistem pengendalian intern. c.) Kepatuhan bank terhadap ketentuan yang berlaku antara lain meliputi: a. Batas Maksimum Pemberian Kredit (BMPK). b. Posisi Devisa Neto (DPN) atau Net Open Position (NOP). c. Prinsip Mengenal Nasabah (Know Your Customer/ KYC Principles). d. Kepatuhan bank terhadap komitmen dan ketentuan lainnya antara lain: ketentuan kualitas aktiva produktif, penyisihan penghapusan aktiva produktif, dan restrukturisasi kredit serta komitmen bank yang tercantum dalam action plan, rencana bisnis dan lain-lain. 58

14 4. Earnings (Rentabilitas) Penilaian pendekatan kualitatif factor rentabilitas antara lain dilakukan melakui penilaian terhadap komponen-komponen sebgai berikut: a) Return on Assets (ROA) Besarnya nilai return on assets dapat dihitung dengan rumus berikut: Laba sebelum pajak ROA = X 100% Total Aktiva Besarnya nilai (angka) untuk laba sebelum dipajak dapat dibaca pada perhitungan laba rugi yang disusun oleh bank yang bersangkutan, sedangkan total aktiva dapat dilihat pada Neraca. Tabel 3.10 Matriks Kriteria Penetapan Peringkat Komponen ROA Komponen Peringkat 1 Peringkat 2 Peringkat 3 Peringkat 4 Peringkat 5 ROA Perolehan laba Perolehan laba Perolehan laba Perolehan laba Bank mengalami sangat tinggi tinggi cukup tinggi, bank rendah kerugian besar atau rasio ROA atau cenderung (ROA negatif) berada antara mengalami 0,25% s.d kerugian (ROA 1,25% mengarah negatif) b.) Return on Equity (ROE) Besarnya nilai return on assets dapat dihitung dengan rumus berikut: Laba setelah pajak ROE = X 100% Rata-rata modal inti 59

15 Besarnya nilai (angka) untuk laba setelah dipajak dapat dibaca pada perhitungan laba rugi yang disusun oleh bank yang bersangkutan, sedangkan rata-rata modal inti dapat dilihat pada perhitungan kewjiban penyediaan modal minimum. Tabel 3.11 Matriks Kriteria Penetapan Peringkat Komponen ROE Komponen Peringkat 1 Peringkat 2 Peringkat 3 Peringkat 4 Peringkat 5 ROE Perolehan laba Perolehan laba Perolehan laba Perolehan laba Bank mengalami sangat tinggi tinggi cukup tinggi, bank rendah kerugian besar atau rasio ROE atau cendenrung (ROE negatif) berada antara mengalami 0,25% s.d kerugian (ROE 1,25% mengarah negatif) c.) Rasio Beban Operasional terhadap Pendapatan Operasional (BOPO) Besarnya nilai BOPO dapat dihitung dengan rumus: Beban Operasional BOPO = x 100% Pendapatan Operasional Beban angka untuk beban operasional maupun untuk pendapatan operasional dapat dilihat pada perhitungan laba rugi laporan keuangan bank yang bersangkutan. 60

16 Tabel 3.12 Matriks Kriteria Penetapan Peringkat Komponen BOPO Komponen Peringkat 1 Peringkat 2 Peringkat 3 Peringkat 4 Peringkat 5 BOPO Tingkat efisiensi Tingkat efesiensi Tingkat efesiensi Tingkat efesiensi Tingkat efisiensi sangat baik baik cukup baik atau buruk sangat buruk rasio BOPO berkisar antara 94% sampai dengan 96% Setelah mengetahui peringkat dari tiap komponen rentabilias maka sesuai dengan Surat Edaran BI No.26/23/DPNO maka dibuat kertas kerja dengan criteria penetapan sebagi berikut: Tabel 3.13 Matriks Kiteria Penetapan Faktor Rentabilias Peringkat 1 Peringkat 2 Peringkat 3 Peringkat 4 Peringkat 5 Secara umum Secara umum Secara umum Secara umum Secara umum kinerja kinerja kinerja kinerja kinerja rentabilitas rentabilitas baik. rentabilitas rentabilitas rentabilitas sangat baik. cukup baik. baik. sangat buruk. Kemampuan Kemampuan Kemampuan Kemampuan Kemampuan rentabilitas rentabilitas rentabilitas rentabilitas rentabilitas sangat tinggi tinggi untuk cukup tinggi rendah untuk sangat rendah untuk mengatisipasi untuk mengatisipasi untuk mengatisipasi potensi kerugian mengatisipasi potensi kerugian mengatisipasi potensi kerugian dan potensi kerugian dan potensi kerugian dan meningkatkan dan meningktakan dan meningkatkan modal. meningktakan modal. meningktakan modal. modal. modal. 61

17 5. Liquidity (Likuiditas) a) Aktiva likuid kurang dari 1 bulan dibandingkan dengan Pasiva likuid kurang dari 1 bulan Aktiva likuid < 1 bulan Aktiva likuid < 1 bulan dibanding = Pasiva likuid < 1 bulan Pasiva likuid < 1 bulan Aktiva likuid dan pasiva likuid, 1 bulan dihitung berdasarkan posisi penilaian. Yang termasuk Aktiva likuid < 1 bulan adalah: - Kas - Giro - Sertifikat di Bank Indonesia (SBI) - Antar Bank Aktiva (giro, deposit on call, call money) Sedangkan yang termasuk Pasiva likuid < 1 bulan adalah: - Giro - Tabungan - Deposito - Kewajiban segera - Kewajiban pada bank lain Tabel 3.14 Matriks Kriteria Peringkat Komponen Aktiva Likuid dibanding Pasiva Likuid Komponen Peringkat 1 Peringkat 2 Peringkat 3 Peringkat 4 Peringkat 5 Aktiva likuid disbanding pasiva likuid Sangat likuid Likuid Cukup likuid atau rasio berkisar antara 15% s.d 20% Kurang likuid Tidak likuid 62

18 b) Financial to Deposits Ratio (FDR) Besarnya nilai lfinancial to Deposits Ratio dapat dihitung dengan rumus: Kredit FDR = DanaPihakKetiga Kredit merupakan total kredit yang diberikan kepada pihak ketiga (tidak termasuk kredit kepada bank lain). Dana pihak ketiga mencakup giro, tabungan dan deposito (tidak termasuk antar bank) Suatu bank dikatakan likuid apabila: 1. Bank tersebut memiliki cash assets sebsar kebutuhan yang digunakan untuk memenuhi likuiditasnya. 2. Bank tersebut memiliki cash assets yang lebih kecil dari di atas, tetapi yang bersangkutan mempunyai assets lainnya yang dapat dicairkan sewaktu-waktu. 3. Bank tersebut memiliki kemampuan untuk menciptakan cash assets baru melaui berbagai bentuk hutang. Tabel 3.15 Matriks Kriteria Peringkat Komponen FDR Komponen Peringkat 1 Peringkat 2 Peringkat 3 Peringkat 4 Peringkat 5 FDR 50% < rasio 75% < rasio 85% < rasio < 100% < rasio Rasio > 120% < 75% < 85% 100% atau rasio < 120% < 50% Setelah mengetahui peringkat dari tiap komponen kualitas aktiva produktif maka sesuai dengan Surat Edaran BI No.26/23/DPNO maka dibuat kertas kerja dengan kriteria penetapan sebagi berikut: 63

19 Tabel 3.16 Matriks Kiteria Penetapan Faktor Likuiditas Peringkat 1 Peringkat 2 Peringkat 3 Peringkat 4 Peringkat 5 Secara umum Secara umum Secara umum Secara umum Secara umum kinerja likuiditas kinerja likuiditas kinerja likuiditas kinerja likuiditas kinerja likuiditas sangat baik. baik. Kemampuan cukup baik. kurang baik. kurang baik. Kemampuan likuiditas untuk Kemampuan Kemampuan Kemampuan likuiditas untuk mengatasipasi likuiditas untuk likuiditas untuk likuiditas untuk mengatasipasi kebutuhan mengatasipasi mengatasipasi mengatasipasi kebutuhan likuiditas dan kebutuhan kebutuhan kebutuhan likuiditas sangat penerapan likuiditas dan likuiditas dan likuiditas dan kuat. manajemen rasio penerapan penerapan penerapan likuiditas kuat. manajemen rasio manajemen rasio manajemen rasio likuiditas memadai. likuiditas lemah. likuiditas sangat lemah. Peringkat Komposit Peringkat komposit (composite rating) adalah peringkat akhir hasil penilaian tingkat kesehatan bank. Penentuan peringkat komposit nini dilakukan dengan menetapkan peringkat setiap komponen berdasarkan perhitungan dan analisis. Perhitungan dan analisis dilakukan dengan mempertimbangkan indikator pendukung atau pembanding yang relevan. Kemudian berdasarkan hasil penetapan peringkat setiap komponen tersebut, ditetapkan peringkat setiap factor. Selanjutnya, berdasarkan hasil penetapan peringkat setiap faktor ditetapkan peringkat komposit (composite rating). Peringkat komposit di tetapkan sebagai berikut: a. Peringkat 1 (PK-1), mencerminkan bahwa bank tergolong sangat baik dan mampu mengatasi pengaruh negatif kondisi perekonomian dan industri keuangan. b. Peringkat 2 (PK-1), mencerminkan bahwa bank tergolong baik dan mampu mengatasi pengaruh negatif kondisi perekonomian dan industri keuangan, namun 64

20 bank masih memiliki kelemahan-kelemahan minor yang dapat segera diatasi oleh tindakan rutin. c. Peringkat 3 (PK-1), mencerminkan bahwa bank tergolong cukup baik, namun terdapat beberapa kelemahan yang dapat menyebabkan peringkat kompositnya memburuk, yang dapat terjadi apabila bank tidak segera melakukan tindakan korektif. d. Peringkat 4 (PK-1), mencerminkan bahwa bank tergolong kurang baik, namun terdapat pengaruh negatif kondisi perekonomian dan industri keuangan, atau bank memeiliki kelemahan keuangan yang serius, atau kombinasi dari kondisi bebrapa factor yang tidak memuaskan. Apabila tidak dilakukan tindakan korektif yang efektif, baik berpotensi mengalami kesulitan yang membahayakan kelemahan usahanya. e. Peringkat 5 (PK-1), mencerminkan bahwa bank tergolong tidak baik dan sangat berpengaruh terhadap pengaruh negatif kondisi perekonomian dan industri keuangan serta mengalami kesulitan yang membahyakan kelangsungan usahanya. 3.6 Rancangan Implikasi Hasil Penelitian Setelah data-data dan hasil analisis selesai dipelajari, maka akan diketahui hasil penilaiannya bagaimana posisi tingkat kesehatan Bank Muamalat Indonesia dan Unit Usaha Syariah Bank Rakyat Indonesia pada periode tahun yang terlihat pada kinerja keuangan dan manjemen perusahaan. Kemudian barulah dapat dilakukan perbandingan dan diketahui bagaimana perbedaan cara penilaian kinerja keuangan dan manajemen bank umum syariah dan unit usaha syariah. Sehingga dapat diketahui aspekaspek apa yang perlu diperhatikan dan diperbaiki bagi masing-masing bank untuk meningkatkan kinerja bank-bank tersebut dan khususnya bagi unit usaha syariah bila ingin melakukan spin off dari bank konvensional sebagai induknya. 65