PENJABARAN MATA KULIAH (COURSE OUTLINE)

Transkripsi

1 UNIVERSITAS ISLAM INDONESIA FM-UII-AA-FKA-05/RO Versi : 1 Tanggal Revisi : 25 Juli 2011 Revisi : 1 Tanggal Berlaku : 1 September 2011 PENJABARAN MATA KULIAH (COURSE OUTLINE) I. Identitas Mata Kuliah Nama mata kuliah : Manajemen Investasi Kelompok mata kuliah : MBB/Mata Kuliah Konsentrasi (MKKon) Bobot sks : 3 SKS Nomor Mata Kuliah : Semester : IV / V Prasyarat : Manajemen Keuangan Program studi : Manajemen Fakultas : Ekonomi Nama Dosen : Dra. Kartini, MSi II. Deskripsi Matakuliah Investor dapat melakukan investasi pada berbagai media/instrumen investasi yaitu investasi pada aktiva riil dan aktiva finansial. Mata kuliah ini mempelajari dan membahas tentang konsep dan tehnik analisis investasi aktiva finansial. Investasi pada aktiva finansial dapat dilakukan pada sekuritas saham dan obligasi. Salah satu kekhususan investasi pada sekuritas adalah kemudahan untuk membentuk portofolio investasi. Sehingga mata kuliah ini akan dipokuskan pada penjelasan tentang teori investasi dan pembentukan portofolio serta bagaimana melakukan analisis sekuritas pada saham dan obligasi III. Peta Konsep (Concept Map) MANAJEMEN INVESTASI TEORI PORTOFOLIO: a) Pasar Modal b) Investasi Berisiko c) Portofolio Efisien d) Portofolio Optimal MODEL KESEMBANGAN CAPM APT INDEKS TUNGGAL ANALISIS SEKURITAS Pasar Modal Efisien Penilaian Saham Penilaian Obligasi Reksa dana Analisis Teknikal Kinerja Portofolio MAHASISWA DAPAT MENGANALISIS INVESTASI SUATU SEKURITAS DI PASAR MODAL

2 IV. Tujuan Mata Kuliah Setelah mengikuti perkuliahan ini mahasiswa diharapkan dapat : Memahami konsep investasi aktiva finansial. Memahami konsep pembentukan portofolio Menganalisis investasi suatu sekuritas dipasar modal. V. Kompetensi dan Indikator Pencapaian Pertemuan Konpetensi Dasar Indikator Pencapaian 1 Mahasiswa memahami gambaran umum tentang manajemen investasi 2 Mahasiswa memahami sejarah pasar modal dan Investasi di Pasar Modal baik di dunia maupun di Indonesia 3 Mahasiswa memahami konsep dan penghitungan Risiko dan Return baik individu maupun portofolio tentang pengertian investasi dan proses investasi. tentang sejarah pasar modal, Karekteristik investasi dan sekuritas di pasar modal; Lembaga-lembaga di pasar modal Mhasiswa dapat menjelaskan dan menghitung Return Riil, Return yang diharapkan, dan risiko baik individu maupun portofolio 4 Mahasiswa memahami pembentukan portofolio dalam berbagai keadaan investasi 5 Mahasiswa memahami tentang penyederhanaan analisis portofolio ; Model Indeks Tunggal 6 Mahasiswa memahami tentang model keseimbangan dalam investasi: Model CAPM 7 Mahasiswa memahami tentang model keseimbangan dalam investasi: Arbitrage Pricing Theory 8 Mahasiswa memahami konsep dan paradigma pasar modal efisien portofolio optimal berdasarkan preferensi investor; Portofolio optimal dengan adanya simpanan dan pinjaman bebas risiko. model indeks tunggal dan komponen returnnya; Varian dan kovarian return model indeks tunggal; dan dapat membuat Portofolio optimal berdasarkan model indeks tunggal. bagaimana suatu saham mempengaruhi risiko portofolio dan hubungan risiko dengan return dalam lingkup CAPM., serta mahasiswa tingkat keuntungan yang diharapkan dalam model faktor ; Mahasiswa dapat membedakan dan menjelaskan paradigma pasar modal efisien dan tidak efisien serta dapat menjelaskan bentuk dan pengujian pasar modal efisien. 9 Mahasiswa memahami Penilaian Harga Saham proses penilaian harga saham; Model penilaian harga saham; Analisis cross-sectional penilaian harga saham. Dan mahasiswa dapat menganalisis harga saham 10 Mahasiswa memahami Penilaian Harga Obligasi tingkat bunga obligasi; Penilaian Harga obligasi; Duration; Faktor-faktor yang mempengaruhi harga obligasi 11 Mahasiswa memahami Investasi Reksa Dana

3 investasi pada reksadana; Bentuk reksadana; Manfaat reksadana; Peranan reksadana bagi masyarakat 12 Mahasiswa memahami Analisis teknikal kerangka dan indikator analisis teknikal serta pengujian analisis teknikal 13 Mahasiswa memahami tentang penilian kinerja portofolio 4 parameter yang dipergunakan sebagai ukuran kinerja portofolio; VI. Jadwal (Timeline) dan Topik Perkuliahan Pertemuan Pokok Bahasan Produk I Penjelasan tentang gambaran umum manajemen investasi Kelas; Pengertian investasi dan proses investasi II Pasar Modal Kelas; Sejarah pasar modal, Karekteristik investasi dan sekuritas di pasar modal; Lembaga-lembaga di pasar modal III Risiko dan Return Kelas ; Return Riil dan Return yang diharapkan, serta risiko baik individu maupun portofolio IV Pembentukan Portofolio Kelas; portofolio optimal berdasarkan preferensi investor; Portofolio optimal dengan adanya simpanan dan pinjaman bebas risiko.. V Model Indeks Tunggal Kelas; model indeks tunggal dan komponen returnnya; Varian dan kovarian return model indeks tunggal; Portofolio optimal berdasarkan model indeks tunggal. VI Model Keseimbangan CAPM Kelas; Risiko sistematis dan tidak sistematis; Penghitungan beta VII Model Keseimbangan Arbitrage Pricing Theory Kelas; Tingkat keuntungan yang diharapkan dalam model faktor ; Risiko sistematis dan tidak sistematis; Penghitungan beta VIII Pasar Modal Yang Efisien Kelas; Paradigma pasar modal efisien dan tidak efisien serta bentuk dan pengujian pasar IX Penilaian Harga Saham Kelas; proses penilaian harga saham; Model penilaian harga saham; Analisis cross-sectional penilaian

4 harga saham. X Penilaian Harga Obligasi Kelas; Menentukan tingkat bunga obligasi; Penilaian Harga obligasi; Duration; Faktor-faktor yang mempengaruhi harga obligasi XI Investasi Reksa Dana Kelas; investasi pada reksadana; Bentuk reksadana; Manfaat reksadana; Peranan reksadana bagi masyarakat XII Analisis Teknikal Kelas; Kerangka dan indikator analisis teknikal serta pengujian analisis teknikal XIII Penilaian Kinerja Portofolio Kelas; 4 parameter yang dipergunakan sebagai ukuran kinerja portofolio. XIV KUIZ Mahasiswa dapat menjawab pertanyaan dengan persentase benar 85% dari soal yang diberikan VII. Referensi Andrei Shleifer Inefficient Markets: An Introduction to Behavioral Finance. Offord University Press. Charles P. Jones Investments. Sixth Edition. Wiley. (CJ) Farid Harianto Perangkat dan Teknik Analisis Investasi di Pasar Modal Indonesia. PT. Bursa Efek Jakarta. HM. Jogiyanto Teori Portfolio dan Analisis Investasi. BPFE. UGM. Jogjakarta. (JG) Suad Husnan Dasar-dasar Teori Portfolio dan Analisis Sekuritas. UPP-AMP YKPN. Yogyakarta. (SH) William F. Sharpe Investment. Sixth Edition. Prentice Hall. New York. (WS) VIII. Sistem Penilaian a. Penentuan Komponen dan Bobot Penilaian NO KOMPONEN BOBOT* PERUBAHAN 01 Ujian Tengah Semester 30 % 02 Ujian Akhir Semester 30 % 03 Tugas paper 20 % 04 Partisipasi diskusi, quiz 20 % TOTAL 100 % *Bobot diserahkan pada masing-masing Dosen

5 b. Sistem Penilaian Berdasarkan kebijakan universitas, nilai lulus akan diberikan apabila nilai akhir yang dicapai mahasiswa di atas 55. Total Grade Total Grade Nilai Akhir Nilai Akhir A C A C A/B C B C/D B D B D B/C 0-34 E IX. Strategi Pembelajaran Kegiatan pembelajaran didasarkan pada collaborative learning dan individual learning sesuai dengan tujuan dan materi yang dipelajari. Dosen dapat menggunakan berbagai metode dan pendekatan dengan lebih ditekankan pada keaktifan mahasiswa dalam pembelajaran. Disahkan oleh Diperiksa oleh Disiapkan oleh Tanggal: 19 Agustus 2011 Tanggal: 10 Agustus 2011 Tanggal: 25 Juli 2011 Dekan, Ketua Prodi, Koordinator Mata Kuliah Prof. Dr. Hadri Kusuma, MBA NIK: Dr. D. Agus Harjito, M.Si NIK: Dra. Kartini,M.Si NIK :