14 April, 2015 L A P O R A N H A R I A N Penutupan Prb %Prb %Ytd P/E Americas INDU Index 17,977.04-80.61-0.45 0.86 15.76 SPX Index 2,092.43-9.63-0.46 1.63 18.47 CCMP Index 4,988.25-7.729-0.15 5.33 29.33 IBOV Index 54,239.77 25.66 0.05 8.46 14.91 EMEA UKX Index 7,064.30-25.47-0.36 7.59 24.07 CAC Index 5,254.12 13.66 0.26 22.97 27.16 RTSSTD Index 11,239.62 152.1 1.37 20.87 4.28 IBEX Index 11,866.40 117.1 1.00 15.44 22.42 FTSEMIB Index 24,008.91 131.66 0.55 26.28 90.71 AEX Index 508.66 1.49 0.29 19.83 26.03 SMI Index 9,430.25-41.21-0.44 4.97 20.02 Asia / Pacific NKY Index 19,904.22-1.24-0.01 14.06 22.50 HSI Index 28,016.34 743.95 2.73 18.69 11.79 SHCOMP Index 4,121.71 87.405 2.17 27.42 20.29 TWSE Index 9,666.52 48.82 0.51 3.86 15.32 KOSPI Index 2,104.85 5.93 0.28 9.88 53.57 JCI Index 5,447.41-43.931-0.80 4.22 21.81 SET Index 1,547.83 2.72 0.18 3.35 20.32 PCOMP Index 8,073.25-54.23-0.67 11.65 22.24 SENSEX Index 29,044.44 165.06 0.57 5.62 20.36 FSSTI Index 3,484.39 12.01 0.35 3.54 15.42 Deskripsi Terakhir Sebelumnya %Prb Kapitalisasi Pasar (IDR Triliun) 5,535.48 5,544.81-0.17 Volume Transaksi (Juta Saham) 3,935.00 4,538.18-13.29 Nilai Transaksi (IDR Juta) 4,062.00 4,111.46-1.20 Nilai/ saham (IDR) 1,032.27 905.97 13.94 Net Asing (IDR Juta) (682,348.63) (74,884.00) 811.21 Komoditas Terakhir Sebelumnya %Prb Nikel/Nickel (US$/Ton) 12,405.00 12,625.00-1.74 Tembaga/Copper (US$/Ton) 5,990.00 6,039.00-0.81 Timah/Tins (US$/Ton) 16,100.00 16,700.00-3.59 Minyak/Oil (US$/BBL) (*) 51.91 51.64 0.52 Gas (US$/MMBTU) 2.74 2.87-4.26 Batu Bara/Coal (US$/Ton) (**) 55.00 54.65 0.64 Emas/Gold (USD/OZ) 1,201.02 1,198.89 0.18 CPO PALMROTT(USD/ton) 640.00 647.50-1.16 CPO MALAYSIA(RM/ton) 2,127.50 2,144.50-0.79 (*) WTI Cushing (**) McCloskey Newscatle ADR Stocks Bloomberg Code Terakhir % Konversi (US$) Prb (Rp) Terakhir (Rp) Saham Kode Last (US$) %Change Conv (Rp) Last (Rp) Telkom TLK US 43.26-2.08 14,398.26 2,795.00 Daily Report dapat dilihat di website BNI Securities : www.bnisecurities.co.id RISET PERKIRAAN PASAR HARI INI IHSG Berpotensi Bergerak Fluktuatif 5,000 4,500 4,000 3,500 No Stock Top Value (IDR) 1 BBRI IJ 321,490,300,000 2 TLKM IJ 280,354,300,000 3 BMRI IJ 240,893,000,000 4 BBCA IJ 125,026,200,000 5 ASII IJ 118,289,200,000 No Stock Top Volume (Shares) 1 MTFN IJ 307,288,200.00 2 KBRI IJ 217,912,400.00 3 META IJ 108,055,800.00 4 SIAP IJ 106,288,300.00 5 TLKM IJ 100,020,600.00 No Top Gainers % change 1 BRAM IJ 25 2 KARW IJ 24.39 3 AMAG IJ 19.18 4 FREN IJ 16.44 5 BBRM IJ 15 No Top Losers % change 1 LMSH IJ -19.64 2 EMTK IJ -18.36 3 DPNS IJ -15.65 4 BTON IJ -11.21 5 KOBX IJ -9.44 No Leading Movers % change 1 UNVR IJ 0.95 2 BBNI IJ 1.05 3 BMRI IJ 0.42 4 ASII IJ 0.31 5 SMRA IJ 2.92 No Lagging Movers % change 1 EMTK IJ -18.36 2 TLKM IJ -1.06 3 GGRM IJ -2.62 4 CPIN IJ -4.33 5 SMGR IJ -3.17 3,000 1-Jan 11-Mar 20-May 29-Jul 7-Oct Volume (RHS) (Bn Shares) JCI (LHS) 14,990 12,310 9,630 6,950 4,270 1,590
P E R K I R A A N P A S A R H A R I I N I IHSG Berpotensi Bergerak Fluktuatif Mayoritas indeks global ditutup bervariasi pada perdagangan kemarin malam. Dow ditutup melemah ke level 17.977 (-0,46%) sedangkan indeks Zona Euro rata - rata menguat tipis di bawah 0,5%. Sementara itu harga minyak dunia kembali bergerak menguat ke level US$ 52,04 per barrel (+0,25%) sedangkan harga emas dunia bergerak stagnan pada level US$ 1.199 per troyounce (-0,03%). Relatif stagnannya pergerakan bursa global masih didorong oleh sikap wait and see dari para investor global menanti rilis data kinerja emiten di US. Selain itu juga, realisasi data ekonomi China relatif negatif menjadi katalis penghambat pergerakan indeks global. Data ekspor China pada 1Q15 mengalami penurunan yang signifikan sebesar 14,6% yoy. Hal tersebut menjadi pertimbangan dari pemerintah China untuk menurunkan target pertumbuhan ekonomi menjadi 6% dari 7,5% di FY15E. Dari pasar domestik, IHSG relatif bergerak anomali dengan mencatatkan penurunan sebesar 0,8% ke level 5.447 pada perdagangan kemarin, di tengah penguatan sebagian besar indeks regional Asia. Pelemahan IHSG dipicu oleh kekhawatiran para pelaku pasar atas potensi kembali berlanjutnya kontraksi perekonomian domestik di 1Q15. Pertumbuhan ekonomi Indonesia di 1Q15 diestimasikan bertumbuh hanya 5% atau bahkan di bawah 5%. Potensi perlambatan tersebut mendorong ekspektasi atas tetap dipertahankannya tingkat suku bunga pada level 7,5%, yang akan dirilis pada hari ini. Hari ini kami memproyeksikan IHSG akan kembali bergerak fluktuatif dengan rentang pergerakan 5.423-5.479. Saham pilihan kami adalah UNVR, BBNI, ASII, SMRA, SSMS, KLBF. Analyst: Thendra Crisnanda (thendra@bnisecurities.co.id) 2
R I N G K A S A N B E R I T A PT Intiland Development Tbk (DILD), emiten properti, memperkirakan pengembangan proyek pulau buatan (reklamasi) di Pantai Mutiara yang ditargetkan pada tahun ini kemungkinan akan mundur, karena proses perizinan rumit. Meski sudah mengantongi izin dari Pemerintah Provinsi (Pemprov) DKI Jakarta, tetapi kini Dewan Perwankilan Rakyat (DPR) meminta rencana reklamasi dihentikan. PT Multi Bintang Indonesia Tbk (MLBI), emiten produsen minuman beralkohol, berencana menarik pinjaman sebesar Rp 1 triliun dari Muoterij Albert NV, perusahaan terafiliasi. Direksi perseroan mengakui dana pinjaman tersebut akan digunakan untuk keperluan belanja modal (capital expenditure/capex) tahun ini. PT Pelayaran Tempuran Mas Tbk (TMAS) atau Temas Line, emiten jasa pelayaran, memesan dua unit kapal senilai RMB 47,6 juta atau sekitar Rp 100,8 miliar (Rp 2.119/RMB) kepada Lianyungang Wuzuo Shipping Industry Co Ltd, perusahaan galangan kapal asal Tiongkok. Menurut manajemen perseroan, kapal tersebut rencananya baru akan diterima pada kuartal IV tahun ini. PT Dyandra Media International Tbk (DYAN), emiten perhotelan dan penyelenggara pameran, menunda rencana pembangunan hotel di Cilacap (Jawa Tengah) dan Karawang (Jawa Barat) hingga 2016. Semula kedua hotel itu ditargetkan akan dibangun pada tahun ini. PT Dian Swastatika Sentosa Tbk (DSSA) melalui anak usaha PT Innovate Mas Utama telah mengambil alih (akuisisi) PT Austin Technology Telematika pada 9 April 2015. Di tahun musim infrastruktur menjadi tahun emas bagi emiten di sektor infrastruktur seiring dengan kebijakan pemerintah yang terus mendorong sektor tersebut guna mendorong pertumbuhan ekonomi. Hal inilah yang tidak dilewatkan bagi PT Wijaya Karya (Persero) Tbk (WIKA) untuk terus meraup untung. Bahkan perusahaan konstruksi pelat merah ini menargetkan kontrak baru mencapai Rp16 triliun di semester satu tahun ini. Sebagai bentuk tanggung jawab sosial perusahaan atau corporate social responsibility (CSR), PT Tower Bersama Infrastructure Tbk (TBIG) bersama Palang Merah Indonesia (PMI) kembali mengoptimalkan aksi sosial dalam bidang kesehatan, melalui pemanfaatan layanan mobil kesehatan TBIG kepada penerima dan komitmen aksi donor darah setiap enam bulan sekali. The SoftBank Group terdiri dari SoftBank secara resmi mengakuisisi saham PT Trikomsel Oke Tbk (TRIO) melalui induk usaha Trikomsel Polaris Ltd. Disebutkan, akuisisi saham telah dilakukan pada tanggal 27 Maret 2015 dan SoftBank Grup memiliki keseluruhan saham sebesar 19,9% dari total saham yang dikeluarkan Trikomsel. Kendatipun mengantongi pertumbuhan laba hingga Rp 2,3 triliun di 2014, PT CIMB Niaga Tbk (BNGA) memutuskan untuk tidak membagikan dividen 2014 kepada pemegang saham dengan alasan untuk pengembangan usaha kedepan dan memutuskan tidak membagikan dividen. Source : Kontan, Investor Daily, Indonesia Finance Today, IQplus, Bisnis Indonesia 3
RESEARCH TEAM Research Division : +62 21 25543946 Fax No : +62 21 57935831 E-mail : research@bnisecurities.co.id Norico Gaman ext. 3934 norico@bnisecurities.co.id Head of Research Investment Strategy Andri Zakarias ext. 2054 andri.zakarias@bnisecurities.co.id Technical Analyst Market Strategy, Commodities, Currency, Bond & Stocks Heru Irvansyah ext. 2030 heru@bnisecurities.co.id Economist I Made Adi Saputra ext. 3968 made.saputra@bnisecurities.co.id Fixed Income Analyst Thendra Crisnanda ext. 2098 thendra@bnisecurities.co.id Analyst Automotive, Infrastructure, Construction, Cement, Property Yasmin Soulisa ext. 3987 yasmin@bnisecurities.co.id Analyst Coal Mining, Metal Mining, Plantation, Oil & Gas Ankga Adiwirasta ext. 3986 ankga.adiwirasta@bnisecurities.co.id Analyst Consumer Goods, Pharmaceutical, Retail Richard Jerry ext. 2032 richard@bnisecurities.co.id Analyst Banking, Telecommunication Dessy Lapagu ext. 2051 dessy@bnisecurities.co.id Research Assistant Poultry Venia Allani Meissalina ext. 2050 venia.allani@bnisecurities.co.id Research Assistant Thennesia Debora ext. 2123 thennesia@bnisecurities.co.id Research Assistant Transportation Indah Lestari ext. 2073 indah.lestari@bnisecurities.co.id Research Assistant EQUITY TEAM CM : +62 21 25543946 Fax No : +62 21 57935831 Anthon Suryasaputra ext. 3934 anthon@bnisecurities.co.id Equity Division Head Jufrani Amsal ext. 3957 amsal@bnisecurities.co.id Channel Distribution Division Head Entis Sutisman ext. 3945 entis@bnisecurities.co.id Head of Local Institution Chandrawati ext. 3941 chandrawati@bnisecurities.co.id Head of HO Retail Yulinda ext. 3950 yulinda@bnisecurities.co.id Institutional Sales 4
MAIN OFFICE - JAKARTA PT BNI SECURITIES Sudirman Plaza, Indofood Tower 16th Floor, Jl. Jend. Sudirman Kav. 76-78 Jakarta 12910, Indonesia Phone: (62-21) 25543946 (Hunting) Fax: (62-21) 57935831 e-mail: bnisec@bnisecurities.co.id (General) Website: http://www.bnisecurities.co.id JAKARTA PT BNI Securities Sudirman Plaza Indofood Tower Lt.16 Jl. Jend. Sudirman Kav. 76-78 Jakarta 12910 Phone: (62-21) 25543946 Fax: (62-21) 57935831 e-mail: wisma46@bnisecurities.co.id JAKARTA - Mangga Dua Pertokoan Mangga Dua Blok E4 No. 7 Jl. Mangga Dua Raya, Jakarta Utara Phone: (62-21) 6123804-5,62203890 Fax: (62-21) 6123806 e-mail: manggadua@bnisecurities.co.id JAKARTA - Puri Indah Ruko Puri Kencana Blok K6-2K Lt.2 Puri Kembangan, Jakarta Barat Phone: (62-21) 58357464 Fax: (62-21) 58357465 e-mail: bnispuri@bnisecurities.co.id JAKARTA - Central Park Central Park, Office Tower Podomoro City Jl. Letjen S. Parman Kav 28, Tanjung Duren Selatan, Grogol Petamburan Phone: (62-21) 29034215 Fax: (62-21) 29034216 email: centralpark@bnisecurities.co.id BANDUNG Jl. Perintis Kemerdekaan 3 Bandung - 40117 Phone: (62-22) 4213375 Fax: (62-22) 4220604 e-mail: bnisbpk@bnisecurities.co.id YOGYAKARTA Jl. Laksda Adisucipto 137, Yogyakarta - 55282 Phone: (62-274) 581001-584032 Fax: (62-274) 584023 e-mail: jogja@bnisecurities.co.id SOLO Jl. Honggo Wongso No. 24, Surakarta Phone: (62-271) 729667, 730525 Fax: (62-271) 729668 e-mail: solo@bnisecurities.co.id SURABAYA Jl. Gubernur Suryo No. 36, Surabaya Phone: (62-31) 5320912 Fax: (62-31) 5318425 e-mail: surabaya@bnisecurities.co.i MALANG Jl. Buring No. 58, Malang Phone: (62-341) 321214,321213,321430 Fax: (62-341) 356876 e-mail: malang@bnisecurities.co.id DENPASAR Komplek Pertokoan Diponegoro Megah Blok A5-6 Lantai 2 Jl. Diponegoro No. 100, Denpasar - Bali Phone: (62-361) 264376, 2753389 Fax: (62-361) 229170 e-mail: denpasar@bnisecurities.co.id MEDAN Jl. Pemuda No. 12, Medan - 20151 Phone: (62-61) 4579616 Fax: (62-61) 4579656 e-mail: medan@bnisecurities.co.id PALEMBANG Jl. Jend. Sudirman 132, Palembang - 30126 Phone: (62-711) 361969 Fax: (62-711) 319663 e-mail: plb@bnisecurities.co.id PEKANBARU Jl. Riau, No. 124, Lt. 2, Pekanbaru Phone: (62-761) 46757, 839698 Fax: (62-761) 856279 e-mail: pekanbaru@bnisecurities.co.id MANADO BNI KLN Megamas, Lt. 3, Kawasan Mega Mas Blok I C1 Jl. Piere Tendean, No. 20, Manado Phone: (62-431) 847256 Fax: (62-24) 847256 e-mail: manado@bnisecurities.co.id ACEH Kantor Cabang BNI Banda Aceh Lt.2 Jl. KH. Ahmad Dahlan No. 111, Banda Aceh Phone: (62-651) 31109 Fax: (62-651) 31107 BANJARMASIN Gd. Bank BNI Antasari Lt. 2 Jl. Pangeran Antasari No. 44 RT 008, Banjarmasin Phone: (62-511) 3253735 Fax: (62-651) 3253754 e-mail: banjarmasin@bnisecurities.co.id Copyright 2009, BNI Securities. All rights reserved. This research report is prepared for the use of BNI Securities clients and may not be redistributed, retransmitted or disclosed, in whole or in part, or in any form or manner, without the express written consent of BNI Securities. BNI Securities research reports are distributed simultaneously to internal and client websites eligible to receive such research prior to any public dissemination by BNI Securities of the research report or information or opinion contained therein. Any unauthorized use or disclosure is prohibited. Receipt and review of this research report constitutes your agreement not to redistribute, retransmit, or disclose to others the contents, opinions, conclusion, or information contained in this report (including any investment recommendations, estimates or price targets) prior to BNI Securities's public disclosure of such information. The information herein (other than disclosure information relating to BNI Securities and its affiliates) was obtained from various sources and we do not guarantee its accuracy. BNI Securities makes no representations or warranties whatsoever as to the data and information provided in any third party referenced website and shall have no liability or responsibility arising out of or in connection with any such referenced website. his document is not intended to be an offer, or a satisfaction of an offer, to buy or sell relevant securities (i.e. securities mentioned herein or of the same issuer and options, warrants or rights to or interest in any such securities). The information and opinions contained in this document have been compiled from or arrived at in good faith from sources believed to be reliable. No representation or warranty, expressed or implied, is made by BNI SECURITIES or any other member of the BNI Group, including any other member of the BNI Group from whom this document may be received, as to the accuracy or completeness of the information contained herein. All opinions and estimates in this report constitute our judgment as of this date and are subject to change without notice. 5