Business Combination (Penggabungan Usaha) Irsan Lubis, SE.Ak
Adalah: Business Combination PENYATUAN DUA ATAU LEBIH BADAN USAHA UNTUK MENDIRIKAN SUATU BADAN USAHA BARU. Ketentuan penggabungan usaha ini diatur dalam PSAK no 4 dan no.22. PENGGABUNGAN USAHA INTEGRASI SECARA FISIK INTEGRASI SECARA SAHAM MERGER KONSOLIDASI PERUSAHAAN INDUK & ANAK
INTEGRASI SECARA FISIK 1. MERGER PENGGABUNGAN USAHA DIMANA SALAH SATU PERUSAHAAN MENGAMBIL ALIH SEMUA AKTIVA BERSIH DARI BEBERAPA PERUSAHAAN YANG AKAN BERGABUNG. SEBELUM MERGER SETELAH MERGER PT. A PT. B PT. A PT. C
INTEGRASI SECARA FISIK 2. KONSOLIDASI PENGGABUNGAN USAHA DIMANA SEMUA PERUSAHAAN MEMBUBARKAN DIRI DAN KEMUDIAN MEMBENTUK SUATU BADAN USAHA BARU. SEBELUM KONSOLIDASI SETELAH KONSOLIDASI PT. A PT. B PT. W PT. C
INTEGRASI SECARA SAHAM ADALAH JENIS PENGGABUNGAN USAHA DENGAN CARA SATU PERUSAHAAN MELAKUKAN AKUISISI SAHAM DARI PERUSAHAAN LAINNYA SECARA MAYORITAS. PERUSAHAAN YANG MENGUASAI SAHAM MAYORITAS DISEBUT SEBAGAI PERUSAHAAN INDUK (PARENT) PERUSAHAAN YANG SAHAMNYA DIKUASAI MAYORITAS OLEH PERUSAHAAN INDUK DISEBUT PERUSAHAAN ANAK (SUBSIDIARY) KEDUANYA DISEBUT PERUSAHAAN AFILIASI
INTEGRASI SECARA SAHAM PERUSAHAAN INDUK & PERUSAHAN ANAK SEBELUM AKUISISI SETELAH AKUISISI PT. A PT. B PT. C PT. A Memiliki 51% sahampt A 51% sahampt B PT. A disebut PERUSAHAAN INDUK. PT. B & PT. C disebut ANAK PERUSAHAAN PT. A PT. B 51% saham dimilikipt.a PT. C 51% saham dimilikipt.a
BAHASAN 1 PENGGABUNGAN USAHA SECARA FISIK MERGER KONSOLIDASI
METODE PENCATATAN PENGGABUNGAN USAHA SECARA FISIK 1. POOLING OF INTEREST METODE PENGGABUNGAN DENGAN CARA MENGAKUMULASIKAN SEMUA AKTIVA BERSIH BERDASARKAN NILAI BUKU MASING-MASING. 2. BY PURCHASE METODE PENGGABUNGAN DENGAN CARA MENGAKUMULASIKAN SEMUA AKTIVA BERSIH BERDASARKAN NILAI WAJAR, KEMUDIAN SELISIH AKIBAT PERBEDAAN ANTARA NILAI BUKU & NILAI WAJAR DICATAT SEBAGAI GOODWILL METODE YG SERING DIGUNAKAN ADALAH BY PURCHASE
CONTOH KASUS: MERGER DIBAWAH INI DISAJIKAN NERACA PT. FADALI INT L (PT. FI) & PT CAHAYA SUKSES (PT CS) SEBELUM TERJADI MERGER. Pos Kas & Piutang Persediaan N E R A C A Per 1 Januari 2007 (dalam ribuan) PT. FI PT. CS Nilai buku Nilai buku Nilaiwajar 250.000 180.000 170.000 260.000 116.000 146.000 Tanah Bangunan Ak. Peny. Bangunan Peralatan Ak. Peny. Peralatan Jumlah Aktiva 600.000 800.000 (300.000) 180.000 (90.000) 1.700.000 120.000 1.000.000 (400.000) 120.000 (40.000) 1.096.000 400.000 1.600.000 (600.000) 140.000 (80.000)
CONTOH KASUS: MERGER Kewajiban Lancar Modal saham, 60.000 lb nominal Rp. 5.000 Tambahan modal disetor Laba ditahan Pos Hutang Obligasi, 9%, jatuh tempo 1/1/2017 bunga dibayar 30 Juni & 30 Desember Modal saham, 50.000 lb nominal Rp.15.000 Jumlah Kewajiban & Ekuitas 200.000 750.000 400.000 350.000 1.700.000 400.000 300.000 100.000 146.000 1.096.000 *) Tingkat pengembalian (yield rate) dari obligasi sejenis di pasar adalah 12%, sehingga hutang obligasi akan diperhitungkannilai sekarang (present value) sebagai berikut: -Nilai sekarang hutang obligasi adalah nilai sekarang dari 1,20 periode @ 6% = 0,3118 x 400.000.000 = Rp. 124.720.000 -Nilai sekarang dari anuited bunga adalah nilai sekarang dari 1,20 periode @ 6% = 11,46992 x 18.000.000 (bunga ½tahun) = Rp. 206.459.000 Total nilai sekarang dari hutang obligasi Materi: adalah Irsan Lubis, sebesar SE.Ak; Rp, Kampus 331.179.000 PT. FI Nilai buku ---- Nilai buku 150.000 PT. CS Nilaiwajar 150.000 331.179 *)
CONTOH KASUS: MERGER PT FADALI INT L MELAKUKAN MERGER DENGAN PT CAHAYA SUKSES DENGAN MEMBERIKAN KOMPENSASI BERUPA 1 LEMBAR SAHAMNYA NOMINAL RP.15.000 / LEMBAR UNTUK SETIAP 2 LEMBAR SAHAM PT CAHAYA SUKSES NOMINAL RP.5.000 / LEMBAR. HARGA PASAR SAHAM PT FADALI BERKISAR RP.50.000 S.D. RP.52.0000 / LEMBAR. NILAI WAJAR SAHAM PT FADALI DISEPAKATI SEBESAR RP.48.000 / LEMBAR. DIMINTA: BUATLAH 1. JURNAL PENGGABUNGAN USAHA DENGAN MENGGUNAKAN METODE POOLING OF INTEREST DAN METODE BY PURCHASE 2. NERACA SETELAH AKUISISI UNTUK KE 2 METODE TERSEBUT.
PENYELESAIAN METODE POOLING OF INTEREST METODE POOLING OF INTEREST ADALAH PENGGABUNGAN DENGAN CARA MENGAKUMULASIKAN NILAI BUKU DARI AKTIVA BERSIH Perhitungan: ketentuan penukaran 1 shm PT Fadali = 2 shm PT Cahaya Modal saham (baru) PT Fadali 30.000 lbr @ Rp.15.000 = 450.000.000 Modal saham (lama) PT Cahaya 60.000 lbr @ Rp.5.000 = 300.000.000 Selisih *) = 150.000.000 Dikurangi: Tambahan modal disetor PT Cahaya 100.000.000 Tambahan modal disetor (negatif) 50.000.000 *) Perlakuan terhadap selisih: 1. Mengurangi tambahan modal disetor PT Cahaya 2. Mengurangi tambahan modal disetor PT Fadali 3. Mengurangi akumulasi laba ditahan PT. Fadali. Karena menggunakan metode Pooling of Interest, maka Saham Baru PT Fadali dicatat sebesar Nilai Nominal.
PENYELESAIAN METODE POOLING OF INTEREST JURNAL YANG DIBUAT OLEH PT FADALI INT L UNTUK MENCATAT MERGER SBB: KAS & PIUTANG 180.000.000 --- PERSEDIAAN 116.000.000 --- TANAH 120.000.000 --- BANGUNAN 1.000.000.000 --- PERALATAN 120.000.000 --- TAMBAHAN MODAL DISETOR 50.000.000 --- AK. PENY. BANGUNAN --- 400.000.000 AK. PENY. PERALATAN --- 40.000.000 HUTANG LANCAR --- 150.000.000 HUTANG OBLIGASI --- 400.000.000 MODAL SAHAM 30.000 LEMBAR NOMINAL RP.15.000 --- 450.000.000 LABA DITAHAN --- 146.000.000
PENYELESAIAN METODE POOLING OF INTEREST NERACA PT. FADALI INT L PER 1-1-2007 (SETELAH MERGER) AKTIVA: KAS & PIUTANG PERSEDIAAN TANAH BANGUNAN AK. PENY. BANGUNAN PERALATAN AK. PENY. PERALATAN KEWAJIBAN: HUTANG LANCAR HUTANG OBLIGASI EKUITAS: MODAL SAHAM 80.000 @15.000 TAMBAHAN MODAL DISETOR LABA DITAHAN 430.000.000 376.000.000 720.000.000 1.800.000.000 (700.000.000) 300.000.000 (130.000.000) 350.000.000 400.000.000 750.000.000 1.200.000.000 350.000.000 496.000.000 2.046.000.000 JUMLAH 2.796.000.000 2.796.000.000 KERTAS KERJA GABUNGAN PT. FI (NB) PT. CS (NB) 250.000.000 180.000.000 260.000.000 116.000.000 600.000.000 120.000.000 800.000.000 1.000.000.000 (300.000.000) (400.000.000) 180.000.000 120.000.000 (90.000.000) (40.000.000) 1.700.000.000 1.096.000.000 200.000.000 150.000.000 --- 400.000.000 750.000.000 300.000.000 400.000.000 100.000.000 350.000.000 146.000.000 1.700.000.000 1.096.000.000
PENYELESAIAN METODE BY PURCHASE METODE BY PURCHASE ADALAH PENGGABUNGAN DENGAN CARA MENGAKUMULASIKAN NILAI WAJAR DARI AKTIVA BERSIH & SELISIH ANTARA NILAI BUKU & NILAI WAJAR DICATAT SEBAGAI GOODWILL Perhitungan: ketentuan penukaran 1 shm PT Fadali = 2 shm PT Cahaya Modal saham (baru) PT Fadali 30.000 lbr @ Rp.15.000 = 450.000.000 Modal saham (lama) PT Cahaya 60.000 lbr @ Rp.5.000 = 300.000.000 Modal saham baru PT Fadali dicatat sebesar Nilai Nominalnya, dan karena menggunakan metode By Purchase, saham tersebut harus diperhitungkan harga pasar (nilai wajar) dengan cara sbb: Nilai wajar saham PT Fadali : 30.000 lbr @ 48.000 = 1.440.000.000 Nilai nominal saham PT Fadali: 30.000 lbr @15.000= 450.000.000 Tambahan modal disetor(30.000 lbr @ 33.000) 990.000.000
PENYELESAIAN METODE BY PURCHASE JURNAL YANG DIBUAT OLEH PT FADALI INT L UNTUK MENCATAT MERGER SBB: KAS & PIUTANG 170.000.000 --- PERSEDIAAN 146.000.000 --- TANAH 400.000.000 --- BANGUNAN (NET) 1.000.000.000 --- PERALATAN (NET) 60.000.000 --- PENGURANGAN NILAI OBLIGASI 68.821.000 --- GOODWILL 145.179.000 --- HUTANG LANCAR --- 150.000.000 HUTANG OBLIGASI --- 400.000.000 MODAL SAHAM 30.000 LEMBAR NOMINAL RP.15.000 --- 450.000.000 TAMBAHAN MODAL DISETOR 30.000 LBR @RP.33.000 --- 990.000.000 Ket: Nilai Goodwill diperoleh dari selisih antara jumlah debit dan jumlah kredit. Hutangobligasi dicatat sebesarnilai buku Rp. 400 juta, sedangkan pengurangannilai obligasi Rp.68.821.000 dicatat sebelahmateri: debit. Irsan Lubis, SE.Ak; Kampus
PENYELESAIAN METODE BY PURCHASE NERACA PT FADALI INT L PER 1-1-2007 (SETELAH MERGER) AKTIVA: KAS & PIUTANG PERSEDIAAN TANAH BANGUNAN AK. PENY. BANGUNAN PERALATAN AK. PENY. PERALATAN GOODWILL KEWAJIBAN: HUTANG LANCAR HUTANG OBLIGASI PENGURANGAN NILAI OBLIGASI EKUITAS: MODAL SAHAM 80.000 @15.000 TAMBAHAN MODAL DISETOR LABA DITAHAN 420.000.000 406.000.000 1.000.000.000 1.800.000.000 (300.000.000) 240.000.000 (90.000.000) 145.179.000 350.000.000 400.000.000 (68.821.000) 1.200.000.000 1.390.000.000 350.000.000 JUMLAH 3.621.179.000 3.621.179.000 KERTAS KERJA GABUNGAN PT. FI (NB) PT. CS (NW) 250.000.000 170.000.000 260.000.000 146.000.000 600.000.000 400.000.000 800.000.000 1.000.000.000 (300.000.000) 0 180.000.000 60.000.000 (90.000.000) 0 0 0 200.000.000 150.000.000 --- 331.179.000 750.000.000 450.000.000 * 400.000.000 990.000.000 ** 350.000.000 0
METODE PENCATATAN PENGGABUNGAN USAHA SECARA FISIK 1. POOLING OF INTEREST 2. BY PURCHASE PERLAKUAN AKUNTANSI: PENCATATAN JURNAL HANYA DIPERLUKAN PADA WAKTU TERJADINYA PENGGABUNGAN USAHA SAJA
LATIHAN KASUS 1: Dibawah ini disajikan Neraca per 30 November 2006 dari PT. KAWAN BARU dan PT. KAWAN LAMA. AKTIVA LANCAR AKTIVA TETAP INVESTASI SAHAM PT KAWAN LAMA JUMLAH AKTIVA PT. KAWAN BARU 1.160.000.000 1.800.000.000 540.000.000 3.500.000.000 PT KAWAN LAMA 750.000.000 1.750.000.000 2.500.000.000 HUTANG LANCAR HUTANG JANGKA PANJANG MODAL SAHAM TAMBAHAN MODAL DISETOR LABA DITAHAN JUMLAH KEWAJIBAN DAN EKUITAS 350.000.000 500.000.000 1.360.000.000 2.040.000.000 (750.000.000) 3.500.000.000 300.000.000 350.000.000 250.000.000 400.000.000 1.200.000.000 2.500.000.000
LATIHAN KASUS 1: PT. KAWAN BARU membeli semua saham-saham PT KAWAN LAMA pada tanggal 30 November 2006 dengan cara menukarkan saham dalam perbandingan 1 saham PT KAWAN BARU ditukar dengan 5 saham PT KAWAN LAMA. PT Kawan Lama dihentikan kegiatan operasinya. Modal saham PT Kawan Baru terdiri atas 68.000 lembar saham yang beredar dengan nominal Rp.20.000/ lembar. Modal saham PT Kawan Lama terdiri atas 100.000 lembar saham yang beredar dengan nominal Rp.2.500/ lembar. Saham PT Kawan Baru dijual di bursa saham dengan harga Rp.30.000/ lembar. Investasi PT Kawan Baru pada PT Kawan Lama dicatat sebesar harga tersebut. Diminta: Susunlah NERACA PT KAWAN BARU per 30 November 2006 setelah dilakukan penggabungan usaha (Merger) dengan asumsi menggunakan: a. Metode Pooling of Interest. b. Metode By Purchase.
Penyelesaian Latihan Metode Pooling of Interest Ketentuan 1 saham PT Kawan Baru untuk 5 saham PT Kawan Lama. Modal saham PT Kawan Baru 20.000 lbr @ 20.000 = 400.000.000 Modal saham PT Kawan Lama 100.000 lbr @ 2.500 = 250.000.000 Selisih = 150.000.000 Dikurangi: Tambahan Modal Disetor PT Kawan Lama 400.000.000 Sisa Tambahan Modal Disetor PT Kawan Lama 250.000.000 Investasi pada saham PT Kawan Lama: 18.000 lbr @ 30.000 = 540.000.000 Tambahan Modal Disetor (Negatif) 290.000.000
Penyelesaian Latihan Metode Pooling of Interest Jurnal yang dibuat oleh PT KAWAN BARU untuk mencatat transfer aktiva bersih PT Kawan Lama. Aktiva Lancar 750.000.000 --- Aktiva Tetap 1.750.000.000 --- Tambahan Modal Disetor 290.000.000 --- Hutang Lancar --- 300.000.000 Hutang Jangka Panjang --- 350.000.000 Laba Ditahan --- 1.200.000.000 Modal Saham 20.000 lb @20.000 --- 400.000.000 Investasi pada saham PT KL --- 540.000.000
Penyelesaian Latihan Metode Pooling of Interest NERACA PT KAWAN BARU ( Setelah Penggabungan Usaha) Aktiva Lancar 1.910.000.000 Hutang Lancar 650.000.000 Aktiva Tetap 3.550.000.000 Ht Jangka Panjang 850.000.000 Modal Saham 88.000 lb@20.000 1.760.000.000 Tambahan Modal Disetor 1.750.000.000 Laba Ditahan 450.000.000 Jumlah 5.460.000.000 Jumlah 5.460.000.000
Penyelesaian Latihan Metode By Purchase Ketentuan 1 saham PT Kawan Baru untuk 5 saham PT Kawan Lama. Modal saham PT Kawan Baru 20.000 lbr @ 20.000 = 400.000.000 Modal saham PT Kawan Lama 100.000 lbr @ 2.500 = 250.000.000 Modal saham baru PT kawan baru dicatat sebesar nilai nominalnya, tetapi karena menggunakan metode By Purchase, perlu diperhitungkan harga pasar (nilai wajar) dari saham tersebut, dengan cara sbb: Nilai pasar saham PT Kawan Baru = 20.000 lbr x 30.000 = 600.000.000 Nilai nominal saham 20.000 lbr x 20.000 = 400.000.000 Tambahan Modal Disetor 20.000 lbr x 10.000 = 200.000.000
Penyelesaian Latihan Metode By Purchase Jurnal yang dibuat oleh PT KAWAN BARU untuk mencatat transfer aktiva bersih PT Kawan Lama. Aktiva Lancar 750.000.000 --- Aktiva Tetap 1.750.000.000 --- Hutang Lancar --- 300.000.000 Hutang Jangka Panjang --- 350.000.000 Modal Saham 20.000 lb @20.000 --- 400.000.000 Tambahan Modal Disetor 20.000 lbr @10.000 --- 200.000.000 Investasi pada saham PT KL --- 540.000.000 Goodwill --- 710.000.000
Penyelesaian Latihan Metode Buy Purchase NERACA PT KAWAN BARU ( Setelah Penggabungan Usaha) Aktiva Lancar 1.910.000.000 Hutang Lancar 650.000.000 Aktiva Tetap 3.550.000.000 Ht Jangka Panjang 850.000.000 Modal Saham 88.000 lb@20.000 1.760.000.000 Tambahan Modal Disetor 2.240.000.000 Laba Ditahan (750.000.000) Goodwill 710.000.000 Jumlah 5.460.000.000 Jumlah 5.460.000.000