Paparan Publik PT Sinar Mas Agro Resources and Technology Tbk (PT SMART Tbk) 2 Juni 2016

Transkripsi

1 Paparan Publik PT Sinar Mas Agro Resources and Technology Tbk (PT SMART Tbk) 2 Juni 2016

2 Gambaran Umum Terdaftar di Bursa Efek Indonesia sejak 1992 Produsen produk berbasis kelapa sawit yang terintegrasi dan terkemuka di Indonesia Filma dan Kunci Mas merupakan merek minyak goreng kami yang menjadi salah satu pemimpin pasar di Indonesia Statistik Perkebunan Produk Area Tertanam Inti dan Plasma (per 31 Mar 2016) : ha Hasil Produk Sawit : ton Kuartal : ton Keterangan: 1. CPO dan PK Minyak Kelapa Sawit (CPO) Inti Sawit (PK) Minyak Inti Sawit (PKO) Bungkil Sawit Minyak Goreng Margarin Stearin Shortening Specialty Fats Cocoa Butter Substitute Oleokimia Biodiesel slide 2

3 Struktur Perusahaan Golden Agri-Resources Ltd (GAR) 100% PT Purimas Sasmita Publik 97,2% 2,8% PT SMART Tbk Total Areal Tertanam: ha (Kapitalisasi Pasar : Rp 9,8 triliun) 1 Perkebunan Sawit 2 Usaha Pendukung 2 PT Tapian Nadenggan PT Kresna Duta Agroindo PT Maskapai Perkebunan Leidong West Indonesia PT Satya Kisma Usaha PT Perusahaan Perkebunan Panigoran 100% 100% 100% 100% 99,98% 100% 100% 99% 50% 35% PT Propertindo Prima (transportasi) PT Sinarmas Bio Energy (kimia dasar organik dan energi terbarukan) PT SOCI MAS (oleokimia) PT Super Wahana Tehno (air minum dalam kemasan) PT Sinar Mas Super Air (pemupukan melalui udara) Keterangan: 1. Kapitalisasi Pasar per 27 Mei Struktur yang telah disederhanakan 34,62% PT Universal Transindo Mas (transportasi) slide 3

4 Sejarah Perusahaan 2002: Fokus pada bisnis utama dengan menjual perkebunan teh dan pisang Memperoleh sertifikasi ISO 9001 untuk manajemen kualitas pabrik kelapa sawit 1992: Terdaftar di BEI : Konversi hutang pemegang saham sebesar US$ 205 juta menjadi ekuitas Pemecahan nilai nominal saham 1 menjadi 5 Menjadi anggota aktif Roundtable on Sustainable Palm Oil (RSPO) : Memperoleh sertifikasi ISO untuk manajemen lingkungan : Memperoleh sertifikasi ISO atas kompetensi laboratorium pengujian dan kalibrasi 2008: Pabrik rafinasi terakreditasi sertifikat ISO atas manajemen keamanan pangan Membangun pabrik rafinasi baru dengan kapasitas ton/hari di Kalimantan Selatan : Memperoleh sertifikasi RSPO yang pertama Purimas meningkatkan kepemilikan sahamnya menjadi 97,2% 2010: Mengoperasikan pabrik rafinasi baru di Jawa Barat 2012: Menerbitkan obligasi senilai Rp 1 triliun Menerima sertifikasi International Sustainability and Carbon Certificate (ISCC) yang pertama : Menerima sertifikasi Indonesian Sustainable Palm Oil (ISPO) yang pertama 2015: Menyelesaikan perluasan fasilitas oleokimia di Belawan dengan kapasitas 152,000 ton/tahun Mulai membangun dua pabrik biodiesel dengan total kapasitas 600,000 per tahun Produksi CPO ('000 Ton) slide 4

5 Prioritas Strategis Memperkuat keunggulan kompetitif dan memanfaatkan skala usaha untuk memaksimalkan nilai jangka panjang bagi para pemegang saham Memperkuat posisi sebagai perusahaan perkebunan kelapa sawit terkemuka di Indonesia Keunggulan Operasional manajemen kebun terbaik Mengoptimalkan marjin di sepanjang rantai nilai bisnis Pemain utama dalam perdagangan produk sawit Indonesia Peningkatan Produktivitas penelitian dan pengembangan Produsen kelas dunia atas beragam produk bernilai tambah dan berkualitas Efisiensi Biaya mekanisasi dan otomatisasi Memberikan jasa dan solusi bernilai tambah bagi konsumen Menjadi perusahaan agribisnis dan produk konsumen global yang terintegrasi dan terbaik - menjadi Mitra Pilihan Komitmen yang kuat dan berkelanjutan terhadap tanggung jawab lingkungan dan sosial slide 5

6 Kinerja Operasional Kuartal I 2016 slide 6

7 Alur Operasional yang Terintegrasi 1 Penelitian & Pengembangan Produk Dasar Pemrosesan Produk yang diproses Kolaborasi dengan CIRAD 2 Pembibitan Bibit Dami Mas Kapasitas bibit p.a. Perkebunan & Pemanenan Area Tertanam 4 Total ha Inti ha Plasma ha Area Menghasilkan ha Produksi TBS MT (FY 2015) MT (1Q 2016) Pabrik Kelapa Sawit Jumlah 16 Kapasitas MT TBS p.a. Minyak Sawit (CPO) Produksi MT (FY 2015) MT (1Q 2016) Inti Sawit (PK) Produksi MT (FY 2015) MT (1Q 2016) Notes: 1. Data per 31 Maret CIRAD = Centre de cooperation Internationale en Recherche Agronomique pour le Development (French Agricultural Research Centre for International Development) 3. Dimiliki oleh PT Ivo Mas Tunggal, perusahaan afiliasi 4. Termasuk plasma Rafinasi Jumlah 4 Kapasitas tpa Biodiesel Kapasitas tpa Kernel crushing Jumlah 4 Kapasitas tpa Oleokimia Kapasitas tpa Minyak Goreng Curah dan Bermerek Margarin Specialty Fats Biodiesel Bungkil Sawit Minyak Inti Sawit Fatty Acids Glycerine slide 7

8 Profil Kebun dan Umur Tanaman per 31 Maret 2016 Profil Umur Profil Kepemilikan 48% Belum Menghasilkan (<4 tahun) Muda (4-6 tahun) 78% 6% 1% 10% 35% Dewasa I (7-18 tahun) Dewasa II (19-25 tahun) Tua (>25 tahun) Ha % Belum menghasilkan % Menghasilkan % Jumlah % Inti Plasma Ha % Inti % Plasma % Jumlah Keterangan: Termasuk plasma slide 8

9 Kinerja Perkebunan Kuartal I Q Q 2015 % naik (turun) Produksi TBS (ton) ,8% Inti ,2% Plasma ,9% Produktivitas TBS (ton/ha) 4,26 4,85-12,2% Produksi produk sawit (ton) ,5% CPO ,6% PK ,3% Tingkat ekstraksi minyak sawit (OER) 23,09% 22,56% 0,53% Tingkat ekstraksi inti sawit (KER) 5,61% 5,46% 0,15% Produktivitas produk sawit (ton/ha) 1,22 1,36-10,3% Hasil produksi TBS dan produk sawit pada kuartal I 2016 mengalami penurunan terutama akibat kondisi El Nino pada tahun 2015 slide 9

10 Optimalisasi Nilai Sepanjang Mata Rantai Bisnis Hilir Pengelolaan secara komersial atas hasil perkebunan dan aset hilir untuk optimalisasi nilai sepanjang mata rantai Pengadaan Bahan Baku Pemrosesan Keragaman Produk Penjualan dan Distribusi Logistik yang efisien Kuantitas pengadaan CPO berskala besar Akses yang dekat dengan kebunkebun sawit Lokasi yang strategis memberikan keunggulan logistik Fasilitas yang lengkap: penyulingan, pemrosesan shortenings, specialty fats, oleokimia dan biodiesel Kapasitas pabrik rafinasi mencapai 2,88 juta ton per tahun Optimalisasi marjin melalui portofolio produk yang beragam, dalam hal spesifikasi, kualitas dan sertifikasi kelestarian Kontribusi penjualan produk olahan sawit mencapai 62% pada kuartal I 2016 Cakupan geografis yang luas, merek yang kuat, akses terhadap penjualan destinasi, pengapalan dan logistik slide 10

11 Kinerja Keuangan Kuartal I 2016 slide 11

12 Penjualan Kuartal I 2015 Kuantitas Penjualan Komposisi Penjualan 1,100 1, Ekspor 63% ribu ton Lokal 37% Q Q 2015 Lokal ton Ekspor ton Produk Rafinasi Produk Non Rafinasi Lainnya Jumlah ton slide 12

13 Laba Rugi dan Penghasilan Komprehensif Lain Konsolidasian YTD 31 Maret 2016 (Tidak Diaudit) (dalam Rp miliar ) 1Q Q 2015 % naik (turun) Penjualan Bersih 7.946, ,3 5% Beban Pokok Penjualan (6.846,6) (6.657,8) 3% Laba Kotor 1.100,2 888,5 24% % dari Penjualan Bersih 14% 12% 2% Beban Usaha (844,1) (508,8) 66% Laba Usaha 256,1 379,7-33% % dari Penjualan Bersih 3% 5% -2% EBITDA 467,6 573,6-18% Penghasilan (Beban) Lain-lain - Bersih 307,7 (402,0) n.m Laba (Rugi) Sebelum Pajak 563,8 (22,3) n.m Beban Pajak (101,6) (55,8) 82% Laba (Rugi) Bersih Periode Berjalan 462,2 (78,1) n.m Penghasilan (Rugi) Komprehensif Lain (14,2) 12,9 n.m Jumlah Penghasilan (Rugi) Komprehensif 448,0 (65,2) n.m slide 13

14 Laba Rugi dan Penghasilan Komprehensif Lain Konsolidasian YTD 31 Maret 2016 (Tidak Diaudit) (dalam Rp miliar ) 1Q Q 2015 Jumlah laba (rugi) bersih % naik (turun) yang dapat diatribusikan kepada: Pemilik Entitas Induk (78.3) n.m Kepentingan Nonpengendali (0.1) 0.2 n.m Jumlah penghasilan (rugi) komprehensif yang dapat diatribusikan kepada: Pemilik Entitas Induk (65.5) n.m Kepentingan Nonpengendali (0.3) 0.3 n.m Lapa per saham dasar (dalam Rp penuh) 161 (27) n.m slide 14

15 Posisi Keuangan Konsolidasian Per 31 Maret 2016 (Tidak Diaudit) Posisi keuangan yang kuat dengan likuiditas yang cukup dan rasio gearing yang sehat (dalam Rp miliar ) 31 Mar Des 2015 % naik (turun) Aset Lancar 9, , % Aset Tidak Lancar 13, , % Jumlah Aset 23, , % Liabilitas Jangka Pendek 7, , % Liabilitas Jangka Panjang 7, , % Ekuitas yang Dapat Diatribusikan kepada Pemilik Entitas Induk 8, , % Kepentingan Nonpengendali % Jumlah Liabilitias dan Ekuitas 23, , % slide 15

16 Terima Kasih Terima Kasih Terima Kasih 16 slide 16