SKRIPSI ANALISIS FAKTOR-FAKTOR YANG MEMPENGARUHI PROFITABILITAS (ROA) BANK UMUM SYARIAH YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA PERIODE 2008-2011 OLEH MUHAMAD RUBBY 070503170 PROGRAM STUDI STRATA-1 AKUNTANSI DEPARTEMEN AKUNTANSI FAKULTAS EKONOMI UNIVERSITAS SUMATERA UTARA MEDAN 2013
Lembar Pernyataan Saya yang bertanda tangan di bawah ini menyatakan dengan sesungguhnya bahwa skripsi saya yang berjudul ANALISIS FAKTOR-FAKTOR YANG MEMPENGARUHI PROFITABILITAS (ROA) BANK UMUM SYARIAH YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA PERIODE 2008-2011 adalah benar hasil karya tulis saya sendiri yang disusun sebagai tugas akademik guna menyelesaikan beban akademik pada Fakultas Ekonomi Universitas Sumatera Utara. Bagian atau data tertentu yang saya peroleh dari perusahaan atau lembaga, dan/atau saya kutip dari hasil karya orang lain telah mendapat izin, dan/atau dituliskan sumbernya secara jelas sesuai dengan norma, kaidah dan etika penulisan ilmiah. Apabila kemudian hari ditemukan adanya kecurangan dan plagiat dalam skripsi ini, saya bersedia menerima sanksi sesuai dengan peraturan yang berlaku. Medan, Agustus 2012 Yang membuat pernyataan, Muhamad Rubby NIM: 070503170 i
KATA PENGANTAR Alhamdulillah. Puji dan syukur hamba haturkan kehadirat Allah SWT, yang telah memberikan rahmat dan karunia-nya sehingga penulis dapat menyelesaikan skripsi yang berjudul "Analisis Faktor-Faktor yang Mempengaruhi Profitabilitas (ROA) Bank Umum Syariah yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Periode 2008-2011 ". Penulis telah banyak menerima bimbingan, saran, motivasi, dan doa dari berbagai pihak selama penulisan skripsi ini. Oleh karena itu, pada kesempatan ini penulis menyampaikan terima kasih kepada semua pihak yang telah memberikan bantuan dan bimbingan, yaitu kepada: 1. Bapak Drs. Jhon Tafbu Ritonga, M.Ec selaku Dekan Fakultas Ekonomi Universitas Sumatera Utara. 2. Bapak Dr. Syafruddin Ginting Sugihen, MAFIS, Ak selaku Ketua Departemen S-1 Akuntansi Fakultas Ekonomi Universitas Sumatera Utara dan Drs. Hotmal Ja far, M.M. Ak selaku Sekretaris Departemen S-1 Akuntansi Fakultas Ekonomi Universitas Sumatera Utara 3. Bapak Drs. Firman Syarif, MSi, Ak selaku Ketua Program Studi S1- Akuntansi Fakultas Ekonomi Universitas Sumatera Utara dan Ibu Dra. Mutia Ismail, MM, Ak selaku Sekretaris Program Studi S1-Akuntansi Fakultas Ekonomi Universitas Sumatera Utara. ii
4. Bapak Drs. Syahelmi, M.Si, Ak selaku Dosen Pembimbing yang telah banyak meluangkan waktu, pikiran, tenaga serta bimbingannya kepada penulis selama proses penyusunan dan penyelesaian skripsi ini. 5. Bapak Sambas Ade Kesuma SE, M.Si, Ak selaku Dosen Pembaca Penilai yang telah meluangkan waktu, pikiran, tenaga serta bimbingannya kepada penulis selama proses penyusunan dan penyelesaian skripsi ini. 6. Kedua orang tua saya, Muhammad Amin dan Lismaida, atas segenap kasih sayang, doa, pengorbanan, dan semangat yang amatlah berarti buat penulis. Juga kepada abang dan adik penulis, Muhammad Dali, ST dan Muhammad Rafi, yang senantiasa mendoakan dan memberikan saran serta dukungan kepada penulis selama proses penyelesaian skripsi ini. Hanya doa yang dapat penulis panjatkan semoga Allah SWT membalas semua kebaikan Bapak, Ibu, Saudara, dan teman-teman sekalian. Dengan tulus hati, penulis juga sangat mengharapkan kritik dan saran yang bersifat membangun dari semua pihak. Akhir kata, semoga skripsi ini dapat bermanfaat bagi banyak pihak. Medan, Agustus 2012 Penulis, Muhamad Rubby NIM : 070503170 iii
ABSTRAK ANALISIS FAKTOR-FAKTOR YANG MEMPENGARUHI PROFITABILITAS (ROA) BANK UMUM SYARIAH YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA PERIODE 2008-2011 Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis faktor-faktor yang mempengaruhi profitabilitas bank umum syariah yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Variabel dependen dalam penelitan ini adalah profitabilitas yang diukur dengan ROA dan variabel independen adalah rasio-rasio keuangan antara lain CAR, NPF, BOPO, FDR, dan NRM. Penelitian ini menggunakan 11 bank umum syariah yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia pada periode 2008-2011 sebagai populasi. Pengambilan sampel dilakukan dengan cara metode purposive sampling dan hanya 5 bank umum syariah yang memenuhi kriteria. Data mengenai rasio-rasio keuangan didapat dari masing-masing website bank umum syariah dan website Bank Indonesia. Pengujian hipotesis dilakukan untuk mengetahui pengaruh dari variabel independen terhadap variabel dependen baik secara parsial maupun simultan. Hasil pengujian secara parsial menunjukkan bahwa hanya NPF, BOPO, dan NRM yang berpengaruh signifikan terhadap ROA. Pada pengujian secara simultan, semua variabel independen (CAR, NPF, BOPO, FDR dan NRM) berpengaruh signifikan terhadap ROA. Kata kunci: Bank Syariah, Profitabilitas, ROA (Return on Asset), CAR (Capital Adequacy Ratio), NPF (Non Performing Financing), BOPO (Beban Operasional Pendapatan Operasional), FDR (Financing to Deposit Ratio), NRM (Net Revenue Margin) iv
ABSTRACT ANALYSIS OF THE FACTORS AFFECTING PROFITABILITY (ROA) OF ISLAMIC COMMERCIAL BANKS LISTED ON THE INDONESIA STOCK EXCHANGE PERIOD 2008-2011 This study aims to analyze the factors that affect the profitability of Islamic banks listed on the Indonesia Stock Exchange. Dependent variable in this research is profitability measured by ROA and independent variables are financial ratios include CAR, NPF, BOPO, FDR and NRM. This study used 11 Islamic banks listed on the Indonesia Stock Exchange in the period 2008-2011 as a population. Sampling was taken by purposive sampling method, and only 5 Islamic banks which meet the criteria. Data on financial ratios derived from each of the Islamic bank website and also the Bank of Indonesia s website. Hypothesis testing is conducted to determine the effect of independent variables on the dependent variable either partially or simultaneously. Partial test results showed that only the NPF, BOPO, and NRM have a significant effect on ROA. On testing simultaneously, all independent variables (CAR, NPF, BOPO, FDR, and NRM) have a significant effect on ROA. Kata kunci: Islamic Banks, Profitability, ROA (Return on Asset), CAR (Capital Adequacy Ratio), NPF (Non Performing Financing), BOPO (Operational Expense Operational Income), FDR (Financing to Deposit Ratio), NRM (Net Revenue Margin) v
DAFTAR ISI halaman LEMBAR PERNYATAAN... i KATA PENGANTAR... ii ABSTRAK... iv ABSTARCT... v DAFTAR ISI... vi DAFTAR TABEL... ix DAFTAR GAMBAR... x DAFTAR LAMPIRAN... xi BAB I PENDAHULUAN 1.1 Latar Belakang... 1 1.2 Perumusan Masalah... 5 1.3 Tujuan Penelitian... 6 1.4 Manfaat Penelitian... 6 BAB II TINJAUAN PUSTAKA 2.1 Tinjauan Pustaka... 8 2.1.1 Tinjauan Umum Perbankan Syariah... 8 2.1.1.1 Pengertian Bank Syariah... 8 2.1.1.2 Karakteristik Bank Syariah... 9 2.1.1.3 Fungsi Bank Syariah... 9 2.1.1.4 Prinsip Dasar Bank Syariah... 10 2.1.1.5 Laporan Keuangan Bank Syariah... 12 2.1.2 Profitabilitas... 13 2.1.3 Analisis Rasio Keuangan... 14 2.2 Tinjauan Penelitian Terdahulu... 18 2.3 Hubungan Rasio Keuangan dengan Profitabilitas... 19 2.4 Kerangka Konseptual... 21 2.5 Hipotesis Penelitian... 22 BAB III METODE PENELITIAN 3.1 Jenis Penelitian... 23 3.2 Variabel Penelitian dan Definisi Operasional... 23 vi
3.2.1 Variabel Penelitian... 23 3.2.2 Definisi Operasional... 24 3.3 Populasi dan Sampel Penelitian... 25 3.4 Jenis dan Sumber Data... 27 3.5 Metode Pengumpulan Data... 27 3.6 Teknik Analisis... 28 3.6.1 Pengujian Asumsi Klasik... 28 3.6.1.1 Uji Normalitas Data... 28 3.6.1.2 Uji Heterokedastisitas... 28 3.6.1.3 Uji Autokorelasi... 29 3.6.1.4 Uji Multikolinearitas... 30 3.6.2 Pengujian Hipotesis... 30 3.6.2.1 Uji Koefisien Determinasi (R 2 )... 31 3.6.2.2 Uji Parsial (Uji t)... 31 3.6.3.3 Uji Simultan (Uji F)... 32 BAB IV HASIL DAN PEMBAHASAN 4.1 Data Penelitian... 33 4.2 Analisis Data Penelitian... 33 4.2.1 Analisis Deskriptif... 33 4.2.2 Pengujian Asumsi Klasik... 36 4.2.2.1 Uji Normalitas Data... 36 4.2.2.2 Uji Heterokedastisitas... 40 4.2.2.3 Uji Autokorelasi... 42 4.2.2.4 Uji Multikolinearitas... 43 4.2.3 Pengujian Hipotesis... 45 4.2.3.1 Uji Koefisien Determinasi (R 2 )... 45 4.2.3.2 Uji Parsial (Uji t)... 46 4.2.3.2 Uji Simultan (Uji F)... 50 4.3 Pembahasan Hasil Penelitian... 51 BAB V KESIMPULAN DAN SARAN 5.1 Kesimpulan... 55 5.2 Keterbatasan Penelitian... 56 vii
5.3 Saran... 57 DAFTAR PUSTAKA 58 LAMPIRAN 60 viii
DAFTAR TABEL No. Tabel Judul halaman 2.1 Tinjauan Penelitian Terdahulu... 18 3.1 Definisi Operasional dan Pengukuran Variabel... 25 3.2 Daftar Bank Umum Syariah yang Dijadikan Sampel... 26 4.1 Statistik Deskriptif... 34 4.2 Hasil Uji Normalitas Data... 40 4.3 Hasil Uji Autokorelasi... 43 4.4 Hasil Uji Multikolinearitas... 44 4.5 Hasil Uji Koefisien Determinasi (R 2 )... 46 4.6 Hasil Uji Parsial (Uji t)... 47 4.7 Hasil Uji Simultan (Uji F)... 51 ix
DAFTAR GAMBAR No. Gambar Judul halaman 2.1 Kerangka Konseptual... 21 4.1 Uji Normalitas Histogram... 37 4.2 Uji Normalitas Grafik P-Plot... 38 4.3 Uji Heterokedastisitas (Scatterplot)... 41 x
DAFTAR LAMPIRAN No. Judul halaman Lampiran 1 Daftar Bank Umum Syariah yang Memenuhi Kriteria... 60 Lampiran 2 Rasio Keuangan Bank Umum Syariah... 61 Lampiran 3 Statistik Deskriptif... 63 Lampiran 4 Hasil Uji Normalitas Data... 64 Lampiran 5 Hasil Uji Heterokedastisitas... 66 Lampiran 6 Hasil Uji Autokorelasi... 67 Lampiran 7 Hasil Uji Multikoliniaritas... 68 Lampiran 8 Hasil Uji Koefisien Determinasi (R 2 )... 69 Lampiran 9 Hasil Uji Parsial (Uji t)... 70 Lampiran 10 Hasil Uji Simultan (Uji F)... 71 Lampiran 11 Titik Persentase Distribusi t... 72 Lampiran 12 Titik Persentase Distribusi F... 73 Lampiran 13 Tabel Durbin-Watson (DW)... 74 xi