ANALISIS PERBANDINGAN KINERJA KEUANGAN BANK SYARIAH MENGGUNAKAN PENDEKATAN INCOME STATEMENT (ISA) DAN VALUE ADDED REPORTING (VAR)

ANALISIS PERBANDINGAN KINERJA KEUANGAN BANK SYARIAH MENGGUNAKAN PENDEKATAN INCOME STATEMENT (ISA) DAN VALUE ADDED REPORTING (VAR) (Survey pada Bank Syariah Se Indonesia) Skripsi ini diajukan sebagai salah satu syarat untuk menyelesaikan jenjang pendidikan Strata satu (S1) pada Fakultas Ekonomi Universitas Muria Kudus Diajukan Oleh : RINI YULIASARI NIM : 2010-12-110 PROGRAM STUDI AKUNTANSI FAKULTAS EKONOMI UNIVERSITAS MURIA KUDUS TAHUN 2015 ii

ANALISIS PERBANDINGAN KINERJA KEUANGAN BANK SYARIAH MENGGUNAKAN PENDEKATAN INCOME STATEMENT (ISA) DAN VALUE ADDED REPORTING (VAR) (Survey pada Bank Syariah se Indonesia) Skripsi ini telah disetujui dan dipertahankan dihadapan Tim Penguji Ujian Skripsi Fakultas Ekonomi Universitas Muria Kudus Tanggal.. Mengetahui Ketua Program Studi Pembimbing I Hj. Sri Mulyani, SEI, M.Si NIS. 0610701000001224 Mengetahui Dekan Dra. Hj. Ponny Harsanti, M.Si. Akt NIS. 0610701000001139 Pembimbing II Dr. H. Mochammad Edris, Drs, MM NIS. 0610702010101021 Aprilia Whetyningtyas, SE, MSi NIS. 0610701000001237 iii

SURAT PERNYATAAN Saya yang bertanda tangan di bawah ini : Nama : RINI YULIASARI NIM : 2010-12-110 Jurusan/Program Studi : Akuntansi Fakultas : Ekonomi Menyatakan dengan sebenarnya bahwa skripsi ini benar-benar merupakan hasil karya saya sendiri, bebas dari peniruan terhadap karya orang lain. Kutipan pendapat dan tulisan orang orang lain ditunjuk sesuai dengan cara-cara penulisan secara ilmiah yang berlaku. Apabila kemudian hari terbukti atau dapat dibuktikan bahwa dalam skripsi ini terkandung ciri-ciri plagiat dan bentuk-bentuk peniruan lain yang dianggap melanggar peraturan, maka saya bersedia menerima sanksi atas perbuatan tersebut. Kudus, 2015 Yang membuat pernyataan Rini Yuliasari 2010-12-110 iv

MOTTO DAN PERSEMBAHAN MOTTO : Karena sesungguhnya sesudah kesulitan itu ada kemudahan. Sesungguhnya sesudah kesulitan itu ada kemudahan. Maka apabila kamu telah selesai (dari sesuatu urusan), kerjakanlah dengan sungguh-sungguh (urusan) yang lain. Dan hanya kepada Tuhanmulah hendaknya kamu berharap. (Q.S. Al Insyirah : 5-8) PERSEMBAHAN Bapak, Ibu, adiku, dan Seluruh keluargaku tercinta yang selalu mendukung dan mendoakanku Dosen pembimbing (bu. Ponny dan bu wety) yang telah meluangkan waktu untuk membimbing dan mengarahkan penulis selama menyusun skripsi Teman dan sahabat, terima kasih karena banyak membantuku, kalian semua telah memberikan kesempatan untuk dapat saling berbagi dan bertukar pikiran Semua pihak yang tidak dapat penulis sebutkan satu per satu yang menjadi bagian dari setiap peristiwa yang penulis alami. v

1 KATA PENGANTAR Puji syukur kehadirat Allah SWT yang telah memberikan rahmat dan hidayah- Nya, sehingga penulis dapat menyelesaikan skripsi ini dengan judul; ANALISIS PERBANDINGAN KINERJA KEUANGAN BANK SYARIAH MENGGUNAKAN PENDEKATAN INCOME STATEMENT (ISA) DAN VALUE ADDED REPORTING (VAR). Penyusunan skripsi ini merupakan salah satu syarat yang harus dipenuhi guna melengkapi syarat ujian akhir dan sekaligus persyaratan untuk memperoleh gelar Sarjana Ekonomi (S1) pada Program Studi Akuntansi Fakultas Ekonomi Univ ersitas Muria Kudus. Pada kesempatan ini, penulis dengan ketulusan dan kerendahan hati ingin menyampaikan rasa terimakasih kepada semua pihak yang telah dengan ikhlas memberikan masukan dan kontribusi dalam proses penyusunan skripsi ini, antara lain: 1. Allah SWT atas berkah dan nikmat-nya sehingga penulis mampu menyelesaikan penyusunan skripsi. 2. Bapak Dr. H. Mochammad Idris, SE., MM selaku Dekan Fakultas Ekonomi Universitas Muria Kudus yang telah memberikan ijin kepada penulis untuk mengadakan penelitian. 3. Hj. Sri Mulyani, SEI, M.Si, selaku Ketua Program Studi Ekonomi Universitas Muria Kudus. vi

2 4. Dra. Hj. Ponny Harsanti, SE, M.Si, Akt, selaku Dosen Pembimbing I yang telah meluangkan waktu untuk membimbing dan mengarahkan penulis dalam menyusun skripsi. 5. Aprilia whetyningtyas SE, M.Si, selaku Dosen Pembimbing II yang telah meluangkan waktu untuk membimbing dan mengarahkan penulis dalam menyusun skripsi. 6. Bapak dan Ibu Dosen Fakultas Ekonomi Muria Kudus yang telah memberikan ilmu pengetahuan selama penulis menuntut ilmu disini serta seluruh staf dan karyawan Fakultas Ekonomi Universitas Muria Kudus yang telah mebantu penulis selama menempuh studi. 7. Ayah dan Ibu tercinta yang telah memberikan doa dan restunya serta dorongan baik material maupun spiritual, sehingga skripsi ini dapat terselesaikan. 8. Adiku Dwi Nor Azizah dan seluruh keluarga yang selalu memberikan semangat serta dorongan dalam penyusunan skripsi. 9. Eyang uti dan Eyang kakung, terimakasih selalu mendoakan dan selalu memberikan do a restu. 10. M. Bagus Rusdi Sabana yang selalu mendoakan tak pernah henti, memberikan semangat, serta selalu membantu segala kesulitan dalam menyelesaikan penyusunan skripsi ini. 11. Bahrin Arif yang memberikan semangat, serta selalu membantu segala kesulitan dalam menyelesaikan penyusunan skripsi ini. 12. Teman dan sahabat seperjuangan, yang telah banyak memberikan bantuannya dalam penyusunan skripsi ini. vii

3 13. Buat segenap keluarga besar, terimakasih atas do a dan dukungannya. 14. Seluruh pihak-pihak yang telah banyak membantu penulis yang tidak dapat disebutkan satu-persatu. Penulis menyadari bahwa masih banyak kekurangan dan kelemahan dalam penyusunan skripsi ini, maka dengan segala kerendahan hati penulis mengharapkan saran dan kritik yang membangun guna penyempurnaan penulisan. Akhir kata penulis berharap agar skripsi ini dapat memberikan manfaat bagi semua pihak. Kudus, 2015 Penulis Rini yuliasari viii

4 ABSTRAK Peningkatan kinerja keuangan dilakukan untuk menjaga kepercayaan pememilik modal/investor dan nasabah yang menanamkan modalnya dan memanfaatkan jasa yang ditawarkan oleh bank, bank syari ah sendiri melakukan peningkatan kinerja keuangannya dengan cara meningkatkan kemampuannya untuk mengelola dana dengan memberikan bagi hasil yang optimal bagi pemilik dan nasabahnya. Pengukuran kinerja keuangan bank syari ah dilakukan dengan cara menganalisis laporan keuangan yang diterbitkan. Tujuan penelitian ini adalah untuk menguji secara empiris terdapat perbedaan rasio ROA, ROE, LBAP, NPM dan BOPO dengan pendekatan Income Statement (ISA) dan Value Added Reporting (VAR). Populasi dalam penelitian ini adalah laporan keuangan Bank Syariah se Indonesia. Sampelnya adalah bank umum Syariah Jawa Tengah sebanyak 6 bank. Metode pengumpulan data menggunakan studi pustaka dan dtudi dokumentasi. Metode analisis yang digunakan pada penelitian ini adalah dengan menggunakan statistik deskriptif dan analisis uji beda t-test. Berdasarkan pengolahan data dan hasil analisis uji statistic Independent Sample t-test yang mengacu pada masalah dan tujuan penelitian, maka dapat dirumuskan beberapa kesimpulan bahwa kinerja keuangan yang diwakili oleh ROA, ROE, LBAP, NPM dan BOPO pada tahun 2011-2013 menunjukkan antara Income Statement Approach (ISA) dan Value Added Reporting (VAR) terdapat perbedaan yang signifikan. Kata Kunci : ROA (Return On Assets), ROE (Return on Equity), LBAP (Total Laba Bersih dengan Total Aktiva Produktiv), NPM ( Net Profit Margin) dan BOPO (Biaya Operasional dan Pendapatan Operasional) ix

5 ABSTRACT Improved financial performance is done to maintain the trust of investors and capital who infuse capital and take advantage of services offered by the bank, the bank of Shari'ah themselves do their financial performance improvements by way of improving its ability to manage funds by providing for optimal results for owners and customers. Financial performance measurement done by Shariah bank analyzing financial reports are published. The purpose of this research was to test empirically, there is a difference ratio ROA, ROE, LBAP, NPM and Income Statement approach BOPO (ISA) and Value Added Reporting (VAR). The population in this research is the financial report of Islamic banks in Central Java. Sampelnya is the public Sharia bank in Central Java many as 6 bank. Method of data collection using the dtudi library and documentation studies. Methods of analysis used in this research is to use the descriptive statistics analysis and test of difference t-test. Based on the results of the data processing and analysis of test statistics "Independent Sample t-test that refers to the problem and research objectives, it can be formulated some conclusions that financial performance represented by the ROA, ROE, LBAP, NPM and BOPO in 2011-2013 shows between Income Statement Approach (ISA) and Value Added Reporting (VAR) there is a significant difference. Keywords: ROA (Return on Assets), ROE (Return on Equity), LBAP, NPM (Net Profit Margin) and BOPO. x

6 DAFTAR ISI Halaman HALAMAN JUDUL... HALAMAN PENGESAHAN... SURAT PERNYATAAN... MOTTO DAN PERSEMBAHAN... KATA PENGANTAR... ABSTRAK... ABSTRACT... DAFTAR ISI... DAFTAR TABEL... DAFTAR GAMBAR... BAB I. PENDAHULUAN... 1.1. Latar Belakang Masalah... 1.2. Ruang Lingkup... 1.3 Perumusan Masalah... 1.4. Tujuan Penelitian... 1.5. Manfaat Penelitian... BAB II. TINJAUAN PUSTAKA... 2.1. Landasan Teori... 2.1.1. Bank Syariah... 2.1.2. Laporan Keuangan Bank Syariah... 2.1.3. Income Statement (ISA)... i ii iii iv v viii ix x xv xvii 1 1 4 4 5 6 7 7 7 8 11 xi

7 2.1.4. Laporan Nilai Tambah Syariah (Value Added Reporting) (VAR)... 2.1.5. Penilaian Kinerja Keuangan Bank Syariah... 2.1.6. Penelitian Terdahulu... 2.2. Kerangka Pemikiran... 2.3. Hipotesis Penelitian... 17 21 27 30 31 2.3.1. Rsio ROA dengan Pendekatan Income Statement (ISA) dan Value Added Reporting (VAR)... 31 2.3.2. Rasio ROE dengan Pendekatan Income Statement (ISA) dan Value Added Reporting (VAR)... 32 2.3.3. Rasio Perbandingan antara Total Laba Bersih dengan Total Aktiva Produktif dengan Pendekatan Income Statement (ISA) dan Value Added Reporting (VAR) 33 2.3.4. Rasio NPM dengan Pendekatan Income Statement (ISA) dan Value Added Reporting (VAR)... 34 2.3.5. Rasio Biaya Operasional dan Pendapatan Operasional (BOPO) dengan Pendekatan Income Statement (ISA) dan Value Adde Reporting (VAR)... BAB. III. METODE PENELITIAN... 3.1. Rancangan Penelitian... 3.2. Variabel Penelitian dan Definisi Operasional Variabel... 3.2.1. Return on Assets (ROA)... 3.2.2. Return On Equity (ROE)... 35 37 37 37 38 39 xii

Halaman 8 3.2.3. Rasio Perbandingan antara Total Laba Bersoih dengan Total Aktiva Produktiv... 3.2.4. Rasio Net Profit Margin (NPM)... 3.2.5. Rasio Biaya Operasional (BOPO)... 3.3. Jenis dan Sumber Data... 3.4. Populasi, Sampel dan Teknik Pengambilan Sampel... 3.5. Metode Pengumpulan Data... 3.6. Metode Analisis Data... 3.6.1. Statistik Deskriptif... 3.6.2. Uji Hipotesis (Uji Beda t-test)... BAB IV. HASIL DAN PEMBAHASAN... 4.1. Gambaran Umum Obyek Penelitian... 4.1.1. Deskripsi Objek Penelitian... 4.2. Penyajian Data... 4.2.1. Laba Bersih... 4.2.2. Total Aktiva... 4.2.3. Total Modal... 4.2.4. Total Aktiva Produktif... 4.2.5. Total Pendapatan... 4.2.6. Biaya Operasional... 4.2.7. Pendapatan Operasional... 4.2.8. Nilai Tambah... 4.3. Analisis Data... 39 40 41 42 42 43 43 43 44 46 46 46 47 47 48 49 50 51 52 53 54 55

9 4.3.1. Analisis Rasio... 4.3.1.1. Return On Assets(ROA)... 4.3.1.2. Return On Equity (ROE)... 55 55 56 4.3.1.3. Rasio Perbandingan Antara Total Laba Bersih dengan Total Aktiva Produktiv... 4.3.1.4. Rasio NPM... 4.3.1.5. Rasio BOPO... 4.3.2. Analisis Uji Beda Dua Rata-rata... 4.4. Pembahasan... BAB V. KESIMPULAN DAN SARAN... 5.1. Kesimpulan... 5.2. Keterbatasan... 5.2. Saran... DAFTAR PUSTAKA... 58 60 62 63 73 77 77 74 79 81 LAMPIRAN xiii

10 DAFTAR TABEL Tabel 2.1. 2.2. 4.1. 4.2. 4.3. 4.4. 4.5. Format Laporan Nilai Tambah... Ringkasan Penelitian Terdahulu... Laba Bersih pada Bank Syariah se Indonesia Periode 2011-2013 (dalam jutaan rupiah)... Total Aktiva pada Bank Syariah se Indonesia Periode 2011-2013 (dalam jutaan rupiah)... Total Modal pada Bank Syariah se Indonesia Periode 2011-2013 (dalam jutaan rupiah)... Total Aktiva pada Bank Syariah se Indonesia Periode 2011-2013 (dalam jutaan rupiah)... Total Pendapatan pada Bank Syariah se Indonesia Periode 2011-2013 (dalam jutaan rupiah)... Halaman 21 27 47 48 49 50 51 4.6. Biaya Operasional pada Bank Syariah se Indonesia Periode 2011-2013 (dalam jutaan rupiah)... 52 4.7. Pendapatan Operasional pada Bank Syariah se Indonesia Periode 2011-2013 (dalam jutaan rupiah)... 53 4.8. Nilai Tambah pada Bank Syariah se Indonesia Periode 2011-2013 (dalam jutaan rupiah)... 54 4.9. Return On Assets (ROA) Income Statement (ISA) dan Value Added Reporting (VAR) Bank Syariah se Indonesia periode 2011-2013 (dalam %)... 55 xiv

11 4.10. Return On Assets (ROE) Income Statement (ISA) dan Value Added Reporting (VAR) Bank Syariah se Indonesia periode 2011-2013 (dalam %)... 57 4.11. Perbandingan Antara Total Laba Bersih dengan Total Aktiva Produktif Income Statement (ISA) dan Value Added Reporting (VAR) Bank Syariah se Indonesia periode 2011-2013 (dalam %)... 59 4.12. Net Profit Margin (NPM) Income Statement (ISA) dan Value Added Reporting (VAR) Bank Syariah se Indonesia periode 2011-2013 (dalam %)... 61 4.13. BOPO Income Statement (ISA) dan Value Added Reporting 4.14. 4.15. 4.16. 4.17. 4.18. 4.19. 4.20. 4.21. 4.22. 4.23. (VAR) Bank Syariah se Indonesia periode 2011-2013 (dalam %) Group Statistics Return on Assets (ROA)... Independent Samples Test ROA... Group Statistics Return on Equity (ROE)... Independent Samples Test (ROE)... Group Statistic Laba Bersih dengan Total Aktiva Produktf (LBAP)... Independent Samples Test LBAP... Group Statistics Net Profit Margin (NPM)... Independent Samples Test NPM. Group Statisticts BOPO. Independent Samples Test BOPO... 62 64 65 66 66 67 68 69 70 71 72 xv

12 DAFTAR GAMBAR Gambar 2.1. Kerangka Pemikiran... Halaman 31 xvi