PT. PEMBANGUNAN GRAHA LESTARI INDAH Tbk

Transkripsi

1 PT. PEMBANGUNAN GRAHA LESTARI INDAH Tbk LAPORAN KEUANGAN UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR ( Dengan Perbandingan Laporan Keuangan Konsolidasian 31 Desember 2010 )

2 DAFTAR ISI Halaman I. Surat Pernyataan Direksi II. III. IV. Laporan Auditor Independen Laporan Keuangan - Laporan Posisi Keuangan - Laba Laba Rugi Komprehensif - Laporan Perubahan Ekuitas - Laporan Arus Kas Catatan Atas Laporan Keuangan - Umum - Kebijakan Akuntansi - Penjelasan Pos - Pos Laporan Posisi Keuangan dan Laporan Laba Rugi Komprehensif

3 LAPORAN POSISI KEUANGAN (DENGAN PERBANDINGAN LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) (DISAJIKAN DALAM RUPIAH, KECUALI DINYATAKAN LAIN) ASET Catatan ASET LANCAR Kas dan bank 2b, 20 & Piutang usaha 2c, Piutang Lain - Lain Persediaan 2f, Beban dibayar dimuka 2g, Total Aset Lancar ASET TIDAK LANCAR Investasi dalam entitas asosiasi Aset pajak tangguhan 2p, Aset tetap - setelah dikurangi akumulasi penyusutan sebesar Rp ,- pada tahun 2011 dan Rp ,- pada tahun h, Biaya pra operasi Aset lain-lain Total Aset Tidak Lancar TOTAL ASET Catatan Atas Laporan Keuangan Yang Merupakan Bagian yang Tidak Terpisahkan dari Laporan Keuangan Secara Keseluruhan - 1 -

4 LAPORAN POSISI KEUANGAN (DENGAN PERBANDINGAN LAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) (DISAJIKAN DALAM RUPIAH, KECUALI DINYATAKAN LAIN) LIABILITAS DAN EKUITAS Catatan Rp Rp LIABILITAS JANGKA PENDEK Utang bank 2k,10m Utang usaha 2j Utang lain - lain Utang pajak 2p, Pendapatan diterima dimuka Beban yang masih harus dibayar Utang jangka panjang - bagian yang jatuh tempo dalam waktu satu tahun Bank 10,12, Lembaga Keuangan 10, Total Liabilitas Jangka Pendek LIABILITAS JANGKA PANJANG Penyisihan penggantian peralatan hotel 2d, Utang jangka panjang - setelah dikurangi - bagian jatuh tempo dalam satu tahun Bank 10,12, Lembaga keuangan 10, Kewajiban diestimasi atas imbalan kerja 2n, Total Liabilitas Jangka Panjang Total Liabilitas EKUITAS Modal saham Rp. 100,- per saham 21 Modal dasar : saham Modal ditempatkan dan disetor : saham Tambahan modal disetor 21, Saldo rugi ( ) ( ) Total Ekuitas TOTAL LIABILITAS DAN EKUITAS Catatan Atas Laporan Keuangan Yang Merupakan Bagian yang Tidak Terpisahkan dari Laporan Keuangan Secara Keseluruhan - 2 -

5 LAPORAN LABA RUGI KOMPREHENSIF UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL (DENGAN PERBANDINGAN LAPORAN LABA RUGI KOMPREHENSIF KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) (DISAJIKAN DALAM RUPIAH, KECUALI DINYATAKAN LAIN) Catatan PENDAPATAN USAHA 2n, BEBAN DEPARTEMENTALISASI DAN BEBAN POKOK PENJUALAN 2n, 24 Kamar Makanan & minuman Departemen lain - lain Total Beban departementalisasi dan Beban Pokok Penjualan LABA KOTOR DEPARTEMENTALISASI BEBAN USAHA 2n, 25 Penjualan Umum dan administrasi Total Jumlah Usaha PENDAPATAN (BEBAN) LAIN-LAIN 2n Pendapatan bunga/jasa giro Beban bank ( ) ( ) Lain - lain Total Pendapatan (Beban) Lain - lain ( ) LABA SEBELUM TAKSIRAN BEBAN PAJAK TAKSIRAN BEBAN PAJAK Kini 2g, 26 ( ) ( ) Tangguhan ( ) Jumlah Taksiran Beban Pajak ( ) ( ) LABA BERSIH Pendapatan komprehensif lain setelah pajak TOTAL LABA RUGI KOMPEREHENSIF LABA KOMPREHENSIF YANG DAPAT DI DISTRIBUSIKAN KEPADA : Pemilik perusahaan Kepentingan non pengendali TOTAL LABA KOMPREHENSIF YANG DAPAT DI DISTRIBUSIKAN KEPADA : Pemilik perusahaan Kepentingan non pengendali LABA (RUGI) PER SAHAM - DASAR 0,70 0,28 Catatan Atas Laporan Keuangan Yang Merupakan Bagian yang Tidak Terpisahkan dari Laporan Keuangan Secara Keseluruhan - 3 -

6 LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL (DENGAN PERBANDINGAN LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) Modal saham Tambahan Defisit Total Ekuitas Modal disetor Saldo Per 1 Januari ( ) Total laba bersih komprehensif Saldo Per 31 Desember ( ) Saldo Per 1 Januari ( ) Total laba bersih komprehensif Saldo Per 31 Desember ( ) Catatan Atas Laporan Keuangan Yang Merupakan Bagian yang Tidak Terpisahkan dari Laporan Keuangan Secara Keseluruhan - 4 -

7 LAPORAN ARUS KAS UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL (DENGAN PERBANDINGAN LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) Catatan ARUS KAS DARI AKTIVITAS OPERASI : Penerimaan kas dari pelanggan Pembayaran kepada pemasok dan karyawan ( ) ( ) Pembayaran bunga ( ) ( ) Arus kas bersih yang diperoleh dari aktivitas operasi ( ) ARUS KAS DARI AKTIVITAS INVESTASI Perolehan aset tetap ( ) ( ) Pelepasan aset tetap Arus kas bersih yang digunakan dari aktivitas investasi ( ) ( ) ARUS KAS DARI AKTIVITAS PENDANAAN Pengembalian dari aset lain-lain Pembayaran piutang pihak yang berelasi Penambahan utang bank Pembayaran utang Bank ( ) ( ) Penerimaan (pembayaran) utang lain - lain ( ) Penambahan setoran modal pada entitas asosiasi ( ) - Penambahan piutang dari pihak berelasi ( ) ( ) Arus kas bersih yang digunakan dari aktivitas pendanaan KENAIKAN (PENURUNAN) BERSIH KAS DAN BANK ( ) KAS DAN BANK AWAL TAHUN KAS DAN BANK AKHIR TAHUN Catatan Atas Laporan Keuangan Yang Merupakan Bagian yang Tidak Terpisahkan dari Laporan Keuangan Secara Keseluruhan - 5 -

8 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) 1. U M U M a. Pendirian Perusahaan PT. Pembangunan Graha Lestari Indah Tbk (Perusahaan) didirikan dengan akta Notaris Mutiara Sahat Purnama Magelina Marpaung, S.H., Notaris di Medan, No. 2 tanggal 5 Maret Akta pendirian ini telah disahkan oleh Menteri Kehakiman Republik Indonesia dengan Surat Keputusan No. C HT TH.98 tanggal 15 Juli Anggaran Dasar Perusahaan telah mengalami beberapa kali perubahan, terakhir dengan akta Notaris Nurdelia Tutupoly, S.H., No. 15, tanggal 15 Desember 2009, Notaris di Medan, mengenai penyesuaian Anggaran Dasar Perusahaan dengan Undang - Undang No. 40 tahun 2007 mengenai "Perseroan Terbatas". Perubahan Anggaran tersebut telah disahkan oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia republik Indonesia dalam surat Keputusannya No. AHU A.H Tahun 2010, tanggal 27 mei Berdasarkan pasal 3 Anggaran Dasar Perusahaan, ruang lingkup kegiatan Perusahaan bergerak di bidang perhotelan. Perusahaan berkedudukan dan berkantor pusat di Jalan T. Amir Hamzah No. 68, Medan. Perusahaan mulai beroperasi secara komersial pada tahun Susunan Dewan Komisaris dan Direksi Perusahaan adalah sebagai berikut : Dewan Komisaris Komisaris Utama : Tuan Edward Hasudungan Silitonga Komisaris : Tuan Nelson Sihotang Tuan Tambak Onggo Dewan Direksi Direktur Utama : Tuan Jaegopal Hutapea Direktur : Tuan Ir. Hendry Wigin Nyonya Linda Tantri Jumlah karyawan tetap perusahaan adalah 145 orang dan 142 orang masing - masing pada periode 31 Desember 2011 dan Gaji dan manfaat kesejahteraan lain untuk Komisaris dan Direksi Perusahaan kurang lebih sebesar Rp dan Rp ,- masing - masing pada periode 31 Desember 2011 dan b. Penawaran Umum Efek Perusahaan Pada tahun 2000, Perusahaan menawarkan lembar saham biasa kepada masyarakat melalui penawaran umum perdana saham dengan nilai nominal Rp. 50 per saham dan harga penawaran sebesar Rp. 75 per saham sehingga jumlah saham yang ditempatkan dan disetor penuh menjadi Rp saham. Tanggal efektif penawaran umum saham perdana Perusahaan tersebut adalah tanggal 5 April Pada tanggal 29 Juni 2001, para pemegang saham menyetujui penambahan modal ditempatkan dan disetor penuh melalui Penawaran Terbatas I (PUT I) dalam rangka penerbitan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (HMETD) sebanyak saham biasa atas nama, sehingga modal ditempatkan dan disetor penuh menjadi saham biasa. Pada tanggal 29 Mei 2002, Perusahaan mengubah jumlah lembar saham dengan cara menggabungkan 2 lembar saham lama dengan nilai nominal per saham sebesar Rp. 50 (Reverse Stock Split), menjadi 1 lembar saham baru dengan nilai nominal sebesar Rp. 100 per saham, sehingga modal ditempatkan disetor penuh menjadi lembar saham Pada tanggal 30 Juni 2004, para pemegang saham menyetujui penambahan modal ditempatkan dan disetor penuh melalui PUT II dalam rangka penerbitan HMETD sebanyak saham biasa atas nama sehingga modal ditempatkan dan disetor penuh menjadi saham biasa

9 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) Pada tanggal 14 Juli 2004, Perusahaan juga melakukan Penawaran Waran Seri I sebanyak lembar saham kepada pemegang saham dari PUT II dimana setiap pemegang 4 (empat) saham Perusahaan memperoleh 7 (tujuh) Waran Seri I dengan harga pelaksanaan sebesar Rp Waran tersebut mempunyai jangka waktu pelaksanaan dari tanggal 13 Januari 2005 sampai dengan tanggal 13 Juli Pada tanggal 03 Desember 2004, para pemegang saham menyetujui penambahan modal ditempatkan dan disetor penuh melalui PUT III dalam rangka penerbitas HMETD sebanyak saham biasa sehingga modal ditempatkan dan disetor penuh menjadi saham biasa Perusahaan menggunakan dana hasil PUT III untuk membeli saham atau 99,97 % saham PT. Mega Power Mandiri (MPM). Namun, sesuai kesepakatan kedua belah pihak rencana akuisisi tersebut dibatalkan. Berdasarkan hasil keptusuan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa yang diaktakan dengan akta Notaris Nurdelia Tutupoly, S.H., Notaris di Medan, No. 83, tanggal 24 Juni 2005, para pemegang saham menyetujui perubahan penggunaan dana tersebut menjadi untuk modal kerja Perusahaan dan/atau investasi (lihat Catatan 11). Pada tanggal 31 Desember 2011, seluruh saham biasa Perusahaan sebanyak saham telah tercatat pada Bursa Efek Indonesia. 2. KEBIJAKAN AKUNTANSI a. Dasar Penyusunan Laporan Keuangan Laporan keuangan telah disajikan sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum di Indonesia berdasarkan Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) dan Peraturan Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (BAPEPAM-LK) mengenai Pedoman Penyajian dan Pengungkapan Laporan Keuangan, yang diedarkan oleh BAPEPAM- LK bagi emiten atau perusahaan publik industri perhotelan. Laporan keuangan, kecuali untuk laporan arus kas disusun berdasarkan pada saat terjadinya (accrual basis) dengan konsep biaya perolehan (historical cost), kecuali untuk persediaan yang dinyatakan berdasarkan nilai terendah antara biaya perolehan dan nilai realisasi bersih. Laporan arus kas disusun dengan menggunakan metode langsung dengan mengklasifikasikan arus kas dalam aktivitas operasi, investasi dan pendanaan. Mata uang pelaporan yangdigunakan dalam laporan keuangan adalah Rupiah. b. Kas dan Bank Kas dan bank serta semua investasi yang jatuh tempo dalam waktu tiga bulan atau kurang dari tanggal perolehannya dan tidak dijaminkan serta tidak dibatasi penggunaannya. c. Piutang Usaha dan Piutang Lain - Lain Piutang pada awalnya diakui sebesar nilai wajar dan selanjutnya diukur pada biaya perolehan yang diamortisasi setelah dikurangi penyisihan piutang ragu - ragu. Penyisihan piutang ragu - ragu dibentuk pada saat terdapat bukti obyektif bahwa saldo piutang tidak dapat ditagih. Piutang ragu-ragu dihapuskan pada saat piutang tersebut tidak tertagih. d. Penyisihan Penggantian Peralatan Hotel Penyisihan untuk penggantian peralatan dan perlengkapan hotel dibentuk berdasarkan persentase dari pendapatan jasa pelayanan hotel

10 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) e. Transaksi dengan Pihak - Pihak Berelasi Perusahaan melakukan transaksi dengan pihak - pihak berelasi sebagaimana didefinisikan dalam PSAK No. 7 mengenai "Pengungkapan Pihak - Pihak yang Berelasi" Seluruh transaksi dan saldo signifikan dengan pihak - pihak berelasi diungkapkan dalam catatan atas laporan keuangan. f. Persediaan Sejak 1 Januari 2009, Perusahaan telah mengadopsi PSAK No. 14 (Revisi 2008), mengenai "Persediaan" yang efektif untuk periode pelaporan keuangan yang dimulai pada atau setelah 1 Januari 2009 dan telah diterapkan secara prospektif. Persediaan dinyatakan sebesar nilai yang lebih rendah antara biaya perolehan atau nilai realisasi bersih (the lower of cost or net realizable value). Biaya perolehan ditentukan dengan metode rata - rata tertimbang (weighted-average method). g. Biaya dibayar di Muka Biaya dibayar dimuka dibebankan pada operasi selama masa manfaat dengan menggunakan metode garis lurus (straightline method). h. Aset Tetap Aktiva tetap dinyatakan berdasarkan biaya perolehan. Seluruh aktiva tetap kecuali tanah, disusutkan dengan metode garis lurus (straight line method) dengan berdasarkan taksiran masa manfaat ekonomis aktiva tersebut. Tarif yang berlaku adalah sebagai berikut : Jenis aktiva tetap Masa manfaat (tahun) Bangunan 20 Peralatan elektronik 5 Kendaraan 5 Perabotan hotel 5 Perlengkapan hotel, restoran dan spa 5 Perlengkapan kantor 5 Aset dalam penyelesaian dinyatakan sebesar biaya perolehan dan disajikan sebagai bagian dari "Aset tetap". Akumulasi biaya perolehan akan dipindahkan ke masing - masing aset tetap yang bersangkutan pada saat aset tersebut selesai dikerjakan dan siap digunakan. Biaya perbaikan dan pemeliharaan dibebankan pada laporan laba rugi pada saat terjadinya pemugaran dan penambahan dalam jumlah signifikan dikapitalisasi dan disusutkan sesuai dengan tingkat penyusutan aktiva tetap yang bersangkutan. Aktiva tetap yang sudah tidak digunakan lagi atau dijual, harga perolehan serta akumulasi penyusutannya dikeluarkan dari pembukuan dan laba rugi yang terjadi dibebankan ke laporan yang bersangkutan. Sesuai dengan PSAK No. 48 mengenai "Penurunan Nilai Aset", mewajibkan Perusahaan melakukan penelaahan atas indikasi penurunan nilai aset ke nilai wajar apabila terjadi indikasi kejadian atau peristiwa bahwa nilai tercatat tidak dapat diperoleh kembali. Penurunan nilai aset dibebankan sebagai rugi dalam laporan laba rugi komprehensif

11 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) i. Biaya Pra Operasi Biaya yang terjadi sebelum dimulainya kegiatan komersial ditangguhkan pembebanannya (dikapitalisasi) dan akan diamortisasikan menggunakan metode garis lurus selama 4 tahun. Penagguhan pembebanan tersebut hanya terbatas pada biaya-biaya yang memiliki manfaat di masa depan yang antara lain meliputi beban pendirian Perusahaan. j. Utang Usaha Utang usaha pada awalnya diakui sebesar nilai wajar dan selanjutnya diukur pada biaya perolehan diamortisasi. k. Pinjaman Pada saat pengakuan awal, pinjaman diakui sebesar nilai wajar, dikurangi dengan biaya transaksi yang terjadi. Selanjutnya pinjaman diukur pada biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan suku bunga efektif. Biaya yang dapat diatribusikan secara langsung dengan akuisisi atau konstruksi aset kualifikasian (qualifying asset) dikapitalisasi hingga aset tersebut selesai secara substansial. Pinjaman diklasifikasikan sebagai liabilitas jangka panjang kecuali yang akan jatuh tempo dalam waktu 12 bulan setelah tanggal neraca. l Biaya Emisi Efek Ekuitas Biaya - biaya emisi efek yang terjadi sehubungan dengan penerbitan efek ekuitas dikurangkan langsung dari tambahan modal disetor yang diperoleh dari penawaran efek tersebut. m. Pengakuan Pendapatan dan Beban Pendapatan diakui pada saat pemberian atau penyerahan barang dan jasa kepada pelanggan. Beban diakui pada saat terjadinya (accrual basis). n. Imbalan Pasca Kerja Perusahaan mengakui kewajiban atas imbalan kerja karyawan yang tidak didanai sesuai dengan Undang-Undang Ketenagakerjaan No. 13/2003 tanggal 25 Maret 2003 (UU). Sesuai PSAK No. 24 (Revisi 2004), biaya penyisihan imbalan kerja karyawan menurut UU ditentukan berdasarkan penilaian aktuaria menggunakan metode "Projected Unit Kredit". Keuntungan dan kerugian aktuaria diakui sebagai penghasilan atau beban apabila akumulasi keuntungan dan kerugian aktuaria bersih yang belum diakui pada akhir tahun pelaporan sebelumnya melebihi 10% dari jumlah yang lebih besar antara nilai kini imbalan pasti dan nilai wajar aset program pada tanggal neraca. Keuntungan dan kerugian aktuaria ini diakui dengan menggunakan metode garis lurus (straight-kine method) berdasarkan rata-rata sisa masa kerja karyawan. kemudian, biaya jasa lalu diamortisasi dengan menggunakan metode garis lurus sampai imbalan tersebut menjadi hak karyawan (vested). o. Transaksi dan Saldo Mata Uang Asing Transaksi-transaksi selama tahun berjalan yang berhubungan dengan mata uang asing dicatat berdasarkan kurs yang berlaku pada saat transaksi dilakukan. Pada tanggal laporan posisi keuangan (neraca), aset dan liabilitas dalam mata uang asing disesuaikan untuk mencerminkan kurs yang berlaku pada tanggal tersebut, laba atau rugi komprehensif kurs yang terjadi dikreditkan atau dibebankan pada usaha periode yang berjalan

12 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 31 Desember 2010, kurs yang digunakan masing - masing adalah Rp dan Rp untuk US$ 1 yang dihitunbg berdasarkan rata-rata kurs beli dan jual yang dipublikasikan terakhir pada tahun tersebut untuk uang kertas dan kurs transaksi Bank Indonesia. p. Pajak Penghasilan Badan Pajak penghasilan Perusahaan dihitung berdasarkan taksiran penghasilan kena pajak dalam tahun yang bersangkutan. Penangguhan pajak penghasilan dilakukan untuk mencerminkan pengaruh pajak atas perhitungan beda waktu antara pelaporan komersial dan fiskal, akumulasi kompensasi rugi fiskal. Aset pajak tangguhan diakui apabila terdapat kemungkinan besar bahwa jumlah laba fiskal pada masa datang akan memadai untuk mengkompensasi perbedaan temporer yang menimbulkan aset pajak tangguhan tersebut. Perubahan terhadap kewajiban perpajakan dicatat pada saat diterimanya surat ketetapan, atau apabila dilakukan keberatan dan /atau banding, ketika hasil keberatan dan/atau banding sudah diputuskan. q. Aset dan Liabilitas Keuangan Perusahaan mengklasifikasikan aset keuangan dalam kategori (i) aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi dan (ii) pinjaman yang diberikan dan piutang. Klasifikasi ini tergantung dari tujuan perolehan aset keuangan tersebut. Manajemen menentukan klasifikasi aset keuangan tersebut pada awal pengakuannya. (i) Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi adalah aset keuangan yang diperdagangkan. Aset keuangan diklasifikasikan sebagai aset keuangan yang diperdagangkan jika perolehannya ditujukan untuk dijual atau dibeli kembali dalam waktu dekat dan terdapat bukti adanya kecenderungan ambil untung dalam jangka pendek. Pada tanggal laporan posisi keuangan Perusahaan tidak memiliki aset keuangan yang diklasifikasikan sebagai aset keuangan yang diperdagangkan. (ii) Pinjaman yang diberikan dan pitang adalah aset keuangan nonpderivatif dengan pembayaran tetap atau telah ditentukan dan tidak mempunyai kuotasi di pasar aktif. Pada saat pengakuan awal, pinjaman yang diberikan dan piutang diakui pada nilai wajarnya ditambah biaya transaksi dan selanjutnya diukur pada biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif. Pinjaman yang diberikan dan piutang meliputi kas dan setara kas, piutang usaha, piutang lain-lain dan biaya dibayar dimuka. Liabilitas Keuangan Perusahaan mengklasifikasikan liabilitas keuangan dalam kategori (i) liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi dan (i) liabilitas keuangan yang diukur dengan biaya perolehan diukur dengan biaya perolehan diamortisasi. (i) Liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi Liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi adalah liabilitas keuangan yang diperdagangkan. Liabilitas keuangan diklasifikasikan sebagai liabilitas keuangan yang diperdagangkan jika perolehannya ditujukan untuk dijual atau dibeli kembali dalam waktu dekat dan terdapat bukti adanya kecenderunagn ambil untung dalam jangka pendek

13 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) (i) Liabilitas keuangan yang diukur dengan biaya perolehan diamortisasi Liabilitas keuangan yang tidak diklasifikasi sebagai liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi diklasifikasikan dalam kategori ini dan diukur pada biaya perolehan diamortisasi. Liabilitas keuangan yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi adalah usaha dari pinjaman. Instrumen Keuangan Disalinghapuskan Aset keuangan dan liabilitas keuangan yang disaling hapuskan dan jumlah netonya dilaporkan pada laporan posisi keuangan ketika terdapat hak yang berkekuatan hukum untuk melakukan saling hapus atas jumlah yang telah diakui tersebut dan adanya niat untuk menyelesaikan aset dan menyelesaikan liabilitas secara simultan. r. Laba per Saham Dasar Laba per saham dasar dihitung dengan membagi laba bersih tahun berjalan dengan jumlah rata-rata tertimbang saham yang beredar dalam tahun yang bersangkutan yaitu sebesar saham pada tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 31 Desember s. Penggunaan Estimasi Penyusunan laporan keuangan sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum mengharuskan manajemen membuat estimasi dan asumsi yang mempengaruhi jumlah yang dilaporkan dalam laporan keuangan. Karena terdapatnya resiko yang melekat dalam suatu estimasi, hasil sebenarnya yang akan dilaporkan di masa mendatang mungkin didasarkan pada jumlah yang berbeda dari estimasi tersebut. 3. KAS DAN BANK Kas 100,210,973 56,062,200 Bank : PT. Bank CIMB Niaga Tbk. 4,394,657 83,756,241 PT. Bank Central Asia Tbk. (US$ 1.765,30 dan Rp periode Desember 2011 dan US$ 1.812,64 dan Rp pada tahun 2010) 19,344,797 24,193,275 PT. Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk. 7,446,542 8,288,101 PT. Bank Mandiri (Persero) Tbk. 13,092,271 3,633,440 PT. Bank Danamon IndonesiaTbk. - 3,585,188 PT. Bank International Indonesia Tbk. 747,008,616 - Bank Sumut 1,757,000 - Total 893,254, ,518,445 Tidak terdapat saldo kas dan bank kepada pihak yang berelasi Tingkat suku bunga masing-maing adalah sebesar 0,50% - 2,50% dan 1% - 3,25% pada tahun 31 Desember 2011 dan

14 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) 4. PIUTANG USAHA City ledger 521,459, ,430,516 Kartu kredit 73,144,556 37,285,859 Guest ledger 235,291,395 31,505,292 Lain - lain 153,438,977 36,938,272 Total 983,334, ,159,939 Rincian umur piutang usaha adalah sebagai berikut : Jatuh tempo 1-30 hari 269,328, ,192, hari 192,363,600 81,805,469 lebih dari 61 hari 521,643, ,161,580 Total 983,334, ,159,939 Seluruh piutang usaha Perusahaan dalam mata uang rupiah. Berdasarkan hasil penelaahan keadaan akun piutang masing-masing pelanggan pada tanggal - tanggal 31 Desember 2011 dan 2010, manajemen Perusahaan berpendapat bahwa seluruh piutang dapat ditagih, oleh karena itu penyisihan piutang raguragu ditetapkan nihil. 5. PIUTANG LAIN - LAIN Pihak berelasi PT. Tapanuli Investasi Agro 1,067,418, ,607,942 PT. Aek Simonggo Energy 3,135,113,550 - Sub Total 4,202,531, ,607,942 Pihak ketiga Karyawan 238,313, ,695,100 Lain - lain 294,072, ,072,764 Sub Total 532,386, ,767,864 Total 4,734,918,568 1,445,375,806 Piutang kepada PT. Tapanuli Investasi Agro merupakan pinjaman sementara yang dipergunakan untuk pembayaran biaya pengembangan pabrik ethanol di Kecamatan Siborong-borong Kabupaten Tapanuli Utara. Piutang kepada PT. Aek Simonggo Energy merupakan pinjaman sementara yang dipergunakan untuk pembayaran biaya - biaya terkait pembebasan lahan dan pra operasi untuk Pembangunan Pembangkit Listrik Tenaga Minihydro (PLTM) Sei Wampu I di Desa Kuta Gajah, Kecamatan Kutambaru, Kabupaten Langkat serta pengurusan izin - izin, biaya survey untuk Pembangunan Pembangkit Listrik Tenaga Minihydro (PLTM) Sei Wampu II di Desa Empus, Kecamatan Bahorok, Kabupaten Langkat dan Simonggo II di Dusun Sibarong, Desa Sionom Hudon, Kecamatan Parlilitan, Kabupaten Humbang Hasundutan, dengan rincian sebagai berikut :

15 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) 2011 Rp PLTM Sei Wampu I 395,872,952 PLTM Sei Wampu II 1,261,740,598 PLTM Simonggo 1,477,500,000 Jumlah 3,135,113,550 Piutang karyawan merupakan pinjaman yang diberikan oleh perusahaan kepada karyawan. Piutang ini tidak dibebani bunga dan jangka waktu bervariasi antara enam bulan sampai dengan dua tahun. 6. PERSEDIAAN Makanan 165,791, ,361,035 Minuman 28,325,996 16,600,374 Lain - lain 178,095, ,045,996 Total 372,213, ,007,405 Berdasarkan hasil penelaahan atas kondisi fisik persediaan pada tahun - tahun 31 Desember 2011 dan 2010, manajemen Perusahaan berkeyakinan bahwa tidak ada persediaan usang atau rusak, oleh karena itu penyisihan persediaan usang atau rusak ditetapkan nihil. 7. BIAYA DIBAYAR DIMUKA Iklan 106,876,360 84,873,344 Asuransi 16,422,735 80,373,135 Sewa 5,666,658 8,745,839 Pajak bumi dan bangunan - 107,982,147 Lain - lain 647,844, ,783,161 Total 776,810, ,757, TRANSAKSI SIGNIFIKAN DENGAN PIHAK-PIHAK BERELASI Dalam kegiatan usaha normal, Perusahaan melakukan transaksi keuangan dengan pihak - pihak berelasi. Sifat hubungan dengan pihak - pihak berelasi adalah sebagai berikut : Sifat hubungan Peusahaan Asosiasi Pihak - pihak berelasi PT. Tapanuli Investasi Agro PT. Aek Simonggo Energy Transaksi signifikan dengan pihak - pihak yang berelasi adalah sebagai berikut : a. Perusahaan melakukan transaksi keuangan dengan PT. Tapanuli Investasi Agro, pihak berelasi. Saldo yang timbul dari transaksi tersebut disajikan sebagai bagian dari "Piutang lain - Lain - Pihak Berelasi" dalam laporan posisi keuangan (neraca) lihat catatan

16 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) b. Perusahaan melakukan transaksi keuangan dengan PT. Aek Simonggo Energy, pihak berelasi berupa pembayaran biaya - biaya terkait pembebasan lahan untuk Pembangunan Pembangkit Listrik Tenaga Minihydro (PLTM) Sei Wampu serta biaya pengurusan izin-izin, biaya survey untuk PLTM Sei Wampu II dan Simonggo II. Saldo yang timbul dari transaksi tersebut disajikan sebagai bagian dari "Piutang Lain - Lain - Pihak berelasi" dalam laporan posisi keuangan (neraca) lihat catatan INVESTASI DALAM ENTITAS ASOSIASI Rincian Investasi dalam entitas asosiasi adalah sebagai berikut : 31 Desember 2011 Persentase Harga Akumulasi Ekuitas kepemilikan Perolehan dalam Rugi Bersih Nilai Buku PT. Tapanuli Investasi Agro (TIA) 17,66 % 2,040,000,000 (671,904,073) 1,368,095,928 PT. Aek Simonggo energy (ASE) 35,00 % 1,916,000,000 (46,049,291) 1,869,950,710-3,956,000,000 (717,953,363) 3,238,046, Desember 2010 Persentase Harga Akumulasi Ekuitas kepemilikan Perolehan dalam Rugi Bersih Nilai Buku PT. Tapanuli Investasi Agro (TIA) 17,66% 2,040,000,000 (671,904,073) 1,368,095,927-2,040,000,000 (671,904,073) 1,368,095,927 Pada tahun 2011, Berdasarkan akte No. 3 tahun 2011 tanggal 7 Juli 2011 oleh Gunawati, S.H., Notaris di Medan, Anak Perusahaan yaitu PT. Tapanuli Investasi Agro menjual/mengalihkan kepemilikan sahamnya sebanyak (dua ribu) lembardi PT. Aek Simonggo Energy kepada Arcadia Energy Trading Pty Ltd. Berdasarkan Akte tersebut diatas PT. Aek Simonggo Energy juga meningkatkan Modal Dasar dari semula berjumlah sebesar Rp ,- menjadi berjumlah sebesar Rp ,- dan meningkatkan Modal Ditempatkan dan Disetor dari semula berjumlah Rp ,- menjadi berjumlah sebesar Rp ,-. Dari Modal Ditempatkan dan Disetor tersebut telah disetor penuh 100% dimana Perusahaan mengambil bagian sebesar Rp ,- atau ekivalen 35% dan sisanya sebesar Rp ,- atau ekivalen 65% dimiliki oleh Arcadia Energy Trading Pty Ltd

17 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) 10. ASET TETAP Akun ini terdiri dari : Biaya Perolehan : 31 Desember 2011 Saldo awal Penambahan Pengurangan Reklasifikasi Saldo akhir Rp Rp Rp Rp Rp Tanah 8,852,200, ,852,200,000 Bangunan 28,158,859,122 47,956, ,312,850 28,863,128,752 Peralatan elektronik 16,093,847, ,863, ,532,710,892 Kendaraan 1,865,516, ,950, ,000,000-2,314,466,520 Perabotan hotel 3,356,092, ,118, ,529,210,581 Perlengkapan hotel, - resto & spa 2,484,370, ,392, ,596,762,960 Perlengkapan kantor 575,528, ,248,896 21,094, ,683,596 61,386,415,005 1,554,529, ,094, ,312,850 63,381,163,301 Aset dlm penyelesaian 132,333, ,938, ,312,850 16,958,750 Total 61,518,748,255 2,095,467, ,094,000-63,398,122,051 Akumulasi Penyusutan Bangunan 10,618,184,118 1,284,038,824-11,902,222,942 Peralatan elektronik 13,174,445, ,385,143-13,399,830,381 Kendaraan 952,080, ,913, ,500, ,494,167 Perabotan hotel 3,315,697,223 15,373,704-3,331,070,927 Perlengkapan hotel, - resto & spa 2,310,637,560 51,396,405-2,362,033,965 Perlengkapan kantor 315,759,383 7,290,268 5,901, ,148,621 Total 30,686,803,815 1,799,398, ,401,030-32,291,801,003 Nilai Buku 30,831,944,440 31,106,321, Desember 2010 Saldo awal Penambahan Pengurangan Reklasifikasi Saldo akhir Rp Rp Rp Rp Rp Biaya Perolehan : Tanah 8,852,200, ,852,200,000 Bangunan 26,360,799, ,798,060,120 28,158,859,122 Peralatan elektronik 15,891,305, ,138,575 44,596,550-16,093,847,372 Kendaraan 2,054,446, ,920, ,850,000-1,865,516,520 Perabotan hotel 3,356,092, ,356,092,331 Perlengkapan hotel, - resto & spa 2,464,915,960 19,455, ,484,370,960 Perlengkapan kantor 553,109,700 22,419, ,528,700 59,532,868, ,932, ,446,550 1,798,060,120 61,386,415,005 Aset dlm penyelesaian 1,784,110, ,283,250 - (1,798,060,120) 132,333,250 Total 61,316,978, ,215, ,446,550-61,518,748,

18 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) Akumulasi Penyusutan Bangunan 9,330,784,293 1,287,399, ,618,184,118 Peralatan elektronik 12,962,393, ,647,899 44,596,550-13,174,445,238 Kendaraan 1,314,459, ,804, ,183, ,080,293 Perabotan hotel 3,298,623,164 17,074, ,315,697,223 Perlengkapan hotel, - resto & spa 2,100,231, ,406,091-2,310,637,560 Perlengkapan kantor 288,291,209 27,468, ,759,383 Total 29,294,783,114 1,978,800, ,779,883-30,686,803,815 Nilai Buku 32,022,195,846 30,831,944,440 Beban penyusutan yang dibebankan ke usaha untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 masing - masing sebesar Rp ,- dan Rp ,-. Perusahaan memiliki hak atas tanah dan bangunan seluas m2 yang berlokasi di Medan. Hak atas tanah merupakan Hak Guna Bangunan (HGB) yang akan berakhir pada berbagai tanggal antara tahun 2014 sampai dengan tahun 2025, dan selanjutnya dapat diperpanjang. Aset tetap berupa tanah digunakan sebagai jaminan atas hutang bank, hutang jangka panjang dan hutang lain - lain (lihat catatan 12, 17 dan 18). Berdasarkan evaluasi yang dilakukan, Manajemen berpendapat bahwa tidak terdapat kejadian atau perubahan keadaan yang mengindikasikan penurunan nilai aset tetap pada tahun 31 Desember 2011 dan Pengurangan aset tetap pada tahun 2011 merupakan penjualan aset tetap dengan harga jual Rp ,- dengan nilai buku sebesar Rp ,-. Pengurangan aset tetap pada tahun 2010 merupakan penjualan aset tetap dengan harga jual Rp ,- dengan nilai buku sebesar Rp ,-. Pada tahun 31 Desember 2011 dan 2010, aset tetap Perusahaan telah diasuransikan terhadap resiko kebakaran dan resiko lainnya berdasarkan suatu paket polis tertentu dengan nilai pertangungan masing - masing sebesar Rp dan Rp Manajemen berpendapat bahwa nilai pertanggungan tersebut cukup untuk menutup kerugian. 11. ASET LAIN - LAIN Pada tanggal 22 Desember 2004, Perusahaan membayar kepada PT. Mega Power Mandiri (MPM) sebesar Rp yang rencananya untuk pembelian lembar saham atau 99,97% saham MPM. Untuk membiayai akuisisi tersebut, pada bulan Desember 2004, Perusahan melakukan PUT III untuk penerbitan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (HMETD) sebanyak lembar saham dengan nilai nominal sebesar Rp. 100 per lembar saham kepada pemegang saham Perusahaan yang tercatat sebagai pemegang saham pada tanggal 1 Desember 2004, namun berdasarkan kesepakatan kedua belah pihak rencana akuisisi tersebut dibatalkan dan sampai tanggal 31 Desember 2011, pengembalian sebagian dana yang telah diterima oleh Perusahaan adalah sebesar Rp ,-. Berdasarkan hasil Keputusan Rapat Umum Pemegang Saham pada tanggal 24 Juni 2005 yang diaktakan dengan akta Notaris Nurdelia Tutupoly, S.H., No. 83, Notaris di Medan, para pemegang saham menyetujui untuk mengubah penggunaan dana hasil PUT III sebesar Rp ,- yang rencananya digunakan untuk mengakuisisi saham MPM di atas diubah penggunaannya menjadi modal kerja dan/atau investasi

19 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) 12. UTANG BANK Akun ini merupakan utang bank yang diperoleh dari PT. Bank CIMB Niaga Tbk sebesar Rp. 714, pada tahun Perusahaan memperoleh fasilitas PRK dari PT. Bank Cimb Niaga Tbk dengan batas maksimum pinjaman sebesar Rp ,-, tingkat suku bunga atas fasilitas ini sebesar 12,5% - 14% per tahun. Pinjaman ini dijamin dengan jaminan yang sama dengan hutang bank jangka panjang yang diperoleh dari PT. Bank CIMB Niaga Tbk. Fasilitas ini jatuh tempo pada tanggal 29 September Pada tanggal 10 januari 2011 seluruh fasilitas PRK dari PT. Bank CIMB Niaga Tbk dilunasi dengan diperolehnya fasilitas pinjaman dari PT. Bank International Indonesia Tbk. (lihat catatan 17). 13. UTANG USAHA Pemasok persediaan hotel 573,973, ,343,931 Pemasok persediaan Dome Convention 220,032, ,878,237 Total 794,005, ,222, UTANG PAJAK Pajak Penghasilan Pasal 21 33,730, ,113,633 Pasal 23-5,584,363 Pasal ,514,637 79,140,826 Pajak pembangunan 1 675,991, ,480,443 Total 849,236, ,319, PENDAPATAN DITERIMA DIMUKA Pemesanan kamar 582,263, ,377,683 Sewa 268,583, ,583,333 Total 850,846, ,961,

20 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) 16. BIAYA MASIH HARUS DIBAYAR Gaji dan beban karyawan lainnya 296,330, ,558,774 Listrik, telepon dan air 170,654, ,855,978 Jasa pelayanan 120,581,528 84,155,278 Jamsostek 9,595,408 40,765,553 Biaya bunga - 2,223,984 Lain - lain 32,861,000 - Total 630,022, ,559, UTANG JANGKA PANJANG PT. Bank CIMB Niaga Tbk ,432,184 PT. Bank International Indonesia Tbk. 2,146,535,309 - Dikurangi bagian yang jatuh tempo dalam waktu satu tahun 431,704, ,432,184 Bagian jangka panjang 1,714,830,764 - Pada tanggal 27 Mei 2008, Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman Transaksi Khusus II (PTK-II) dari PT. Bank CIMB Niaga Tbk. Sebesar Rp ,-. Pinjaman ini mempunyai jangka waktu selama 36 bulan dan dibebani bunga pinjaman sebesar 11% per tahun. Pada tanggal 7 Januari 2011, Perusahaan memperoleh fasilitas pinjaman dari PT. Bank International Indonesia Tbk. (BII), sebagai berikut : a. b. Pinjaman rekening koran dengan batas maksimum pinjaman sebesar Rp ,- Fasilitas pinjaman tersebut dikenakan bunga 12% dengan jangka waktu 12 bulan sejak pencairan kredit. Pinjaman berjangka dengan batas maksimum pinjaman sebesar Rp ,- Fasilitas pinjaman tersebut dikenakan bunga 12% dengan jangka waktu 60 bulan sejak pencairan kredit. Fasilitas pinjaman diatas digunakan oleh Perusahaan untuk melunasi fasilitas PRK dan pinjaman Transaksi Khusus II dari PT. Bank CIMB Niaga Tbk pada tanggal 10 Januari 2011, serta sisanya digunakan untuk refinancing sebagian biaya - biaya pengeluaran untuk pembelian aset dan biaya renovasi. Pinjaman tersebut diatas di jamin dengan aset tanah dan bangunan milik Perusahaan yang berlokasi di Jl. T. Amir Hamzah, Medan (lihat catatan 12). 18. UTANG LEMBAGA KEUANGAN - JANGKA PANJANG PT. Astra sedaya finance 130,071, ,213,836 PT. Dipo star finance 222,226,138 - PT. Oto mutiarta 217,797,800 - Dikurangi bagian yang jatuh tempo dalam waktu satu tahun 280,854, ,475,166 Bagian jangka panjang 289,240, ,738,

21 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) Perusahaan melakukan perjanjian dengan PT. Astra Sedaya Finance, PT. Dipo Star Finance dan PT. Oto Mulltartha untuk pembelian aset kendaraan. Tingkat bunga atas fasilitas pinjaman tersebut adalah sebesar 7,25 % per tahun. Perjanjian ini mempunyai jangka waktu selama 3 tahun dan dijamin dengan aset kendaraan tersebut (lihat catatan 10). 19. PENYISIHAN PENGGANTIAN PERALATAN HOTEL Saldo awal 53,876, ,619,184 Penggantian peralatan hotel 159,291,444 (278,743,021) Bagian jangka panjang 213,167,607 53,876, KEWAJIBAN DIESTIMASI IMBALAN KERJA Perusahaan telah mencatat akrual untuk uang pesangon, uang penghargaan masa kerja dan ganti kerugian sebesar Rp ,- pada 31 Desember 2011 dan Rp ,- pada tahun 2010, dan disajikan sebagai "Kewajiban Diestimasi atas Imbalan Kerja" dalam laporan posisi keuangan (neraca). Perusahaan mencatat akrual berdasarkan perhitungan aktuaris independen, PT Sigma Prima Solusindo. Pada tahun 2011, berdasarkan laporannya No. 012/SPS/R-I/II/2012 tanggal 24 Februari 2012 dengan menggunakan metode Projected Unit Credit yang mempertimbangkan asumsi - asumsi sebagai berikut : Usia pensiun : 55 tahun Tingkat kenaikan gaji tahunan : 6 % Tingkat kematian : TMI-II 1999 Suku bunga diskonto : 8,0 % Manajemen Perusahaan berpendapat bahwa jumlah akrual atas imbalan kerja adalah memadai untuk memenuhi ketentuan dalam keputusan tersebut. 21. MODAL SAHAM Rincian pemegang saham Perusahaan dan jumlah kepemilikannya pada tahun 31 Desember 2011 dan 2010 adalah sebagai berikut : Nama Pemegang Saham 2011 Persentase Jumlah Saham Kepemilikan Modal Lembar % Rp PT. Alami Lestari Investindo 228,500, ,850,000,000 UOB Nominess Pte.Ltd 103,250, ,325,000,000 PT. Nictyfrank Hutama Arta 47,763, ,776,375,100 Tuan Jaegopal Hutapea 22,250, ,225,000,000 Tuan Edward Hasudungan Silitonga 17,850, ,785,000,000 PT. Griya Riatur Indah 15,668, ,566,850,000 Tuan Ir. Octo Bermand Simanjutak 4,150, ,000,000 Tuan Nicholas Spassky Hutapea 1,250, ,000,000 Masyarakat ( di bawah 9,70% ) 47,317, ,731,774,900 Total 488,000, ,800,000,

22 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) Nama Pemegang Saham 2010 Persentase Jumlah Saham Kepemilikan Modal Lembar % Rp PT. Alami Lestari Investindo 228,500, ,850,000,000 UOB Nominess Pte.Ltd 103,250, ,325,000,000 PT. Nictyfrank Hutama Arta 62,295, ,229,525,100 Tuan Jaegopal Hutapea 22,250, ,225,000,000 Tuan Edward Hasudungan Silitonga 17,850, ,785,000,000 PT. Griya Riatur Indah 15,668, ,566,850,000 Tuan Ir. Octo Bermand Simanjutak 7,650, ,000,000 Tuan Nicholas Spassky Hutapea 1,250, ,000,000 Masyarakat ( di bawah 6% ) 29,286, ,928,624,900 Total 488,000, ,800,000, TAMBAHAN MODAL DISETOR Akun ini merupakan agio saham setelah dikurangi biaya emisi saham. Agio saham sebesar Rp ,- terjadi sehubungan Penawaran Umum Perdana saham publik pada tahun 2000 sebesar lembar saham dan Penawaran Umum Terbatas I pada tahun 2001 sebesar lembar saham dimana selisih antara harga pelaksanaan dengan nilai nominal sebesar Rp. 25. Biaya emisi saham merupakan biaya yang berkaitan dengan Penawaran Umum Perdana pada tahun 2000 sebesar Rp dan Penawaran Umum Terbatas I pada tahun 2001 sebesar Rp serta PUT II dan PUT III sebesar Rp sehingga beban emisi saham sebesar Rp , PENDAPATAN USAHA Kamar 7,160,522,460 7,054,917,059 Makanan dan minuman 6,622,496,033 6,258,488,608 Lain - lain 1,458,158,070 1,505,976,495 Total 15,241,176,563 14,819,382,162 Pendapatan kamar merupakan pendapatan atas penjualan kamar hotel Travellers Suites Medan. Pendapatan makanan dan minuman merupakan pendapatan atas penjualan dari restoran hotel Travellers Suites Medan dan pastry, banquet, Griya Dome Convention serta restoran Tia Café. Pendapatan lain - lain merupakan pendapatan dari Spa, telepon, laundry, business centre dan drugstore di hotel Traveller Suites Medan dan Griya Dome Convention

23 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) 24. BEBAN DEPARTEMENTALISASI DAN BEBAN POKOK PENJUALAN Rincian beban departementalisasi dan beban pokok penjualan adalah sebagai berikut : Harga pokok penjualan langsung : Kamar 619,110, ,131,892 Makanan dan minuman 3,023,393,040 3,010,612,756 Departemen lain - lain 135,846, ,856,516 Sub Total 3,778,349,480 3,857,601,164 Beban departemen lainnya : Gaji dan tunjangan 3,402,287,944 3,509,867,785 Lain - lain 37,879,627 41,916,716 Sub Total 3,440,167,571 3,551,784,501 Total 7,218,517,051 7,409,385, BEBAN USAHA Penjualan : Beban listrik, telepon dan air 1,920,980,839 1,725,901,820 Beban perbaikan dan pemeliharan 582,812, ,020,011 Beban kantor 131,812, ,730,736 Beban pemasaran 222,192, ,424,752 Beban asuransi 118,503, ,943,736 Beban jamuan 94,399,203 60,882,188 Beban transportasi 24,259,650 22,492,682 Beban penyisihan kerusakan peralatan hotel - 43,998,679 Beban lain - lain 228,159, ,937,558 Sub Total 3,323,119,567 3,332,332,162 Umum dan administrasi: Beban penyusutan (lihat catatan 10) 1,799,398,218 1,978,800,584 Beban gaji dan tunjangan 1,374,744,288 1,332,399,891 Beban perlengkapan kantor 522,326, ,991,824 Beban transportasi 147,702, ,014,450 Beban listrik, telepon dan air 91,853,027 89,366,151 Beban imbalan kerja 88,173,826 Beban perbaikan dan pemeliharaan 16,506,500 39,174,630 Beban jamuan 21,770,165 33,555,500 Beban asuransi 35,946,661 16,581,110 Beban lain - lain 117,169, ,943,412 Sub Total 4,127,416,868 4,036,001,378 Total 7,450,536,435 7,368,333,

24 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) 26. PAJAK PENGHASILAN Pajak Kini Rekonsiliasi antara laba sebelum taksiran beban pajak seperti yang tercantum dalam laporan laba rugi untuk tahun yang berakhir pada tanggal - tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 dengan taksiran rugi fiskal adalah sebagai berikut : Laba sebelum taksiran beban pajak menurut laporan laba rugi komprehensif 435,734, ,774,530 Rugi anak perusahaan sebelum beban pajak - 46,439,941 Laba komersial Perusahaan sebelum pajak 435,734, ,214,471 Beda waktu Penyusutan 89,969, ,289,955 Imbalan kerja 83,873,703 25,142,426 Penyisihan penggantian peralatan hotel - (278,743,021) Beda tetap Komisi penjualan 31,938,138 61,668,776 Jamuan 28,227,235 94,437,688 Penghasilan jasa giro (7,384,314) (1,352,120) Lain - lain - 79,478 Taksiran laba fiskal 662,359, ,737,653 Perhitungan beban pajak kini untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 adalah sebagai berikut : Taksiran penghasilan kena pajak 662,359, ,738,000 Beban pajak kini : 25 % x Rp ,439, % x 50% X Rp ,075, % x Rp ,847, % x 50% X Rp ,293,674 Taksiran beban pajak kini 139,514,637 79,140,826 Perhitungan beban pajak dan hutang pajak tahun 2011 telah sesuai dengan surat Pemberitahuan Tahunan (SPT) pajak penghasilan tahun 2011 yang akan dilaporkan kepada kantor pajak. Pajak Tangguhan Perhitungan taksiran beban pajak tangguhan untuk tahun yang berakhir pada tanggal - tangal 31 Desember 2011 dan 2010 adalah sebagai berikut : Penghasilan (beban) Pajak Tangguhan Laba fiskal (Rugi fiskal) - - Penyusutan 22,492,478 49,322,489 Kewajiban di estimasi atas imbalan kerja 20,968,426 6,285,607 Penyisihan pengantian peralatan hotel - (69,685,755) Taksiran Beban Pajak Tangguhan 43,460,904 (14,077,660)

25 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) Rekonsiliasi antara taksiran beban pajak yang dihitung dengan menggunakan tarif pajak yang berlaku dari laba akuntansi sebelum taksiran beban pajak, dengan taksiran beban pajak tangguhan seperti tercantum dalam laporan laba rugi komprehensif untuk tahun yang berakhir pada tanggal - tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 adalah sebagai berikut : Laba sebelum taksiran beban pajak menurut laporan laba rugi komprehensif 435,734, ,774,530 Tarif pajak yang berlaku (108,933,639) (58,193,633) Pengaruh pajak atas beda tetap (15,041,343) (39,046,486) Penghasilan jasa giro 1,846, ,030 Lain - lain 134,135,776 3,683,602 Total Taksiran Beban Pajak - Bersih 12,006,872 (93,218,486) Pengaruh pajak atas beda waktu yang signifikan antara pelaporan komersial dan fiskal adalah sebagai berikut : Aset Pajak Tangguhan Aset tetap 763,546, ,914,305 Penyisihan pengantian peralatan hotel - 13,469,041 Kewajiban diestimasi atas imbalan kerja 169,197, ,898,967 Total Aset Pajak Tangguhan 932,743, ,282, LABA PER SAHAM DASAR Laba bersih untuk perhitungan laba per saham dasar 339,680, ,020,443 Total rata - rata tertimbang saham biasa untuk perhitungan laba per saham dasar 488,000, ,000,000 Laba Per Saham Dasar IKATAN Pada tanggal 31 Januari 2005, Perusahaan mengadakan perjanjian kerjasama dengan PT. Oase Kencana Essentia untuk pengembangan Spa Center. Berdasarkan perjanjian tersebut, perusahaan wajib membayar franchise fee sebesar 10 % dari pendapatan kotor, membayar technical quality control sebesar Rp per bulan dan membayar in-house training sebesar Rp per tiga bulan. Perjanjian ini berlaku sampai dengan tanggal 31 Januari Pada tanggal 31 Januari 2010, perjanjian kerjasama ini telah diperpanjang sampai dengan tanggal 31 Januari

26 (DENGAN PERBANDINGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2010) 29 MANAJEMEN SUPORT Kegiatan utama Perusahaan dapat dipengaruhi oleh kondisi ekonomi dalam negeri dan luar negeri. Seiring semakin menguatnya nilai tukar rupiah terhadap mata uang asing pertumbuhan ekonomi secara umum di Indonesia semakin membaik. Perkembangan industri perhotelan pun mengalami peningkatan, yang terlihat dari pertumbuhan dan pembangunan hotel - hotel baru dan berbintang yang semakin pesat. Hal ini membuat persaingan di bidang perhotelan semakin ketat dan pada akhirnya mempengaruhi pendapatan Perusahaan. Dalam memberikan respon terhadap kondisi tersebut dan agar Perusahaan dapat tetap bersaing, Perusahaan melakukan langkah-langkah sebagai berikut : a. b. c. d. Meningkatkan strategi pemasaran baik di dalam maupun di luar negeri, dengan cara menjalin kerjasama pemasaran dengan beberapa travel baik di dalam maupun di luar negeri serta memperbanyak iklan baik di media internet maupun bilboard/baliho di beberapa kota dengan menonjolkan hotel sebagai hotel keluarga yang ditunjang oleh fasilitas kamar layaknya apartemen, seperti adanya ruang tamu, dapur yang dilengkapi dengan peralatan masak, adanya kamar untuk pembantu, di luar dari fasilitas kamar utama, dan fasilitas lain yang tidak terdapat di hotel konvensional. Melakukan renovasi kamar hotel dan memperbaiki serta meningkatkan fasilitas - fasilitas yang ada di hotel sehingga tidak kalah bersaing dengan hotel-hotel berbintang lainnya. Meningkatkan kemampuan karyawan dengan cara melakukan training secara berkala, sehingga diharapkan dapat lebih memajukan Perusahaan. Mengoptimalisasi strategi pemasaran Dome Convention Centre sebagai salah satu Convention terluas dan termegah di Medan yang dapat menampung berbagai acara pertemuan, pernikahan, exhibition dan lain-lain serta memperbaiki dan meningkatkan fasilitas Dome Convention center sehinga tetap menjadi pilihan utama bagi penyelenggara event. Kondisi ekonomi tergantung pada kebijakan fiskal, moneter dan lainnya yang telah dan akan diambil oleh Pemerintah Indonesia, suatu tindakan yang berada di luar kendali Perusahaan. Oleh karena itu, tidaklah mungkin untuk menentukan dampak masa depan akibat perubahan kondisi ekonomi terhadap likuiditas dan pendapatan Perusahaan, termasuk dampak mengalirnya dana dari pemegang saham Perusahaan, kreditur, pemasok dan pelanggan ke dan dari Perusahaan. 30. KEBIJAKAN MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN Aktivitas Perusahaan mengandung berbagai macam risiki-risiko keuangan antara lain: risiko matau uang, risiko pemogokan kerja, risiko likuiditas. Kebijakan manajemen risiko yang dijalankan oleh Perusahaan adalah sebagai berikut : a. Resiko Mata Uang Risiko mata uang adalah risiko fluktuasi atas nilai wajar atau arus kas dari instrumen keuangan yang disebakan perubahan nilai tukar mata uang asing. Aktivitas operasional Perusahaan sebagian besar dilakukan dalam mata uang rupiah dan untuk menyeimbangkan arus kas, Perusahaan melakukan aktivitas pendanaan dalam mata uang yang sama. b. Resiko Pemogokan Tenaga Kerja Risiko pemogokan tenaga kerja adalah risiko terjadinya pemogokan kerja karena ketidakpuasan karyawan terhadap perusahaan. Perusahaan selalu berupaya untuk memenuhi hak-hak karyawan diantaranya membayar gaji tepat pada waktunya, mengikutsertakan karyawan dalam Jamsostek, Asuransi kesehatan, dan tunjangan lainnya