TODAY TRADING IDEA s. BORN, UNTR, ITMG, LSIP : Buy STATISTICS INDEX

Transkripsi

1 HEADLINES, Tuesday, January 4, 2011 By: James ( ) KPIG buyback 352,58 juta saham bernilai Rp 176,29 miliar Megapolitan Development IPO Rp 212,5 miliar ADRO sulit capai target awal juta ton ANTM tidak ikut divestasi saham Newmont Nusa Tenggara PTBA tingkatkan kepemilikan saham 30% BATR INDF buyback 26,87 juta saham ICBP BNBR lunasi utang Rp 3,5 triliun 2011 UNTR targetkan penjualan alat berat 6000 unit 2011 MARKET COMMENTARY TODAY TRADING IDEA s BORN, UNTR, ITMG, LSIP : Buy STATISTICS INDEX Forecast Weekly: IDR; support Rp resistance Rp 9000, IHSG: Support Resistance 3825 Market Review : Pada penutupan perdagangan perdana di awal tahun 2011 ini (3/1) IHSG berada di level 3727,517. Indeks mengalami kenaikan 0,65% atau sebanyak 24 poin. Kenaikan tipis ini disebabkan oleh aksi jual investor menjelang penutupan. Sektor yang paling mendukung pergerakan indeks pada hari ini adalah sektor pertambangan (menguat 4,05%) dan sektor agrikultur (menguat 1,59%). Sementara itu, ada dua sektor yang mengalami koreksi yaitu sektor keuangan (koreksi 1,26%) dan sektor aneka industri (koreksi 0,26%). Volume transaksi sebanyak 4,5 miliar lembar saham senilai Rp 4902 triliun. Badan Pusat Statistik (BPS) telah mengumumkan angka inflasi selama tahun 2010 sebesar 6,96%. Angka inflasi ini melampaui target pemerintah di 6%. Indeks Hang Seng naik 1,74% ke level ,05, indeks Straits Times naik 1,41% ke level 3.235,05 dan indeks Kospi naik 0,93% ke level 2.070,08. Market View : Pada perdagangan hari ini (4/1) IHSG diperkirakan masih akan menguat. Hal tersebut didukung oleh faktor global seperti kondisi ekonomi di AS yang mulai membaik dengan ada dikeluarkannya data tenaga kerja terbaru dan kekhawatiran akan inflasi di China mulai mereda. Sektor pertambangan khususnya batubara masih akan menguat menyusul adanya peningkatan permintaan batubara dunia sedangkan ada terjadi banjir di kawasan Queensland (Australia) sebagai pemasok utama coking coal dunia. Namun di sisi lain, tingginya inflasi akan menekan sektor consumer goods. Selain itu, adanya fenomena January effect akan membuat indeks bergerak menguat. Ticker Price Change COMPOSITE KOMPAS LQ JII MBX DBX TOP GAINERS Ticker Price Change ITMG 54,300 3,550 GGRM 41,050 1,050 PTBA 23,950 1,000 AALI 26, UNTR 24, TOP LOSERS Ticker Price Change GDYR 11,000-1,500 UNVR 16, AUTO 13, BDMN 5, BNGA 1, WORLD MARKETS DOW JONES NASDAQ FTSE NIKKEI HANG SENG STRAIT TIMES KLSE

2 DAILY NEWS PT Global Land Tbk (KPIG) akan melaksanakan buyback 352,58 juta saham sebesar Rp 176,29 miliar. Hal tersebut akan menyusutkan asset perseroan sebesar Rp 213,4 miliar. Pelaksanaan buyback saham ini, yang kemudian akan disimpan dalam bentuk treasury stock, akan didanai dari kas internal perseroan sevesar Rp 210 miliar. Perseroan melakukan ini dalam rangka menyeimbangkan aset dan ekuitas dengan kewajiban perseroan. Treasury stock ini akan digunakan untuk membayar utang yang bersifat ekuitas seperti convertible bond dan juga untuk investasi. Diperkirakan EPS perseroan setelah buyback saham akan naik menjadi Rp 17,55 per saham. (Positive) PT Megapolitan Development Tbk merencanakan perolehan dana melalui IPO sebesar Rp 212,5 miliar. Perseroan menawarkan 850 juta lembar saham di harga Rp 250 miliar per lembar sahamnya. Sebesar 60% dari perolehan dana hasil IPO ini akan digunakan untuk mengembangkan proyek-proyek yang dilakukan perseroan dan anak usaha. Sementara sisanya akan digunakan untuk proyek perumahan, komersial, kantor, sarana dan prasarana serta modal kerja. (Positive) PT Adaro Energy Tbk (ADRO) merasakan sulit untuk mencapai target awal produksi di 2011 yang sebanyak 45 juta ton disebabkan oleh cuaca buruk yang terjadi sepanjang Realisasi produksi batubara perseroan 2010 adalah sebesar 42 juta ton. Perseroan harus membayar denda labuh kapal akibat cuaca buruk 2010 lalu sebesar Rp 313,30 miliar. Target produksi 2011 sebesar 46 juta 48 juta ton. Capex perseroan diperbesar US$ 25 juta sehingga menjadi US$ 628 juta. (Negative) PT Aneka Tambang Tbk (ANTM) tidak akan mengikuti divestasi saham 7% milik PT Newmont Nusa Tenggara (NNT) yang dilaksanakan oleh pemerintah. Menurut perseroan, jika saham yang ditawarkan tersebut terlalu kecil sehingga tidak strategis untuk perseroan. Saat ini, perseroan memproyeksikan akan membeli saham Inalum. Anggaran belanja modal (capex) perseroan Rp 3 triliun yang akan digunakan untuk proyek pembangkit listrik, proyek feronikel dan akuisisi tambang batubara. (Neutral) PT Tambang Batubara Bukit Asam Tbk (PTBA) akan meningkatkan kepemilikan saham di PT Bukit Asam Transpasific Railway (BATR) dari 10% menjadi 30%. Tambahan akuisisi 20% itu akan senilai dengan Rp 432 miliar. BATR rencana akan membangun proyek rel kereta api sepanjang 307 kiliometer untuk mengangkut batubara. Total investasi ini bernilai US$ 1,6 miliar. BATR sudah mendapatkan pinjaman bank senilai US$ 1,36 miliar. Ini setara dengan 85% dari total nilai proyeknya. (Positive) PT Indofood Sukses Makmur Tbk (INDF) buyback 26,87 juta lembar saham anak usahanya yaitu PT Indofood CBP Sukses Makmur Tbk (ICBP). Setelah buyback saham ini, perseroan akan memiliki 80,46% saham ICBP. Pembelian buyback saham ini akan dilakukan melalui bursa. Pembelian kembali saham ICBP ini telah dilakukan di tanggal Desember Laba bersih perseroan per kuartal III/2010 adalah sebesar Rp 2,25 triliun atau naik 42,6% dibandingkan dengan periode yang sama di Penjualan perseroan naik 0,4% menjadi Rp 28,31 triliun. (Positive) PT Bakrie & Brothers Tbk (BNBR) akan melunasi utang Rp 3,5 triliun sampai dengan akhir Target perseroan utang 2011 akan berkurang sampai menjadi Rp 3,45 triliun. Berbagai pilihan ditempuh perseroan untuk mengurangi utangnya, seperti melalui hasil penjualan saham anak usaha, konversi saham, dan kas internal. Prioritas pelunasan utang ini adalah pelunasan utang jangka pendek berbunga tinggi. Jumlah kewajiban lancar perseroan sebesar Rp 9,2 triliun sampai dengan September Sedangkan total utang yang sudah dilunasi sepanjang tahun 2010 adalah sebesar Rp 3,5 triliun. (Positive) PT United Tractors Tbk (UNTR) menargetkan penjualan alat berat tahun 2011 sebesar 6000 unit. Angka ini mengalami kenaikan dibandingkan dengan proyeksi 2010 yang hanya sebesar 5400 unit. Peningkatan penjualan ini dipicu oleh semakin membaiknya sektor pertambangan dan perkebunan dalam negeri. Produksi alat berat ini dilakukan oleh PT Komatsu Indonesia. Penjualan Komatsu sampai dengan November 2010 sudah mencapai 5091 unit. Pendapatan perseroan naik 31% menjadi Rp 27,8 triliun per September Laba bersihnya Rp 2,960 triliun. (Positive)

3 TRADING VIEW Tuesday, January 04, 2011 These recommendations are more based on technical and just for one day trading RESEARCH DEPARTMENT By: Eddy Wijaya ( ) TICKER RECOMMENDATION PRICE ENTRY EXIT S2 S1 R1 R2 EXPLANATION AGRICULTURE AALI Take profit White spinning top LSIP Take profit Macd : uptrend UNSP Trading Buy Macd : golden cross BANK & FINANCE BMRI Buy on Weakness Black spinning top BBRI Buy on Weakness Black spinning top BBNI Buy on Weakness Stoc osc : uptrend BBCA Trading Buy Rsi : uptrend BDMN Buy on Weakness Black spinning top BNGA Trading Sell Long black candle CONSUMER GOODS INDF Trading Buy Macd : uptrend GGRM Trading Buy Macd : uptrend UNVR Buy on Weakness Stoc osc : uptrend INDUSTRY ASII Trading Buy Stoc osc : uptrend UNTR Trading Buy Macd : golden cross SMGR Trading Buy White spinning top INTP Buy on Weakness White spinning top INKP Trading Buy Doji TKIM Trading Buy Doji INFRASTRUCTURE TLKM Trading Buy Doji ISAT Trading Buy White spinning top PGAS Trading Buy Macd : golden cross BLTA Buy on Weakness Long legged doji MINING BUMI Trading Buy Stoc osc : uptrend PTBA Take profit Long white candle ADRO Trading Buy Macd : golden cross ENRG Trading Buy Stoc osc : golden cross MEDC Trading Buy Macd : uptrend INCO Trading Buy Stoc osc : uptrend ANTM Trading Buy Long legged doji TINS Trading Buy Stoc osc : uptrend PROPERTY ADHI Trading Buy Stoc osc : uptrend JSMR Trading Buy Macd : uptrend ELTY Trading Buy Stoc osc : uptrend FORECAST Hari ini indeks; mixed (moderate) bullish -bullish (major). Watch on screen : UNSP, INDF, ADRO, UNTR, SMGR, ISAT, PGAS. Trade Balance adalah suatu indikator yang menghitung ekspor bersih disuatu negara. Nilai Ekspor bersih didapat dari nilai ekspor dikurangi dengan nilai impor.

4 COMMODITY PRICE (USD) CHANGE DUAL LISTED PRICE (IDR) CHANGE CRUDE OIL / BARREL TLKM (US) 8, COAL / MT ISAT (US) 6, NATURAL GAS / mmbtu ANTM (GR) 2, GOLD / OUNCE BLTA (SP) NICKEL / MT TIN / MT CPO (MYR) / MT FOREX RATE (IDR) CHANGE FOREX RATE (USD) CHANGE USD/IDR 8, IDR/ USD EUR/IDR 11, EUR / USD JPY/IDR JPY / USD SGD/IDR 6, SGD / USD AUD/IDR 9, AUD / USD GBP/IDR 13, GBP / USD FED Rate (%) 0.25 JIBOR (IDR) 6.24 BI Rate (%) 6.50 LIBOR (GBP) 0.59 ECB Rate (%) 1.00 SIBOR (USD) 0.27 BOJ Rate (%) 0.10 SBI (1M) 6.26 BOE Rate (%) 0.50 SBI (3M) #N/A Rl Tim PBOC Rate (%) 5.81 SBI (6M) 6.26 ASUMSI MACRO APBN 2009 APBN-P Deskripsi November Oktober GDP (%) ,0 Inflation YTD % Inflation (%) , Inflation YOY % IDR/USD (IDR) 9, , Inflation MOM % SBI 3 Bulan (%) , Foreign Reserve (USD) Crude Oil (USD/brl) , GDP (IDR Tn) 1,654,480 1,574,830 Oil Production (bpd) , Total APBN(IDR Triliun) DIVIDEN Ticker Status DPS (IDR) Cum Date Ex Date Recording Payment KPIG Interim 2 23-Nov Nov Nov Dec-10 BWPT Interim 5 25-Nov Nov Nov Dec-10 TBLA Interim 8 26-Nov Nov-10 1-Dec Dec-10 UNVR Interim Nov Nov-10 1-Dec Dec-10 MNCN Interim 7 29-Nov Nov-10 2-Dec Dec-10 BMTR Interim 5 3-Dec-10 6-Dec-10 9-Dec Dec-10 BATA Interim Dec-10 8-Dec Dec Dec-10 SMSM Interim Dec Dec Dec Dec-10 BCAP Interim 2 13-Dec Dec Dec Dec-10 BBRI Interim Dec Dec Dec Dec-10 MAIN Interim Dec Dec Dec Dec-10 TOTO Interim Dec Dec Dec-10 5-Jan-11 Right Issue Ticker Ratio DPS (IDR) Cum Date Ex Date Recording Trading Priode INCOMING IPO s Company Business Underwriter Offering Date Share Price Listing PT. Aditec Cakrawiyasa Home Appliances PT. Bank DKI Perbankan PT. Bank Maspion Indonesia Perbankan PT. Bank Sinarmas Tbk Perbankan 1-Dec Dec-10 PT. Eka Sari Lorena Transport Transportasi PT. Garuda Indonesia Transportasi PT. KHI Pipe Industries Baja PT. Kiani Kertas Pulp

5 PT. Martina Berto Tbk Kosmetik 3-Jan Jan-11 HEARD ON THE ROAD KRAS dikabarkan diminati oleh Mittal produsen baja asal India MEDC ada kemungkinan untuk melakukan deal dengan Sumitomo

6 H URESEARCH TEAM Team : Alfiansyah (Halfiansyah@sinarmassekuritas.co.idTH) YM: smsresearch2@yahoo.com Jeff Tan (jeff.tan@sinarmassekuirtas.co.id) YM: smsresearch1@yahoo.com Eddy Widjaja (Heddywijaya@sinarmassekuritas.co.id TH) YM: smsresearch4@yahoo.com Kartini (Hkartini@sinarmassekuritas.co.idTHU)U YM: smsresearch5@yahoo.com Jansen Kustianto [jansen.kustianto@sinarmassekuritas.co.id] YM: smsresearch3@yahoo.com UKANTOR CABANG Cabang Jakarta Wilayah Jawa Timur Kalimantan No Lokasi Telepon No Lokasi Telepon No Lokasi Telepon 1 Plaza BII Menara 3 Lt, 7* Surabaya* Pontianak* Mangga Dua* Malang* Balikpapan Kelapa Gading* Jombang Singkawang Fatmawati Sidoarjo Samarinda Tangerang Kediri Banjarmasin Wilayah Jawa Barat Wilayah Bali Wilayah Sulawesi No Lokasi Telepon No Lokasi Telepon No Lokasi No. Telp. 6 Bandung* Denpasar Manado Cirebon Makassar Bogor Wilayah Sumatra 9 Pekalongan No Lokasi No. Telp. 10 Garut Medan* Karawang Padang Tasikmalaya Pekanbaru Sukabumi Palembang Jambi Wilayah Jawa Tengah 31 Lampung No Lokasi Telepon 32 Banda Aceh Semarang Yogya Pulau Batam 16 Solo No Lokasi No. Telp. 17 Purwokerto Batam Tegal Kudus *) Cabang yang memiliki equity PRODUK ASSET MANAGEMENT Reksadana Pasar Uang Reksadana Pendapatan Tetap Reksadana Campuran Reksadana Saham : Danamas Rupiah Danamas Rupiah Plus Riau Liquid Fund : Danamas Dollar Simas Danamas Mantap Plus Simas Danamas Instrumen Negara Danamas Stabil Riau Income Fund : Danamas Fleksi Simas Satu : Simas Danamas Saham