Outlook Perdagangan Indonesia 2017

Transkripsi

1 Outlook Perdagangan Indonesia 17 Mohammad Faisal Direktur CORE Indonesia 1 Oktober 1

2 Global Economy Outlook 17 Pertumbuhan masih relatif lambat & diwarnai ketidakpastian Japan (%) USA (%),% UE (%) 1,7% China (1%),%, % Reaksi negative atas terpilihnya Donald Trump bersifat short term, positif dalam jangka menengah Pemotongan Pajak untuk mendorong investasi Peningkatan belanja pertahanan dan infrastruktur Kecenderungan hawkish mengedepankan penaikan suku bunga melawan inflasi Pertumbuhan ekonomi rendah, pengangguran tinggi, ekspansi kredit lambat Ekspansi fiskal terbatas akibat tingginya public debt, kebijakan moneter kurang efektif & risiko di sektor finansial Meningkatnya Eurosceptist seperti Brexit dan hasil referendum di Italia memperlemah kekuatan ekonomi Uni Eropa Penataan kembali model pertumbuhan berbasis ekspor dan investasi Risiko ketergantungan pada utang dan investasi dalam membiayai ekonomi Meningkatnya Loan default di sektor korporasi akibat turunnya ekspor

3 % - - Sumber Pertumbuhan Ekonomi AS Konsumsi Swasta Investasi Net Ekspor Konsumsi Pemerintah % Tingkat Pengangguran dan Inflasi EU Pengangguran Inflasi (skala kiri) 13 Sep-7 Sep-9 Sep-11 Sep-13 Sep-1 % %, YOY Jasa Pe r t umbuh an i n d u stri m a n u f aktu r d a n j a s a C h i n a Industri Distribusi PDB Global 1 Others, 3% China 1% ASEAN- 3% Jepang % EU % USA %

4 Tantangan Ekonomi Global berlanjut Bersiap dengan skenario kebijakan antisipatif Kebijakan Moneter Longgar untuk mendorong ekonomi People's Bank of China Euro Central Bank. Bank of Japan The Fed Sep-1 Sep-1 Sep-1 Sep-1 Harga Komoditas Rendah Menekan Ekspor Emerging Market Jan-7 Jan-1 Jan-13 Jan Quantitave Easing mendorong investasi ke Emerging Market dan sangat volatile Global Bond Index Emerging Market Bond Index (skala kiri) Jan-1 Jan-1 Jan-1 Jan Perdagangan Global Lebih Rendah dibandingkan GDP indikasi proteksionisme - Jan-1 Jan-11 Jan-1 Jan-13 Jan-1 Jan-1 Jan-1 GDP World WTV

5 % impor dari Indonesia Beberapa indikator pendorong ekspor Index komoditas (1 = 1) juta ton 1 1 Timah Tembaga Batubara MINYAK 1 Q1 1 Q3 1 Q1 1 Q3 1 Q1 P1 Q3 P17 Q1 P17 Q3 Negara-negara pengimpor batubara Indonesia India Lainnya Tiongkok Jepang Korea Selatan Pangsa pasar ekspor tekstil dan produk tekstil 8 7 Amerika Korea China Kanada Jepang 3 Jerman 1 Inggris Belgium % Growth Indeks Harga Minyak Mentah dan Karet INDEX RUBBER INDEX CRUDE OIL

6 Proyeksi Pertumbuhan Ekonomi 17 Kategori 1 17 Sumber Pertumbuhan I Produk Domestik Bruto.%.%.% 1 Pengeluaran Konsumsi Rumahtangga.%.1%.8% Pengeluaran Konsumsi Pemerintah.%.%.% 3 Pembentukan Modal Tetap Domestik Bruto.%.% 1.7% Ekspor Barang dan Jasa -3.%.8% 1.% Impor Barang dan Jasa -3.9%.3%.9% II Inflasi (%) 3.% 3.% - % IV Nilai Tukar (Rp/US$)

7 Struktur ekspor dan faktor pendorong tahun 17 No 1 3 Kategori produk (HS digit) Nilai Ekspor 1 (USD Milyar) Petumbuhan ekspor tahunan 11-1, % Share terhadap ekspor dunia, % Mineral fuels, mineral oils and products of their distillation; bituminous substances; mineral Animal or vegetable fats and oils and their cleavage products; prepared edible fats; animal Electrical machinery and equipment and parts thereof; sound recorders and reproducers, television 9 - Rubber and articles thereof -19 Natural or cultured pearls, precious or semi-precious stones, precious metals, metals clad Vehicles other than railway or tramway rolling stock, and parts and accessories thereof 11 8 Machinery, mechanical appliances, nuclear reactors, boilers; parts thereof - 9 Footwear, gaiters and the like; parts of such articles Wood and articles of wood; wood charcoal 3 11 Articles of apparel and clothing accessories, not knitted or crocheted 1 Paper and paperboard; articles of paper pulp, of paper or of paperboard Ores, slag and ash 3-1 Articles of apparel and clothing accessories, knitted or crocheted Miscellaneous chemical products 3-1 Fish and crustaceans, molluscs and other aquatic invertebrates Plastics and articles thereof Man-made staple fibres - 19 Coffee, tea, maté and spices Organic chemicals Articles of iron or steel 1 Furniture; bedding, mattresses, mattress supports, cushions and similar stuffed furnishings; Pulp of wood or of other fibrous cellulosic material; recovered (waste and scrap) paper or... 3 Copper and articles thereof Cocoa and cocoa preparations Harga beberapa komoditas mulai bergerak naik, walau marjinal Dampak kebijakan Trump Potensi ekspor manufaktur dan komoditas: Restriksi import terhadap China dan Meksiko akan menjadi peluang terhadap produk manufaktur negara pesaing termasuk Indonesia Peningkatan konsumsi akibat penciptaan lapangan kerja manufaktur permintaan barang konsumsi Pembangunan infrastruktur meningkatkan kebutuhan bahan baku Pembangunan industri manufaktur meningkatkan kebutuhan bahan baku dan energi

8 Trump s Trade Policy Peluang bagi Indonesia? Membangun industri manufaktur dan menciptakan lapangan pekerjaan di sektor manufaktur Meningkatkan restruksi impor dan menekan defisit perdagangan khususnya dengan China dan Meksiko Membatasi tenaga kerja imigran Memangkas pajak korporasi Menggenjot pembangunan infrastruktur Menjalin kerjasama perdagangan bilateral dan menghindari kerjasama multilateral (e.g. NAFTA, TPP). Parsial atau menyeluruh? Konsisten atau ada variasi/deviasi?

9 Produk Impor Terbesar ke AS: Peluang light industry dan komoditas energi No. Golongan Produk (HS digit) Nilai Impor 1 (USD Miliar) Neraca Perdagangan 1 (USD Miliar) Pertumbuhan impor per tahun 11-1 (%) 1 Electrical machinery and equipment; sound recorders and reproducers, television Machinery, mechanical appliances, nuclear reactors, boilers Vehicles other than railway or tramway rolling stock Mineral fuels, mineral oils and products of their distillation; bituminous substances; mineral Pharmaceutical products 8-39 Commodities not elsewhere specified Optical, photographic, cinematographic, measuring, checking, precision, medical or surgical 78 8 Furniture; bedding, mattresses, mattress supports, cushions and similar stuffed furnishings Natural or cultured pearls, precious or semi-precious stones, precious metals, metals clad Organic chemicals Plastics and articles thereof 1 1 Articles of apparel and clothing accessories, knitted or crocheted 9-13 Articles of apparel and clothing accessories, not knitted or crocheted Articles of iron or steel Aircraft, spacecraft, and parts thereof Toys, games and sports requisites; parts and accessories thereof Footwear, gaiters and the like; parts of such articles Rubber and articles thereof Iron and steel 8-13 Beverages, spirits and vinegar -1 1 Wood and articles of wood; wood charcoal Aluminium and articles thereof Paper and paperboard; articles of paper pulp, of paper or of paperboard Fish and crustaceans, molluscs and other aquatic invertebrates

10 Eksportir Terbesar ke AS: Menangkap peluang dari restriksi impor produk China dan Meksiko No. Eksportir Nilai Impor 1 (USD Miliar) Neraca Perdagangan 1 (USD Miliar) Share thd Impor AS (%) Pertumbuhan impor per tahun 11-1 (%) Pertumbuhan impor per tahun 1-1 (%) 1 China Canada Mexico Japan Germany Korea, Republic of United Kingdom France India Italy Taipei, Chinese Viet Nam Ireland Malaysia Switzerland Thailand Brazil Israel Saudi Arabia Indonesia

11 Ekspor terbesar Indonesia ke AS: Pertumbuhan produk ekspor terbesar (pakaian, elektronik, karet) lemah Y= Pertumbuhan ekspor tahunan 11-1 (%) 3 Minyak sawit Produk kimia Z (Besar Bubble) = Nilai Ekspor 1 (US$) Alas kaki Hasil laut Hasil laut dan daging kemasan 1 Elektronik Karet Furniture Pakaian jadi non-sulaman Pakaian jadi sulaman X = Share thd ekspor Indonesia (%) - 11 Sumber: UNComtrade

12 Pertumbuhan ekspor beberapa produk unggulan ke AS Articles of apparel and accessories (HS 1 & ) US$ billion 3 3 China Vietnam Indonesia Mexico Footwear, gaiters and the like, parts thereof (HS ) US$ billion 18 1 China Vietnam Indonesia Mexico Rubber and article thereof (HS ) Fish, crustaceans, molluscs, aquatic invertebrates (HS 3) 7 China China 3 1 Indonesia Mexico Malaysia 1 1 Indonesia Vietnam Indonesia Vietnam Mexico

13 Struktur Ekspor Indonesia ke AS berdasarkan besaran Tarif: Manfaat terbesar TPP pada ekspor produk olahan (manufaktur) Tarif ratarata Jumlah produk (HS digit) Nilai ekspor 1 (US$Miliar) Persentase dari total jumlah produk ekspor Persentase dari total nilai ekspor Jenis produk yang utama >% % % Produk tekstil, alas kaki dan tembakau 1-% 3.9 % 1% Produk tekstil, garmen, gula, kendaraan pengangkut barang -1% % 9% Produk tekstil, benang.1 - % % 18% Produk kayu, produk dari karet, ikan % % 7% Karet mentah, minyak sawit, sebagian besar hasil laut, alat listrik & elektronik 13

14 Ekspor Terbesar dan Hambatan Tarif ke AS: Tarif rata-rata 1 (%) Nilai ekspor Tarif rata-rata Nilai ekspor 1 (USD juta) Karet alam Udang segar Pakaian Jersey, pullover, cardigan, waistcoat Alas kaki dari karet atau plastik Pakaian wanita, jaket, rok, celana sulaman Pakaian wanita, jaket, rok, celana non sulam Ban dari karet Furniture Udang, moluska, ikan kemasan Alat transmisi radio Pakaian wanita, blouse, kemeja Minyak sawit Alas kaki dari kulit Pakaian pria, jaket, celana Sumber: UNComtrade 1

15 Perbandingan Jumlah NTM Indonesia dan negara-negara lain Negara-negara maju lebih gencar menggunakan NTM, meskipun tarif Impor rendah SPS TBT ADP CV SG SGG QR TRQ XS Total Uni Eropa United States,79 1, ,71 China South Korea Japan Australia Malaysia Indonesia Singapore Vietnam Sumber: WTO 1

16 Pertumbuhan permintaan ekspor andalan di pasar AS: Permintaan thd ekspor utama Indonesia (kecuali alas kaki) tumbuh marjinal, bahkan melemah Pertumbuhan impor AS dari dunia 11-1 (%) Alas kaki bahan tekstil 3 Udang segar Pertumbuhan impor AS dari dunia 11-1 (%) VIETNAM 1 Pakaian jersey, pullover, cardigan Pertumbuhan ekspor ke AS 11-1 (%) Minyak sawit -1 INDONESIA Besar Bubble = Nilai Ekspor 1 (US$ miliar) - Karet -3 1

17 TERIMA KASIH