ANALISIS PENGARUH GOOD CORPORATE GOVERNANCE (GCG) DAN RASIO KEUANGAN TERHADAP PROFITABILITAS BANK SYARIAH (Studi Kasus Pada Bank Umum Syariah di Indonesia Periode 2007-2012) SKRIPSI Diajukan untuk memenuhi salah satu syarat guna memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi Islam (S.E.I) Strata Satu Pada Prodi Ekonomi dan Perbankan Islam Fakultas Agama Islam Universitas Muhammadiyah Yogyakarta Disusun Oleh Ipalmi 20090730044 JURUSAN EKONOMI DAN PERBANKAN ISLAM FAKULTAS AGAMA ISLAM UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH YOGYAKARTA 2013 i
NOTA DINAS Lamp : 3 Eks. Skripsi Yogyakarta, 7 Mei 2013... Hal : Persetujuan Kepada Yth. Dekan Fakultas Agama Islam Universitas Muhammadiyah Yogyakarta Assalammualaikum wr. wb Setelah menerima dan mengadakan perbaikan seperlunya, maka saya berpendapat bahwa skripsi saudara Nama : Ipalmi NIM : 20090730044 Fakultas/Prodi : Analisis Pengaruh Good Corporate Governance (GCG) dan Rasio Keuangan Terhadap Profitabilitas Bank Syariah (Studi Kasus Pada Bank Umum Syariah Periode 2007-2012) Telah memenuhi syarat untuk diajukan pada ujian akhir tingkat Sarjana pada Fakultas Agama Islam Prodi Ekonomi dan Perbankan Islam Universitas Muhammadiyah Yogyakarta. Bersama ini saya sampaikan naskah skripsi tersebut, dengan harapan dapat diterima dengan segera dimunaqasyahkan. Atas perhatiannya diucapkan terima kasih Wassalamualaikum wr. wb Dosen Pembimbing Lela Hindasah, SE., M.Si ii
PENGESAHAN Judul Skripsi ANALISIS PENGARUH GOOD CORPORATE GOVERNANCE (GCG) DAN RASIO KEUANGAN TERHADAP PROFITABILITAS BANK SYARIAH (Studi Kasus Pada Bank Umum Syariah di Indonesia Periode 2007-2012) Yang dipersiapkan dan disusun oleh: Nama : Ipalmi NPM : 20090730044 Telah dimunaqasyahkan di depan sidang munaqasyah Prodi Ekonomi dan Perbankan Islam pada tanggal 17 Juni 2013 dan dinyatakan memenuhi syarat untuk diterima Sidang Dewan Skripsi Ketua Sidang : Mukhlis Rahmanto, Lc., M.Si (...) Pembimbing : Lela Hindasah, SE., M. Si (...) Penguji : Drs. Muh. Mas udi, M. Ag (...) Yogyakarta, 17 Juni 2013 Fakultas Agama Islam Universitas Muhammadiyah Yogyakarta Dekan Drs. Mahli Zainuddin, M. Si iii
PERNYATAAN ORISINALITAS SKRIPSI Yang bertanda di bawah ini saya, Ipalmi, Menyatakan bahwa skripsi dengan judul: ANALISIS PENGARUH GOOD CORPORATE GOVERNANCE (GCG) DAN RASIO KEUANGAN TERHADAP PROFITABILITAS BANK SYARIAH (Studi Kasus Pada Bank Umum Syariah di Indonesia Periode 2007-2012), adalah hasil tulisan saya sendiri. Dengan ini saya menyatakan dengan sesungguhnya bahwa dalam skripsi ini tidak terdapat keseluruhan atau sebagian tulisan orang lain yang saya ambil dengan cara menyalin atau meniru dalam bentuk rangkaian kalimat atau simbol yang menunjukkan gagasan atau pendapat atau pemikiran dari penulis lain, yang saya akui seolah-olah sebagai tulisan saya sendiri, dan/atau tidak terdapat bagian atau keseluruhan tulisan yang saya salin itu, atau yang saya ambil dari tulisan orang lain tanpa memberikan penulis aslinya. Apabila saya melakukan tindakan yang bertentangan dengan hal tersebut di atas, baik disengaja maupun tidak, dengan ini saya menyatakan menarik skripsi yang saya ajukan sebagai hasil tulisan saya sendiri ini. Bila kemudian terbukti bahwa saya melakukan tindakan menyalin atau meniru tulisan orang lain seolaholah hasil pemikiran sendiri, berarti gelar dan ijasah yang telah diberikan oleh universitas batal saya terima. Yang Membuat Pernyataan Ipalmi iv
MOTTO Sesungguhnya Allah tidak merubah keadaan suatu kaum sehingga mereka merubah keadaan yang ada pada diri mereka sendiri. (Q.S Ar Ra du: 11) Sesuatu yang belum dikerjakan, seringkali tampak mustahil; kita baru yakin kalau kita telah berhasil melakukannya dengan baik. (Evelyn Underhill) Kesempatan terbaik untuk memulai adalah ketika anda mendapatkan ide dan gagasan. v
Skripsi ini kupersembahkan untuk Rahmayati Emakku dan Jailani Abaku yang telah memberikan segalanya untuk mewujudkan cita-cita anaknya. kakakku Iwansyah, Ida Laila, Irawansyah, Heni Februanti, Andimin, Leni Marlina dan adikku Renika serta Keponakanku Andri Aryanto, Amanda Karisma, Alvino tercinta yang banyak memberikan Kebahagiaan dan bimbingan untuk kebaikan adik, kakaknya dan oomnya. Seseorang yang ada dalam hati yang sudah tekun dan sabar dalam menghadapi sifat dan tingkah lakuku. vi
KATA PENGANTAR Assalamualaikum wr.wb Alhamdullilah dengan mengucapkan rasa syukur kepada Allah SWT yang selalu memberikan rahmat, hidayah, dan nikmat-nya sehingga penulis dapat menyelesaikan penyusunan skripsi dengan judul: ANALISIS PENGARUH GOOD CORPORATE GOVERNANCE (GCG) DAN RASIO KEUANGAN TERHADAP PROFITABILITAS BANK SYARIAH (Studi Kasus Pada Bank Umum di Indonesia Periode 2007-2012) yang disusun sebagai syarat akademis dalam menyelesaikan studi program Sarjana (S1) Jurusan Ekonomi dan Perbankan Islam pada Fakultas Agama Islam Universitas Muhammadiyah Yogyakarta. Penulis menyadari bahwa terselesainya penyusunan skripsi ini tidak terlepas dari bantuan, bimbingan, dukungan, doa, serta saran dari berbagai pihak. Untuk itu, pada kesempatan ini dengan segala kerendahan hati penulis hendak menyampaikan ucapan terima kasih kepada: 1. Bapak Prof. Dr. Bambang Cipto, Selaku Rektor Universitas Muhammadiyah Yogyakarta. 2. Bapak Drs. Mahli Zainuddin, M. Si, Selaku Dekan Fakultas Agama Islam Universitas Muhammadiyah Yogyakarta. 3. Ibu Miftahul Khasanah, S.T.P.,Msi, Selaku Kepala Program Studi Ekonomi dan Perbankan Islam Universitas Muhammadiyah Yogyakarta. vii
4. Ibu Lela Hendasah, SE., M. Si, selaku Dosen Pembimbing yang telah meluangkan banyak waktunya untuk memberikan saran, petunjuk dan bimbingan yang sangat berarti kepada penulis selama penyusunan skripsi ini. 5. Seluruh Dosen Fakultas Agama Islam yang sudah memberikan Ilmunya dengan ikhlas kepada penulis. 6. Seluruh Staf Fakultas Agama Islam yang telah membantu kelancaran saya dalam menyusun skripsi ini. 7. Sahabat-sahabatku, Ayu Nurhanifah, Wawan Ridwan dan sahabat EPI 09 lainnya yang belum dapat penulis sebutkan namanya satu persatu, yang selalu memberikan semangat dan bantuan selama ini sehingga penulis dapat menyelesaikan skripsi. Penulis menyadari bahwa dalam menulis skripsi ini masih jauh dari sempurna. Oleh karena itu, kritik dan saran selalu penulis harapkan guna perbaikan di masa yang akan datang dan penulis berharap semoga skripsi ini dapat bermanfaat bagi semua pihak. Yogyakarta, 7 Mei 2013 Penulis Ipalmi viii
DAFTAR ISI HALAMAN JUDUL... i HALAMAN NOTA DINAS... ii HALAMAN PENGESAHAN... iii HALAMAN PERNYATAAN ORISINALITAS SKRIPSI... iv HALAMAN MOTTO... v HALAMAN PERSEMBAHAN... vi KATA PENGANTAR... vii DAFTAR ISI... ix DAFTAR TABEL... xiv DAFTAR GAMBAR... xv ABSTRACT... xvi ABSTRAK... xvii BAB I PENDAHULUAN... 1 A. Latar Belakang... 1 B. Rumusan Masalah... 10 BAB II TUJUAN DAN KEGUNAAN PENELITIAN... 11 A. Tujuan Penelitian... 11 B. Kegunaan Penelitian... 12 BAB III KERANGKA TEORI DAN TINJAUAN PUSTAKA... 13 A. KerangkaTeori... 13 1. Bank Syariah... 13 a. Pengertian Bank syariah... 13 b. Peranan Bank syariah... 20 c. Sumber Dana Bank Syariah... 21 d. Penggunaan Dana Bank Syariah... 22 e. Sumber Pendapatan Bank Syariah... 26 ix
2. Good Corporate Governance (GCG)... 27 3. Return On Equity (ROE)... 33 4. Capital Adiquacy Ratio (CAR)... 34 5. Net Interest Margin (NIM)... 35 6. Non Performing Financing (NPF)... 35 7. Financing to Deposit Ratio (FDR)... 36 B. Tinjauan Pustaka... 36 C. Hipotesis Penelitian... 41 D. Model Penelitian... 47 BAB IV METODE PENELITIAN... 49 A. Jenis Metode Penelitian dan Sifat Penelitian... 49 B. Populasi Penelitian... 49 C. Jenis dan Sumber Data... 50 D. Teknik Pengumpulan Data... 51 E. Definisi Operasional dan Pengukuran Variabel... 51 F. Teknik Analisis Data... 56 1. Statistik Deskriptif... 57 2. Uji Asumsi Klasik... 57 a. Uji Normalitas... 58 b. Uji Multikolinearitas... 58 c. Uji Heteroskedastisitas... 59 d. Uji Autokorelasi... 60 3. Uji Hipotesis... 60 a. Koefisien Determinasi (Adjusted R²)... 60 b. Uji Signifikansi Simultan (Uji Statistik F)... 61 c. Uji Signifikansi Parsial (Uji Statistik T)... 62 BAB V HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN... 64 A. Gambaran Umum Objek Penelitian... 64 B. Statistik Deskriptif Varibel-variabel Penelitian... 65 1. Return On Equity (ROE)... 65 2. Good Corporate Governance (GCG)... 66 x
3. Capital Adiquacy Ratio (CAR)... 67 4. Net Interest Margin (NIM)... 68 5. Non Performing Financing (NPF)... 68 6. Financing to Deposit Ratio (FDR)... 69 C. Uji Asumsi Klasik... 70 1. Uji Normalitas... 70 2. Uji Multikolinearitas... 71 3. Uji Heteroskedastisitas... 72 4. Uji Autokorelasi... 75 D. Analisis Regresi Berganda... 76 E. Uji Hipotesis... 78 1. Uji Simultan (Uji F)... 78 2. Uji Parsial (Uji t)... 79 3. Uji Koefisien Determinasi (Adjusted R²)... 81 E. Pembahasan... 82 BAB VI KESIMPULAN, KETERBATASAN PENELITIAN, SARAN... 89 A. Kesimpulan... 89 B. Keterbatasan Penelitian... 90 C. Saran... 91 DAFTAR PUSTAKA... 92 DAFTAR LAMPIRAN xi
DAFTAR TABEL Tabel 1.1 Perbandingan Antara Bank Syariah dan Konvensional... 17 Tabel 1.2 Self Assessment GCG... 32 Tabel 1.3 Nilai Komposit GCG... 33 Tabel 3.1 Statistik Deskriptif ROE... 65 Tabel 3.2 Statistik Deskriptif GCG... 66 Tabel 3.3 Statistik Deskriptif CAR... 67 Tabel 3.4 Statistik Deskriptif NIM... 68 Tabel 3.5 Statistik Deskriptif NPF... 69 Tabel 3.6 Statistik Deskriptif FDR... 70 Tabel 3.7 Hasil Uji Normalitas... 71 Tabel 3.8 Hasil Uji Multikolinearitas... 72 Tabel 3.9 Hasil Uji Heteroskedastitas... 74 Tabel 3.10 Hasil Uji Autokorelasi... 75 Tabel 3.11 Hasil Analisis Regresi Linear Berganda... 76 Tabel 3.12 Hasil Uji F... 78 Tabel 3.13 Hasil Uji T... 79 Tabel 3.14 Hasil Uji Koefisien Determinasi... 81 xii
DAFTAR GAMBAR Gambar 1 Model Penelitian... 48 xiii
ABSTRACT This research based for knowing an impact from Good Corporate Governance GCG, Capital Adiquacy Ratio CAR, Net Interest Margin NIM, Non Performing Financing NPF and Financing to Deposit Ratio, this research had populate from Sharia Bank during 6 years research, since 2007 till 2012 This research use a type data which is known from Annual Report of Islamic Bank published. This research was analyzed by double linier regretion with examinee classic assumption before. and the classic assumption contain of normality analyze multikolinearitas analyze heteroskedastisitas analyze and autocorrelation analyze. The research result with parsial type (T examinee) proved that GCG variable had a negative significant impacted with ROE, so as CAR, NIM, NPF and FDR are not impact with ROE. Simultaneously analyze (F examinee) that GCG, CAR, NIM, NPF and FDR are impact with ROE. Keyword : ROE, GCG, CAR, NIM, NPF, FDR xiv
ABSTRAK Tujuan penelitian ini untuk mengetahui bagaimana pengaruh dari GCG, CAR, NIM, NPF dan FDR tehadap ROE Bank Syariah. Populasi yang di gunakan pada penelitian ini adalah Bank Umum Syariah periode penelitian selama 6 tahun yaitu dari tahun 2007 sampai tahun 2012. Data yang digunakan adalah data sekunder yang diperoleh dari Laporan Tahunan Bank Umum Syariah yang dipublikasikan. Penelitian ini menggunakan metode analisis yang berupa analisis regresi linier berganda dengan mengujikan uji asumsi klasik sebelumnya yaitu meliputi uji normalitas, uji multikolinearitas, uji heteroskedastisitas dan uji autokorelasi. Hasil penelitian secara parsial (uji t) menunjukkan bahwa variabel GCG berpengaruh negatif dan signifikan, sedangkan CAR, NIM, NPF dan FDR tidak berpengaruh terhadap ROE Bank Syariah. Secara simultan (Uji F) menunjukkan bahwa GCG, CAR, NIM, NPF dan FDR berpengaruh terhadap ROE. Kata kunci: ROE, GCG, CAR, NIM, NPF, FDR xv