PERBANKAN SYARIAH INDONESIA : KINERJA KEUANGAN, PROSPEK DAN TANTANGAN DALAM MENYONGSONG MEA 2015

Transkripsi

1 DINAMIKA EKONOMI Jurnal Ekonomi dan Bisnis Vol.8 No.2 September 2015 PERBANKAN SYARIAH INDONESIA : KINERJA KEUANGAN, PROSPEK DAN TANTANGAN DALAM MENYONGSONG MEA 2015 Rory Handriano roryndo_plk@yahoo.com STIE NASIONAL BANJARMASIN Abstract, The purpose of this study was to analyze about financial performance, prospects, and challenges Indonesian Islamic banking in facing the AEC The method used in this research is the study of literature and observations of Bank Syariah Mandiri, Bank Rakyat Indonesia (BRI Syariah), BNI Syariah, Bank Muamalat Indonesia and Bank IFI. Results of this study that the Islamic Bank is a bank that has a financing system that is different from conventional banks, namely the sale and purchase (murabaha, salam, and Istishna), leasing (Ijara) and profit sharing (Musharaka and mudaraba). Opportunities and challenges shows that the hard efforts of all stakeholders of the Islamic financial industry is needed. Necessary integration steps of practitioners, academics and associations in order to development of more effective and efficient because it can avoid redundancy. Keywords : Financial Performance Abstrak, Tujuan penelitian ini adalah untuk menganalisis tentang kinerja keuangan, prospek, dan tantangan perbankan syariah Indonesia dalam menyongsong MEA Metode yang digunakan dalam penelitian ini adalah studi kepustakaan dan observasi terhadap Bank Syariah Mandiri, Bank Rakyat Indonesia (BRI Syariah), BNI Syariah, Bank Muamalat Indonesia dan Bank IFI. Hasil penelitian ini bahwa Bank Syariah merupakan bank yang mempunyai sistem pembiayaan yang berbeda dengan bank konvensional, yaitu jual beli (murabahah, salam, dan Istishna), sewa (ijarah) dan bagi hasil (musyarakah dan mudharabah). Berbagai peluang dan tantangan menunjukkan bahwa upaya keras dari seluruh stakeholders industri keuangan syariah sangat dibutuhkan. Perlu langkah dari para praktisi, akademisi maupun asosiasi agar pengembangan menjadi lebih efektif dan efisien karena dapat menghindari terjadinya redundancy. Kata Kunci : Kinerja keuangan 122

2 Rory Handriano. Perbankan Syariah Indonesia : Kinerja Keuangan, Prospek... Dewasa ini lembaga keuangan berlabel syariah berkembang dalam skala besar dengan menawarkan produkproduknya yang beraneka ragam dengan istilah-istilah berbahasa Arab. Banyak masyarakat yang masih bingung dengan istilah-istilah tersebut dan masih ragu apakah benar semua produk tersebut adalah benar-benar jauh dari pelanggaran syariah ataukah hanya rekayasa semata. Sejak awal kelahirannya, perbankan syariah dilandasi dengan kehadiran dua gerakan renaissance islam modern : neorevivalis dan modernis. Tujuan utama dari pendirian lembaga keuangan berlandaskan etika ini adalah tiada lain sebagai upaya kaum muslimin untuk mendasari segenap aspek kehidupan ekonominya. Upaya dalam penerapan sistem profit dan loss sharing tercatat di Pakistan dan Malaysia sekitar tahun 1940-an, yaitu adanya upaya mengelola dana jamaah haji secara non-konvesional. Islamic Rural Bank di desa Mit Ghamr pada tahun 1963 di Kairo, Mesir. Setelah dua rintisan awal yang cukup sederhana itu bank islam tumbuh dengan sangat pesat. Sesuai dengan analisa Prof. Khursid Ahmad dan laporan International Association of Islamic Bank, hingga akhir 1999 tercatat lebih dari dua ratus lembaga keuangan islam yang beroperasi di seluruh dunia, baik di negara-negara berpenduduk muslim maupun Eropa, Australia dan Amerika. Satu hal yang paling patut juga dicatat adalah saat ini banyak nama besar dalam keuangan internasional yang telah membuka cabang dan subsidiaries yang berdasarkan syariah. Dalam dunia pasar modal pun, Islamic Fund kini ramai diperdagangkan, suatu hal yang mendorong penguasa pasar modal dunia Dow Jones untuk menerbitkan Islamic Dow Jones Index. Oleh karenanya tak heran jika Scharf, mantan direktur utama Bank Islam Denmark menyatakan bahwa bank islam adalah partner baru dalam pembangunan. Para teoritisi perbankan islam beragumen bahwa perbankan islam harus didasarkan pada profit dan loss sharing (PLS), bukan berdasarkan bunga. Namun dalam praktiknya, bank-bank islam sejak awal telah 123

3 DINAMIKA EKONOMI Jurnal Ekonomi dan Bisnis Vol.8 No.2 September 2015 menemukan bahwa perbankan berdasarkan PLS adalah sulit untuk diterapkan karena penuh dengan resiko dan tidak pasti. Problemproblem praktis yang terkait dengan pembiayaan ini telah mengakibatkan penurunan terhadap penggunaannya dalam perbankan islam, dan mengakibatkan peningkatan pembiayaan mirip bunga. Salah satu mekanisme mirip bunga itu adalah murabahah, mekanisme pembiayaan terpenting dalam perbankan islam saat sekarang. Dalam menjalankan prinsip syariahnya, bank syariah juga harus menjunjung nilai-nilai keadilan, amanah, kemitraan, transparansi dan saling menguntungkan baik bagi bank maupun bagi nasabah yang merupakan pilar dalam melakukan aktivitas muamalah. Oleh karena itu, produk layanan perbankan harus disediakan untuk mampu memberikan nilai tambah dalam meningkatkan kesempatan kerja dan kesejahteraan ekonomi masyarakat yang berlandaskan pada nilai-nilai Islam. Perkembangan perbankan di Indonesia terbuka era baru perekonomian dengan ekonomi Islam, dengan kinerja sistem yang berbasis syariah. Dalam perkembangan syariah mempunyai potensi dan peluang yang lebih besar dalam perannya sebagai sumber pembiayaan bagi hasil perekonomian. Dalam kinerja dan sistem syariah harus memenuhi standar kesehatan menurut ketentuan Bank Indonesia, dan juga untuk mengetahui struktur pembiyaan penyaluran dana perbankan syariah. Sehingga proporsi pembiayaan yang berpola jual beli dan bagi hasil seperti yang telah dilakukan pada studi banding dari masing-masing pola, dapat diketahui secara relevan dan objektif. Dari informasi-informasi yang ada didalam industri perbankan syariah kita perlu mengetahui sejauh mana analisis laporan keuangan terhadap kinerja pada bank syariah. Dimana hal ini juga diperlukan untuk menambah pengetahuan kita dalam melihat Prospek dan Tantangan Perbankan Syariah Indonesia dalam Menyongsong MEA

4 Rory Handriano. Perbankan Syariah Indonesia : Kinerja Keuangan, Prospek... METODE Penelitian ini menggunakan studi kepustakaan dan observasi dengan cara : 1. Melakukan penelitian kepada bank syariah melalui internet serta berusaha mengulas dan mengupas permasalahan yang ada. 2. Pengumpulan data sekunder dilakukan langsung dengan mendownload data dari media internet di Directory Bank Indonesia dan situs beberapa bank terkait. 3. Laporan keuangan tahunan yang pernah dipublikasikan. 4. Menggunakan analisa rasio keuangan dengan rasio profitabilitas (ROE). Untuk menjawab rumusan masalah tentang Kinerja Keuangan, Prospek, dan Tantangan Perbankan Syariah Indonesia dalam Menyongsong MEA 2015, sebelumnya perlu kita bahas terlebih dahulu secara singkat bagaimana struktur pembiayaan pada perbankan syariah dilakukan perhitungan proporsi pembiayaan yang berpola jual beli dan bagi hasil dengan membandingkan jumlah masingmasing pembiayaan dengan total keseluruhan pembiayaan (%), dan untuk menguji pengaruh struktur pembiayaan dengan kinerja keuangan dilakukan analisis regresi berganda. Kinerja keuangan diukur dengan rasio Pofitabilitas dengan menggunakan rumus ROA, ROE, Rasio Biaya Operasional terhadap pendapatan operasional (BOPo) kemudian selanjutnya dilakukan analisis/kesimpulan hasil. HASIL DAN PEMBAHASAN Bank Syariah yang diolah dalam penelitian ini adalah Bank Syariah Mandiri, Bank Rakyat Indonesia (BRI Syariah), BNI Syariah, Bank Muamalat Indonesia dan Bank IFI. Dalam sistem perbankan syariah, terdapat sejumlah jenis pembiayaan (disebut kredit dalam sistem konvensional) antara lain jual beli (murabahah, salam, dan Istishna), sewa (ijarah) dan bagi hasil (musyarakah dan mudharabah). 125

5 DINAMIKA EKONOMI Jurnal Ekonomi dan Bisnis Vol.8 No.2 September 2015 Tabel 1. Struktur Pembiayaan dan Kinerja Keuangan Bank 2012 Nama Bank ROA ROE BoPo Murabahah (Jual beli) Mudharabah (Bagi hasil) Musyarakah (Bagi hasil) BNI Syariah 0,25 1,26 95,67 97,25 3,6 0 Bank IFI 0,41 37,25 95, BRI Syariah 4,02 43,41 91,82 84,5 15,46 0 Bank Syariah Mandiri 1,83 4,29 69,68 0 7,15 92,85 Bank Muamalat Indonesia 2,12 4,26 49, Sumber : Muhammad (2015) Tabel 2. Struktur Pembiayaan dan Kinerja Keuangan Bank 2013 Nama Bank ROA ROE BoPo Murabahah (Jual beli) Mudharabah (Bagi hasil) Musyarakah (Bagi hasil) BNI Syariah 0,83 1,27 88,56 95,23 4,8 0 Bank IFI 1 39,48 98, BRI Syariah 1,83 38,81 89,82 98,24 1,76 0 Bank Syariah Mandiri 2,33 4,59 85,86 77,23 1,07 21,69 Bank Muamalat Indonesia 1,04 8,04 91,35 90,7 9,3 0 Sumber : Muhammad (2015) Tabel 3. Struktur Pembiayaan dan Kinerja Keuangan Bank 2014 Nama Bank ROA ROE BoPo Murabahah (Jual beli) Mudharabah (Bagi hasil) Musyarakah (Bagi hasil) BNI Syariah 3,58 7,22 66,31 91,25 4,99 3,75 Bank IFI 1,67 41,85 99, BRI Syariah 4,02 49,41 91,82 5,12 94,87 0 Bank Syariah Mandiri 2,87 5,42 85, ,20 83,80 Bank Muamalat Indonesia 2,52 16,42 82,33 94,50 0 5,5 Sumber : Muhammad (2015) Analisa Kinerja Keuangan Perbankan Syariah Kinerja keuangan perbankan Syariah tahun 2011 sampai dengan 2014 rata-rata terjadi kenaikan, jika dilihat dari ROA dan ROEnya. Berarti kinerja ROA dan ROE semakin bagus. BNI Syariah Kinerja keuangan Bank BNI Syariah berdasarkan ROA-BoPo di tahun 2014, dengan kinerja ROA 3,58% dan BoPo 66,31% masuk ke dalam kuadran I (high profit) mengungguli Bank Syariah Mandiri dan Bank Muamalat Indonesia. Kondisi ini mencerminkan keunggulan BNI Syariah dalam mencetak laba sekaligus keunggulan dalam efisiensi perusahaan. Itu 126

6 Rory Handriano. Perbankan Syariah Indonesia : Kinerja Keuangan, Prospek... menggambarkan BNI Syariah mempunyai kinerja profitabilitas yang paling bagus diantara Bank Syariah. Bank IFI Syariah Kinerja ROE sudah diatas 15% artinya masuk dalam kuadran I (high profit). Dengan asset Rp miliar pada tahun 2011 dan meningkat menjadi Rp (11%) pada tahun 2012 mampu meningkatkan ROAnya sebesar 144% dan di tahun 2013 ke tahun 2014 peningkatan asset sebesar 20% mampu meningkatkan ROA tahun 2013 sebesar 1,00% menjadi 1,67% di tahun 2014, berarti ada peningkatan sebesar 67%. Bank Muamalat Indonesia Kinerja ROA, dari tahun ke tahun Bank Muamalat Indonesia masih belum optimal. ROA tahun 2012 sebesar 2,12%, tahun 2013 sebesar 1,04 dan tahun 2014 sebesar 2,52%. Sedangkan kinerja ROE dari tahun ke tahun mengalami pengkatan yang cukup besar, yaitu pada tahun 2012 sebesar 4,26% mampu ditingkatkan menjadi 8,04% pada tahun 2013 dan pada tahun 2014 menjadi 16,42%, berarti ada peningkatan sebesar 100% termasuk peningkatan yang signifikan sehingga masuk dalam kuadran I (high profit). Bank Syariah Mandiri Kinerja profitabilitas BSM berdasarkan ROA-ROE meningkat dari kuadran 3 ke kuadran 2. Peningkatan ROE dari 4,29% pada tahun 2011 menjadi 4,59% pada tahun 2012 dan pada tahun 2013 menjadi 5,42%. Untuk kinerja ROA tahun 2014 adalah kedua dibawah BNI Syariah, dan kinerja ROEnya nomor tiga setelah BMI dan BNI Syariah. BRI Syariah Kinerja profitabilitas BRI Syariah terlihat pada ROA-ROE maupun ROA-BoPo. Pertumbuhan biaya operasional yang meningkat lebih besar daripada pertumbuhan pendapatan operasional. Struktur pembiayaan pada bank-bank Syariah dalam kurun waktu 2012 sampai dengan 2014 menunjukkan bahwa jenis murabahah (jual beli) menduduki porsi tertinggi yaitu 75% dari total pembiayaan dan jenis 127

7 DINAMIKA EKONOMI Jurnal Ekonomi dan Bisnis Vol.8 No.2 September 2015 mudharabah dan musyarakah (bagi hasil) hanya 25% dari total pembiayaan. Sebagai negara dengan penduduk muslim terbesar, sudah selayaknya Indonesia menjadi pelopor dan kiblat pengembangan keuangan syariah di dunia. Hal ini bukan merupakan impian yang mustahil karena potensi Indonesia untuk menjadi global player keuangan syariah sangat besar, diantaranya: (i) jumlah penduduk muslim yang besar menjadi potensi nasabah industri keuangan syariah; (ii) prospek ekonomi yang cerah, tercermin dari pertumbuhan ekonomi yang relatif tinggi (kisaran 6,0%- 6,5%) yang ditopang oleh fundamental ekonomi yang solid; (iii) peningkatan sovereign credit rating Indonesia menjadi investment grade yang akan meningkatkan minat investor untuk berinvestasi di sektor keuangan domestik, termasuk industri keuangan syariah; dan (iv) memiliki sumber daya alam yang melimpah yang dapat dijadikan sebagai underlying transaksi industri keuangan syariah. Dalam penilaian Global Islamic Financial Report (GIFR) tahun 2011, Indonesia menduduki urutan keempat negara yang memiliki potensi dan kondusif dalam pengembangan industri keuangan syariah setelah Iran, Malaysia dan Saudi Arabia. 128

8 Rory Handriano. Perbankan Syariah Indonesia : Kinerja Keuangan, Prospek... Dengan melihat beberapa aspek dalam penghitungan indeks, seperti jumlah bank syariah, jumlah lembaga keuangan non-bank syariah, maupun ukuran aset keuangan syariah yang memiliki bobot terbesar, maka Indonesia diproyeksikan akan menduduki peringkat pertama dalam beberapa tahun ke depan. Optimisme ini sejalan dengan laju ekspansi kelembagaan dan akselerasi pertumbuhan asset perbankan syariah yang sangat tinggi, ditambah dengan volume penerbitan sukuk yang terus meningkat. Pengembangan keuangan syariah di Indonesia yang lebih bersifat market driven dan dorongan bottom up dalam memenuhi kebutuhan masyarakat sehingga lebih bertumpu pada sektor riil juga menjadi keunggulan tersendiri. Berbeda dengan perkembangan keuangan syariah di Iran, Malaysia, dan Arab Saudi, dimana perkembangan keuangan syariahnya lebih bertumpu pada sektor keuangan, bukan sektor riil, dan peranan pemerintah sangat dominan. Selain dalam bentuk dukungan regulasi, penempatan dana pemerintah dan perusahaan milik negara pada lembaga keuangan syariah membuat total asetnya meningkat signifikan, terlebih ketika negara-negara tersebut menikmati windfall profit dari kenaikan harga minyak dan komoditas. Keunggulan struktur pengembangan keuangan syariah di Indonesia lainnya adalah regulatory regime yang dinilai lebih baik dibanding dengan negara lain. Di Indonesia kewenangan mengeluarkan fatwa keuangan syariah bersifat terpusat oleh Dewan Syariah Nasional (DSN) Majelis Ulama Indonesia (MUI) yang merupakan institusi yang independen. Sementara di negara lain, fatwa dapat dikeluarkan oleh perorangan ulama sehingga peluang terjadinya perbedaan sangat besar. Di Malaysia, struktur organisasi lembaga fatwa ini berada di bawah Bank Negara Malaysia (BNM), tidak berdiri sendiri secara independen. Peningkatan peranan industri keuangan syariah Indonesia menuju global player juga terlihat meningkatnya ranking total aset 129

9 DINAMIKA EKONOMI Jurnal Ekonomi dan Bisnis Vol.8 No.2 September 2015 keuangan syariah dari urutan ke-17 pada tahun 2009 menjadi urutan ke- 13 pada tahun 2010 dengan nilai aset sebesar US$7,2 miliar. Dengan melihat perkembangan pesat keuangan syariah, terutama perbankan syariah dan penerbitan sukuk, total aset keuangan syariah Indonesia pada tahun 2011 diyakini telah melebihi US$20 miliar sehingga rankingnya akan meningkat signifikan. Perkembangan Perbankan Syariah Selaku regulator, Bank Indonesia memberikan perhatian yang serius dan bersungguh-sungguh dalam mendorong perkembangan perbankan syariah. Semangat ini dilandasi oleh keyakinan bahwa perbankan syariah akan membawa maslahat bagi peningkatan ekonomi dan pemerataan kesejahteraan masyarakat. Pertama, 130

10 Rory Handriano. Perbankan Syariah Indonesia : Kinerja Keuangan, Prospek... bank syariah lebih dekat dengan sektor riil karena produk yang ditawarkan, khususnya dalam pembiayaan, senantiasa menggunakan underlying transaksi di sektor riil sehingga dampaknya lebih nyata dalam mendorong pertumbuhan ekonomi. Kedua, tidak terdapat produk-produk yang bersifat spekulatif (gharar) sehingga mempunyai daya tahan yang kuat dan teruji ketangguhannya dari direct hit krisis keuangan global. Secara makro, perbankan syariah dapat memberikan daya dukung terhadap terciptanya stabilitas sistem keuangan dan perekonomian nasional. Ketiga, sistem bagi hasil (profit-loss sharing) yang menjadi ruh perbankan syariah akan membawa manfaat yang lebih adil bagi semua pihak, baik bagi pemilik dana selaku deposan, pengusaha selaku debitur maupun pihak bank selaku pengelola dana. Sampai dengan bulan Februari 2012, industri perbankan syariah telah mempunyai jaringan sebanyak 11 Bank Umum Syariah (BUS), 24 Unit Usaha Syariah (UUS), dan 155 BPRS, dengan total jaringan kantor mencapai kantor yang tersebar di hampir seluruh penjuru nusantara (Tabel 2). Total aset perbankan syariah mencapai Rp149,3 triliun (BUS & UUS Rp145,6 triliun dan BPRS Rp3,7 triliun) atau tumbuh sebesar 51,1% (yoy) dari posisi tahun sebelumnya. Industri perbankan syariah mampu menunjukkan akselerasi pertumbuhan yang tinggi dengan rata-rata sebesar 40,2% pertahun dalam lima tahun terakhir ( ), sementara rata-rata pertumbuhan perbankan nasional hanya sebesar 16,7% pertahun. Oleh karena itu, industri perbankan syariah dijuluki sebagai the fastest growing industry. Akselerasi pertumbuhan perbankan syariah yang jauh lebih tinggi dari pertumbuhan perbankan nasional berhasil meningkatkan porsi perbankan syariah dalam perbankan nasional menjadi 4,0%. Jika tren pertumbuhan yang tinggi industri perbankan syariah tersebut dapat dipertahankan, maka porsi perbankan syariah diperkirakan dapat mencapai 15%-20% dalam kurun waktu 10 tahun ke depan. 131

11 DINAMIKA EKONOMI Jurnal Ekonomi dan Bisnis Vol.8 No.2 September 2015 Sumber : Baly Wahid Abdus Salam (2012) Faktor Pendukung Perkembangan Perbankan Syariah Terdapat beberapa faktor yang secara signifikan menjadi pendorong peningkatan kinerja industri perbankan syariah, baik dalam kegiatan penghimpunan dana maupun penyaluran pembiayaan. Pertama, ekspansi jaringan kantor perbankan syariah mengingat kedekatan kantor dan kemudahan akses menjadi salah satu faktor yang mempengaruhi pilihan nasabah dalam membuka rekening di bank syariah. Kedua, gencarnya program edukasi dan sosialisasi kepada masyarakat mengenai produk dan layanan perbankan syariah semakin meningkatkan kesadaran dan minat masyarakat. Ketiga, upaya peningkatan kualitas layanan (service excellent) perbankan syariah agar dapat disejajarkan dengan layanan perbankan konvensional. Salah satunya adalah pemanfaatan akses teknologi informasi, seperti layanan Anjungan Tunai Mandiri (ATM), mobile banking maupun internet banking. Untuk mendukung hal ini, secara khusus Bank Indonesia mendorong bank konvensional yang menjadi induk bank syariah agar mendorong pengembangan jaringan teknologi informasi bagi BUS dan UUS yang menjadi anak usahanya. Faktor keempat adalah pengesahan beberapa produk perundangan yang memberikan kepastian hukum dan meningkatkan aktivitas pasar keuangan syariah, seperti: (i) UU No.21 tahun 2008 tentang Perbankan Syariah; (ii) UU No.19 tahun 2008 tentang Surat Berharga Syariah Negara (sukuk); 132

12 Rory Handriano. Perbankan Syariah Indonesia : Kinerja Keuangan, Prospek... dan (iii) UU No.42 tahun 2009 tentang Amandemen Ketiga UU No.8 tahun 1983 tentang PPN Barang dan Jasa. Lahirnya UU Perbankan Syariah mendorong peningkatan jumlah BUS dari sebanyak 5 BUS menjadi 11 BUS dalam kurun waktu kurang dari dua tahun ( ). Sementara penerbitan sukuk oleh pemerintah sebagai implementasi dari UU Sukuk menambah outlet penempatan dana perbankan syariah dalam rangka pengelolaan likuiditas. Sedangkan pemberlakukan UU No.42 tahun 2009 merupakan tax neutrality4 atas transaksi murabahah yang dilakukan oleh perbankan syariah dimana sebelumnya dikenakan pajak dua kali (double tax). Perlakuan pajak tersebut sangat merugikan perbankan syariah karena membuat pembiayaan dengan akad murabahah menjadi lebih mahal, sementara pembiayaan murabahah mempunyai porsi yang dominan dengan rata-rata 56,8% dalam lima tahun terakhir. Tantangan Pengembangan Perbankan Syariah Beberapa tantangan yang harus diselesaikan agar perbankan syariah dapat meningkatkan kualitas pertumbuhan dan mempertahankan akselerasi secara berkesinambungan dalam jangka pendek (immediate) antara lain: 1. Pemenuhan gap sumber daya insani (SDI), baik secara kuantitas maupun kualitas. Ekspansi perbankan syariah yang tinggi ternyata tidak diikuti oleh penyediaan SDI secara memadai sehingga secara akumulasi diperkirakan menimbulkan gap mencapai orang. Hal ini dikarenakan masih sedikitnya lembaga pendidikan (khususnya perguruan tinggi) yang membuka program studi keuangan syariah. Selain itu, kurikulum pendidikan maupun materi pelatihan di bidang keuangan syariah juga belum terstandarisasi dengan baik untuk mempertahankan kualitas lulusannya. Untuk itu perlu dukungan kalangan akademis termasuk Kementrian Pendidikan untuk mendorong pembukaan program studi keuangan syariah. Industri perbankan syariah secara bersama-sama juga dapat melakukan penelitian untuk 133

13 DINAMIKA EKONOMI Jurnal Ekonomi dan Bisnis Vol.8 No.2 September 2015 mengidentifikasi jenis keahlian yang dibutuhkan sehingga dapat dilakukan link and match dengan dunia pendidikan. 2. Inovasi pengembangan produk dan layanan perbankan syariah yang kompetitif dan berbasis kekhususan kebutuhan masyarakat. Kompetisi di industri perbankan sudah sangat ketat sehingga bank syariah tidak dapat lagi sekedar mengandalkan produk-produk standar untuk menarik nasabah. Pengembangan produk dan layanan perbankan syariah tidak boleh hanya sekedar mengimitasi produk perbankan konvensional. Bank syariah harus berinovasi untuk menciptakan produk dan layanan yang mengedepankan uniqueness dari prinsip syariah dan kebutuhan nyata dari masyarakat. Namun disadari bahwa lifecycle dari suatu inovasi produk dan layanan perbankan syariah sangat pendek karena dengan mudah dan segera dapat ditiru oleh bank-bank lainnya sehingga mengurangi minat bank untuk berinovasi. Untuk itu, perlu dibentuk semacam working group yang beranggotakan praktisi perbankan syariah untuk memikirkan secara bersama-sama inovasi produk yang dapat dikembangkan. Mekanisme lain yang dapat diambil untuk mendorong inovasi produk dan layanan adalah memberikan patent selama beberapa tahun agar tidak ditiru oleh bank yang lain. 3. Kelangsungan program sosialisasi dan edukasi kepada masyarakat. Kegiatan untuk menggugah ketertarikan dan minat masyarakat untuk memanfaatkan produk dan layanan perbankan syariah harus terus dilakukan. Namun disadari bahwa kegiatan ini merupakan cost center bagi bank syariah. Selama ini kegiatan sosialisasi dan edukasi perbankan syariah didukung oleh Bank Indonesia melalui program ib Campaign baik melalui media masa (iklan layanan masyarakat), syariah expo, penyelenggaraan workshop/seminar, dsb. Peran Bank Indonesia dalam hal ini akan berkurang seiring dengan 134

14 Rory Handriano. Perbankan Syariah Indonesia : Kinerja Keuangan, Prospek... pengalihan kewenangan pengaturan dan pengawasan sektor perbankan (termasuk perbankan syariah) kepada Otoritas Jasa Keuangan (OJK). Untuk itu, industri perbankan syariah perlu meningkatkan kemandirian, baik dalam hal formulasi program maupun pembiayaannya sehingga program ib Campaign dapat terus berlangsung secara berkelanjutan. Selain itu, tantangan yang harus diselesaikan dalam jangka panjang antara lain : 1. Perlunya kerangka hukum yang mampu menyelesaikan permasalahan keuangan syariah secara komprehensif. Penyelesaian perselisihan transaksi syariah dapat menggunakan jalur pengadilan agama, namun tatanan peradilan agama untuk dapat menyelesaikan transaksi keuangan juga dinilai belum memadai. Penyelesaian perselisihan transaksi keuangan syariah dengan menggunakan hukum fiqh masih dapat menimbulkan perbedaan interpretasi karena perbedaan mazhab (lack of convergence of sharia interpretation). Untuk itu, perlu semacam kompilasi hukum ekonomi/keuangan islam yang disepakati bersama untuk dijadikan rujukan dan disahkan oleh negara. Upaya penyempurnaan kerangka hukum ini juga perlu dilakukan dalam skala global untuk menyelesaikan perselisihan yang mungkin terjadi dalam transaksi keuangan syariah antar negara. Penyempurnaan kerangka hukum akan memberikan suasana yang kondusif bagi pengembangan keuangan syariah, baik secara nasional maupun global. 2. Perlunya modifikasi produk dan standar regulasi yang bersifat nasional dan global untuk menjembatani perbedaan dalam fiqh muammalah. Jika kita perhatikan secara jeli dalam pengembangan keuangan syariah di beberapa negara, kita dapat melihat adanya perbedaan yang nyata dalam pemahaman fiqh muammalah. Perlu dukungan 135

15 DINAMIKA EKONOMI Jurnal Ekonomi dan Bisnis Vol.8 No.2 September 2015 dan peran serta dari kalangan akademisi dan asosiasi para pakar seperti IAEI untuk melakukan kajian lebih lanjut dan komprehensif mengenai hal ini. Perbankan Syariah Menghadapi MEA 2015 Masyarakat Ekonomi Asean (MEA) 2015 merupakan sebuah ancaman karena pasar potensial domestik akan diambil oleh pesaing dari negara lain. Kekhawatiran tersebut tidak beralasan jika memang kita mampu menunjukkan daya saing (competitiveness) yang tinggi. Apakah industri perbankan syariah Indonesia siap menghadapi MEA 2015?. Bank syariah terbesar di Indonesia saat ini baru mampu membukukan aset sekitar US$5,4 miliar sehingga belum ada yang masuk ke dalam jajaran 25 bank syariah dengan aset terbesar di dunia. 136

16 Rory Handriano. Perbankan Syariah Indonesia : Kinerja Keuangan, Prospek... Sementara tiga bank syariah Malaysia mampu masuk ke dalam daftar tersebut. Hal ini menunjukkan bahwa skala ekonomi bank syariah Indonesia masih kalah dengan bank syariah Malaysia yang akan menjadi kompetitor utama. Belum tercapainya skala ekonomi tersebut membuat operasional bank syariah di Indonesia kalah efisien, terlebih sebagian besar bank syariah di Indonesia masih dalam tahap ekspansi yang membutuhkan biaya investasi infrastruktur yang cukup signifikan. Dengan menggunakan indikator rasio biaya operasional terhadap pendapatan operasional (BOPO) pada tiga bank sampel untuk masing-masing kategori terlihat bahwa bank syariah masih kalah efisien dibanding dengan bank konvensional. Sumber : Muslehuddin, Muhammad (2010) Namun dari sisi net operational margin (NOM), beberapa bank syariah lebih unggul. Dari sisi profitabilitas, return on asset (ROA) bank syariah lebih kecil dari bank konvensional, namun dari sisi return on equity (ROE) lebih besar. Hal ini menunjukkan bahwa kondisi permodalan bank syariah relatif lebih kecil dibanding bank konvensional. Kemudian apabila tiga sampel bank syariah tersebut dibandingkan dengan bank syariah di Malaysia dan Kawasan Timur Tengah, terlihat bahwa indikator BOPO bank syariah di Indonesia juga lebih tinggi atau masih kalah efisien. Hal ini juga terlihat dari indikator net operational margin (NOM) bank syariah di Indonesia yang masih sangat bervariasi dan secara rata-rata lebih tinggi dari bank syariah di Malaysia dan Kawasan Timur Tengah. Namun demikian, 137

17 DINAMIKA EKONOMI Jurnal Ekonomi dan Bisnis Vol.8 No.2 September 2015 bank syariah di Indonesia lebih profitable dibanding dengan bank syariah di Malaysia maupun Kawasan Timur Tengah, terlihat dari tingginya indikator ROA maupun ROE. Sumber : Arifin, Zainul (2015) Tak heran jika banyak investor asing yang tertarik untuk mendirikan atau membeli bank syariah di Indonesia. Profitabilitas yang tinggi ini tentunya akan mempercepat akselerasi pertumbuhan aset bank syariah di Indonesia sehingga dapat mencapai skala ekonomi yang efisien. Kelemahan lainnya dalam menghadapi MEA 2015 adalah diferensiasi produk keuangan syariah di Indonesia yang dinilai masih kurang. Hal ini disebabkan oleh faktor bisnis model industri keuangan syariah di Indonesia, khususnya perbankan syariah, yang lebih fokus pada pemenuhan kebutuhan di sektor riil dan sangat menjaga maqasid syariah. Hal ini berbeda dengan negara lain yang peranan produk-produk di sektor keuangan (pasar uang dan pasar modal) lebih dominan. Secara esensi, struktur pengembangan keuangan syariah di Indonesia akan lebih kuat dibanding dengan negara lain. Kekurangan instrumen di pasar keuangan syariah tersebut berdampak pada pengelolaan likuiditas perbankan syariah. Pengelolaan likuiditas perbankan syariah masih mengandalkan mekanisme Pasar Uang Antar Bank Syariah (PUAS) dengan menggunakan instrumen Sertifikat Investasi Mudharabah (SIMA), dan melakukan penempatan di instrumen yang diterbitkan oleh Bank Indonesia, yakni FASBI Syariah dan 138

18 Rory Handriano. Perbankan Syariah Indonesia : Kinerja Keuangan, Prospek... SBI Syariah. Masih sedikit sekali portofolio penempatan pada instrumen sukuk. Tingginya porsi pengelolaan likuiditas perbankan syariah pada instrumenbank sentral menyebabkan pengembangan pasar keuangan syariah menjadi terkendala dan mekanisme self adjustment menjadi kurang optimal. Penerbitan Surat Perbendaharaan Negara Syariah (SPNS) dan mekanisme transaksi komoditi murabahah dapat menjadi suatu terobosan instrumen yang dapat digunakan oleh perbankan syariah dalam melakukan pengelolaan likuiditasnya. Ketersediaan instrumen pengelolaan likuiditas menjadi sangat penting dalam mencegah terjadinya krisis yang berkelanjutan pada industri keuangan syariah. Para pakar yang tergabung dalam IAEI dapat membantu industri dalam melakukan inovasi produk keuangan syariah, khususnya untuk perbankan syariah. Agar jangan sampai kekurangan instrumen keuangan syariah tersebut diisi oleh instrumen dari negara lain yang belum tentu sesuai dengan kondisi pasar keuangan dan perbankan syariah domestik. Kendala lainnya yang perlu mendapat perhatian serius adalah upaya untuk memenuhi gap SDI dari tenaga kerja domestik agar tidak diisi oleh tenaga kerja asing. Perlu disaari bahwa salah satu butir kesepakatan dalam MEA 2015 adalah freedom of movement for skilled and talented labours. Hal ini merupakan tantangan yang serius, mengingat pusat-pusat pendidikan dan pelatihan keuangan dan perbankan syariah berada di luar negeri seperti Bahrain, Uni Emirat Arab, dan Malaysia. Pelaku industri perbankan syariah dapat bekerjasama mendirikan pusat pendidikan dan pelatihan perbankan syariah untuk mencetak tenaga ahli guna memenuhi gap tersebut daripada saling bersaing dan melakukan pembajakan pegawai. IAEI tentunya dapat berperan dalam menyediakan tenaga ahli untuk mengajar di pusat pendidikan dan pelatihan tersebut. Agar lebih terarah dan tepat guna, IAEI juga dapat membantu melakukan penelitian untuk mengidentifikasi jenis-jenis keahlian yang dibutuhkan oleh 139

19 DINAMIKA EKONOMI Jurnal Ekonomi dan Bisnis Vol.8 No.2 September 2015 industri perbankan syariah sehingga strategi link and match dapat dijalankan. SIMPULAN DAN SARAN Bank Syariah merupakan bank yang mempunyai sistem pembiayaan yang berbeda dengan bank konvensional, yaitu jual beli (murabahah, salam, dan Istishna), sewa (ijarah) dan bagi hasil (musyarakah dan mudharabah). Berbagai peluang dan tantangan di atas menunjukkan bahwa upaya keras dari seluruh stakeholders industri keuangan syariah sangat dibutuhkan. Perlu keterpaduan langkah dari para praktisi, akademisi maupun asosiasi agar pengembangan menjadi lebih efektif dan efisien karena dapat menghindari terjadinya redundancy dan suaranya menjadi lebih didengar. Untuk itu, peran IAEI dalam mempelopori dan mendorong keterpaduan langkah untuk menjawab berbagai tantangan tersebut sangat diperlukan sehingga industri keuangan syariah nasional semakin berkualitas, berkembang secara berkelanjutan dan mampu bersaing dalam kancah persaingan global, khususnya dalam menyambut MEA Dari tulisan ini diharapkan agar industri Perbankan Syariah dapat lebih berkembang baik dalam sistem dan maupun kinerjanya, karena simpati dan kepercayaaan masyarakat tidak terlepas dari kedua hal tersebut. DAFTAR PUSTAKA Anonim,1996, Perhitungan Distribusi Bagi Hasil Dana Pihak III, Jurnal Bank Syariah: Pendidikan dan Informasi Bank Bagi Hasil, Edisi-5/III/2012, Jakarta. Arifin, Zainul, 2010, Memahami Bank Syariah, Lingkup, Peluang, Tantangan, dan Prospek, Jakarta. Baly Wahid Abdus Salam, 2009, Dialog ilmiah Bank Syariah VS Bank Konvensional, Darul Falah, Jakarta. Muhammad, 2012, Perhitungan Bagi Hasil di Bank Syariah, UII Pres, Yogyakarta. Muslehuddin, Muhammad, 2010, Sistem perbankan Bagi Hasil dalam Islam, Rineka Cipta, Jakarta. Antonio, Muhammad Syafi i. Bank Syariah Dari Teori ke Praktik. Gema Insani. Jakarta :

20 Rory Handriano. Perbankan Syariah Indonesia : Kinerja Keuangan, Prospek... Azmi, Sabahuddin. Menimbang Ekonomi Islam. Penerbit Nuansa. Bandung : Basir, Cik. Penyelesaian Sengketa Perbankan Syariah. Kencana Prenada Media Group. Jakarta : Hasan, Ahmad. Mata Uang Islami. PT. Raja Grafindo Persada. Jakarta : m/2010/05/sejarah-danlandasan-hukum-banksyariah.html. n_syariah. Huda, Nurul dan Nasution, Mustafa Edwin. Lembaga Keuangan Syariah. Kencana Pranada Media Group. Jakarta : Ilmi, Makhalul. Teori dan Praktik Lembaga Mikro Keuangan Syariah. UII Press Yogyakarta. Yogyaka rta : Iqbal, Zamir dan Mirakhor, Abbas. Pengantar Keuangan Islam. Kencana Pranada Media Group. Jakarta : Muhammad. Sistem dan Prosedur Operasional Bank Syariah. Yogyakarta : Saeed, Abdullah. Menyoal Bank Syariah. Paramadina. Jakarta : Warde, Ibrahim. Islamic Finance. Pustaka Pelajar. Yogyakarta : Wirdyaningsih, dkk. Bank dan Asuransi Islam di Indonesia. Kencana Pranada Media 141