BAB I PENDAHULUAN. A. Latar Belakang. Saat ini Indonesia memiliki dua jenis lembaga perbankan, yaitu perbankan

Transkripsi

1 BAB I PENDAHULUAN A. Latar Belakang Saat ini Indonesia memiliki dua jenis lembaga perbankan, yaitu perbankan yang bersifat konvensional dan bank yang bersifat syariah. Bank yang bersifat konvensional adalah bank yang dalam pelaksanaan operasionalnya menjalankan dengan sistem bunga (interest fee), sedangkan bank yang bersifat syariah adalah bank yang dalam pelaksanaan operasionalnya menggunakan prinsip-prinsip syariah Islam. Dalam mejalankan prinsip syariahnya, bank syariah juga harus menjunjung nilai-nilai keadilan, amanah, kemitraan, transparansi dan menguntungkan baik bagi bank maupun bagi nasabah yang merupakan pilar dalam melakukan aktivitas muamalah. Oleh karena itu, produk pembiayaan syariah harus disediakan untuk mampu memberikan nilai tambah dalam meningkatkan kesepakatan kerja dan kesejahteraan ekonomi masyarakat yang berlandaskan pada nilai-nilai Islam. Setelah keluarnya undang-undang perbankan, yaitu UU No.7 Tahun 1992 (diubah dengan UU No.10 Tahun 1998) tentang perbankan, bahwa perbankan di Indonesia terdiri dari 2 (dua) jenis, yaitu bank umum dan bank perkreditan rakyat (BPR). Kedua bank tersebut melaksanakan kegiatan secara konvensional ataupun syariah. Hal ini menunjukkan bahwa Indonesia menganut sistem perbankan ganda (dual banking system). Semenjak itu, bank syariah mulai tumbuh pesat di 1

2 2 Indonesia dalam bentuk bank umum syariah, unit usaha syariah (bank konvensional yang membuka cabang syariah), dan gerai syariah. Sejak diberlakukannya Dual System Bank di Indonesia melalui UU Perbankan No. 10 Tahun 1998 dan UU No. 21 Tahun 2008 telah mendorong penguatan eksistensi perbankan syariah di Indonesia. Perkembangan bank syariah menunjukkan kemajuan yang pesat. Banyak bank mendirikan unit syariah atau mengubah diri menjadi bank syariah. Kondisi ini semestinya diikuti dengan peningkatan pemahaman masyarakat tentang prinsip-prinsip syariah itu sendiri, terlebih bagi para pengelola dan calon pengelola bank syariah seiring dengan meningkatnya kebutuhan tenaga kerja dalam bidang keuangan dan perbankan khususnya perbankan syariah. Tahun 2014 merupakan tahun yang memiliki arti penting bagi Bank Indonesia. Peran Bank Indonesia dalam mendukung pengelolaan stabilitas ekonomi makro diuji dengan kondisi perekonomian yang penuh tantangan, baik yang bersumber dari faktor global maupun domestik. Di tahun 2014, Bank Indonesia juga mulai menjalankan peran barunya sebagai otoritas makroprudensial, pasca beralihnya tugas pengaturan dan pengawasan perbankan ke Otoritas Jasa Keuangan (OJK). Dari sisi domestik, perekonomian dihadapkan pada tantangan ekonomi global yang tidak secerah prakiraan. Selain itu, terdapat berbagai masalah struktural domestik sehingga meningkatkan risiko neraca pembayaran, fiskal, nilai tukar, dan ekspektasi inflasi.

3 3 Bank Indonesia terus memperkuat bauran kebijakan guna menghadapi sejumlah tantangan dalam pengelolaan stabilitas ekonomi makro. Selama 2014, Bank Indonesia secara konsisten menempuh kebijakan moneter yang ketat untuk membawa perekonomian kembali menuju keseimbangannya. Bank Indonesia juga melakukan sinergi berbagai kebijakan moneter dengan kebijakan makroprudensial dalam satu kerangka bauran kebijakan. Untuk menopang stabilitas moneter dan stabilitas sistemkeuangan, kebijakan Sistem Pembayaran dan Pengelolaan Uang Rupiah difokuskan pada upaya untuk menjamin terselenggaranya sistem pembayaran yang aman, efisien, dan andal. Di samping itu, Bank Indonesia memperkuat koordinasi kebijakan dengan Pemerintah dan otoritas terkait untuk meningkatkan efektivitas bauran kebijakan. Kondisi perekonomian yang kondusif berdampak positif terhadap perkembangan perbankan syariah. Secara nasional, volume usaha perbankan syariah yang terdiri atas Bank Umum Syariah (BUS), Unit Usaha Syariah (UUS) dan Bank Pembiayaan Rakyat Syariah (BPRS) meningkat 34,0% dari posisi Rp149,0 triliun pada tahun 2011, menjadi Rp199,7 triliun pada tahun Laju pertumbuhan volume usaha tersebut lebih rendah dibandingkan tahun lalu 48,6% dan terutama dialami oleh kelompok BUS. Meskipun mengalami perlambatan, laju pertumbuhan aset perbankan syariah tersebut tetap lebih tinggi dibandingkan pertumbuhan aset perbankan secara nasional, sehingga pangsa perbankan syariah terhadap industri perbankan nasional meningkat dari 4,0% menjadi 4,6%. Selain itu, pertumbuhan aset tersebut

4 4 tetap diikuti pelaksanaan intermediasi dana pihak ketiga yang dihimpun yang mencapai Rp150,5 triliun, ke berbagai segmen pembiayaan secara optimal. Hal ini tercermin dari besarnya pembiayaan yang mencapai Rp151,1 triliun yang mendorong kenaikan financing to deposit ratio perbankan syariah, diantaranya pada kelompok BUS dari 86,7% pada 2011 menjadi 95,4% pada akhir periode laporan. GAMBAR 1.1 Sumber : Bank Indonesia (2015) Peningkatan eksistensi bank syariah di Indonesia juga didorong oleh tingginya minat masyarakat untuk menempatkan dananya di bank syariah dan telah berkembang menjadi sebuah tren. Dalam Laporan Perkembangan Perbankan Syariah (2009) disebutkan berkembangnya tren tersebut dikarenakan produk dana perbankan syariah memiliki daya tarik bagi deposan mengingat nisbah bagi hasil dan margin produk tersebut masih kompetitif dibanding bunga di bank konvensional. Selain itu, kinerja perbankan syariah menunjukkan peningkatan

5 5 yang signifikan tercermin dari permodalan dan profitabilitas yang semakin meningkat (LPPS, 2010). Kinerja bank merupakan hal yang sangat penting, karena bisnis perbankan adalah bisnis kepercayaan, maka bank harus mampu menunjukkan kredibilitasnya sehingga akan semakin banyak masyarakat yang bertransaksi di bank tersebut, salah satunya melalui peningkatan profitabilitas. Dalam operasionalnya, penilaian terhadap kinerja perbankan syariah dapat dilakukan dengan melakukan analisis terhadap laporan keuangannya. Dalam Surat Edaran BI No. 9/24/Dpbs disebutkan penilaian tingkat kesehatan bank dipengaruhi oleh faktor CAMELS, dengan menilai beberapa faktor seperti: a. Permodalan (Capital) b. Kualitas Aset (Aset Quality) c. Manajemen (Management) d. Rentabilitas (Earning) e. Likuiditas (Liquidity) Pembiayaan bermasalah alias kredit macet (non performing financing/npf) kian memberatkan langkah Bank Muamalat. Ada dua sektor pembiayaan yang seret sehingga mendongkrak NPF Bank Muamalat. Direktur Keuangan dan Operasional Bank Muamalat mengungkapkan, penyumbang NPF tertinggi di perseroan adalah sektor pertambangan dan transportasi, lantaran masa depan dua sektor ini tengah buram. Dari sektor transportasi, salah satu debitur yang mangkrak adalah Batavia Air. Kasus pailit maskapai Batavia Air menjadi biang keladi. Kucuran pembiayaan Bank Muamalat yang tersangkut di maskapai itu sebesar Rp 120 miliar. Saat ini Bank Muamalat hanya berharap pada hasil

6 6 penjualan aset pailit. Catatan saja, outstanding pembiayaan Bank Muamalat saat Batavia bangkrut adalah Rp 186 miliar. Status pailit Batavia Air memang berimbas kesejumlah bank lantaran bank tersebut menjadi kreditur maskapai ini. Di akhir tahun, memang ada peningkatan rasio pembiayaan bermasalah, tapi masih di bawah 5%. Sebagai gambaran, porsi penyaluran pembiayaan pertambangan terhadap total pembiayaan Bank Muamalat kurang dari 5%. Alhasil, Bank Muamalat bakal mengerem laju pembiayaan pada dua sektor bisnis yang masih dililit macet tersebut. Terkoreksinya kinerja bank syariah, baik BUS maupun Unit Usaha Syariah (UUS) berpotensi memperlambat laju perbankan syariah. Pergerakan bank syariah kembali harus tersandung perlambatan ekonomi. Kendatidemikian, jika dibandingkan dengan aset industri keuangan syariah, perbankan syariah masih mendominasi. Berdasarkan data per Mei 2015, aset perbankan syariah terhadap total aset industri keuangan syariah Indonesia mencapai 83,07%. Hingga Juni 2015, aset BUS dan UUS tercatat telah mencapai Rp 272,39 triliun atau tumbuh sebesar 8,39% secara year to year. Pada periode tersebut, total DPK BUS dan UUS mengalami peningkatan sebesar 12,39% dari Rp 191,59 triliun pada menjadi Rp 215,34 triliun. Sementara total pembiayaan yang disalurkan tumbuh sebesar 5,57% menjadi Rp203,89 triliun dari Rp193,14 triliun pada periode yang sama tahun lalu. Dari kasus diatas dapat disimpulkan bahwa Non Performing Financing (NPF) bank syariah naik dikarenakan aset-aset yang dimiliki oleh bank syariah

7 7 menurun, aset yang menurun dikarenakan bank tidak bisa ekspansi pembiayaan saat ekonomi sedang melemah. Batavia Air menjaminkan 8 unit pesawat terbang untuk menutupi hutangnya yang belum terbayarkan. Selain itu, PT. Bank Muamalat Indonesia diperkenankan melelang gudang tempat perlengkapan pesawat yang terdiri dari lahan dengan bangunan ruko yang termasuk dalam kantor otoritas bandar udara wilayah Soekarno-Hatta. Meningkatnya Financing to Deposit Ratio itu tergantung pada seberapa jauh kemampuan bank dalam membayar kembali penarikan dana yang dilakukan deposan dengan mengandalkan kredit yang diberikan sebagai sumber likuiditasnya. Semakin besar kredit yang diberikan maka pendapatan yang diperoleh juga secara otomatis akan naik. Dengan pailitnya maskapai penerbangan Batavia Air, maka FDR bank Muamalat mengalami penurunan. Apabila FDR suatu bank besar maka dapat diartikan bahwa pembiayaan bank tesebut besar juga. Karena pembiayaan yang besar maka rasio NPF akan turun, dan berakibat menurunnya penyisihan aktiva produktif yang pada akhirnya akan berakibat pada penurunan laba. Karena laba dipengaruhi langsung oleh besarnya pembiayaan. Yang menjadi perhatian dalam penelitian ini adalah sisi Kualitas Aset Produktif dan Likuiditas bank syariah, hal ini dikarenakan bank syariah tidak memberikan kredit kepada nasabahnya melainkan pembiayaan dengan sistem bagi hasil, sehingga risiko kredit dalam faktor kualitas aset pada bank syariah menjadi risiko atas pembiayaan yang diberikan. Tingkat kolektibilitasnya dibedakan atas pembiayaan Lancar, Dalam Perhatian Khusus, Kurang Lancar, Diragukan dan Macet. Hal ini tentu mempengaruhi profitabilitas usaha bank yang bersangkutan.

8 8 Kebutuhan likuiditas setiap bank berbeda-beda tergantung pada kekhususan usaha bank, besarnya bank, dan sebagainya. Oleh karena itu, untuk menilai cukup tidaknya likuiditas suatu bank dengan menggunakan ukuran FDR, yaitu dengan memperhitungkan berbagai aspek yang berkaitan dengan kewajibannya. FDR adalah rasio antara jumlah kredit yang yang diberikan bank dengan yang diterima oleh bank. FDR menunjukkan seberapa jauh kemampuan bank dalam membayar kembali penarikkan dana yang dilakukan nasabah dengan mengandalkan kredit yang diberikan sebagai sumber likuiditasnya. Semakin besar kredit maka pendapatan yang diperoleh naik, karena pendapatan naik secara otomatis laba juga akan mengalami kenaikan. Penilaian kelayakan pembiayaan pada bank syariah, selain didasarkan pada business wise, juga harus mempertimbangkan syariah wise. Artinya, bisnis tersebut layak dibiayai dari segi usahanya dan acceptable dari segi syariahnya (Muhammad, 2005). Diantara empat pola penyaluran pembiayaan yang ada pada bank syariah, terdapat dua pola utama yang saat ini dijalankan oleh bank dalam penyaluran pembiayaan, yakni pembiayaan dengan prinsip jual beli dan pembiayaan dengan prinsip bagi hasil. Pendapatan bank sangat ditentukan oleh berapa banyak keuntungan yang diterima dari pembiyaan yang disalurkan. Keuntungan yang diterima dari prinsip jual beli berasal dari mark up yang ditentukan berdasarkan kesepakatan antara bank dengan nasabah. Sedangkan pendapatan dari prinsip bagi hasil ditentukan berdasarkan kesepakatan besarnya nisbah, keuntungan bank tergantung pada keuntungan nasabah. Pola bagi hasil banyak mengandung risiko, oleh karena itu pihak bank harus aktif berusaha

9 9 mengantisipasi kemungkinan terjadinya kerugian nasabah sejak awal (Muhammad, 2005). Berdasarkan latar belakang diatas, timbul keinginan penulis dalam menyusun skripsi yang berjudul Pengaruh Pembiayaan Bagi Hasil, Financing To Deposit Ratio (FDR) dan Non Performing Financing (NPF) Terhadap Tingkat Profitabilitas Bank Umum Syariah. B. Rumusan Masalah 1. Apakah pembiayaan bagi hasil berpengaruh terhadap tingkat profitabilitas bank umum syariah? 2. Apakah Financing To Deposit Ratio (FDR) berpengaruh terhadap tingkat profitabilitas bank umum syariah? 3. Apakah Non Performing Financing (NPF) berpengaruh terhadap tingkat profitabilitas bank umum syariah? C. Tujuan dan Manfaat Berdasarkan latar belakang dan perumusan masalah diatas, maka tujuan dari penulisan skripsi ini adalah: 1. Untuk menganalisis pengaruh pembiayaan bagi hasil terhadap tingkat profitabilitas bank umum syariah. 2. Untuk menganalisis pengaruh financing to deposit ratio (FDR) terhadap tingkat profitabilitas bank umum syariah.

10 10 3. Untuk menganalisis pengaruh Non Performing Financing (NPF) terhadap tingkat profitabilitas bank umum syariah. Adapun manfaat yang ingin diberikan penulis dari skripsi ini adalah sebagai berikut: 1. Bagi Perbankan, penelitian ini diharapkan bermanfaat sebagai bahan masukan dalam menetapkan strategi usaha dimasa yang akan datang. 2. Bagi Pemerintah, penelitian ini diharapkan bermanfaat sebagai bahan pertimbangan dalam memutuskan kebijakan yang terkait dengan perbankan. 3. Bagi Peneliti dan akademis,penelitian ini diharapkan bermanfaat sebagai bahan referensi bagi peneliti selanjutnya dalam penciptaan ide-ide penelitian baru serta memberi kontribusi bagi perkembangan ilmu pengetahuan. 4. Bagi Calon Nasabah dan Calon Debitur, penelitian ini diharapkan bermanfaat sebagai bahan pertimbangan dan referensi untuk memilih sistem perbankan mana yang tepat yang dapat memberikan pelayanan yang memuaskan dan menguntungkan. 5. Bagi Investor dan Calon Investor, penelitian ini diharapkanbermanfaat sebagai bahan pertimbangan investasi dalam mendirikan atau mengembangkan perbankan di Indonesia, baik sistem perbankan syariah atau perbankan konvensional.