DAFTAR ISI Sampul Depan... i Sampul Dalam... ii Prasyarat Gelar... ii iii Persetujuan... iv Penetapan Panitia Penguji... v Ucapan Terima Kasih... vi Ringkasan... ix Summary... xi Abstrak... xv Abstract... xvi DAFTAR ISI... xviii DAFTAR TABEL... xxi DAFTAR GAMBAR... xxii DAFTAR LAMPIRAN...xxiii BAB 1 PENDAHULUAN 1.1 Latar Belakang... 1 1.2 Rumusan Masalah... 11 1.3 Tujuan Penelitian...... 12 1.4 Manfaat Penelitian... 12 BAB 2 LANDASAN TEORI 2.1 Produk Bank Syariah... 14 2.1.1 Definisi Pembiayaan Bank Syariah... 20 2.1.2 Landasan Pembiayaan secara Syariah... 22 2.1.2.1 Landasan Syariah Pembiayaan Mudharabah... 22 2.1.2.2 Landasan Syariah Pembiayaan Musyarakah... 24 2.1.2.3 Landasan Syariah Pembiayaan Murabahah... 25 2.1.2.4 Landasan Syariah Pembiayaan Salam... 26 2.1.2.5 Landasan Syariah Pembiayaan Ijarah... 26 2.1.2.6 Landasan Syariah Pembiayaan Istishna... 28 2.1.3 Prinsip Prinsip Pemberian Pembiayaan... 28 2.1.4 Jenis Jenis Pembiayaan... 30 2.1.5 Peranan Pembiayaan dalam Perekonomian... 32 2.1.5.1 Fungsi Investasi dalam Ekonomi Islam... 34 2.1.6 Risiko Pembiayaan... 36 2.1.7 Pengertian Pembiayaan Bermasalah... 37 2.1.7.1 Faktor Faktor Penyebab Pembiayaan Bermasalah... 39 2.1.7.2 Kualitas Aktiva Produktif Bank Syariah... 40 2.1.7.3 Kriteria Penilaian Kualitas Pembiayaan... 41 2.1.7.4 Penyelesaian Pembiayaan Bermasalah... 43 2.1.7.5 Tinjauan Syariah tentang Pembiayaan Bermasalah... 45 2.1.8 Faktor faktor Permintaan Aset Frederic S. Mishkin... 51 2.2 Kinerja Ekonomi... 53 2.2.1 Pengertian Produk Nasional Bruto (PNB)... 53 2.2.2 Pengertian Pendapatan Nasional... 54 xviii
2.2.3 Pengertian Indeks Produksi Industri (IPI)... 54 2.3 Perbedaan Sistem Bunga dan Bagi Hasil... 56 2.3.1 Pengertian Nisbah Bagi Hasil... 57 2.3.2 Pengertian Financing Rate... 59 2.4 Pengertian Krisis Ekonomi... 61 2.4.1 Krisis Keuangan Global... 62 2.5 Inflasi... 66 2.5.1 Pengertian Inflasi... 66 2.5.2 Jenis Inflasi Menurut Sifatnya... 66 2.5.3 Jenis Inflasi Berdasarkan Sebabnya... 67 2.5.4 Menentukan Tingkat Inflasi... 69 2.6 Penelitian Sebelumnya... 69 BAB 3 KERANGKA KONSEPTUAL DAN HIPOTESIS PENELITIAN 3.1 Kerangka Berfikir... 74 3.2 Hipotesis Penelitian... 75 3.3 Kerangka Konseptual Penelitian... 82 BAB 4 DATA DAN METODE PENELITIAN 4.1 Jenis Penelitian... 83 4.2 Populasi dan Sampel...... 83 4.3 Metode Pengumpulan Data... 83 4.4 Identifikasi Variabel... 85 4.5 Definisi Operasional Variabel... 85 4.6 Teknik Analisis...... 89 4.6.1 Uji Stasioneritas... 89 4.6.2 Uji Kointegrasi... 90 BAB 5 ANALISIS HASIL PENELITIAN 5.1 Data Penelitian...... 93 5.1.1 Non Performing Financing (NPF) Perbankan Syariah... 94 5.1.2 Kinerja Ekonomi Indonesia... 98 5.1.3 Total Pembiayaan (Financing) Perbankan Syariah... 101 5.1.4 Tingkat Pengembalian Pembiayaan (Financing Rate) Perbankan Syariah... 103 5.1.5 Dummy Krisis Keuangan Global di Indonesia... 105 5.1.6 Tingkat Inflasi di Indonesia... 107 5.2 Analisis Model... 109 5.2.1 Uji Stasioneritas Data... 109 5.2.2 Penentuan Lag Optimal... 112 5.2.3 Uji Kointegrasi... 112 5.2.4 Pembuktian Hipotesis... 115 BAB 6 PEMBAHASAN 6.1 Faktor faktor yang Mempengaruhi Non Perfoming Financing (NPF)... 117 6.1.1 Pengaruh Kinerja Ekonomi terhadap NPF... 117 6.1.2 Pengaruh Total Pembiayaan terhadap NPF... 119 xix
6.1.3 Pengaruh Tingkat Pengembalian Pembiayaan terhadap NPF... 121 6.1.4 Pengaruh Dummy Krisis Keuangan Global terhadap NPF... 123 6.1.5 Pengaruh Tingkat Inflasi terhadap NPF... 125 6.2 Temuan Studi...... 127 6.2.1 Temuan Teoritis... 128 6.2.2 Temuan Empiris... 131 6.3 Keterbatasan Studi... 133 BAB 7 PENUTUP 7.1 Kesimpulan... 134 7.2 Saran... 135 DAFTAR PUSTAKA... 138 LAMPIRAN... 143 xx
DAFTAR TABEL Tabel 1.1 Perkembangan Jaringan Kantor Perbankan Syariah di Indonesia... 2 Tabel 1.2 Perkembangan Pembiayaan Perbankan Syariah di Indonesia... 3 Tabel 2.1 Kriteria Penilaian Kualitas Pembiayaan dari Segi Kemampuan Bayar Berdasarkan Kelompok Produk Pembayaran... 42 Tabel 2.2 Perbedaan Sistem Bunga dan Bagi Hasil... 57 Tabel 2.3 Ringkasan Penelitian Terdahulu... 73 Tabel 4.1 Ringkasan Definisi Operasional Variabel... 88 Tabel 5.1 Hasil Uji Stasioneritas ADF dan PP... 110 Tabel 5.2 Hasil Uji Kointegrasi... 112 Tabel 6.1 Perkembangan Pertumbuhan Ekonomi di Indonesia Periode tahun 2003 2013... 118 xxi
DAFTAR GAMBAR Gambar 1.1 Perkembangan Non Performing Financing (NPF) Persentase... 8 Gambar 2.1 Hubungan antara Tingkat Keuntungan yang Diharapkan dan Investasi... 36 Gambar 3.1 Kerangka Berpikir... 75 Gambar 3.2 Kurva Penawaran dan Permintaan Suku Bunga dan Dana Pinjaman... 80 Gambar 3.3 Kerangka Konseptual... 82 Gambar 5.1 Grafik Perkembangan Non Performing Financing (NPF) Nominal Perbankan Syariah... 95 Gambar 5.2 Grafik Perkembangan Kinerja Ekonomi... 99 Gambar 5.3 Grafik Perkembangan Total Pembiayaan (Financing) Perbankan Syariah... 101 Gambar 5.4 Grafik Perkembangan Tingkat Pengembalian Pembiayaan (Financing Rate) Indonesia... 105 Gambar 5.5 Grafik Perkembangan Tingkat Inflasi Indonesia... 108 Gambar 6.1 Grafik Perkembangan Pertumbuhan Ekonomi di Indonesia Periode Januari 2003 Maret 2013... 126 xxii
DAFTAR LAMPIRAN Lampiran 1 Lembar Pernyataan... 143 Lampiran 2 Data... 144 Lampiran 3 Uji Stasioneritas (Eviews 6.1)... 145 Lampiran 4 Penentuan Lag Length Criteria... 169 Lampiran 5 Uji Kointegrasi... 170 Lampiran 6 Uji Korelasi IMA dan Tingkat Suku Bunga Investasi Bank Pemerintah... 171 xxiii