Pasar Ekuitas Asia Berguguran, Nikkei Terselamatkan Oleh Pelemahan Yen. Bursa saham Asia,

Transkripsi

1 25 November 2016 Market Review EURUSD Rebound Dari Level Terendah 20-Bulan. EURUSD rebound dari level terendah 20 bulan pada hari Kamis setelah data menunjukkan iklim bisnis Jerman masih kokoh di bulan November. Indeks iklim bisnis dari Ifo dirilis sebesar 110,4 untuk bulan November, sama dengan bulan Oktober yang direvisi turun dari rilis awal 110,5. Sebelumnya Destatis mengkonfirmasi data produk domestik bruto (PDB) Jerman tumbuh 0,2% di kuartal ketiga, dari kuartal kedua. Sementara jika dibandingkan dengan kuartal ketiga 2015, PDB tumbuh 0,8%. USDJPY Melonjak ke Level Puncak 8-Bulan. USDJPY menguat pada hari Kamis dan menyentuh level tertinggi dalam delapan bulan terakhir setelah rilis data ekonomi AS yang solid serta notulensi rapat kebijakan moneter Federal Reserve yang memperkuat spekulasi kenaikan suku bunga. Pada hari Rabu, data pesanan barang tahan lama yang apik, serta sentimen konsumen yang naik semakin meningkatkan ekspektasi Federal Reserve akan menaikkan suku bunga guna mencegah perekonomian AS mengalami overheating. Rilis notulensi rapat kebijakan moneter Federal Reserve yang berlangsung 1 dan 2 November lalu menunjukkan para pembuat kebijakan yakin perekonomian AS cukup kuat untuk menahan kenaikan suku bunga. Ifo: Iklim Bisnis Jerman Stagnan di Bulan November. Hasil survei yang dirilis pada hari Kamis menunjukkan iklim bisnis Jerman tidak berubah di bulan November, menjadi indikasi para eksekutif perusahaan masih optimis akan prospek pertumbuhan negara dengan perekonomian terbesar di Eropa tersebut, meski ada eskalasi kondisi politik. Istitusi ekonomi Ifo yang berbasis di Munich mengatakan indeks iklim bisnis, berdasarkan survei terhadap perusahaan, di bulan November sebesar 110,4, sama dengan bulan Oktober yang direvisi turun dari rilis sebelumnya sebesar 110,5. Angka di bulan November sedikit lebih rendah dari prediksi Reuters sebesar 110,5. Angka di bulan November merupakan yang tertinggi dalam 2 1/2 tahun terakhir. Pasar Ekuitas Asia Berguguran, Nikkei Terselamatkan Oleh Pelemahan Yen. Bursa saham Asia, kecuali Nikkei 225 Jepang, ditutup dengan dominasi di zona merah pada hari Kamis. Pelemahan ini dipicu oleh pelemahan nilai yen. Kospi korea Selatan ditutup 0.84% melemah, diikuti oleh Hang Seng Hong Kong yang ditutup dengan 0.30% pelemahan. Sementara itu, Nikkei 225 Jepang ditutup menguat 0.94% atau sebesar poin di level 18, Pelemahan Yen yang memicu pelemahan bursa Asia disebabkan oleh penguatan dolar AS pasca rilis data ekonomi AS yang positif dan meningkatnya optimisme pasar akan kenaikan suku bunga AS di bulan Desember Saham Eropa Ditutup Positif Pasca Data Ifo Jerman. Saham Eropa ditutup sedikit lebih tinggi pada hari Kamis seiring fokus investor tertuju ke data ekonomi Jerman terbaru dan ekspektasi kenaikan suku bunga AS bulan depan. Namun libur Thanksgiving di pasar AS membuat sesi perdagangan berlangsung relatif tenang. Indeks FTSE 100 Inggris berakhir 0,17% lebih tinggi di , setelah ditutup hampir flat pada sesi sebelumnya. Saham-saham farmasi menjadi kontributor terbesar atas kenaikan indeks blue-chip ini, dengan Glaxosmithkline, Astrazeneca dan Shire menguat lebih dari 1%. Di Jerman, indeks DAX mengakhiri sesi dengan naik 0,25% ke Kinerja terbaik diperlihatkan saham Fresenius & Co. dengan melonjak 1,83%, diikuti oleh kenaikan 1,38% saham Volkswagen AG. Sementara indeks CAC 40 Perancis ditutup naik 0,29% di , didukung oleh keuntungan di sektor teknologi, bahan dasar dan kesehatan.

2 Indeks Saham Berjangka AS Menguat Tipis di Tengah Libur Thanksgiving. Indeks saham berjangka AS sedikit menguat pada hari Kamis, sering para trader menahan diri mengambil posisi besar dan terlihat lebih fokus ke perayaan Thanksgiving Day. Pasar ekuitas dan pasar obligasi AS diliburkan pada hari Kamis, dengan jam perdagangan ekuitas juga akan berjalan singkat pada hari Jumat. Indeks S&P 500 berjangka menguat 5.25 poin, atau 0.2%, ke 2,206, sementara itu indeks Dow Jones Industrial Average berjangka naik 61 poin, atau 0.3%, ke 19,109. Indeks Nasdaq 100 berjangka menguat 13.5 poin, atau 0.2% ke 4, Prospek Suku Bunga AS Terus Membebani Harga Emas. Emas kembali melemah pada hari Kamis seiring Dollar AS stabil di dekat level puncak hampir 14 tahun, setelah data ekonomi yang positif mendorong ekspektasi kenaikan suku bunga Federal Reserve di bulan Desember. Pembuat kebijakan terlihat semakin percaya diri bahwa perekonomian AS telah cukup kuat untuk menjamin kenaikan suku bunga dalam waktu dekat, mengacu dari minutes pertemuan Fed pada 1-2 November lalu. Meningkatnya harapan kenaikan suku bunga AS bulan depan kemungkinan akan menjaga tren bearish pada logam mulia ini. Hal itu juga tercermin dari kepemilikan di SPDR Gold Trust, ETF berbasis emas terbesar di dunia, yang merosot 1,47% pada hari Rabu menjadi 891,57 ton. Kepemilikan tercatat telah menyusut lebih dari 5% di bulan ini. Minyak Flat, Ketidakpastian Pembatasan Output Kembali Membayangi. Harga minyak cenderung flat pada hari Kamis, di tengah ketidakpastian rencana pembatasan produksi OPEC dan tipisnya likuiditas pasar akibat libur Thanksgiving di AS. OPEC dijadwalkan untuk mengkoordinasikan pembatasan output dalam pertemuan 30 November, dimana negara-negara non-opec seperti Rusia juga diharapkan akan hadir. Namun nara sumber dari OPEC mengatakan kepada Reuters bahwa OPEC belum membuat proposal akhir bagi negaranegara non-opec untuk menurunkan produksi bersama. Sementara IEA menyatakan keyakinannya bahwa beberapa bentuk penurunan produksi akan disepakati, namun masih meragukan apakah langkah tersebut akan cukup untuk menopang pasar yang telah mengalami kelebihan pasokan selama lebih dari 2 tahun. Technical Outlook EUR/USD. Bias bearish dalam jangka pendek, berpotensi menguji area Penembusan di bawah area itu akan membawa harga turun menuju area Sebaliknya, penembusan di atas area akan membawa bias kembali ke netral akibat arah pergerakan menjadi tidak jelas, lebih jauh menguji area GBP/USD. Bias netral dalam jangka pendek, support terdekat terlihat pada kisaran sementara resisten terdekat berada pada kisaran Penembusan di bawah area akan membawa harga turun menguji area Disisi lain penembusan dan gerakan konsisten di atas area seharusnya memicu momentum bullish untuk menguji area USD/JPY. Outlook masih bullish, break kembali ke atas area dapat mendorong harga naik menuju area sebelum menguji area Sementara itu RSI dan stochastic yang overbought dapat memciu koreksi bearish kembali ke area sebelum menguji area atau bahkan area USD/CHF. Bias bullish dalam jangka pendek, diperlukan penembusan di atas area untuk memicu momentum bullish lebih lanjut menuju area Disisi lain, penembusan dan gerakan konsisten di bawah area akan membawa harga turun menguji area AUD/USD. Bias bearish dalam jangka pendek menguji area Dibutuhkan penembusan di bawah area tersebut untuk memicu momentum bearish lebih lanjut menuju area Pada pergerakan ke atas, penembusan dan gerakan konsisten di atas area akan membawa bias kembali ke netral, berpotensi menguji area

3 XAU/USD. Bias terlihat masih bearish pada grafik 4-jam, terutama jika harga mampu break konsisten di bawah area Yang berpotensi mendorong pelemahan lanjutan menuju area , sebelum mengincar area Sebaliknya, resisten terdekat berada di area Dengan RSI mensinyalkan oversold, break kembali di atas area tersebut mungkin bisa memicu skenario koreksi bullish menguji area atau bahkan area CLS10/Crude WTI. Mengacu dari grafik 4-jam, bias tetap netral dengan potensi range perdagangan berkisar antara Break konsisten di atas area akan mengembalikan harga ke jalur penguatan untuk menguji ulang area 49.00, sebelum membidik area Sementara break kembali di bawah area mungkin bisa memicu pelemahan lanjutan menuju area atau bahkan area Nikkei Futures. Berdasarkan grafik 1 jam. tren untuk Nikkei cenderung bullish, terutama selama harga masih di atas MA 50 di Level resisten terdekat berada di 18460, break di atas area tersebut dapat memicu bullish lanjutan menuju ke atau bahkan ke Untuk sisi bawahnya, adalah level support terdekat, break di bawah area tersebut dapat menguji level support lainnya di dan Hang Seng Futures. Berdasarkan grafik 4 jam, bias masih sideways dalam jangka pendek menguji antara area (MA 100) dan (MA 50), diperlukan menembus salah satu area untuk dapatkan petunjuk lanjutan. Untuk sisi atasnya, sebelum menargetkan ke 22750, harga harus menembus terlebih dahulu, break di atas dapat memicu bullish lanjutan menguji ke Untuk sisi bawahnya, area adalah level support terdekat, break di bawah area tersebut dapat membuat harga lebih rendah menguji ke atau bahkan ke Kospi Futures. Bias bullish dalam jangka pendek, diperlukan penembusan di atas area untuk memicu momentum bullish lebih lanjut menuju area Disisi lain, penembusan dan gerakan konsisten di bawah area akan membawa harga turun menguji area Pivot Levels Support PIVOT Resistance Trend EUR/USD Bearish USD/JPY Bullish GBP/USD Sideways USD/CHF Bullish AUD/USD Bearish Hang Seng Sideways Nikkei Bullish KOSPI Bullish FTSE Bullish DAX Bullish DOW Bullish Gold Bearish OIL Sideways

4 Upcoming Data and Events Thursday, November 24 th 2016 WIB Loc Economic Data Period Impact Actual Forecast Val Last 7:30 JP Flash Manufacturing PMI Nov Low Ind :00 EU German Final GDP q/q Q3 Low % :00 EU German Ifo Business Climate Nov High Ind :30 GB BBA Mortgage Approvals Oct Low K :00 EU GfK German Consumer Climate Nov Low Ind 9.7 Friday, November 25 th 2016 WIB Loc Economic Data Period Impact Actual Forecast Val Last 4:45 NZ Trade Balance Oct Med Mln :30 JP Tokyo Core CPI y/y Nov Med -0.4 % -0.4 JP National Core CPI y/y Oct Low -0.4 % :00 JP BOJ Core CPI y/y Oct Low 0.3 % :30 GB Second Estimate GDP q/q Q3 High 0.5 % 0.5 GB Prelim Business Investment q/q Q3 Med -0.2 % 1.0 GB Index of Services 3m/3m Sep Low 0.8 % :00 GB CBI Realized Sales Nov Low 12 Ind 21 20:30 US Goods Trade Balance Oct Low Bln US Prelim Wholesale Inventories m/m Oct Low 0.3 % :45 US Flash Services PMI Nov Low 54.9 Ind 54.8 AGENDA ON NOVEMBER 25 th 2016 Stockholm - Deputi Gubernur Riksbank, Cecilia Skingsley, akan berpidato mengenai kebijakan moneter dan kondisi ekonomi Swedia terkini, serta menggelar diskusi tentang suku bunga repo negatif di Swedia WIB. EARNINGS & FACTORS TO WATCH FOR INDICES ON FRIDAY -- Tidak ada laporan earnings yang akan dirilis hari ini -- THE HIGHEST AND LOWEST LEVEL 2016 A Week November Year 2016 CUR HIGH LOW RANGE HIGH LOW HIGH LOW EUR JPY GBP CHF AUD IDR GOLD OIL CURRENCY MARKET RANGE TRADING on November 24 th 2016 EUR % JPY % GBP % CHF % AUD % CAD % SGD % IDR % GOLD % SILVER % OIL % 47.94

5 CURRENCY CROSSES RANGE TRADING EUR / JPY % EUR / CHF % EUR / GBP % CHF / JPY % AUD / JPY % GBP / CHF % GBP / JPY % EUR / CAD % EUR / AUD % GBP / AUD % AUD / NZD % GLOBAL MARKET INDICES RANGE TRADING SSIamZ % SSIpmZ % N % NIYZ % KSZ % HSIX % HSI % JKSE % FFIU % FDXU % DJU % DJI H O L I D A Y NQU % IXIC H O L I D A Y ESU % USD % Disclaimer: Semua tulisan yang terdapat dalam publikasi ini hanya bersifat informasi saja dan tidak ditujukan sebagai saran untuk melakukan trading. PT.Monex Investindo Futures berusaha menyajikan berita terbaik, namun demikian kami tidak menjamin keakuratan dan kelengkapan dari semua informasi atau analisa yang tersedia. PT. Monex Investindo Futures tidak bertanggung jawab terhadap semua kerugian baik langsung maupun tidak langsung yang dialami oleh pembaca atau pihak lain akibat menggunakan informasi dari publikasi ini. Composed by: Research and Analysis Team research_monex@mifx.com