II. TINJAUAN PUSTAKA. Lembaga keuangan adalah semua badan yang kegiatannya di bidang

Transkripsi

1 II. TINJAUAN PUSTAKA 2.1. Lembaga Keuangan dan Perkreditan Lembaga keuangan adalah semua badan yang kegiatannya di bidang keuangan, secara langsung atau tidak langsung, menghimpun dana dan menyalurkannya kepada masyarakat, terutama untuk membiayai investasi perusahaan-perusahaan (Surat Keputusan Menteri Keuangan Nomor Kep- 38/MKIV/I/72). Sedangkan Lembaga Keuangan Mikro (LKM) adalah lembaga yang menyediakan beragam pelayanan keuangan, seperti tabungan, pinjaman atau kredit yang melayani masyarakat ekonomi lemah dan pengusaha mikro yang terpinggirkan oleh sistem keuangan formal. Lembaga keuangan mikro berfungsi memberikan dukungan modal bagi pengusaha mikro dan masyarakat kecil (Suyatno, 1997). LKM di Indonesia menurut Bank Indonesia dibagi menjadi dua kategori yaitu LKM yang berwujud bank serta non bank. LKM yang berwujud bank adalah Bank Rakyat Indonesia (BRI) Unit Desa, BPR dan BKD (Badan Kredit Desa). Sedangkan yang bersifat non bank adalah Koperasi Simpan Pinjam (KSP), Unit Simpan Pinjam (USP), Lembaga Dana Kredit Pedesaan (LDKP), Baitul Mal Wattanwil (BMT), Lembaga Swadaya Masyarakat (LSM), arisan, pola pembiayaan Grameen, Kelompok Swadaya Masyarakat (KSM), dan credit union. Secara umum lembaga keuangan berfungsi sebagai penerima dan penyalur dana bagi nasabahnya. Salah satu bentuk penyaluran dana adalah kredit. Peran kredit merupakan kebutuhan penting bagi nasabah, dan juga menjadi penggerak utama perkembangan lembaga keuangan. Istilah kredit berasal dari bahasa Yunani "credere" yang berarti kepercayaan (truth atau faith). Dalam bahasa latin "Creditium" yang berarti kepercayaan akan kebenaran. Oleh karena itu dasar dari kredit ialah kepercayaan. Seseorang atau suatu badan yang

2 memberikan kredit (kreditur) percaya bahwa penerima kredit (debitur) dimasa mendatang sanggup memenuhi segala sesuatu yang telah dijanjikan. Apa yang dijanjikan itu dapat berupa barang, uang, atau jasa ( Suyatno, 1997). Menurut Undang-Undang Nomor 7 Tahun 1992 tentang Pokok Perbankan, yang dimaksud dengan kredit adalah penyediaan uang, atau tagihan, yang disamakan dengan itu berdasarkan persetujuan pinjam-meminjam antara bank dengan pihak lain, dalam hal mana peminjam berkewajiban melunasi hutangnya dalam jangka waktu tertentu dengan jumlah bunga, imbalan, atau pembagian hasil keuntungan. Sedangkan kredit mikro merupakan kredit yang diberikan kepada para pelaku usaha produktif baik perorangan maupun kelompok yang mempunyai hasil penjualan paling banyak seratus juta rupiah per tahun. Kredit yang diberikan oleh suatu lembaga perkreditan didasarkan atas kepercayaan, sehingga dengan demikian kredit merupakan pemberian kepercayaan. Ini berarti bahwa suatu lembaga, baru akan memberikan kredit kalau betul-betul yakin bahwa si penerima kredit akan mengembalikan pinjaman yang diterimanya sesuai dengan jangka waktu dan syarat-syarat yang telah disetujui oleh kedua belah pihak. Tanpa keyakinan tersebut, suatu lembaga perkreditan tidak akan meneruskan simpanan masyarakat yang diterimanya. Dengan demikian dapat disimpulkan bahwa unsur yang terdapat dalam kredit adalah: (1) kepercayaan yaitu keyakinan dari pemberi kredit bahwa prestasi yang diberikannya baik dalam bentuk uang, barang atau jasa akan benar-benar diterimanya kembali dalam jangka waktu tertentu pada masa yang akan datang, (2) waktu yaitu masa yang memisahkan antara pemberi prestasi dengan kontrak prestasi yang diterima pada masa yang akan datang, (3) degree of risk yaitu suatu tingkat resiko yang akan dihadapi sebagai akibat dari jangka waktu yang memisahkan antara pemberi prestasi dengan kontrak prestasi yang akan

3 diterimanya pada masa yang akan datang, semakin lama kredit diberikan semakin tinggi pula tingkat resikonya, sehingga dengan adanya unsur resiko ini maka timbul jaminan dalam pemberian kredit, dan (4) prestasi atau obyek kredit tidak saja diberikan dalam bentuk uang tetapi juga dapat berbentuk barang atau jasa. Untuk dapat melaksanakan kegiatan perkreditan secara sehat, dikenal adanya prinsip C6, prinsip ini adalah: (1) character adalah suatu pemberian kredit atas dasar kepercayaan dan keyakinan dari pihak bank bahwa si peminjam mempunyai moral, watak ataupun sifat-sifat pribadi yang positif dan juga mempunyai rasa tanggung jawab baik dalam kehidupan pribadi, sebagai anggota masyarakat, ataupun dalam menjalankan kegiatan usahanya, (2) capacity adalah penilaian kepada calon debitur mengenai kemampuan melunasi kewajibannya dari kegiatan usaha yang akan dibiayai dengan kredit bank, (3) capital yaitu jumlah dana atau modal sendiri yang dimiliki calon debitur, semakin kaya seseorang maka semakin dipercaya untuk memperoleh kredit, (4) collateral yaitu barang jaminan yang diserahkan oleh peminjam sebagai jaminan atas kredit yang diterimanya, (5) condition of Economy yaitu situasi dan kondisi politik, sosial ekonomi, dan budaya yang mempengaruhi keadaan perekonomian pada suatu saat, atau kurun waktu tertentu yang kemungkinannya akan dapat mempengaruhi kelancaran usaha dari perusahaan yang memperoleh kredit, dan (6) constraint yaitu batasan-batasan atau hambatan-hambatan yang tidak memungkinkan seseorang melakukan usaha di suatu tempat (Suyatno, 1997) Sejarah dan Perkembangan Bank Perkreditan Rakyat di Indonesia Istilah BPR mengacu kepada lembaga-lembaga keuangan bank yang sejak awal perkembangannya memprioritaskan pelayanan pada skala mikro, dalam arti kepada individu dan pengusaha kecil dengan pinjaman yang juga

4 bernilai relatif kecil. BPR merupakan lembaga keuangan mikro yang telah ada sejak zaman penjajahan Belanda. Perkembangan BPR tidak terlepas dari perkembangan kehidupan ekonomi masyarakat yang pada masa penjajahan Belanda mengalami kemerosotan, terutama sejak diberlakukannya tanam paksa, antara Seorang tokoh yang berperan dalam pendirian BPR adalah R. Bei Aria Wirjaatmadja, seorang pejabat pemerintah golongan pribumi. Wirjaatmadja menggunakan iuran mesjid di Purwokerto untuk membantu pegawai-pegawai yang terjerat hutang pada rentenir. Namun kemudian, pihak mesjid mengambil keputusan untuk melarang uang kas tersebut diluar kegiatankegiatan mesjid dan meminta Wirjaatmadja mengembalikan uang kas yang telah terpakai sebesar Rp ,- sementara Wirjaatmadja tidak sanggup untuk mengembalikannya. Pihak elite dalam masyarakat dan seorang Belanda yang mengetahui kejujuran Wirjaatmadja mengumpulkan uang dan membayar uang kas mesjid. Peristiwa ini merupakan pencetus didirikannya sebuah bank yang berorientasi kepada rakyat kecil yang dinamakan Bank Pegawai atau Bank Priyayi (Manurung dan Rahardja, 2004). Perkembangan kehidupan ekonomi rakyat kemudian secara alami mendorong pembentukan lembaga-lembaga keuangan. Beberapa lembaga keuangan yang muncul dari masyarakat antara lain Bank Kredit Rakyat, Lumbung Desa, Bank Desa, Lumbung Pitih Nagari, dan sebagainya. Walaupun bank-bank tersebut secara ekonomis sulit mencapai efisiensi yang tinggi, namun perannya dirasakan sangat berarti. Kendala utama dari perkembangan BPR pada masa sebelum kemerdekaan adalah salah pengelolaan dan penekanan pemupukan laba kurang diprioritaskan, sehingga tidak memacu peningkatan efisiensi dan inovasi keuangan (Manurung dan Rahardja, 2004). Setelah kemerdekaan, BPR masih dihadapkan pada kendala manajemen dan fondasi hukum, serta masalah-masalah internal seperti rendahnya kualitas

5 sumberdaya manusia pengelola, keterbatasan modal dan percekcokan internal. Jenis-jenis BPR yang masih sangat beragam menyebabkan sulit menentukan kriteria kinerjanya. Dengan dikeluarkannya kebijakan deregulasi yang dikenal dengan Pakto 27 Tahun 1988, maka diperkenankan membuka BPR baru. Peluang ini dimanfaatkan oleh seluruh lapisan yang ada dalam masyarakat untuk mendirikan BPR. Hanya saja masalah yang timbul adalah perkembangan kuantitas bank belum diimbangi dengan perkembangan kualitasnya. Akhirnya Undang-Undang Nomor 7 Tahun 1992 tentang Perbankan yang kemudian diubah (disempurnakan) dengan Undang-Undang Nomor 10 Tahun 1998, telah memberikan dasar hukum yang lebih kuat dan lebih baik tentang BPR. Berdasarkkan undang-undang tersebut, BPR diakui sebagai bank sama halnya dengan bank umum, sekalipun ada batasan-batasan dalam hal ruang lingkup kegiatan usaha dan wilayah operasional. Keberadaan BPR di Indonesia semakin penting sejalan dengan meningkatnya kebutuhan pelayanan akan jasa-jasa perbankan bagi masyarakat pedesaan. Pengertian BPR ditegaskan dalam Undang-undang Nomor 7 Tahun 1992 pasal 1 yang berbunyi Bank Perkreditan Rakyat adalah bank yang menerima simpanan hanya dalam bentuk deposito berjangka, tabungan, dan/atau bentuk lainnya yang dipersamakan dengan itu. Usaha-usaha BPR menurut pasal 13 Undang-Undang Nomor 7 Tahun 1992 adalah: (1) menghimpun dana dari masyarakat dalam bentuk simpanan berupa deposito berjangka, tabungan, dan/atau bentuk lainnya yang dipersamakan dengan itu, (2) memberikan kredit, (3) menyediakan pembiayaan bagi nasabah berdasarkan prinsip bagi hasil sesuai dengan ketentuan yang ditetapkan dalam peraturan pemerintah, dan (4) menempatkan dananya dalam bentuk Sertifikat Bank Indonesia (SBI), deposito berjangka, sertifikat deposito, dan/atau tabungan pada bank lain. Sedangkan dalam pasal 14 menyatakan BPR dilarang menerima

6 simpanan berupa giro dan ikut serta dalam lalu lintas pembayaran, melakukan kegiatan usaha dalam valuta asing, melakukan penyertaan modal, melakukan usaha perasuransian, melakukan usaha lain diluar usaha yang telah ditentukan. Dilihat dari skala usaha, BPR kurang efisien dibandingkan bank-bank umum, namun BPR memiliki kekuatan dalam hal likuiditas dibandingkan bank umum. BPR memiliki keunggulan dalam hal LDR dan CAR. Keunggulan ini mempunyai makna yang penting. Besarnya angka LDR menunjukkan bahwa BPR tetap menjalankan fungsi intermediasinya secara seimbang, sekalipun perekonomian Indonesia dalam kondisi krisis. Angka CAR yang dimiliki BPR lebih dari dua kali lipat CAR bank umum. Ini menunjukkan bahwa dari segi permodalan BPR jauh lebih sehat dibandingkan bank umum Arah Kebijakan Perbankan ke Depan Keberadaan BPR dalam peta perbankan di Indonesia semakin jelas diakui dengan dikeluarkannya Arsitektur Perbankan Indonesia (API). API merupakan suatu blueprint mengenai arah dan tatanan perbankan nasional ke depan atau dapat dikatakan merupakan policy direction dan policy recommendation untuk industri perbankan nasional dalam jangka panjang yaitu untuk jangka waktu sepuluh tahun kedepan. Struktur perbankan yang kuat dibangun dengan meningkatkan peran serta BPR dalam peta perbankan nasional. BPR yang kuat dan kokoh sangat dibutuhkan agar mampu melayani lapisan masyarakat di daerah pedesaan atau daerah terpencil khususnya yang tidak terjangkau oleh pelayanan bank-bank umum. Untuk itu daya saing dari BPR harus diperkuat, sehingga BPR tidak hanya mampu bersaing dengan BPR lainnya, tetapi juga mampu bersaing dengan bank-bank umum yang memiliki cabang-cabang di wilayah pedesaan (Bank Indonesia, 2006a).

7 Salah satu program API adalah penguatan struktur perbankan nasional. Implementasi dari program ini dilaksanakan secara bertahap dengan beberapa kegiatan, yaitu: (1) memperkuat permodalan bank, (2) memperkuat daya saing dan kelembagaan BPR dan BPRS, dan (3) meningkatkan akses kredit dan pembiayaan UMKM. Untuk memperkuat daya saing dan kelembagaan BPR dan BPRS dilakukan kegiatan-kegiatan yaitu: (1) meningkatkan linkage program antara bank umum dengan BPR, (2) implementasi program aliansi strategis lembaga keuangan syariah dengan BPRS melalui kemitraan strategis dalam rangka pengembangan UMKM, (3) mendorong pendirian BPR dan BPRS di luar Pulau Jawa dan Bali, (4) mempermudah pembukaan kantor cabang BPR dan BPRS bagi yang telah memenuhi persyaratan, dan (5) memfasilitasi pembentukan fasilitas jasa bersama untuk BPR dan BPRS (termasuk apex bank) (Bank Indonesia, 2006a). BPR sebagai bagian dari industri perbankan secara keseluruhan juga memiliki peranan yang sangat signifikan untuk membantu meningkatkan akses perbankan. Untuk itu BPR harus mampu beroperasi secara efisien dalam rangka meningkatkan penyediaan kredit dengan biaya yang lebih murah kepada sektor riil. Upaya yang harus dilakukan oleh BPR adalah dengan membentuk fasilitas jasa bersama diantara BPR-BPR sehingga dapat menciptakan efisiensi dalam beberapa kegiatan operasional BPR seperti biaya overhead, biaya pemasaran, dan penghematan untuk investasi pada teknologi informasi Penilaian Kinerja Bank Perkreditan Rakyat Menurut Surat Keputusan Menteri Keuangan Nomor 740/KMK/1989 kinerja adalah prestasi yang dicapai oleh suatu perusahaan dalam suatu periode tertentu yang mencerminkan tingkat kesehatan perusahaan. Untuk melakukan penilaian kesehatan sebuah bank dapat dilakukan dengan berbagai aspek.

8 Menurut Bank Indonesia (BI), penilaian tingkat kesehatan perbankan mempunyai beberapa tujuan: (1) sebagai tolak ukur bagi manajemen bank untuk menilai apakah pengelolaan bank yang dilakukan sejalan dengan asas-asas perbankan yang sehat dan sesuai dengan ketentuan yang berlaku, dan (2) sebagai tolak ukur untuk menetapkan arah pembinaan dan pengembangan bank baik secara individual maupun perbankan secara keseluruhan. Ukuran untuk penilaian kesehatan bank telah ditentukan oleh BI seperti yang tercantum pada Undang-Undang Nomor 7 Tahun 1992 tentang Perbankan pasal 29, yang isinya adalah: (1) pembina dan pengawasan bank dilakukan oleh BI, (2) BI menetapkan ketentuan tentang kesehatan bank dengan memperhatikan aspek permodalan, kualitas asset, kualitas manajemen, rentabilitas, likuiditas, solvabilitas, dan aspek lain yang berhubungan dengan usaha bank, dan (3) bank wajib memelihara kesehatan bank sesuai dengan ketentuan yang dimaksud dalam ayat (2) dan wajib melakukan usaha sesuai dengan prinsip kehati-hatian. Berdasarkan Surat Keputusan Direksi Bank Indonesia Nomor 30/12/KEP/DIR tanggal 30 April 1997 tentang Tatacara Penilaian Tingkat Kesehatan Bank Perkreditan Rakyat pasal 2 menyatakan bahwa tingkat kesehatan bank pada dasarnya dinilai dengan pendekatan kualitatif atas berbagai aspek yang berpengaruh terhadap kondisi dan perkembangan suatu bank. Pendekatan kualitatif yang dimaksud dilakukan dengan penilaian terhadap faktor-faktor permodalan, kualitas aktiva produktif, manajemen, rentabilitas dan likuiditas, atau lebih dikenal dengan istilah CAMEL (Capital, Asset Quality, Management, Earnings, dan Liquidity) Capital Menurut Surat Keputusan Direksi BI Nomor 30/12/KEP/DIR tanggal 30 April 1997 bahwa penilaian terhadap faktor permodalan didasarkan pada rasio

9 modal terhadap Aktiva Tertimbang Menurut Resiko (ATMR) atau Capital Adequacy Ratio (CAR) yang telah ditetapkan oleh BI. Permodalan yang cukup adalah berkaitan dengan penyediaan modal sendiri yang diperlukan untuk menutup resiko yang mungkin timbul dari penanaman dana dalam aktiva-aktiva produktif yang mengandung resiko serta untuk membiayai penanaman dalam benda tetap dan inventaris. Jika modal rata-rata suatu bank lebih baik dari bank lainnya maka bank yang bersangkutan akan lebih baik solvabilitasnya. (Manurung dan Rahardja, 2004) menjelaskan bahwa CAR yang didasarkan pada standar Bank for International Settlements (BIS) adalah 8 persen. Perhitungan CAR sesuai dengan standar BI adalah sebagai berikut CAR = Jumlah Modal x 100 %...(2.1) Jumlah ATMR Aktiva Tertimbang Menurut Resiko (ATMR) merupakan penjumlahan aktiva neraca dan aktiva administrasi. ATMR neraca diperoleh dengan cara mengalikan nilai nominal aktiva yang bersangkutan dengan bobot resikonya. Sedangkan ATMR administrasi diperoleh dengan cara mengalikan nilai nominal aktiva rekening administrasi yang bersangkutan dengan bobot resikonya. Pemenuhan Kewajiban Penyediaan Modal Minimum (KPMM) Bank bagi BPR sebesar 8 persen diberi prediket sehat dengan nilai kredit 81, dan untuk setiap kenaikan 0.1 persen dari pemenuhan KPMM sebesar 8 persen nilai kredit ditambah 1 hingga maksimum 100. Pemenuhan KPMM kurang dari 8 persen sampai dengan 7.9 persen diberi prediket kurang sehat dengan nilai kredit 65 dan untuk setiap penurunan 0.1 persen dari pemenuhan KPMM sebesar 7.9 persen nilai kredit dikurangi 1 dengan minimum 0. KPMM kurang dari 6.5 persen diberi prediket tidak sehat.

10 Asset Quality Penilaian terhadap faktor Kualitas Aktiva Produktif (KAP) didasarkan pada 2 rasio, yaitu : (1) rasio aktiva produktif yang diklasifikasikan terhadap aktiva produktif (KAP) dan (2) rasio penyisihan penghapusan aktiva produktif yang dibentuk oleh bank terhadap penyisihan penghapusan aktiva produktif yang wajib dibentuk oleh bank (PPAP). Apabila KAP 22.5 persen diberi nilai kredit 0 dan untuk setiap penurunan 0.15 persen mulai dari 22.5 persen nilai kredit ditambah 1 dengan maksimum 100. PPAP sebesar 0 persen diberi nilai kredit 0 dan untuk setiap kenaikan 1 persen dimulai dari 0 nilai kredit ditambah 1 dengan maksimum Management Kualitas manajemen dapat dilihat dari kualitas manusianya dalam bekerja. Kualitas manajemen juga dapat dilihat dari pendidikan serta pengalaman karyawannya dalam menangani berbagai kasus yang terjadi. Penilaian terhadap faktor manajemen mencakup 2 (dua) komponen yaitu manajemen umum dan manajemen resiko. Untuk menilai kesehatan bank dalam aspek manajemen ini, dilakukan melalui kuesioner yang ditujukan bagi pihak manajemen bank dengan 25 pertanyaan/pernyataan, yang terdiri dari 10 pertanyaan/pernyataan manajemen umum dan 15 pertanyaan/pernyataan manajemen resiko. Skala penilaian untuk setiap pertanyaan/pernyataan ditetapkan antara 0 sampai dengan 4 dengan kriteria: (1) nilai 0 mencerminkan kondisi yang lemah, (2) nilai 1,2,3 mencerminkan kondisi antara, dan (3) nilai 4 mencerminkan kondisi yang baik. Namun pengukuran manajemen tersebut sulit dilakukan karena akan terkait dengan unsur kerahasiaan bank, maka aspek manajemen diproksikan dengan

11 profit margin dengan pertimbangan rasio ini menunjukkan bagaimana mengelola sumber-sumber maupun penggunaan atau alokasi dana secara efisien. Adapun metode penilaiannya dapat dilakukan dengan cara: Net Income Profit margin =...(2.2) Operating Income Earnings Aspek rentabilitas yang dilihat adalah kemampuan bank dalam meningkatkan laba dan efisiensi usaha yang dicapai. Bank yang sehat adalah bank yang memiliki rentabilitas yang terus meningkat. Menurut BI penilaian terhadap faktor rentabilitas didasarkan pada 2 (dua) rasio yaitu : (1) rasio Laba Sebelum pajak dalam 12 bulan terakhir terhadap rata-rata volume usaha dalam periode yang sama, dan (2) rasio biaya operasional dalam 12 bulan terakhir terhadap pendapatan operasional dalam periode yang sama. Metode penilaiannya dapat juga dilakukan dengan : 1. Perbandingan laba terhadap total asset (Return on Assets/ROA), dengan rumus : ROA = Laba sebelum pajak x 100 %...(2.3) Total aktiva Perhitungan angka kredit dilakukan sebagai berikut : (1) ROA 0 persen, nilai kredit = 0, (2) setiap kenaikan persen, angka kredit ditambah 1 dengan maksimum Perbandingan biaya operasional dengan pendapatan operasional (BOPO). Besarnya nilai BOPO dapat dihitung dengan rumus sebagai berikut : BOPO = Laba operasional x 100 %...(2.4) Pendapatan operasional Angka kredit dapat dihitung sebagai berikut : (1) rasio 100 persen, nilai kredit = 0, (2) setiap penurunan sebesar 0.08 persen, angka kredit ditambah 1 dengan maksimum 100.

12 Liquidity Menurut BI, penilaian terhadap faktor likuiditas didasarkan pada 2 (dua) rasio, yaitu : (1) rasio Alat Likuid terhadap Hutang Lancar, dan (2) rasio Kredit terhadap dana yang diterima oleh bank. Alat likuid meliputi kas dan penanaman pada bank lain dalam bentuk giro dan tabungan dikurangi dengan tabungan bank lain pada bank. Hutang lancar meliputi Kewajiban Segera, Tabungan, dan Deposito. Kredit meliputi kredit yang diberikan kepada masyarakat dikurangi dengan bagian kredit sindikasi yang dibiayai bank lain, penanaman kepada bank lain, dalam bentuk kredit yang diberikan dengan jangka waktu lebih dari tiga bulan dan penanaman kepada bank lain, dalam bentuk kredit dalam rangka kredit sindikasi. Dana yang diterima meliputi deposito dan tabungan masyarakat, pinjaman bukan dari bank lain dengan jangka waktu lebih dari tiga bulan, deposito dan pinjaman dari bank lain dengan jangka waktu lebih dari tiga bulan, modal inti dan modal pinjaman. Rasio Alat Likuid terhadap Hutang Lancar sebesar 0 persen diberi nilai kredit 0 dan untuk setiap kenaikan 0.05 persen nilai kredit ditambah 1 dengan maksimum 100. Rasio Kredit terhadap Dana Yang Diterima oleh Bank 115 persen diberi nilai 0 dan setiap penurunan 1 persen mulai dari rasio 115 persen nilai kredit ditambah 4 dengan maksimum 100. Menurut Surat Keputusan Direksi Bank Indonesia No.30/12/KEP/DIR tanggal 30 April 1997 tentang Tata Cara Penilaian Tingkat Kesehatan BPR bahwa komponen faktor yang dinilai serta besarnya bobot setiap faktor dapat dilihat pada Tabel 4. Penilaian tingkat kesehatan bank ditetapkan dalam empat golongan prediket, sebagai berikut : (1) nilai kredit 81 sampai dengan 100 diberi predikat sehat, (2) nilai kredit 66 sampai dengan kurang dari 81 diberi predikat cukup sehat, (3) nilai kredit 51 sampai dengan kurang dari 66 diberi predikat

13 kurang sehat, dan (4) nilai kredit 0 sampai dengan kurang dari 51 diberi predikat tidak sehat. Tabel 4. Faktor-Faktor dan Komponen Penilaian Bank Perkreditan Rakyat serta Bobot Penilaian Faktor yang Komponen Bobot (%) Dinilai Permodalan Rasio modal terhadap Aktiva Tertimbang Menurut Resiko (ATMR) 30 Kualitas Aktiva Produktif a. Rasio aktiva produktif yang diklasifikasikan aktiva produktif 25 b. Rasio penyisihan penghapusan aktiva 5 produk-tif yang dibentuk terhadap penyisihan penghapusan aktiva produktif yang wajib dibentuk Manajemen a. Manajemen umum 10 b. Manajemen resiko 10 Rentabilitas a. Rasio laba terhadap rata-rata volume usaha 5 b. Rasio biaya operasional terhadap pendapatan 5 operasional Likuiditas a. Rasio alat likuid terhadap hutang lancar 5 b. Rasio kredit terhadap dana yang diterima 5 Sumber : Kumpulan Ketentuan BPR, Bank Indonesia Penelitian Terdahulu Penelitian Zaini (2006) tentang persepsi dan preferensi pengusaha industri kecil terhadap kredit perbankan dan faktor-faktor yang mempengaruhi dan pengaruh persepsi dan peferensi pengusaha industri kecil terhadap pemanfaatkan kredit perbankan sebagai sumber modal usaha, serta hubungan kredit bank yang dimanfaatkan oleh industri kecil dengan jumlah omset dan penyerapan tenaga kerja di Kota Padang Sumatera Barat menunjukkan bahwa (1) persepsi para pengusaha industri kecil di Kota Padang terhadap kredit perbankan masih kurang baik, karena hanya 42.5 persen yang termasuk dalam klasifikasi baik. Sedangkan preferensi untuk memanfaatkan kredit hanya 40 persen responden termasuk dalam klasifikasi baik, (2) yang berpengaruh secara signifikan terhadap persepsi pengusaha industri kecil adalah pendidikan formal dan pendidikan khusus/diklat/kursus. Sedangkan yang berpengaruh secara

14 signifikan terhadap preferensi pengusaha industri kecil adalah jumlah omset, (3) dari empat variabel yang diamati hanya preferensi yang berpengaruh secara signifikan terhadap pemanfaatan kredit oleh pengusaha industri kecil. Kecendrungan atau preferensi pengusaha industri kecil untuk memanfaatkan kredit adalah 20 persen. Namun tidak terdapat perbedaan yang signifikan antara kelompok pengusaha yang memanfaatkan kredit dan kelompok pengusaha yang tidak memanfaatkan kredit mengenai persepsi, persyaratan kredit dan pelayanan bank, dan (4) hubungan kredit bank dengan perkembangan industri kecil di Kota Padang sebagai salah satu pelaku ekonomi kerakyatan menunjukkan korelasi yang positif. Hal ini dapat diinterpretasikan bahwa semakin banyak industri kecil memanfaatkan kredit bank, maka akan meningkatkan jumlah omset penjualan dan jumlah tenaga kerja yang diserap akan semakin bertambah. Hasil penelitian Fitriana (2005) tentang analisis pembiayaan usaha kecil menengah di Kota Solok Propinsi Sumatera Barat menunjukkan bahwa jumlah kredit hanya berpengaruh secara signifikan terhadap serapan tenaga kerja, dan sebaliknya jumlah kredit tidak berpengaruh secara signifikan terhadap omset, teknologi dan kemampuan diversifikasi. Lemahnya efektifitas kredit terhadap kinerja usaha disebabkan karena beberapa faktor seperti: (1) adanya waktu tunggu yang lama akibat prosedur dan persyaratan administratif kredit rumit dan birokratis, (2) jumlah kredit tidak sesuai dengan kebutuhan, (3) manajemen pengelolaan kredit masih sangat lemah, sehingga kredit sering disalahgunakan untuk kebutuhan keluarga, (4) lembaga keuangan yang ada masih bersifat financial intermediary, hubungan yang dibangun belum mengarah pada tahap berbagi resiko sehingga kontrol dan pembinaan terhadap pengelolaan kredit pada usaha kecil masih sangat lemah, dan (5) kredit hanyalah merupakan salah

15 satu bagian dan tidak selalu merupakan bagian yang paling utama dalam meningkatkan kinerja usaha kecil. Sedangkan penelitian Hendri (2001) dalam Fitriana (2005) tentang kebijakan pengembangan kredit usaha kecil di Kota Padang menunjukkan bahwa setelah memperoleh kredit, 68 persen responden mengalami peningkatan omset usaha dengan rata-rata peningkatan 18 persen. Sementara 26 persen responden omsetnya tetap dan 6 persen mengalami penurunan. Thamrin (2002) menganalisis dampak kredit usaha kecil terhadap penyerapan tenaga kerja dan peningkatan pendapatan pada usaha kecil kasus nasabah BRI Cabang Bogor menunjukkan bahwa penyerapan tenaga kerja luar keluarga sangat besar terjadi pada sektor industri dan perdagangan. Sedangkan untuk penyerapan tenaga kerja dari dalam keluarga antara ketiga sektor mempunyai nilai rata-rata yang sama yaitu sebanyak 4 orang. Angka ini menunjukkan bahwa sifat usaha pengusaha sampel masih berbasiskan kekeluargaan. Kredit usaha kecil berperan baik terhadap peningkatan pendapatan pengusaha, terutama pada sektor pertanian. Faktor-faktor yang berpengaruh positif terhadap penyerapan tenaga kerja dan peningkatan pendapatan adalah besar kredit yang diambil, pengalaman usaha, pendidikan pekerja, nilai penjualan, umur pekerja, dan pendidikan pemilik usaha. Rachmina (1994) dalam penelitiannya tentang Analisis Permintaan Kredit pada Industri Kecil di Jawa Barat dan Jawa Tengah menemukan bahwa penyaluran kredit usaha kecil pada usaha industri kecil telah mampu mendorong pembentukan modal, khususnya pada industri yang sedang menerima kredit. Analisis permintaan terhadap kredit dilakukan melalui dua pendekatan yaitu pendekatan langsung dan tidak langsung. Pendekatan langsung dilakukan melalui fungsi permintaan dimana kredit dianggap sebagai barang ekonomi. Sedangkan pendekatan tidak langsung dilakukan melalui fungsi produksi dimana

16 kredit dianggap sebagai sumber modal dalam kegiatan produksinya. Faktorfaktor yang berpengaruh nyata terhadap permintaan kredit yaitu tingkat bunga, omset, dan kelompok bank. Semakin tinggi tingkat bunga, maka permintaan terhadap kredit semakin berkurang, sedangkan semakin besar omset maka permintaan terhadap kredit akan cendrung meningkat, dan permintaan terhadap kredit pada bank pemerintah cendrung lebih besar dibandingkan dengan swasta. Zeller et al. (2002) melihat pengaruh micro-lending terhadap pengambilan keputusan penggunaan alokasi lahan rumahtangga petani di Bangladesh. Penelitian ini menggunakan Heckman two-step Method, dimana tahap pertama menggunakan probit, dan tahap kedua menggunakan invers mills ratio. Hasilnya menunjukkan dampak dari kredit pada keputusan alokasi lahan rumah tangga petani secara signifikan tergantung pada bagaimana akses terhadap kredit diartikan. Secara khusus, sementara credit limit ditemukan memiliki suatu dampak positif yang signifikan pada jumlah dari lahan yang dialokasikan untuk varitas unggul, hubungan menjadi tidak signifikan ketika jumlah yang dipinjam dipertimbangkan sebagai suatu ukuran dari akses kredit. Coleman (2002) menyelidiki dampak dari microfinance di Thailand, melakukan survey pada desa dengan anggota yang mengikuti program pinjaman untuk kelompok wanita dan desa yang tidak mengikuti program. Hasil penelitiannya menunjukkan bahwa ada suatu dampak positif dari program bank desa pada beberapa ukuran kesejahteraan keluarga. Dampak program bank desa menunjukkan hasil yang positif dan signifikan terhadap kesejahteraan, tabungan, pendapatan, waktu tenaga kerja, dan produktivitas pembelian pada rumahtangga yang menjadi pengurus program. Perbedaan dampak antara pengurus dan anggota dapat menjadi hasil dari perbedaan akses terhadap kredit. Tschach (2003) meneliti tentang pengaruh jangka panjang dari peningkatan kredit skala kecil menunjukkan bahwa kredit skala kecil memiliki

17 pengaruh tidak langsung pada tingkat output dari nasabah lembaga keuangan mikro, tetapi tidak sebesar manfaat pada pengukuran dari pengaruh pendapatan. Non-nasabah menderita penurunan pendapatan yang lebih besar daripada peningkatan laba yang dicapai oleh nasabah keuangan mikro. Manfaat utama dari program keuangan mikro adalah tidak hanya pada usaha kecil itu sendiri, tetapi kepada konsumen dari produk mereka. Kelompok penerima manfaat kedua adalah tenaga kerja dari sektor informal. Program keuangan mikro melalui penurunan tingkat bunga dapat meningkatkan intensitas modal produksi. Ini akan meningkatkan produktivitas tenaga kerja dan upah informal. Dengan peningkatan tingkat upah tenaga kerja informal, keuangan mikro mempunyai dampak tidak langsung terhadap pengurangan kemiskinan. Penelitian ini mengungkapkan bahwa perhatian keuangan mikro hanya memberikan pertumbuhan di sektor non-perdagangan. Pedagang tidak relevan dengan program ini, karena elastisitas tingkat bunga dari permintaan untuk kredit adalah jauh lebih tinggi di sektor produksi, sektor ini akan paling bermanfaat dari program keuangan mikro. Sektor produksi akan tumbuh lebih besar dibandingkan dari sektor perdagangan. Doocy et al. (2005) menguji dampak hasil program keuangan mikro di Ethiopia dalam indikator-indikator sosial ekonomi yang mencakup pendapatan rumah tangga bulanan, pendapatan rumah tangga per kapita, asset, dan nilai ternak. Kekayaan diduga berdasarkan pada produktivitas asset yang dimiliki. Survey dilakukan pada dua lokasi bagian besar pedesaan di Selatan Ethiopia yaitu Sodo dan Adama. Studi ini membandingkan tiga kelompok nasabah yang menerima kredit (nasabah yang telah menyelesaikan satu siklus kredit atau kurang, nasabah yang telah berpartisipasi dalam program kurang dari 10 bulan, dan nasabah yang telah mapan yang telah menyelesaikan dua atau lebih siklus). Hasil studi menunjukkan bahwa rata-rata asset dan nilai ternak antara tiga

18 kelompok berbeda secara signifikan di Sodo dan Adama. Tidak ada perbedaan yang signifikan dalam perubahan asset antara nasabah berikutnya dan nasabah yang sudah lama. Tidak ada perbedaan yang signifikan pada frekuensi dari produktivitas asset penjualan yang ditemukan di tiga kelompok anggota. Perubahan nilai asset dari waktu ke waktu dinilai untuk menentukan jika anggota program menghasilkan suatu peningkatan yang kontiniu pada kekayaan rumah tangganya. Hasil penelitian menunjukkan tidak ada korelasi yang signifikan antara lamanya keikutsertaan pada program dan ukuran perubahan pada nilai asset menunjukkan bahwa partisipasi program kredit tidak berhubungan dengan peningkatan kekayaan nasabah. Nasabah-nasabah yang mapan memiliki sumber pendapatan yang lebih daripada pelanggan berikutnya dan kontrol masyarakat. Hasil ini menunjukkan bahwa partisipasi pada program keuangan mikro memberikan masyarakat dana untuk memperluas bisnis atau memulai usaha kecil lainnya, menghasilkan pada diversifikasi dari sumber pendapatan dan memperluas resiko dari kesulitan keuangan terhadap suatu peningkatan jumlah usaha kecil. Penelitian ini juga menemukan bahwa terdapat perbedaan yang signifikan pada pola kepemilikan rumah dan tanah antara tiga kelompok anggota. Nasabah yang mapan memiliki tingkat kepemilikan rumah yang paling tinggi. Terdapat kemungkinan peningkatan kepemilikan rumah dan lahan dengan partisipasi pada program kredit. Penemuan lainnya dari studi ini menunjukan management The World Vision Microfinance Affiliate in Ethipia (WISDOM) membuat keputusan management untuk memperbaiki jasa-jasa keuangan yang disediakan untuk nasabah. Management membuat usaha-usaha untuk meningkatkan persentase dari nasabah wanita, meningkatkan jasa tabungan, meningkatkan tingkat penyimpanan, dan meningkatkan diatas target. Kaitan keputusan management kepada informasi penyelenggara sosial adalah secara jelas kecendrungan dari keuangan mikro.

19 Karlan dan Nathanael (2006) mengkaji dampak dari keuangan mikro sebagai suatu review dari isu-isu metodologi menyatakan bahwa keuangan mikro menghasilkan dampak pada usaha nasabah, kesejahteraan nasabah, keluarga nasabah, dan masyarakat. Hasil paling langsung dari partisipasi terhadap keuangan mikro adalah perubahan pendapatan rumahtangga dan keuntungan usaha. Penerimaan usaha tidak dengan sendirinya dipertimbangkan sebagai suatu indikator dampak. Nasabah yang dilayani kredit dibutuhkan untuk menghasilkan peningkatan penerimaan diatas pembayaran kredit mereka. Oleh karena itu, keuntungan usaha adalah ukuran yang lebih disukai dari dampak keuangan dalam usaha. Dampak bisnis lainnya mencakup kepemilikan izin usaha dan jumlah tenaga kerja. Evaluasi dapat dilakukan untuk menentukan jumlah dari nasabah yang keluar dari kemiskinan, yang dapat dilihat dari kondisi rumah, asset dan sebagainya. Dampak yang lebih luas dari partisipasi terhadap keuangan mikro meliputi pendidikan dan nutrisi, stok rumah, empowerment, dan modal sosial. Sedangkan pengaruh produk-produk baru pada lembaga keuangan mikro itu sendiri dapat diperhatikan aspek-aspek yang meliputi tingkat pengembalian, tingkat tabungan nasabah, pendaftaran nasabah baru, ukuran kredit rata-rata, savings balances, komposisi profitabilitas dari nasabah. Morris dan Carolyn (2005) meneliti tentang hasil dari suatu dampak tiga program keuangan mikro di Uganda, yaitu FINCD (the Foundation for International Community Assistance), FOCCAS (the Foundation for Credit and Community Assistance) dan PRIDE (the Promotion of Rural Initiatives and Development Enterprise) dan membagi nasabah program dan kelompok nonnasabah pada tiga tempat, yaitu Kabupaten Desa Mbole, Kampala, dan Kota Masaha menemukan dampak positif yang besar pada nasabah program. Hasil penelitian menunjukkan bahwa nasabah program mengalami peningkatan dari produk baru dan jasa-jasa, lokasi perusahaan yang dikembangkan dan diperbaiki

20 dan pasar, biaya yang berkurang dari pembelian persediaan, dan peningkatan volume penjualan. Dampak di tingkat rumahtangga meliputi penambahan usaha baru, peningkatan jumlah pengeluaran pada kekayaan yang tahan lama dan input-input pertanian, peningkatan jumlah lahan pertanian yang ditanami, dan peningkatan dari jumlah pendapatan rumah tangga dari tanaman. Program keuangan mikro membantu rumah tangga nasabah untuk mengurangi vulnerabilitas keuangan melalui diversifikasi sumber pendapatan dan akumulasi asset. Simtowe (2006) menganalisis dampak akses kredit pada adopsi jagung hibrida di Malawi antara rumahtangga dengan kendala kredit yang bervariasi. Data yang digunakan dalam analisis ini dikumpulkan dari International Food Policy Research Institute (IFPRI). Dengan menggunakan pendekatan Elicitation secara langsung, rumahtangga dikelompokkan menjadi rezim terkendala dan tidak terkendala, diikuti dengan suatu estimasi dari dampak akses kredit untuk dua kategori dari rumahtangga (terkendala kredit dan tidak terkendala) untuk perhitungan untuk bias seleksi. Dampak dari akses kredit diduga menggunakan model Switching Regression pada suatu model Double-Hurdle. Hasil penelitian ini menunjukkan bahwa akses kredit meningkatkan adopsi antara rumahtangga (RT) terkendala kredit, tapi tidak memiliki pengaruh antara rumahtangga tidak terkendala kredit. Hasil penelitian juga memperlihatkan bahwa faktor-faktor yang mempengaruhi adopsi antara RT terkendala kredit adalah berbeda dari yang mempengaruhi adopsi anta RT tidak terkendala. Ukuran kepemilikan tanah memiliki pangaruh-pengaruh yang berlawanan pada adopsi dua regime RT. Implikasi kebijakan adalah bahwa lembaga keuangan mikro sebaiknya mempertimbangkan untuk menaikkan jasa kredit mereka untuk menjamin bahwa RT lebih banyak menerima manfaat dari Lembaga Keuangan Mikro, dan adopsi jagung akan tercapai.

21 Raynor (2003) menganalisis dampak dari masukan modal yang lebih besar terhadap Perkembangan masyarakat Credit Union dengan mengambil 20 credit union yang telah menerima core reward dari Community Development Financial Institutions Fund (CDFI) pada periode 1996 sampai Hasil penelitian menunjukkan bahwa penghargaan memiliki suatu tingkat pertumbuhan yang lebih tinggi daripada kelompok panutan mereka dalam semua wilayah dari indikator tradisional yang mencakup pertumbuhan asset, pertumbuhan anggota, pertumbuhan share dan tabungan, pertumbuhan kredit, pertumbuhan deposito non-member, dan keseluruhan kapitalisasi. Ini juga menunjukkan bahwa penghargaan itu sendiri memiliki suatu dampak pada pertumbuhan, tapi tidak menjadi penyebab utama dari tingkat pertumbuhan yang lebih tinggi terhadap kelompok panutan. Melainkan, penghargaan mengizinkan organisasi untuk berkembang dengan membantu memberikan suatu rasio kapitalisasi yang stabil, proyek financial yang baru yang meningkatkan pertumbuhan, dan memberikan reputasi positif dari credit union. Aryeetey (2005) menganalisis keuangan informal untuk pembangunan sektor swasta di Sub-Sahara Afrika dengan menyajikan karakteristik dari keuangan informal, memfokuskan pada ukuran, struktur, dan lingkup dari aktivitas. Hasil analisis menunjukkan bahwa keuangan informal belum membuat sektor swasta tertarik untuk berhubungan dengannya. Namun sektor informal mempunyai pengetahuan dan pengalaman yang patut dipertimbangkan untuk berhubungan dengan kredit skala kecil, tetapi ada keterbatasan yang signifikan terhadap apa yang dapat dipinjamkan untuk pertumbuhan usaha kecil. Kecendrungan dari keuangan mikro di Afrika menunjukkan performance mereka untuk permodalan usaha kecil belum sepositif di Asia dan Amerika Latin. Penulis memperkenalkan beberapa langkah-langkah yang mungkin ke arah suatu agenda perubahan yang baru yang akan membuat keuangan mikro informal

22 berkaitan dengan pembangunan sektor swasta, termasuk yang memusatkan pada kaitan antara keuangan formal, semi-formal dan informal dan bagaimana kaitan-kaitan ini dikembangkan. Burgess dan Rohini (2003) mengidentifikasi dampak dari pembukaan suatu bank desa terhadap kemiskinan dan output. Penelitian ini menunjukkan bahwa program pengembangan cabang pedesaan di India secara signifikan dapat menurunkan kemiskinan di pedesaan dan meningkatkan output nonpertanian. Penemuan ini berhubungan dengan literatur yang lama yang melihat perubahan stuktural sebagai kunci penggerak pembangunan ekonomi dan pengurangan kemiskinan. Penulis menemukan bahwa ekpansi branch rural dihubungkan dengan peningkatan pada output sektor sekunder dan tersier, dengan sektor jasa dan manufaktor informal sebagai kunci manfaat dari ekpansi rural branch. Bank pedesaan meningkatkan tenaga kerja non-pertanian pada biaya dari tenaga kerja pertanian. Pengencangan dari pasar tenaga kerja pertanian juga direfleksikan pada suatu peningkatan upah tenaga kerja laki-laki pertanian. Rural bank memberikan masyarakat pedesaan untuk mengakses kredit yang lebih murah daripada kredit sebelumnya. Olivares (2005) menganalisis komersialisasi keuangan mikro dan peningkatan kelebihan target pada Amerika Latin dengan menggunakan 28 keuangan mikro untuk melaksanakan analisis regresi multiple untuk menguji pernyataan Chriten (2001). Christen (2001) dalam Olivares (2001) menyatakan bahwa komersialisasi yang dicirikan oleh profitabilitas, kompetisi, dan regulasi tidak memiliki pengaruh pada perbedaan ukuran kredit antara keuangan mikro yang formal dan informal. Hasil penelitian ini menunjukkan bahwa tipe institusi tidak memiliki pengaruh terhadap ukuran kredit. Umur dari lembaga dalam menduga ukuran kredit berlawanan dengan yang ditunjukkan Christen. Kompetisi yang lebih besar pada pasar keuangan mikro akan menghasilkan ukuran kredit

23 yang lebih besar, ini menunjukkan bahwa institusi mungkin mencapai nasabah yang lebih menguntungkan. Akhirnya tanda dari koefisien sustainabilitas (ROA) menunjukkan suatu kepercayaan lama pada keuangan mikro bahwa ada suatu trade-off antara profitabilitas dan peningkatan dari kelebihan target. Beda penelitian ini dengan penelitian terdahulu adalah penelitian ini menganalisis BPR secara keseluruhan atau komprehensif. Analisis penelitian tidak hanya pada kinerja BPR karena adanya pembinaan, tetapi juga menganalisis dampak BPR tersebut terhadap kinerja usaha kecil.